Рентабельность инвестиций (Return On Investment — ROI)

Рентабельность инвестиций или ROI – это мера позволяющая определить эффективность инвестиции или сравнить инвестицию с альтернативой. Для расчета ROI обычно чистую отдачу (доход) делят на стоимость инвестиции. Результат предоставляется как в процентном соотношении так и как коэффициент.

Формула рентабельности инвестиций (ROI) приведена ниже:

Формула рентабельности инвестиций (ROI)

В вышеуказанной формуле “общим доходом” является любой доход за период жизни инвестиции, а также цена продажи инвестиции. Стоимость. Коэффициент рентабельности инвестиций является очень популярным показателем, потому что он универсален и легко рассчитывается. Считается, что если инвестиция имеет отрицательный показатель ROI или существуют возможности с более высоким показателем рентабельности инвестиций, то такое вложение невыгодно и должно быть отменено.

Investocks объясняет “рентабельность инвестиций”

Формула расчета ROI и соответственно определение термина может быть модифицировано в зависимости от ситуации – все зависит от того, что конкретно вы включаете в общий доход и стоимость. В широком смысле, определение термина и первоначальная формула составлены таким образом, чтобы учесть меру прибыльности инвестиции, тем не менее не существует единственно «правильного» подхода для расчета рентабельности инвестиций.

Например, маркетолог может сравнивать два разных продукта путем деления валовой прибыли с каждого продукта на соответствующие маркетинговые затраты. Однако, финансовый аналитик может сравнить два разных продукта совершенно другим способом нежели маркетолог. Скорее всего финансовый аналитик разделит чистый доход на общую стоимость ресурсов, задействованных при производстве и продаже данного продукта.

Данная гибкость имеет и отрицательные стороны так как показателем ROI моно легко манипулировать для удовлетворения нужд оценщика, производящего расчет. При расчетах обязательно нужно понимать какие входные данные используются.

Термины по тематике:

Как сделать выбор между ростом и рентабельностью инвестиций

Руководители компаний, которые во главу угла ставят создание стоимости, знают, что рост — это хорошо, но есть другой не менее, а то и более важный показатель создания стоимости — рентабельность инвестиций[1]. Но часто даже топ–менеджеры лучших компаний, принимая стратегические решения, стремятся сбалансировать рост и рентабельность. Мы не раз видели, что руководители, предприятия которых добиваются высокой рентабельности инвестиций, всеми силами стараются не допустить снижения рентабельности, даже если это может подтолкнуть более быстрый рост. И наоборот, мы знаем, что главы компаний с низкой рентабельностью делают все от них зависящее, чтобы стимулировать рост, хотя им бы стоило думать о том, как повысить рентабельность инвестиций.

Особенно трудно пожертвовать существующей рентабельностью ради роста крупным корпорациям[2]. Более того, руководители привыкли к тому, что рост и рентабельность повышаются (или понижаются) вслед за изменением ситуации на рынке. Поэтому они предпочитают никак не корректировать общий стратегический курс, опасаясь неодобрения рынка.

Чтобы лучше понимать, как со временем создается стоимость, мы выявили все американские нефинансовые компании, рыночная капитализация которых в 1995 г. достигала 2 млрд долл.[3] и акции которых к этому году котировались на бирже не менее десяти лет. Исследуя показатели их роста и рентабельности инвестиций в последующее десятилетие, мы обнаружили во взаимозависимости этих двух показателей четкую закономерность. Эта закономерность может помочь компаниям привести стратегию создания стоимости в соответствие с их текущими экономическими результатами.

Если рост доходов компаний, уже достигших высокой рентабельности инвестиций[4], опережает темпы роста рынка, то это увеличивает совокупный доход акционеров больше, чем дало бы дальнейшее увеличение рентабельности инвестиций (см.

схему 1). Но это вовсе не означает, что такие компании могут не учитывать то влияние, которое рост оказывает на их прибыльность и рентабельность капитала. Однако руководители все же могут позволить себе инвестировать в рост, даже в ущерб рентабельности инвестиций и прибыльности, — при условии, что им удастся удержать рентабельность на среднем или выше среднего уровне.

А вот компаниям, расположившимся посередине шкалы рентабельности инвестиций[5] (см. схему 2 ), никак нельзя идти на снижение этих показателей. У них повышение рентабельности инвестиций без поддержания темпов роста на уровне рыночных или достижение роста за счет сокращения рентабельности инвестиций обычно приводит к тому, что совокупный доход акционеров оказывается ниже рыночного. В большинстве случаев рынок поощрял эти компании высокой доходностью только тогда, когда они поддерживали рост на достигнутом уровне, а рентабельность их инвестиций увеличивалась[6].

Это правило распространяется и на компании с низкой рентабельностью инвестиций[7] (см. схему 3). Хотя и рентабельность инвестиций, и рост важны для них, но все–таки повышение рентабельности имеет куда большее значение: у компаний, которые добились этого, совокупный доход акционеров в среднем на 5—8% выше, чем у остальных игроков этой категории. Рост по отношению к рынку не имел большого значения (1—4%) для акционеров, особенно если компания повышала уровень рентабельности капитала. Этот результат неожиданным не назовешь. Поскольку рентабельность таких компаний держалась на уровне средневзвешенной стоимости капитала или ниже, им было непросто получить капитал для финансирования дальнейшего роста, если только им не удавалось усовершенствовать свою деятельность и рентабельность и завоевать право на рост. На самом деле почти треть компаний, находившихся в этой категории в 1995 г., в течение последующего десятилетия были поглощены или обанкротились.

Конечно, когда отрасль достигает зрелости и консолидируется, редким компаниям удается предотвратить замедление роста и сокращение нормы прибыли.

А если найти способ подтолкнуть рост или увеличить рентабельность инвестиций не получается, то нужно либо продать компанию тем, кто сможет обеспечить более высокие темпы роста, либо возвратить капитал акционерам, выкупив их акции. В этом случае менеджеры сослужат своим акционерам добрую службу.

[1] См.: Bing Cao, Bin Jang, Timothy Koller. Balancing ROIC and Growth to Build Value // McKinsey on Finance, No 19, Spring 2006, p. 12—16.

[2] См.: Nicholas F. Lawler, Robert S. McNish, Jean–Hugues J. Monier. Why the Biggest and Best Struggle to Grow // McKinsey on Finance, No 10, Winter 2004, p. 17—20.

[3] В долларах 2003 г.

[4] Средний показатель рентабельности инвестиций за 10 лет равен 20% уровня 1995 г. или больше.

[5] Средний показатель рентабельности инвестиций за 10 лет равен 9% или больше, но меньше 20% уровня 1995 г.

[6] Поскольку наши данные представляют собой срединное значение для группы, компания могла достичь уровня совокупного дохода акционеров выше рыночного, даже если вся группа находилась ниже уровня рынка либо рентабельность инвестиций в группе снижалась.

[7] Средний показатель рентабельности инвестиций за 10 лет в 1995 г. больше или равен 6%, но меньше 9%.

 

Бин Джянг (Bin Jiang) — консультант McKinsey, Нью–Йорк
Тимоти Коллер (Timothy Koller) — партнер McKinsey, Нью–Йорк

Как рассчитать рентабельность инвестиций?

Необходимость расчета рентабельности инвестиций (ROI) очень важна для всех, кто хочет максимально использовать активы в инвестиционном портфеле. Это верно для любого типа активов, от акций до недвижимости. Даже если это связано с ресурсами, которые вкладываются в бизнес, необходимо определить, какой тип возврата инвестиций происходит, и достаточно ли этого возврата. В зависимости от обстоятельств процесс выполнения этого расчета может быть простым или несколько сложным.

Одна базовая формула, используемая для расчета рентабельности инвестиций, заключается в том, чтобы взять фактическую прибыль или прибыль от инвестиций и разделить эту сумму на общую стоимость, связанную с активом. Результатом этого подхода является процент, который может облегчить измерение этого дохода и решить, стоит ли выгоды усилий. Например, если цель состоит в том, чтобы рассчитать отдачу от инвестиций в части, касающейся производственной операции, полученный процент предоставит компании измеримый процент, который прояснит, приносит ли работа и ресурсы, вложенные в производственный процесс, достаточную отдачу для заслуга продолжения операции.

Хотя формула, используемая для расчета рентабельности инвестиций, на первый взгляд проста, на самом деле именно информация, лежащая в основе этих элементов, иногда может усложнить процесс. Чтобы получить точную рентабельность инвестиций, необходимо определить и учесть все затраты, связанные с производством. Это включает денежные средства, использованные для финансирования операции, но также включает учет затрат на рабочую силу, затрат на управление, содержание машины и ряд других материальных и нематериальных затрат. Одной из наиболее распространенных ошибок, допущенных при определении рентабельности инвестиций, является невозможность определить все затраты и учесть их при расчете. Когда это происходит, результирующий процент искажается и может дать очень ложный снимок того, что на самом деле происходит с бизнесом.

Важно отметить, что компания может генерировать маржу прибыли и при этом демонстрировать относительно низкую рентабельность инвестиций. Когда дело обстоит так, бизнес может взять эту информацию и начать искать способы снижения затрат, сохраняя при этом тот же уровень качества и сохраняя свою долю рынка. Это увеличивает рентабельность и в конечном итоге позволяет получить более высокую отдачу от инвестиций. Многие компании будут рассчитывать окупаемость инвестиций ежемесячно в качестве средства определения движения вперед в доходах или в качестве способа выявления проблем, которые могут отрицательно влиять на доход, и предпринимают шаги для устранения этих проблем, прежде чем они смогут оказать существенное влияние. на возврат.

ДРУГИЕ ЯЗЫКИ

Расчет рентабельности инвестиций в машинный перевод

Технология машинного перевода (МП) активно исследуется и используется в индустрии локализации уже на протяжении ряда лет. Несмотря на это, среди покупателей и поставщиков услуг локализации по-прежнему существует большая неопределенность в отношении того, надо ли использовать машинный перевод, а если надо, то когда и как следует это делать. Покупателям услуг локализации часто обещают, что МП принесет им огромные преимущества (в части снижения затрат и ускоренного время исполнения), но им при этом сложно по-настоящему уяснить истинную рентабельность инвестиций, которые можно получить от внедрения этой технологии.

Использование МП в коммерческой среде для сокращения срока выполнения локализации и уменьшения затрат на нее требует инвестиций. Главный вопрос звучит так: инвестировать или нет?

Соответствует ли машинный перевод моим требованиям к переводу?

МП — это инструмент, который может использоваться как независимо, для создания полностью автоматизированного перевода, так и в сочетании с профессиональным постредактированием, для создания переводов «человеческого» качества. Тем не менее, он не является решением на все случаи жизни.

Если вам необходимо перевести большой объем технического материала, контента, созданного пользователем или какого-либо другого менее важного для бизнеса контента, вы, вероятно, уже рассматриваете решения в области МП. Но если вы, главным образом, переводите творческие/маркетинговые тексты, то изучение МП, возможно, не стоит (и не должно стоять) во главе повестки вашего дня.

Главное, что можно довольно легко определить, являетесь ли вы кандидатом на использование МП. Самое сложное — суметь эффективно оценить пригодность МП, исходя из собственных бизнес-требований.

Машинный перевод, настроенный с учетом требований клиента

Как упоминалось выше, инвестиции в МП обходятся недешево — это затраты на изложение требований и вариантов использования, определение соответствующих рабочих процессов, создание инфраструктуры МП, интеграцию в рабочие процессы локализации, непрерывную оценку и улучшение и т. д. Здесь идет речь не просто о запросе интерфейса прикладного программирования (API) для системы МП, находящейся в открытом доступе.

Движки МП можно настраивать в зависимости от сферы применения, потребностей клиента и даже в соответствии с его продукцией. Чем более предметные данные будут предоставлены, тем лучше будут полученные результаты. Уровень настройки (инвестиции) — это не единственный фактор, который следует принять во внимание. Необходимо также учесть конкретный способ применения движков и то, какой контент должен переводиться. Например, нет смысла настраивать движок под технические тексты, а затем оценивать его на основании юридических текстов.

Оценка качества машинного перевода и повышение производительности

Оценка качества перевода — это, прежде всего, понимание его конечного использования/цели и задание с самого начала соответствующей планки качества. Все это необходимо учитывать при оценке результатов МП. Если предполагаемое использование связано с получением общего представления о тексте, то результаты перевода следует оценивать не так, как перевод, который должен быть безошибочным и складным. Например, если 8 из 10 сегментов признаны адекватными (точными), то это успех, когда требуется передать общий смысл текста, но неудача для перевода, который должен быть на 100% точным (например, для перевода рекламных материалов).

Бизнес-аналитика — сравнительный анализ результатов машинного перевода

МП может привнести в процесс перевода ряд реальных преимуществ, но при этом важно, чтобы вы работали с поставщиком, который полностью понимает ваши требования и может предложить пробный проект с так называемым «открытым бюджетом» и программу оценки. Оценка МП и изучение пригодности не должны превращаться в сложный и затратный процесс.

Машинный перевод — это нечто большее, чем просто применяемая технология. Услуга полностью машинного перевода связана с пониманием полного жизненного цикла контента и с оценкой способов внедрения МП в рабочие процессы локализации для решения реальных деловых задач.

Не инвестируйте методом проб и ошибок и соглашайтесь только на такой пробный проект с МП, который предоставит коммерческие данные, которые помогут вам рассчитать рентабельность инвестиций и принять более обоснованное деловое решение.

Зачем нужен расчет рентабельности инвестиции (ROI)?

Джеймс Р. Дукарт

[email protected].

Современный мир электронного контента, перегруженного аббревиатурами, подвергает этот давно используемый показатель серьезным испытаниям. В течение многих лет расчет рентабельности инвестиций (ROI) во всем мире являлся визитной карточкой инициатив и проектов в области управления контентом (ЕСМ). В зависимости от размера и области применения проекта персоналу компании и консультантам приходилось корпеть над мириадами вычислений коэффициентов ROI, каждый из которых был призван показать, сколько мог бы сэкономить тот или иной отдел, решив проблемы управления контентом. Положительное решение руководства зачастую основывалось на определенном значении или дате, когда наконец вложения в ЕСМ-проект либо окупят себя, либо ECM  перестанет требовать дополнительных вложений.

Сегодня многое меняется. Все чаще организации любого размера и с различной структурой по-новому смотрят на ЕСМ, обращая внимания на преимущества, не связанные с расчетом рентабельности. Бизнес-факторы изменились, выдвигая управление контентом на передний план стратегических инициатив масштаба предприятия. Также стремительно развиваются технологии, а это значит, что расчет ROI, выполненный в этом году, через три года может не подтвердиться. Вероятно, самым главным является тот факт, что изменилась сама сущность бизнеса, в котором электронный контент все больше играет главную роль. В результате действия этих и других факторов внедрение инициатив ЕСМ происходит не только за счет хорошего показателя ROI, но зачастую и благодаря перспективе качественных, а не количественных улучшений.

Еще одним важным фактором повышенного внимания к вопросам управления электронным контентом является возрастание самого контента, причем не только по объему, но и по важности внутри организации. Согласно последнему исследованию аналитической компании IDC 76% респондентов, один раз создав контент, хотели бы затем использовать его многократно. Более половины, а именно 58%, заявили, что им нужен хорошо размеченный контент для лучшей организации работы с информацией, а 48% упомянули о необходимости комбинирования и анализа контента из самых разных источников.

Более того, бум в развитии технологий приводит к тому, что старый контент разрастается, создавая большее количество новых данных и отходя на задний план. Распределенные серверы, веб-кластеры, международные корпорации – все это является факторами, способствующими формированию огромного контентно-ориентированного пространства, параметры которого продолжают расширяться.  Столкнувшись с разнообразием способов применения контента и множеством его новых пользователей (потребителей, деловых партнеров), невозможно не заметить насущную потребность в эффективном управлении контентом.

Таким образом, согласование ЕСМ-проекта происходит теперь не только на основании расчета ROI. Хотя, перефразируя известную шутку Марка Твена по поводу слухов о его кончине, можно сказать, что сообщения о смерти ROI сильно преувеличены. Расчет рентабельности инвестиций все еще может быть необходим, но даже самый лучший показатель сопровождается и другими важными доводами в пользу ЕСМ.

Другие доводы

Один из ключевых доводов – соответствие правовым и нормативным документам. «С юридической точки зрения во избежание необоснованных судебных разбирательств и штрафных санкций необходимо внедрять системы, обеспечивающие управление электронной почтой, уход от использования общих дисков и прочее,» — говорит Дэн Илэм, вице-президент компании eVisory, предоставляющей консультации по вопросам внедрения ЕСМ. Он отмечает, что чистый расчет ROI может не оправдаться в отношении потенциального судебного решения (с которым в действительности никогда не придется столкнуться, так как система не допускает возникновения судебных разбирательств). В то же время избежание ходатайства о предоставлении документов или судебного решения, которое может стоить миллионы долларов, — это лишь один из видов нестандартной отдачи, способный склонить правление или администрацию к развитию более эффективной ЕСМ-системы.

Еще один убедительный аргумент: хорошее управление контентом – это просто хорошее ведение бизнеса. «Может, вы хотите спросить себя, становимся ли мы от этого более конкурентоспособными, более прогрессивными в технологическом плане?» — замечает Карл Фраппаоло, исполнительный вице-президент компании Perot Systems Innovation Lab (бывшая Delphi Group). Фраппаоло говорит о том, что лучше провести тщательную оценку потребностей, чем расчет ROI, нацеленный лишь на финансовый аспект. По его словам, эта оценка рассматривает, например, такие вопросы: влияет ли отсутствие эффективной системы управления контентом на расходы по оплате труда и/или найму временных работников для осуществления поиска и администрирования контента, или на увеличение затрат на хранение, что связано с излишним дублированием данных. «Вопрос не в том, каковы текущие затраты на ведение вашего делопроизводства, а в том, сколько будет стоить отсутствие этого делопроизводства», — заявляет Фраппаоло.

Другая статья расходов, не вписывающаяся в стандартный расчет ROI, — затраты на восстановление после потери данных, связанной либо с ошибкой персонала, либо со стихийным бедствием или техногенной катастрофой. «Как можно выразить в цифрах тот риск, который еще только может возникнуть?» — спрашивает Русс Идельман, президент компании Corridor Consulting. В одном случае, говорит Идельман, его группа рассчитывала ориентировочную стоимость восстановления систем и программного обеспечения, а также замены персонала, который мог бы пострадать от воздействия катастрофы, но цифры росли так быстро, что руководству даже было трудно поверить в них. По словам Идельмана, ЕСМ-профессионалам лучше делать акцент на объеме работ, необходимом для восстановления утерянных данных, а также на почти неизбежной потере целостности и эффективности в результате катастрофы, которая может произойти в результате.

Традиционный расчет ROI также может быть ошибочным, добавляет Идельман, если в нем не принимается во внимание или недооценивается действительная стоимость владения системой и данными. Он приводит в пример последнее исследование расчета ROI, сосредоточенного на стоимости нового программного обеспечения и планирующего сокращение времени работы персонала, но полностью пренебрегающего затратами на повторную разработку систем и процессов, а также затратами на обучение работе с новой системой. «Чтобы расчет ROI был действительным, нужно начинать с совокупной стоимости владения», — говорит Идельман. «Хорошая новость состоит в том, что конечные пользователи и люди, принимающие решения, начинают лучше в этом разбираться и понимают, что ROI не может охватить все факторы».

Если на уровне предприятия ROI становится слабым способом оценки внедрения ЕСМ, то в пределах одного департамента этот показатель все еще может являться достаточным определяющим фактором. «Если вам нужно внедрить учет кредиторов, то необходимо показать, как можно сэкономить», — комментирует Илэм, доказывая, что обоснованность ROI обратно пропорциональна стоимости и сфере применения ЕСМ-инициативы. Небольшие, недорогие конкретные инициативы, например, OCR-система по обработке заявлений, могут быть представлены привлекательным ROI и коротким периодом окупаемости, тогда как отдачу от крупных проектов сложно представить в количественном выражении.

Это соответствует высказываниям Майка Элсапа, президента компании Gimmal Group, специализирующейся на интеграции ЕСМ-систем, о попытке привязать точные значения стоимости к внедрению ЕСМ-проекта. «Проблема анализа рентабельности инвестиций состоит в том, что на любом уровне, за исключением уровня одного департамента, точный ROI основывается на довольно рискованных предположениях», — говорит Элсап. «Например, если вы экономите 1 час в день на 10000 человек, значит ли это, что вы реально можете ликвидировать 1200 должностей? Скорее всего, нет». Элсап выступает за новый подход к обоснованию необходимости внедрения ЕСМ, который принимает во внимание не только ROI, но и издержки и риски, связанные с судебными разбирательствами, необходимость соблюдения нормативов, издержки на восстановление после бедствий, использование ЕСМ в качества инструмента реализации бизнеса, а также обеспечение аккуратного и всеобъемлющего делопроизводства на современном предприятии.

«Расчет ROI всегда имел большое значение и стал в некоторой степени менее важным лишь в последние 2-3 года», — отмечает Элсап. «Внедрение ЕСМ действительно стало более значимым для всей организации, причиной тому является новый подход к обоснованию ЕСМ, принимающий во внимание такие вопросы, как соблюдение различных нормативов, ведение делопроизводства, электронное раскрытие документов».

Переход от ROI (рентабельность инвестиций) к VOI (ценность инвестиций)

Хорошая новость для любителей сокращений: вместо ROI, который все еще используется как колчан, полный стрел для защиты ЕСМ, вводится новая аббревиатура – VOI, т. е. «ценность инвестиций».

«Люди неправильно понимают применение ROI по отношению к ЕСМ», — утверждает Тоби Белл, руководитель научно-исследовательских работ компании Гартнер. «Спроси бизнесмена или финансового директора, и он скажет, что ЕСМ означает затраты, а ВРМ (управление бизнес-процессами) означает ROI». Белл утверждает, что руководители, подобным образом рассматривающие ЕСМ, игнорируют или недооценивают «горизонтальную» ценность хорошей ЕСМ-системы – последовательное и аккуратное ведение контента, который можно использовать для создания «вертикальных» приложений и решений, готовых для продажи клиентам или партнерам по бизнесу. Gartner  даже предлагает еще одну аббревиатуру – CEVA, т.е. «вертикальные приложения с использованием контента». Белл приводит такие примеры, как система организации выдачи кредитов и процесс рассмотрения претензий, само существование которых гораздо более привязано к горизонтальной составляющей ценности эффективно управляемого контента, чем к значению ROI.

«Реальная ценность ЕСМ проявляется тогда, когда оно пересекается с управлением бизнес-процессами», — соглашается Крейг Райнхарт, вице-президент по контролю за соблюдением нормативов компании FileNet. «Возьмем пример с обработкой страховых требований. Ведение архива не представляет большой ценности. Реальная ценность состоит в распространении информации внутри большой организации со сложной структурой в рамках общего workflow и согласно общепринятой последовательности действий».

Все это вновь возвращает нас к идее о том, что профессионалы управления контентом увеличат число своих последователей, выступая в защиту ЕСМ как целостной, так и вспомогательной технологии, призванной помочь всему предприятию, перед которым стоит проблема управления информационными ресурсами. Можно привести еще более мощный аргумент: в нынешнем информационно-ориентированном автоматизированном мире ЕСМ действительно является основной конкурентоспособной характеристикой или просто «эксплуатационными издержками бизнеса». По существу, рентабельность (или ценность) инвестиций в ЕСМ становится очевидной.

«Руководители и финансовые директоры действительно хотят слышать, как это помогает, а не просто узнать, какова будет отдача после внедрения», говорит Фраппаоло. «Хорошие финансисты на самом деле желают понять, почему это помогает, нужна ли переподготовка, изменятся ли к лучшему наши процессы или наша культура? Взгляд устремлен не на цифры, а на общие характеристики».

“Можно потратить массу времени на разного рода вычисления», — заключает Идельман. «Если у нас есть 150000 человек по всему миру, тратящих 5% своего времени на поиск контента, и если мы знаем среднюю заработную плату на человека, то мы можем получить какое-то число. Велики шансы, что руководители, увидев его, просто посмеются. Вы усиленно пытаетесь продать ROI. Но он во многом нематериален. Все что вам нужно, это заставить людей сказать: «Мы делаем это, потому что мы больше верим в концепцию, чем в голый математический расчет».

Перевод компании DIRECTUM.

Источник: AIIM (Wherefore ROI?)

Что такое рентабельность инвестиций в недвижимость (ROI)

Вряд ли что-то может быть важнее для инвестора в недвижимость, чем получение хорошей прибыли от инвестиций. Что означает ROI? Рентабельность инвестиций.

В конце концов, в основе всех инвестиций – в акции, облигации или недвижимость – лежит желание заработать деньги и увеличить своё благосостояния с течением времени. Так что можно с уверенностью сказать, что вы рассчитываете получить прибыль от инвестиций в недвижимость. Тот, кто может точно рассчитать потенциальную прибыль от инвестиционной недвижимости до её приобретения, имеет больше шансов на успех.

Одним из лучших индикаторов, используемых инвесторами для этой цели, является ROI. Таким образом, если вы не уверены, стоит ли вам инвестировать в недвижимость, то вы обязательно должны прочитать наше полное руководство по этой теме.

Что такое рентабельность инвестиций в недвижимость

Рентабельность инвестиций – это соотношение между прибылью и затратами на инвестирование. Данный параметр измеряет, сколько денег вы зарабатываете на инвестиции в процентах от потраченной на инвестирование суммы. Инвесторы используют параметр ROI для оценки прибыльности инвестиций или для сравнения прибыльности различных инвестиционных инструментов.

Зная определение ROI, вы сможете сказать, почему расчёт рентабельности инвестиций в арендуемое имущество имеет такое важное значение. По сути, рентабельность инвестиций представляет собой потенциал приносящих доход активов. Инвесторам, которые знают норму прибыли на деньги, которые они инвестируют, гораздо проще решить, следует им инвестировать или нет.

Именно поэтому рентабельность инвестиций в недвижимость является одним из лучших на сегодняшний день показателей целесообразности сделок с недвижимостью. При высокой рентабельности инвестиций прибыль, которую вы получите от инвестиционной недвижимости, является достаточно высокой по сравнению с её стоимостью.

Ещё одна цель расчёта ROI в сфере недвижимости – это сравнение. Начинающий инвестор, планирующий купить свою первую арендную недвижимость, может использовать расчёт ROI для сравнения многочисленных инвестиционных возможностей, доступных на рынке жилья. Естественно, не все выставленные на продажу дома имеют такое же получение прибыли, как и аренда недвижимости.

Рассчитывая рентабельность инвестиций по каждому из них, вы можете без труда определить, в какой из них лучше инвестировать, что позволяет принимать разумные решения. Опытные инвесторы также используют ROI для сравнения различных вариантов инвестиций в рамках портфеля. Как правило, приоритет отдается инвестициям с наибольшим уровнем окупаемости.

Читайте также Как инвестировать в недвижимость: 5 способов сделать первые шаги

Как рассчитать рентабельность инвестиций в недвижимость

Теперь вы знаете, что такое рентабельность инвестиций и почему для инвестора на современном рынке чрезвычайно важно рассчитать ROI арендной недвижимости до принятия инвестиционных решений. Но вам может быть интересно, как точно рассчитать рентабельность недвижимости. Не волнуйтесь, формула расчёта ROI на самом деле проста и понятна. Исходя из определения ROI, формула рентабельности инвестиций выглядит следующим образом:

Вот четыре простых шага по расчёту ROI для арендной недвижимости

1. Рассчитайте ожидаемый годовой доход от аренды.
   Просто оцените, сколько вы ожидаете заработать в течение года на сдаче инвестиционной недвижимости в аренду (ежемесячный доход от аренды х 12).
2. Вычтите расходы на аренду из годового дохода от аренды.
   Возьмите значение годового дохода от аренды, которое вы только что рассчитали, и вычтите из него все ожидаемые расходы, включая ипотечные платежи, обслуживание и т.д. Число, которое вы в конечном итоге получаете, называется денежным потоком.
3. Добавьте капитал, который имеете в недвижимости.
   Каждый платёж по ипотечному кредиту увеличит ваш капитал в инвестиционной собственности. Поэтому рассчитайте сумму капитала и добавьте её к денежному потоку, чтобы получить чистый доход (прибыль от инвестиций).
4. Разделите свой чистый доход на общую сумму инвестиций.
   Наконец, продолжите работать с цифрами, следуя формуле расчёта рентабельности, и разделите прибыль на общую сумму затрат, которую вы заплатили за инвестиции, чтобы определить ROI вашей арендной недвижимости.

Ограничения при расчёте рентабельности инвестиций

Хотя формула рентабельности инвестиций достаточно проста, имейте в виду, что в сфере инвестиций в недвижимость существует ряд переменных, которые могут повлиять на рентабельность инвестиций. К ним относятся такие расходы, как ремонт, техническое обслуживание, коммунальные платежи и налоги на имущество, которые со временем могут увеличиваться и, таким образом, снижать рентабельность инвестиций в арендную недвижимость.

Кроме того, на стоимость инвестиций влияют метод и условия финансирования инвестиционной собственности (сумма заёмных средств и процентная ставка), что, в свою очередь, приводит к изменению расчёта ROI. Естественно, что рентабельность инвестиций будет выше, если инвестиционные затраты ниже.

Кроме того, при расчёте рентабельности инвестиций предполагается, что недвижимость сдаётся в аренду на все 12 месяцев года. Однако иногда часть площадей может простаивать из-за отсутствия арендаторов, и вы не будете получать доход за эти месяцы, что должно учитываться в ваших расчётах.

В связи с этими сложностями при расчёте потенциальной прибыли не следует использовать одну только формулу ROI. Чтобы помочь инвесторам получить более точное представление о доходности арендной недвижимости, были созданы два метода расчёта ROI:

№1. Метод оценки затрат (ставка капитализации)

Метод оценки затрат в недвижимости используется для расчёта рентабельности операций с собственными средствами (т.е. инвестиционных объектов, которые были приобретены полностью за счёт собственных средств инвесторов). Расчёт производится путём деления чистого операционного дохода объекта недвижимости (NOI) на все расходы, связанные с его приобретением (общий размер инвестиций).

Рассчитать ROI арендной недвижимости, приобретённой за собственные деньги, очень легко, потому что вам не нужно включать в расчёт ежемесячные процентные платежи, которых здесь просто нет. Таким образом, формула ставки капитализации, предназначенная для расчёта окупаемости инвестиций с использованием метода оценки затрат выглядит следующим образом:

Предположим, что вы купили дом за 100 000$ наличными, заплатив 1000$ за совершение сделки и ещё 9 000$ за реконструкцию. Получается, что ваши общие инвестиции составляют 110 000$. Допустим, что вы сдали недвижимость в аренду за 1100$ в месяц, и через год вы заработали 13 200$ дохода от аренды. Вычтем из этой суммы 4000$, которые были использованы для покрытия расходов на аренду, таких как налоги, страхование, оплата простаивающих площадей и техническое обслуживание.

Таким образом, ваш чистый операционный доход за год составляет 9200$. Теперь, используя приведённую выше формулу, просто разделите NOI на общую сумму инвестиций, и вы получите ставку капитализации 8,4%. Это и будет ваша рентабельность инвестиций.

№2. Метод Out-of-Pocket (прибыль на вложенные деньги)

Метод Out-of-Pocket используется для расчёта окупаемости инвестиций в недвижимость по сделкам, финансируемым с помощью ипотеки. Этот способ немного сложнее, потому что вы покупаете инвестиционную недвижимость с помощью кредита, поэтому вам нужно будет учитывать в своих расходах проценты, которые вы платите по кредиту каждый месяц.

Как рассчитать рентабельность инвестиций в арендную недвижимость, которая финансируется за счёт кредита? Просто разделите годовую доходность на ваши собственные начальные расходы (общий объём вложенных денежных средств). Соответственно, формула расчёта прибыли на вложенные деньги для данного метода выглядит следующим образом:

Давайте посмотрим, каким будет ROI для того же дома стоимостью в 100 000$ из предыдущего примера при использовании ипотеки и первоначального взноса в 30%. В этом случае ваши собственные расходы будут включать в себя 30 000$ первоначального взноса, 2500$ расходов на совершение сделки (в случае ипотеки они выше) и те же 9 000$ на реконструкцию. В результате общая сумма ваших денежных вложений составляет 41 500$.

Теперь, чтобы рассчитать годовую доходность с учетом ипотечных платежей, возьмите свой чистый операционный доход и вычтите из него ежегодные ипотечные платежи. Предположим, что у вас такой же NOI в 9200$, а ежегодные ипотечные платежи равны 4000$. В этом случае годовая доходность составит 5200$. После расчёта по формуле прибыли на вложенные деньги, эта инвестиция даст вам ROI в 12,5%.

Используйте платформу Активо, чтобы найти лучшие объекты недвижимости с высоким соотношением прибыли на вложенные деньги в вашем городе! Для того, чтобы приступить к делу, вам нужно зарегистрировать аккаунт.

Зарегистрироваться бесплатно

Какой должна быть хорошая рентабельность инвестиций в сфере недвижимости

Один из наиболее часто задаваемых вопросов о недвижимости от начинающих инвесторов звучит так:

«Какой должна быть хорошая рентабельность инвестиций в арендную недвижимость?«

Как правило, средняя доходность инвестиций составляет примерно 15% или чуть выше. Однако с учётом того, что существует несколько методов расчёта рентабельности инвестиций, а также других сложностей, более правильный ответ будет таким:

«Это много от чего зависит«.

От чего именно? Есть множество разных факторов, влияющих на доходность инвестиций в недвижимость и, следовательно, на то, насколько хорошей она является.

Первым и самым важным фактором является, что неудивительно, расположение инвестиционной недвижимости. Мы все слышали золотое правило инвестирования в недвижимость: местоположение – прежде всего. Место, где вы покупаете арендную недвижимость, оказывает очень сильное влияние на вашу потенциальную прибыль.

Арендная плата резко варьируется в разных регионах России и даже на разных территориях в одном городе или области. Не секрет, что наиболее дорогая аренда недвижимости в России — в Москве и Санкт-Петербурге.

Ещё один фактор, влияющий на рентабельность инвестиций в недвижимость, связан с тем, как эта недвижимость была оплачена – за счёт собственных средств или через ипотеку. Как вы уже видели из наших предыдущих примеров, потенциальная прибыль, которую вы можете получить от недвижимости, отличается в зависимости от используемого метода финансирования.

Когда речь идёт о покупке полностью за свои деньги, эксперты говорят, что хорошая предельная ставка составляет от 4% до 10%. Однако имейте в виду, что размер предельной ставки также варьируется в зависимости от города: объекты арендной недвижимости в Далласе и Остине имеют разные предельные ставки.

Что касается сделок с ипотечным финансированием, то хорошая годовая доходность инвестиций, по мнению экспертов, будет примерно от 8% до 12%. Однако помните, что при оценке рентабельности инвестиций в недвижимость необходимо принять во внимание арендные расходы и ваш общий размер инвестиций.

Как правило, чем меньше денег выплачивается авансом в качестве первоначального взноса, тем больше будет остаток ипотечного кредита, но тем выше рентабельность инвестиций в недвижимость. И наоборот, если доля заёмных средств ниже, вы должны ожидать более низкой отдачи от инвестиций, так как ваш общий размер инвестиций получается выше.

Поэтому для того, чтобы определить хороший уровень рентабельности инвестиций в арендную недвижимость, необходимо выполнить анализ и расчёты ROI с использованием различных формул, прежде чем принимать инвестиционные решения. При оценке ROI инвесторы должны провести анализ рынка аренды, чтобы изучить место, где они намереваются купить объект, а также анализ арендной недвижимости для изучения самого объекта и затрат, связанных с инвестированием в него.

Хотя анализ окупаемости инвестиций может показаться ужасно сложной задачей, провести его будет довольно легко, если вы используете подходящий инструмент – калькулятор рентабельности инвестиций в недвижимость!

Читайте также 5 лучших акций роста, которые стоит купить в 2020 году

Что такое калькулятор рентабельности инвестиций в недвижимость

Этот инструмент, также известный как калькулятор ROI инвестиционной собственности, использует исторические данные о недвижимости, а также прогнозы аналитиков, чтобы предоставить инвесторам наиболее точные расчёты рентабельности. Таким образом, этот инструмент в считанные минуты выполняет для вас анализ рынка и недвижимости, чтобы помочь вам принимать более быстрые и разумные инвестиционные решения.

Очень удобный для инвесторов и простой в использовании калькулятор рентабельности инвестиций в недвижимость можно найти на сайте Mashvisor. Вот как он выглядит:

Калькулятор рентабельности инвестиций в недвижимость.

Как видите, наш калькулятор ROI для арендной недвижимости разделён на три раздела. Первый – это ипотечный калькулятор, где вы можете ввести свои финансовые реквизиты (первоначальный взнос, сумму кредита, тип кредита и размер процентной ставки), если вы планируете финансировать покупку арендной недвижимости с помощью ипотеки. Если же вы планируете полностью оплатить инвестиционную недвижимость наличными, можете просто выбрать вариант с наличными деньгами (Cash).

Далее идет раздел «Expenses«, где вы можете легко рассчитать свои расходы. Сюда относятся единовременные начальные затраты (например, расходы на завершение сделки, осмотр и ремонт), а также периодические расходы, которые обычно оплачиваются при инвестировании в арендуемую недвижимость (например, страхование, коммунальные услуги, техническое обслуживание, налоги и так далее). Вы также можете добавлять расходы или изменять цифры, как вам нравится.

После ввода всех значений калькулятор  автоматически выполнит математические действия и выдаст вам результаты в разделе «стратегия аренды«. Здесь вы получите анализ рентабельности инвестиций, которую вы можете ожидать с учётом ставки капитализации, годовой доходности инвестиций и денежного потока, основанного на предполагаемой сумме дохода от аренды.

Кроме того, вы сможете определить рентабельность инвестиций в аренду недвижимости (как традиционную, так и через Airbnb) и увидите, какая стратегия аренды принесет более высокую прибыль.

Ещё одна особенность нашего калькулятора ROI заключается в том, что он показывает список последних продаж аналогичных объектов недвижимости и список сопоставимых объявлений по аренде в том районе, где находится объект недвижимости. Эти списки содержат готовые к использованию данные.

Инвестор недвижимости может использовать их для сравнения выбранного инвестиционного объекта с другими, чтобы увидеть, действительно ли ожидаемая рентабельность инвестиций оправдывает вложенные деньги. Другими словами, вы получите необходимые данные по недвижимости для проведения анализа рынка, не тратя время на их самостоятельный поиск!

Списки объектов недвижимости от Mashvisor.

Излишне говорить, что калькулятор ROI инвестиционной недвижимости является идеальным инструментом для инвесторов, которым нужно найти и проанализировать арендную недвижимость. Хотите попробовать? Получите 14-дневную бесплатную пробную версию на сайте Mashvisor прямо сейчас!

Итог

Определение рентабельности инвестиций в арендную недвижимость может быть сложным делом, и существует много различий во мнениях относительно того, каким должен быть хороший показатель ROI в этой сфере. Тем не менее, расчёт ROI является ключевым фактором для определения того, стоит ли заниматься инвестиционной недвижимостью, и получите ли вы прибыль от инвестиций в неё сейчас и в будущем.

Надеемся, это руководство помогло вам получить полное представление о рентабельности инвестиций в недвижимость. Если у вас есть какие-либо вопросы, можете задать их в разделе комментариев, который вы найдёте ниже!

Над статьями работает команда авторов, переводчиков и редактор. На сайте команда Privatefinance.biz публикует информационные статьи, обзоры, рейтинги, гайды о торговле на финансовых рынках и инвестировании, рекомендации по выбору брокера и инструментов инвестирования, актуальные новости из мира финансов.

Почта для связи с нами: [email protected]

Рентабельность инвестиций (ROI) Определение

Что такое возврат инвестиций?

Рентабельность инвестиций (ROI), также называемая нормой прибыли или доходностью, является мерой результативности и эффективности инвестиций. Рентабельность инвестиций представлена ​​как процент от прибыли, полученной от суммы капитала после затрат и расходов за определенный период времени. Обычно инвесторы, банкиры и менеджеры используют ROI для сравнения эффективности нескольких различных инвестиций.

Более подробное определение

Рентабельность инвестиций можно рассчитать несколькими способами:

ROI = валовая прибыль — расходы / инвестированная сумма x 100

ROI = (прибыль от инвестиций — стоимость инвестиций) / стоимость инвестиций x 100

ROI = (выручка — себестоимость проданных товаров) / стоимость проданных товаров x 100

ROI — это не то же самое, что прибыль или рентабельность собственного капитала; они связаны, но разные понятия.ROI — это сравнительный показатель, используемый для оценки различных инвестиций. ROI помогает наблюдателям сравнивать уровень потенциальной прибыли, доступной от инвестиций в одну компанию или актив, с другой.

Расчет рентабельности инвестиций сопряжен с рисками, поскольку все переменные при расчете рентабельности инвестиций могут быть скорректированы в соответствии с конкретной ситуацией или повлиять на результат. Все расчеты ROI очень сильно зависят от того, как учитываются расходы или затраты; добавление слишком большого количества или исключение других оказывает огромное влияние на окончательный показатель рентабельности инвестиций.

Для бизнеса, если рентабельность его деятельности ниже, чем стоимость капитала для финансирования этой деятельности, инвесторам будет лучше вытащить свои деньги и выбрать другое вложение. Рентабельность инвестиций является ключевым фактором для маркетинговых и рекламных бюджетов, помогая компаниям понять, какую прибыль они получают от различных уровней затрат на маркетинг. В расчетах рентабельности инвестиций в недвижимость делается попытка учесть амортизацию и прирост стоимости для определения прибыли от различных инвестиций в недвижимость.

Получите максимальную отдачу от своих инвестиций с помощью инвестиционных калькуляторов Bankrate.

Пример возврата инвестиций

Джорджия накопила портфель акций стоимостью 5000 долларов плюс 400 долларов комиссионных и продала их, как только стоимость акций достигла 7500 долларов. Чистая прибыль Грузии составила 2500 долларов. Чтобы определить рентабельность инвестиций, Джорджия вычитает комиссионные в размере 400 долларов из чистой прибыли в размере 2500 долларов и делит полученную цифру на стоимость инвестиций в размере 5000 долларов, а затем умножает эту цифру на 100, в результате чего рентабельность инвестиций составляет 42 процента.Это очень выгодно отличается от 10-процентной рентабельности инвестиций, которую друг Джорджии, Франц, предложил при потенциальной сделке с недвижимостью, поэтому Джорджия оставляет свои вложения в акции в покое и отклоняет предложение Франца.

Определение рентабельности инвестиций, формула, расчет и примеры

Рентабельность инвестиций (ROI) — это показатель рентабельности, который показывает прибыль или убыток от инвестиций в виде процента от стоимости инвестиций. Этот финансовый показатель используется для оценки прибыли, полученной от инвестиций, а также для сравнения доходов от инвестиций.

Как рассчитывается ROI?

или

Рентабельность инвестиций в бизнес и инвестирование

Рентабельность инвестиций оценивает фактическую отдачу от инвестиций. Это также помогает в принятии инвестиционных решений или создании портфеля, оценивая ожидаемую доходность на основе прогнозируемой или предполагаемой стоимости инвестиций.

— Давайте рассмотрим несколько основных примеров инвестирования, чтобы понять, как рассчитывается и используется ROI.Предположим, инвестор покупает акцию A за 1000 долларов и продает ее за 1200 долларов через год. В данном случае

Тот же инвестор покупает акцию B за 1100 долларов и получает 100 долларов в виде дивидендов в течение периода владения. Инвестор продает акции за 1300 долларов. В этом случае чистая прибыль от инвестиции = (1300+ 100-1100) = 300

долларов США.

Сравнивая доходность двух инвестиций, акция B принесла инвестору на более высокую рентабельность инвестиций . (Примечание: здесь мы использовали простой пример для объяснения.Если рассматривать комиссии, уплаченные за покупку или продажу ценных бумаг, то такие комиссии следует вычесть при расчете чистой прибыли.)

— Компании также используют рентабельность инвестиций, чтобы оценить, какие инвестиции или проекты могут принести большую прибыль. При принятии решений по бюджету, как правило, компании отдают приоритет проектам с более высокой оценкой рентабельности инвестиций.

Ограничения показателя ROI

Рентабельность инвестиций (ROI) — широко используемый показатель из-за своей простоты.Однако у него есть определенные недостатки.

— Основным ограничением рентабельности инвестиций является то, что он не учитывает период владения или временной фактор. Предположим, что инвестиция приносит доход в размере 10% за один год, в то время как другая инвестиция приносит доход в размере 12% через три года, в этом случае выбор инвестиции без учета временных рамок нецелесообразен. Для учета различных периодов удержания инвестиций и концепции временной стоимости денег, как правило, используется внутренняя норма доходности (IRR).(1/3) -1] * 100 = 3,85%

— Кроме того, ROI учитывает только доходность, не оценивая другие важные аспекты, такие как риск, связанный с инвестициями. Инвестиции, приносящие более высокую прибыль, могут быть более рискованными по сравнению с другими потенциальными инвестициями. Например, Облигация A имеет более высокий кредитный рейтинг и предлагает рентабельность инвестиций 7%, тогда как Облигация B имеет более низкий кредитный рейтинг с рентабельностью инвестиций 10%. Вложение в облигацию B только на основе более высокой рентабельности инвестиций без учета сопутствующего риска может быть проблематичным.

— ROI не учитывает несколько нефинансовых аспектов.Например, проект может приносить более высокую прибыль, но он может не соответствовать экологическим нормам.

Может ли TipRanks помочь с выбором инвестиций, которые учитывают рентабельность инвестиций?

TipRanks предлагает различные инструменты, которые помогут вам выбрать акции с привлекательной доходностью. Например, система Smart Score от TipRanks помогает инвесторам находить акции с высоким Smart Score. Этот уникальный рейтинг помогает инвесторам оценить любую акцию. Он учитывает 8 уникальных рыночных факторов, в том числе акции, получившие оценку «Покупать» по оценкам аналитиков с самым высоким рейтингом, акции, в которые инвестировали хедж-фонды, и другие фундаментальные и технические факторы.Еще один уникальный инструмент — это «Лучшие акции аналитиков», который отображает наиболее рекомендуемых акций и наиболее эффективных аналитиков.

Сводка

ROI — это очень полезный и простой для понимания показатель рентабельности, который помогает оценивать отдельные инвестиции, а также сравнивать доходность различных инвестиций. Однако решение о потенциальной возможности инвестирования не должно основываться исключительно на рентабельности инвестиций и должно учитывать другие факторы, такие как период времени и риск.

Маркетинговая рентабельность инвестиций: определение и способы ее расчета

Одним из наиболее важных компонентов маркетинговой кампании является оценка ее эффективности, воздействия и прибыли, чтобы можно было определить, действительно ли ваши маркетинговые усилия помогают компании улучшить ее Нижняя линия. Понимание, полученное в ходе этого процесса, может быть использовано для разработки будущих стратегий, основанных на данных, для более разумного принятия решений. Давайте рассмотрим концепцию рентабельности инвестиций (ROI) в маркетинге:

Что означает рентабельность инвестиций в маркетинге?

Маркетинговая рентабельность инвестиций — это практика, согласно которой рост прибыли и выручки объясняется влиянием маркетинговых инициатив.Рассчитывая рентабельность инвестиций в маркетинг, организации могут измерить степень, в которой маркетинговые усилия в целом или на основе кампании способствуют росту доходов. Как правило, рентабельность инвестиций в маркетинг используется для обоснования маркетинговых расходов и распределения бюджета для текущих и будущих кампаний и инициатив.

Как компании используют рентабельность инвестиций в маркетинг?

На организационном уровне расчет рентабельности инвестиций в маркетинг может помочь в принятии бизнес-решений и оптимизации маркетинговых усилий.Маркетологам помогает понимание рентабельности инвестиций, генерируемой кампанией:

Обоснование маркетинговых расходов

Директора по маркетингу

постоянно называют выделение ресурсов и бюджета на маркетинговые мероприятия своим главным приоритетом. Однако для обеспечения бюджета и ресурсов для будущих кампаний крайне важно, чтобы текущие маркетинговые расходы и бюджет были обоснованы на уровне руководства. Для этого маркетологам необходимо точно рассчитать рентабельность инвестиций, которую их маркетинговые усилия приносят организации. Например, они должны знать, приводят ли нативные объявления к конверсиям и рентабельности инвестиций, а медийная реклама — нет.Отсюда можно правильно распределять бюджеты.

Распределение маркетинговых бюджетов

В онлайн- и офлайн-каналах существует множество возможных комбинаций маркетингового комплекса. Однако любое сочетание инициатив кампании требует финансирования. Вот почему понимание того, какие онлайн- и офлайн-усилия приносят наибольший доход, необходимо для правильного распределения маркетингового бюджета.

Измерение успеха кампании и определение базовых показателей

Важнейшей частью любой успешной маркетинговой команды является способность измерять успех кампании и устанавливать исходные параметры, которые могут служить ориентиром для будущих усилий.Имея это в виду, точное измерение ROI помогает маркетологам делать и то, и другое. Понимая влияние отдельных кампаний на общий рост доходов, маркетологи могут лучше определить правильное сочетание усилий офлайн и онлайн-кампаний. Более того, постоянное измерение рентабельности инвестиций позволяет маркетологам установить базовые показатели, чтобы быстро оценить свой успех и скорректировать усилия, чтобы добиться максимального эффекта.

Конкурентный анализ

Отслеживание рентабельности инвестиций конкурентов в маркетинге позволяет маркетологам точно понять, как их организация работает в их конкретной отрасли.Например, маркетологи, отслеживающие общедоступные финансовые данные, могут оценить рентабельность инвестиций конкурентов и скорректировать базовые показатели, чтобы отразить эти оценки, помогая поддерживать постоянную конкурентоспособность своих усилий.

Как рассчитать рентабельность инвестиций в маркетинг?

Хотя есть несколько различных способов расчета рентабельности инвестиций в маркетинг, основная формула, используемая для понимания маркетингового воздействия на высоком уровне, относительно проста:

(рост продаж — затраты на маркетинг) / затраты на маркетинг = рентабельность инвестиций в маркетинг

Однако важно отметить, что эта формула исходит из предположения, что весь рост продаж связан с маркетинговыми усилиями.Чтобы получить более реалистичное представление о маркетинговом воздействии и рентабельности инвестиций, маркетологи должны учитывать органические продажи.

(Рост продаж — Органический рост продаж — Маркетинговые затраты) / Маркетинговые затраты = Маркетинговая рентабельность инвестиций

При использовании маркетинговых формул рентабельности инвестиций также важно понимать общую рентабельность маркетинговых усилий. Имейте в виду, что определения практического «возврата» могут варьироваться в зависимости от стратегии маркетинговой команды и усилий кампании, а также общих накладных расходов, связанных с реализацией кампании.Давайте рассмотрим некоторые ключевые элементы, которые необходимо учитывать при расчетах рентабельности инвестиций в маркетинг:

• Общий доход : глядя на общий доход, полученный от конкретной кампании, маркетологи могут получить четкое целостное представление о своих усилиях. Учет общей выручки при измерении рентабельности инвестиций в маркетинг идеально подходит для стратегического медиапланирования, распределения бюджета и общего маркетингового воздействия.

• Валовая прибыль : привязка валовой прибыли помогает маркетологам понять общий доход, который приносит маркетинговая деятельность, по отношению к затратам на производство или доставку товаров и услуг.Для этого маркетологи должны добавить к своей маркетинговой формуле ROI следующее: = (Общая выручка — стоимость товаров для доставки продукта) .

• Чистая прибыль: Погружаясь глубже, маркетологи могут рассчитать влияние своих маркетинговых усилий на чистую прибыль, добавив к своей формуле следующее: = (Валовая прибыль — дополнительные расходы) .

Важно последовательно определять, какую прибыль / расходы и общую рентабельность инвестиций будет учитывать ваша команда в рамках маркетинговых мероприятий по измерению рентабельности инвестиций.Рассмотрите возможность включения следующего:

• Накладные и внутренние расходы
• Агентское вознаграждение
• СМИ покупают
• Креатив

Маркетологи также могут рассчитать рентабельность инвестиций через пожизненную ценность клиента (CLV), которая проливает свет на ценность взаимоотношений каждого отдельного клиента с брендом. Эта формула помогает оценить долгосрочную рентабельность инвестиций на протяжении всего жизненного цикла потребителя. Для этого маркетологи могут использовать следующую формулу:

Пожизненная ценность клиента = (Показатель удержания) / (1 + Ставка дисконтирования / Показатель удержания)

Что такое хороший маркетинг ROI?

Эмпирическое правило для маркетинговой рентабельности инвестиций обычно составляет с соотношением 5: 1 , при этом исключительная рентабельность инвестиций рассматривается при соотношении 10: 1 .Все, что ниже соотношения 2: 1, считается нерентабельным, так как затраты на производство и распространение товаров / услуг часто означают, что организации окупаются со своими расходами и доходами.

Однако затраты и накладные расходы ниже 50 процентов от продажной цены могут принести прибыль от их усилий при более низких коэффициентах. Поскольку все организации индивидуальны, важно учитывать уникальные накладные расходы, маржу, а также отраслевые факторы и стандарты, уникальные для данного сектора.

Каковы проблемы измерения рентабельности инвестиций в маркетинг?

Расчеты, необходимые для измерения рентабельности инвестиций в маркетинг, могут показаться простыми, но они могут быстро стать сложными и многоуровневыми.Рассмотрим следующее:

Маркетинговые измерения слишком упрощены

Чтобы оценить истинную рентабельность инвестиций в маркетинг, необходимо учитывать множество факторов. Прежде всего, маркетологи должны иметь четкий и последовательный базовый план продаж. Кроме того, измерения ROI должны учитывать внешние факторы, влияющие на успех кампании, включая погоду, сезонные тенденции, события и т. Д.

Маркетологи ориентированы на краткосрочные результаты

Многие маркетологи сосредотачиваются на конкретных, немедленных показателях, чтобы оценить успех своих усилий.Слишком часто мы изучаем CTR, количество показов, репосты в социальных сетях и т. Д. Однако кампании, ориентированные на продвижение долгосрочных инициатив, таких как узнаваемость бренда, отношения с клиентами или удержание клиентов, часто занимают месяцы или годы, прежде чем маркетологи смогут увидеть полный эффект. . Помня об этом, важно согласовать показатели успеха с общей целью и продолжительностью данной кампании.

Маркетинговая среда — многоканальность

Сегодняшние омниканальные кампании не ограничиваются конкретным каналом, а ограничиваются несколькими точками соприкосновения в онлайн- и офлайн-каналах.Сосредоточение маркетинговых измерений рентабельности инвестиций на определенных каналах предоставит маркетологам лишь части общей головоломки маркетингового воздействия. Теперь точное измерение рентабельности инвестиций в маркетинг опирается на унифицированные маркетинговые измерения , способные объединить разрозненные измерения в единое и детальное представление.

Несколько точек взаимодействия перед покупкой

В среднем требуется 6-10 точек соприкосновения, прежде чем потребитель примет решение о покупке. Чтобы по-настоящему измерить рентабельность инвестиций в маркетинг на детальном уровне, маркетологам необходимо понимать влияние онлайн- и офлайн-точек взаимодействия на весь комплекс маркетинга.Взаимосвязь между этими точками взаимодействия в воронке продаж также необходимо учитывать при измерении маркетинговых доходов.

Устаревшие модели атрибуции

Поскольку маркетологи измеряют и приписывают влияние точек соприкосновения и каналов, использование устаревших моделей атрибуции может привести к неправильной атрибуции, что может исказить точность измерения рентабельности инвестиций. Использование совокупных измерений, таких как модели медиамикса , не предоставит маркетологам детального понимания. С другой стороны, такие детализированные измерения, как модели мультитач-атрибуции , не будут указывать на влияние офлайн-каналов и внешних факторов на рентабельность инвестиций в маркетинг.

Советы по повышению рентабельности инвестиций в маркетинг

Теперь, когда вы знаете концепцию маркетинговой рентабельности инвестиций и того, что такое хорошая рентабельность инвестиций в маркетинге, следующим шагом будет применение полученных знаний к будущим маркетинговым усилиям для оптимизации будущих результатов. Давайте взглянем на несколько советов по повышению рентабельности инвестиций для долгосрочного маркетингового успеха:

1. Ставьте четкие цели

В книге Что прилипает: почему большинство рекламных объявлений терпит неудачу и как гарантировать ваш успех , Рекс Бриггс ввел термин «ROMO» для обозначения рентабельности маркетинговых целей.Альтернатива маркетинговой рентабельности инвестиций (ROMI). Этот термин раскрывает идею о том, что в кампании может быть нечто большее, чем просто рентабельность инвестиций, например изменение бренда или восприятия.

Имея это в виду, маркетологам крайне важно установить четкие цели, которые указывают, какие внешние факторы составляют их ROMO, а также как эти уникальные факторы могут быть измерены (и впоследствии применены для расчета рентабельности инвестиций в маркетинг). Рассмотрите возможность использования таких показателей, как опросы по стратегии узнаваемости бренда, взаимодействие с социальными платформами или соотношение между MQL и SQL.

2. Определить затраты

Установление маркетинговых затрат, таких как творческое развитие, персонал, гонорары агентству, накладные расходы, среди прочего, может помочь маркетологам четко сформулировать свои маркетинговые стратегии измерения рентабельности инвестиций и решить, какие показатели включать в их расчеты рентабельности инвестиций.

3. Используйте платформу маркетинговой аналитики

Использование правильных моделей атрибуции и маркетинговых стратегий измерения творит чудеса для отслеживания потребителей в многоканальной среде, что приводит к более четким целостным и детальным результатам.Сосредоточьтесь на платформе маркетинговых технологий с возможностью унифицировать разрозненные атрибуции наряду с онлайн- и офлайн-измерениями. Вооруженные аналитическим инструментом, таким как Marketing Evolution Platform , маркетологи будут иметь более четкую информацию для использования в своих формулах, что приведет к более эффективному и точному измерению рентабельности инвестиций.

Дополнительные советы и ресурсы

Калькулятор окупаемости инвестиций

Использование калькулятора

Калькулятор рентабельности инвестиций (ROI) находит ROI как процентное изменение стоимости от первоначальной инвестиции до окончательной стоимости инвестиции.Продолжительность инвестиции определяет годовой возврат инвестиций.

Что такое ROI

ROI, или возврат инвестиций, — это соотношение между чистой конечной стоимостью инвестиций и стоимостью инвестиций. Чистая конечная стоимость включает накопленные проценты и дивиденды и уменьшается на инвестиционные расходы, такие как торговые комиссии. ROI обычно указывается в процентах.

Как рассчитать рентабельность инвестиций

Формула возврата инвестиций:

\ (\ text {ROI} = \ dfrac {\ text {net fv — iv}} {\ text {iv}} \ times 100 \)

Где:

• ROI = возврат инвестиций
• чистая fv = чистая конечная стоимость: окончательная стоимость инвестиции, включая инвестиционный доход и вычет инвестиционных затрат
• iv = первоначальные инвестиции

ROI — это базовый показатель эффективности для любого типа инвестиций.Это позволяет вам оценить прибыльность инвестиций, а также сравнить инвестиции на основе их доходности или рентабельности инвестиций. Положительный ROI означает, что инвестиции были прибыльными, а отрицательный ROI означает, что инвестиции стоят меньше их первоначальной стоимости.

ROI не учитывает период времени, в течение которого инвестиции удерживались. Период времени является важным фактором, который следует учитывать при оценке эффективности любых инвестиций, поскольку могут начисляться доходы, проценты и дивиденды.Если годовая рентабельность инвестиций положительна, это означает, что стоимость ваших первоначальных инвестиций увеличилась.

Допустим, вам нужно было выбрать, инвестировать ли 1000 долларов в фонд, который будет оценен в 1150 долларов через год, или 600 долларов в фонд, который будет оценен в 800 долларов через 3 года. Что было бы выгодным вложением?

Как рассчитать рентабельность инвестиций в годовом исчислении

Вы можете сравнить инвестиции разной длины, определив годовой возврат инвестиций для каждой инвестиции.{\ frac {1} {n}} -1 \ right] \ times 100 \)

Где:

• Годовая рентабельность инвестиций = годовая рентабельность инвестиций
• чистая fv = чистая конечная стоимость: окончательная стоимость инвестиции, включая инвестиционный доход и вычет инвестиционных затрат
• iv = первоначальные инвестиции
• n = количество лет, в течение которых инвестиция удерживается, в десятичной форме

Годовая оценка рентабельности инвестиций предполагает, что инвестиции имеют одинаковую рентабельность инвестиций каждый год, но инвестиционный доход накапливается и увеличивает стоимость инвестиций в течение периода, в течение которого они удерживаются.

Если вы возьмете приведенный выше пример и подставите числа в калькулятор рентабельности инвестиций, вы увидите, что инвестиции в размере 1000 долларов США с конечной стоимостью 1150 долларов США в конце года имеют рентабельность инвестиций 15%. Но инвестиции в размере 600 долларов США с конечной стоимостью 800 долларов США через 3 года имеют годовую рентабельность инвестиций 10,064%. Хотя в сценарии 600 долларов вы бы заработали больше денег с меньшими инвестициями, инвестиции в 1000 долларов, приносящие 150 долларов в конце года, являются более прибыльным вариантом, потому что рентабельность инвестиций в размере 15% выше, чем рентабельность инвестиций, равная 10.064%.

Определение возврата инвестиций | Возврат инвестиций | ROR

Каково определение рентабельности инвестиции?

Рентабельность инвестиций определение — это финансовая прибыль или процент прибыльности от инвестиции в течение определенного периода времени. Возврат инвестиций используется в финансах. сравнить эффективность разных вложений. Также используется в бизнесе сравнить рентабельность таких вещей, как оборудование и услуги, и в недвижимость, чтобы сравнить эффективность инвестиций в недвижимость.

Это измерение того, насколько хорошо инвестиции работают по отношению к их стоимости, и это выражается в виде отношения. ROI, IRR и ROR — это три показателя, которые позволяют анализировать эффективность инвестиций с течением времени. ROI смотрит на рост инвестиций от начала до конца. Внутренняя норма доходности или IRR смотрит на ежегодные темпы роста инвестиций. Норма прибыли или ROR — это чистая стоимость дисконтированных денежных потоков по инвестиции после инфляции.

Что означает ROI?

ROI означает окупаемость инвестиций инвестиции, которые вы анализируете.Расчет используется для определения рентабельность вложения. Вы сравниваете прибыль или убыток от инвестиции на первоначальную сумму, которую вы заплатили, чтобы инвестировать в нее. Это измерение что позволяет рассчитать доходность акции.

Вы также можете изменить формулу для различных целей. Он используется в личные финансы и компаниями для сравнения различных потенциальных инвестиций. В Рентабельность инвестиций формула позволяет оценить эффективность различных вложений более равные промежутки времени.Его можно использовать для оценки инвестиций, когда вы разработка финансового плана выхода на пенсию или накопления богатства. Наконец-то, вы можете использовать его для оценки своих инвестиций, когда вам нужно внести изменения в свои портфолио.

Статистика

Вы должны знать ключевые факторы, когда определяете, что инвестиции для включения или изменения в вашем портфеле. Будьте в курсе рынок и онлайн-исследования могут помочь вам стать более сообразительными с финансовой точки зрения.

Инфляция ставка упала до 1.8% ранее в этом году, что увеличивает вероятность что Федеральная резервная система снизит процентные ставки в этом году. Между 1914 и В 2019 году средний уровень инфляции в США составил 3,26%. В начале этого года S&P 500 имела доходность 15,35%, тогда как годом ранее она была доходность -6,24%.

Как рассчитать ROI: Формула

Для расчета доходности на инвестиции на то, во что вы инвестируете, вы просто делите чистую прибыль, которую вы сделали по стоимости инвестиций.Затем вы умножаете эту сумму на 100, чтобы получить в процентах:

ROI = (Чистая прибыль / Стоимость инвестиций) x 100

Чистая прибыль равна текущей стоимости инвестиции. за вычетом его стоимости:

Чистая прибыль = Текущая стоимость- Стоимость инвестиций

Чтобы получить более точный расчет, измените формула с учетом удерживаемых налогов и сборов что вы заплатили. Применительно к запасам необходимо учитывать транзакционные издержки и выплаты дивидендов для более точного расчета доходности.

При инвестициях в недвижимость следует учитывать доход от аренды, налоги, страхование и расходы на обслуживание, когда вы рассчитываете Расходы. Для получения прибыли убедитесь, что вы включаете доход от аренды, который вы зарабатываете. для вашей инвестиционной собственности. При инвестициях в компанию вы должны учитывать затраты и время, затраченные на инвестиции, включая денежные выплаты и время и затраты сотрудников.

Когда вы пытаетесь найти разные типы инвестиций, сравните рентабельность инвестиций каждого один.Если инвестиция имеет отрицательную рентабельность инвестиций или вы найдете другие варианты, которые выше, откажитесь от инвестиций. Вы можете использовать калькулятор для расчета рентабельности инвестиций.

Вы также должны обратить внимание на продолжительность времени, в течение которого инвестиции были проведены при сравнении рентабельность инвестиций в другие инвестиции. Например, Джон Доу покупает на сумму 1000 долларов акций компании А и продает их два года спустя за 4000 долларов. Он вычисляет рентабельность инвестиций:

(400 долл. США / 1000 долл. США) x 100 = 40%

Затем Джон покупает акции у компании B за 5000 долларов и продает их пять лет за 7500 долларов.Джон использует следующую формулу рентабельности инвестиций:

(2500 долларов / 5000 долларов) x 100 = 50%

Похоже, что инвестиции Джона в компанию B были более высокими. прибыль на инвестиции. Однако, если учесть время, результат другой. Для компании A вы можете разделить 40% на два года, чтобы обнаружил, что у него был ежегодный возврат 20%. Для сравнения, доход компании B делится на пять лет, показывая, что годовая доходность составила 10%. Это означает, что инвестиции Джона в компания А действительно показала лучшие результаты.

Инвестиционный риск

По мере увеличения риска потенциал для более высоких возвраты также повышаются. Акции считаются рискованными, если компания, которая выдает им нехватку стабильности. Молодые инвесторы могут больше рисковать в то время как люди, приближающиеся к пенсионному возрасту, склонны не рисковать.

Вы можете минимизировать риск своего портфеля за счет диверсификации, но это не защищает от снижения стоимости вашего портфеля. Это предполагает инвестирование в различные сектора и классы активов в течение длительного периода времени.Когда вы инвестируете, вы должны быть в курсе и следить за эффективностью своих вложений. Вы должны смотреть на рынок в долгосрочной перспективе, когда вы его отслеживаете.

Преимущества

Возврат инвестиций дает несколько преимуществ. Он используется для краткосрочные инвестиции, потому что формула дает вам информацию, которую вы потребность с более легким расчетом и интерпретацией. Это также популярный расчет, потому что его можно использовать во многих различных областях. Наконец, это может помочь инвесторам определить лучшие варианты для инвестиционных целей в соответствии с их потребностями и способностями терпеть риск.

Ограничения

Есть также некоторые ограничения к рентабельности инвестиций. Результаты могут быть искажены, потому что их много. Когда ты смотришь при инвестициях используйте те же исходные данные для большей точности. Расчет может можно улучшить за счет вычета налогов и сборов для получения более точного результата.

Для получения чистой прибыли от инвестиций компании необходимо отслеживать сколько денег ушло на проект и сколько времени потратили сотрудники работаю над этим. Расчет рентабельности инвестиций не учитывает время и является рискованным для долгосрочные вложения.Чем больше временной горизонт инвестирования, тем больше может быть сложно точно предсказать прибыль, затраты, уровень инфляции или ставка налога.

Норма прибыли (ROR)

Ставка определения доходности — это чистый убыток или чистая прибыль от инвестиции. в течение определенного периода времени. Вы выражаете это, используя процент от первоначальная стоимость инвестиции. Прибыль — это доход, который вы получаете от инвестиции в дополнение к любому приросту капитала, который вы получите, когда продадите его.

ROR также называется основным капиталовложением скорость роста.Когда вы принимаете во внимание инфляцию и временную стоимость денег инфляции, это чистая сумма дисконтированных денежных потоков, которые вы получаете на инвестиции после инфляции. Дисконтированный денежный поток — это особый вид оценка, которая может быть использована для оценки стоимости инвестиций. Вы можете использовать его для измерить рост между двумя разными периодами времени.

Используется следующая формула:

ROR = (текущее значение — исходное значение / исходное значение) x 100

Он используется для оценки роста наших инвестиций, но он не учитывать инфляцию.

На складе нормы прибыли, цены растут и падают в зависимости от доходов компании, процентные ставки и состояние экономики. Для недвижимости со ставками возврат, есть много затрат, в том числе процентные ставки, которые вы платите по ипотечный заем.

Чтобы рассчитать ROR для инвестиций в недвижимость, возьмите продажи цена после вычета затрат на закрытие, налогов на прирост капитала и улучшений расходы. Из этого вычтите исходную цену после добавления в закрытие. затрат, разделите на покупную цену и умножьте эту сумму на 100%.

Внутренняя норма прибыли (IRR)

Внутренний норма доходности контролирует производительность инвестиции в долгосрочной перспективе или против рыночных индексов таких как S&P 500. Его также называют экономической нормой прибыли или дисконтированная норма доходности денежного потока.

Внутренняя норма доходности отражает годовые темпы роста инвестиций и ожидаемый денежный поток и рассчитывается по следующей формуле:

	T
IRR = NPV =	Σ [	C t / (1 + r) t ] — C 0 = 0
	t = 1

t = Количество периодов времени

C _t = Приток денежных средств за период t

C ₀ = Общие первоначальные затраты на инвестиции

r = ставка дисконтирования

Чистая приведенная стоимость или NPV учитывает инфляцию стоимости денег с течением времени.Чистая приведенная стоимость — это разница между текущей стоимостью притока и текущей стоимостью оттока в течение определенного периода времени.

Скидка ставка используется для определения приведенной стоимости будущих денежных потоков. Это — процентная ставка, используемая в анализе дисконтированных денежных потоков или DCF. Занимает учитывать временные рамки проекта, когда он используется с рентабельностью инвестиций. IRR следует использовать как один из показателей эффективности и использовать в в сочетании с другими видами анализа, чтобы определить, является ли вложение стоит.

У привлекательных инвестиций будет более высокая внутренняя ставка номер возврата. Финансовые калькуляторы и программы для работы с электронными таблицами упрощают IRR расчет.

Рентабельность инвестиций, IRR и ROR могут помочь вам определить, следует ли вам инвестировать в конкретную инвестицию или вместо этого выберите другую. Когда вы инвестируете через M1 Finance вы можете позволить M1 найти инвестиции, которые подойдут вам потребности.

Получите лучшую окупаемость инвестиций

Начните инвестировать бесплатно сегодня с M1 Finance.Отличная особенность инвестирование через M1 Finance заключается в том, что с вас не взимаются комиссии или комиссии, что помогает вашим инвестициям ускорить их рост.

С M1 Finance вы просто создаете портфель инвестиций что вы хотите, и мы автоматически заставим ваши деньги работать на вас. Ты можете настроить свое портфолио, выбрав ваши собственные акции и ETF из 80 готовых экспертных портфелей. Зачем платить кто-то создаст портфолио, которое вы можете создать самостоятельно.

Интеллектуальная технология

M1 Finance автоматически распределяет деньги от каждый депозит, который вы делаете таким образом, чтобы поддерживать целевое распределение активов так что ваше портфолио всегда будет в курсе.Это делает диверсификацию очень просто и помогает гарантировать, что вы всегда будете полностью инвестированы.

Начните инвестировать бесплатно сегодня с M1

Когда вы открываете свою учетную запись сегодня, вы можете настроить свой собственный портфолио для удовлетворения ваших конкретных целей и потребностей или выберите из 80 портфели экспертов, которые были созданы для решения различных задач, рискуют допуски и временные горизонты. Платформа для инвестирования через M1 Finance: разработан таким образом, чтобы инвестирование было упрощено для всех.Вы можете получить доступ к его автоматические функции в любое время и из любого места.

Платформа M1 Finance интуитивно понятна и использует функции, позволяющие сэкономить время. чтобы ваше портфолио автоматически соответствовало вашим целям, в том числе динамическая ребалансировка и автоматическое реинвестирование. M1 Finance использует комбинацию передовых цифровых технологий и ключевых принципов инвестирования, чтобы процесс инвестирования проще, так что вы можете без особых усилий накопить богатство.

M1 Finance также предлагает M1 Borrow, что позволяет инвесторам, имеющим не менее 10 000 долларов США на их облагаемых налогом брокерских счетах для доступа к 35% стоимость их счетов, а деньги можно использовать для любых целей.Этот заем доступен без дополнительных документов или проверок кредитоспособности, и предлагается по одной из самых низких процентных ставок на рынке всего 4,25%.

Что такое возврат инвестиций (ROI)?

Рентабельность инвестиций (ROI) — это показатель прибыльности инвестиций. Высокая рентабельность инвестиций означает, что инвестиции приносят более высокую прибыль по сравнению с их инвестиционной стоимостью.

Обычно мы используем ROI для оценки эффективности инвестиций, поскольку он позволяет инвестору определить прибыль, связанную с размером вложенного капитала.

Это показатель денежного потока, который сравнивает сумму и сроки получения инвестиционной прибыли с суммой и сроками затрат.

Возврат инвестиций — один инструмент

Однако это не должно быть единственным инструментом, который мы используем при принятии инвестиционных решений. Рентабельность инвестиций, например, не представляет собой риск, связанный с акцией.

Он сравнивает доходность и затраты только в том случае, если прогнозируемые результаты достигнуты.

Слово «инвестиции» относится к использованию ресурсов (таких как деньги или время) для увеличения доходов или производства товаров.Это также означает использование ресурсов для обеспечения будущего дохода или выгоды.

Джон доволен своей окупаемостью.

Мы рассчитываем рентабельность инвестиций путем деления рентабельности инвестиций на их стоимость. Обычно мы выражаем рентабельность инвестиций в процентах или в соотношении.

Рентабельность инвестиций выше / ниже нуля

ROI выше 0 означает, что прибыль больше, чем затраты. С другой стороны, рентабельность инвестиций ниже 0 означает, что затраты больше, чем отдача.

При сравнении ценных бумаг полезно регулярно наблюдать за их рентабельностью инвестиций.

Рентабельность инвестиций по сравнению с прибылью

Рентабельность инвестиций — это не то же самое, что прибыль. Мы рассчитываем ROI на основе денег, которые кто-то вкладывает в ценную бумагу, и прибыли, которую они получают от этих денег. Мы исходим из чистой прибыли по ценной бумаге.

Однако прибыль измеряет эффективность ценной бумаги. Рентабельность инвестиций — это не то же самое, что доходность собственного капитала.

Основным недостатком ROI является то, что расчетами можно манипулировать. Другими словами, мы можем выразить расчеты по-разному.

Расчет рентабельности инвестиций

Для однопериодного периода вы делите доход на вложенную сумму:

Рентабельность инвестиций (%) = (Чистая прибыль ÷ Инвестиции) × 100
или:
Рентабельность инвестиций (%) = (Прибыль — Инвестиционные затраты) ÷ (Инвестиционные затраты)) x 100

Расчет рентабельности инвестиций в новый бизнес:

Предположим, что открытие бизнеса стоит 500 000 долларов. Мы также ожидаем, что за первые четыре года он принесет в общей сложности 1 000 000 долларов прибыли.

Рентабельность инвестиций составит:

(1000000 — 500000 долларов) ÷ (500000 долларов) x 100 = 100%

В приведенном выше примере рентабельность инвестиций составит 100%.

Справедливая норма прибыли

Если инвестиция имеет «справедливую норму доходности », то в нее стоит инвестировать, то есть стоит риска.

«Справедливая норма прибыли» также относится к пределу цен, который регулирующие органы или правительства устанавливают для коммунальных компаний.

Видео — возврат инвестиций

Возврат инвестиций (ROI) — Что такое возврат инвестиций?

Рентабельность инвестиций (ROI) или просто ROI — это коэффициент рентабельности, который измеряет прибыль или убыток от инвестиций в зависимости от суммы вложенных денег.

Программа онлайн-бухгалтерского учета позволяет легко отслеживать стоимость ваших активов. Попробуйте Debitoor прямо сейчас, бесплатно в течение 7 дней.

Коэффициент рентабельности инвестиций позволяет компании понять, насколько прибыльным будет потенциальный проект или инвестиция, путем измерения того, сколько компания получит обратно по сравнению с тем, что они инвестируют. ROI используется для сравнения прибыльности компании с доступным капиталом на стороне активов.

Какова формула ROI?

Коэффициент рентабельности инвестиций обычно выражается в виде коэффициента или процента и рассчитывается путем взятия чистой прибыли и чистых затрат на инвестиции (x100 для процента).Более высокий процент ROI указывает на то, что инвестиционная прибыль проекта благоприятствует его затратам.

Например:

• Компания Бена первоначально инвестировала 500 фунтов стерлингов в проект (инвестиционные затраты)
• Стоимость проекта сейчас 700 фунтов стерлингов (прибыль от инвестиций)

• Коэффициент рентабельности инвестиций Бена для этого проекта будет рассчитан путем вычитания инвестиционной стоимости из инвестиционной прибыли и деления на первоначальную инвестиционную стоимость:

  (700–500 фунтов стерлингов) / (500 фунтов стерлингов) = 0.4

• Следовательно, процент ROI составляет 0,4 x 100 = 40%. Это считается высоким процентом рентабельности инвестиций и указывает на то, что в отношении инвестиционных затрат на проект Бен получает 40% прибыли от прироста капитала.

На что указывает ROI?

ROI представляет собой инвестиционную точку зрения и обычно используется для принятия финансовых решений, когда компания может сравнивать различные проекты и эффективность различных инвестиций. Это показатель для инвестора целостного роста инвестиций от начала до конца за счет получения денежных потоков, следующих за действием.Что делает ROI настолько популярным, так это то, что он предоставляет простой и прямой метод сравнения чистой прибыли с затратами на инвестиции.

Показатель рентабельности инвестиций измеряет эффективность инвестиций и эффективность использования компанией своих ресурсов, сообщая инвесторам, какую прибыль приносит каждый фунт, вложенный в этот проект.

Каковы ограничения рентабельности инвестиций?

ROI может ввести в заблуждение в таких случаях, как оценка доходности долгосрочных инвестиций, поскольку он не учитывает временную стоимость денег.Простой метод ROI чаще используется для краткосрочных инвестиций и часто может быть менее точным при расчете ROI для долгосрочных инвестиций.

Хотя процент рентабельности инвестиций может быть высоким, он не обязательно может быть таким же прибыльным для 20-летних инвестиций, как для 5-летних. Точно так же, если ROI отрицательный в первый год, это напрямую не указывает на плохие инвестиции, поскольку процент ROI может увеличиться в последующие годы, став положительным.Следовательно, фунт сегодня не стоит так же, как фунт завтра.

Метод дисконтированной рентабельности инвестиций

Для учета временной стоимости денег более точным показателем ROI для долгосрочных инвестиций является формула дисконтированного ROI. Дисконтированный ROI показывает чистую приведенную стоимость прибыли (ROI), деленную на чистую приведенную стоимость затрат. Таким образом, метод дисконтированной рентабельности инвестиций учитывает приведенную стоимость будущих денежных потоков, что позволяет сопоставить будущие денежные потоки с текущими денежными потоками.