Куда вложить ₽10 тыс. начинающему инвестору: 5 простых вариантов :: Новости :: РБК Инвестиции

Даже с небольшой суммой можно стать инвестором. Пусть вам не будут доступны все инструменты на бирже, но собрать хороший портфель вы все-таки сможете. Рассказываем, во что можно инвестировать, если у вас есть ₽10 тыс.

Фото: Pexels

Возможно ли стать инвестором, если есть всего ₽10 тыс. ?

Если вы новичок на фондовом рынке, но готовы серьезно подойти к инвестициям, прежде всего разберитесь со своими финансами. Рассчитайте бюджет, погасите кредиты и долги, накопите подушку безопасности. Чтобы узнать, как устроен рынок, как работает биржа и какие существуют финансовые инструменты, можете пройти бесплатные курсы, почитать статьи и книги. Без знаний в вопросе инвестиций не обойтись.

Приступайте к покупкам только после того, как будете уверены в своих силах и знаниях, а также откроете брокерский счет  или заведете ИИС. Финансовый консультант Игорь Файнман считает, что главное, чтобы начать инвестировать — не сумма на счету, а желание. Стартовать можно с ₽10 тыс. и даже с меньшей суммы. Его коллега Владимир Верещак полагает, что с такой маленькой суммы можно только попробовать себя на фондовом рынке.

С ним согласен и начальник управления информационно-аналитического контента «БКС Мир инвестиций» Василий Карпунин.

По его мнению, когда речь идет о минимальных суммах, главная задача — не заработать, а получить опыт и понять, как функционирует финансовый рынок.

Очевидно, что с ₽10 тыс. сложно стать миллионером за короткий промежуток времени, так что я бы призывал именно сфокусироваться на обучении

Василий Карпунин

начальник управления информационно-аналитического контента «БКС Мир инвестиций»

По словам Карпунина, совершенно не важно, какая у вас сумма. Подход к инвестированию можно унифицировать и пробовать управлять небольшой суммой точно так же, если если бы это были миллионы. Например, с точки зрения доходности и рисков

диверсификация  важна как для портфеля в ₽10 тыс., так и в ₽100 млн, отметил эксперт.

Но никто не мешает постепенно пополнять портфель, даже если вы начинаете с маленькой суммы. Файнман считает, что в вопросе инвестиций помимо желания важна регулярность пополнения счета. И тогда ваш капитал будет расти. По подсчетам аналитика «Финама» Алексея Коренева, если с 25 лет ежемесячно инвестировать по ₽10 тыс., то к 65 годам даже при невысоких процентах накопится ₽10 млн — так работает сложный процент.

«Бизнес надо покупать надолго»: советы Уоррена Баффета молодым инвесторам

Уоррен Баффет (Фото: Bill Pugliano / Getty Images)

Как подойти к инвестициям? Советы новичкам

Классический долгосрочный инвестиционный портфель, в том числе ориентированный на формирование пенсионных накоплений, состоит из 60% акций и 40% облигаций.

Евгений Миронюк

аналитик «Фридом Финанс»

По его словам, это распределение условно. К примеру, портфель Уоррена Баффета  предлагает соотношение 90% к 10% соответственно. По словам Миронюка, плюс портфеля, составленного в пропорции 60/40, — его более высокая устойчивость к волатильности  рынка.

Владимир Потапов, главный исполнительный директор «ВТБ Капитал Инвестиции  » и старший вице-президент ВТБ, наоборот, считает, что для начинающего инвестора доля акций в портфеле должна быть ниже, чем доля облигаций.

Что касается подбора компаний и инструментов, то нужно выбирать то, в чем вы разбираетесь. «Инвестировать стоит только в то, что понимаете. Если вы не знаете, в чем смысл криптовалюты, не вкладывайте в нее деньги, лучше инвестируйте во что-то простое и понятное», — отметил Коренев.

Его совет совпадает с мыслями Уоррена Баффета, который привел Миронюк. Баффета называют «оракулом из Омахи» за успешные сделки. Знаменитый инвестор тоже считает, что нужно вкладываться только в то, что вы хорошо знаете. Кроме того, он верит, что покупать акции нужно на долгий срок и подбирать бумаги только качественных компаний.

Он советует различать цену акций и стоимость компании, поскольку цена бумаг не всегда зависит от реального состояния бизнеса. Во время кризисов акции дешевеют, что не мешает компании укреплять свой потенциал. Баффет также считает, что долгосрочному инвестору нет смысла переживать из-за колебаний цен на фондовом рынке.

«Оракул из Омахи» советовал покупать акции из индекса S&P 500, например, через индексный фонд. По его словам, такие приобретения имеют смысл практически всегда. Баффет полагает, что так большинство инвесторов скорее выиграет, ведь не все умеют подбирать акции самостоятельно. Основатель семейства фондов Vanguard Джон Богл тоже говорил, что вкладываться в индексные фонды на долгий срок гораздо лучше, чем пытаться обыграть фондовый рынок самостоятельно.

Как стать успешным инвестором: 5 главных психологических принципов

Фото: Pexels

Что можно купить на ₽10 тыс. ?

Опрошенные «РБК Инвестиции» эксперты тоже посоветовали вкладываться в фонды. «Неквалифицированному инвестору с небольшим опытом лучше всего присмотреться к биржевым индексным фондам — их доходность совпадает с динамикой соответствующих индексов», — отметил аналитик «Альфа-Капитала» Максим Бирюков.

Биржевые фонды (ETF) — это финансовый инструмент, представляющий собой готовую инвестиционную корзину. Когда вы покупаете пай такого фонда, то как бы становитесь владельцем всех бумаг, которые в нем есть. Некоторые из них повторяют индексы, например, тот же S&P 500, в который входят крупнейшие компании, торгуемые в США.

Другие ETF могут быть тематическими. В них могут попасть акции компаний из определенного сектора экономики или конкретной страны. Также существуют «золотые» ETF  и фонды облигаций. Биржевые фонды помогают диверсифицировать портфель, то есть разнообразить активы, чтобы снизить риски потерь.

Стоимость ETF в рублях как правило невелика, рассказал Бирюков.

Их можно купить через любого российского брокера. Директор по инвестиционному консультированию «Oткрытие Private Banking» Денис Горев полагает, что начинающему инвестору лучше концентрироваться на более «широких» фондах, избегая секторальных и «идейных».

Помимо фондов в рублях можно выбирать ETF и в иностранной валюте. В качестве варианта Миронюк предложил FinEx Global Equity UCITS ETF. В него входят акции глобального рынка — компаний из США, Германии, Японии, Великобритании, Китая, Австралии и России. Но если вы не готовы покупать для этого доллары, то фонд доступен и в рублях.

По данным финансовой группы FinEx, которая управляет фондом, его годовая доходность (август 2020 — агуст 2021го) в пересчете на рубли — 23,9%, а цена одной акции — ₽1,85. Стоит помнить, что если фонд показывал доходность в прошлом, это не значит, что так же будет и в будущем.

Кроме того, новичок с ₽10 тыс. может вложиться в паевые инвестиционные фонды (ПИФы) и биржевые ПИФы (БПИФы). Их форма похожа на ETF. В такие фонды могут входить не только акции, но и облигации.

ПИФы позволяют даже при небольшом объеме инвестиций сформировать диверсифицированный портфель с минимальными расходами и без необходимости самостоятельного управления портфелем

Владимир Потапов

Глава «ВТБ Капитал Инвестиции»

Управление портфелем требует значительных затрат времени и высокого уровня профессиональной экспертизы, отметил Потапов.

Отдельные акции могут быть рисковой покупной, особенно если речь идет о компаниях второго и третьего эшелонов, считает Бирюков. Но если вы все же решились купить акции в свой портфель, то выбирайте хорошие, крупные компании, например, « голубые фишки  ». Их цена может быть вполне вам по карману. «На ₽10 тыс. получится купить бумаги двух-трех компаний», — отметил Коренев. Среди недорогих и, на его взгляд, интересных, аналитик отметил следующие: «Лента», «Сбер», ВТБ, «Газпром», МТС, ММК и НЛМК.

Что касается облигаций, то рублевые торгуются по цене около ₽1 тыс. за штуку, отметил Карпунин. «Наиболее надежными и стабильными инструментами в рублевой зоне принято считать государственные облигации  (ОФЗ). На рынке существует много типов ОФЗ, отличающихся как по принципу определения купона, так и по срокам обращения», — рассказал эксперт.

Я новичок в инвестициях, но очень хочу разобраться. Где мне брать знания?

Анализ событий, «распаковка» компаний, портфели топ-фондов — в нашем YouTube-канале

Биржевой фонд, вкладывающий средства участников в акции по определенному принципу: например, в индекс, отрасль или регион. Помимо акций в состав фонда могут входить и другие инструменты: бонды, товары и пр. Высоконадежные и самые ликвидные акции на рынке со стабильными показателями доходности. Компании — «голубые фишки» — это лидеры в своей индустрии. Как правило, изменение цен на акции «голубых фишек» определяет настроение рынка. Стратегия для снижения рисков инвестора, когда в инвестиционный портфель приобретаются разнообразные активы и независимые друг от друга биржевые инструменты. При правильной диверсификации общий риск инвестора будет уменьшаться, а потенциальная доходность — повышаться. Изменчивость цены в определенный промежуток времени. Финансовый показатель в управлении финансовыми рисками. Характеризует тенденцию изменчивости цены – резкое падение или рост приводит к росту волатильности. Подробнее Американский бизнесмен и один из известнейших инвесторов в мире. Основной владелец и CEO инвестхолдинга Berkshire Hathaway. Долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от выпустившего облигацию лица, ее номинальную стоимость в оговоренный срок. Помимо этого облигация предполагает право владельца получать процент от ее номинальной стоимости либо иные имущественные права. Облигации являются эквивалентом займа и по своему принципу схожи с процессом кредитования. Выпускать облигации могут как государства, так и частные компании. Инвестиции — это вложение денежных средств для получения дохода или сохранения капитала. Различают финансовые инвестиции (покупка ценных бумаг) и реальные (инвестиции в промышленность, строительство и так далее). В широком смысле инвестиции делятся на множество подвидов: частные или государственные, спекулятивные или венчурные и прочие. Подробнее Брокерский счет позволяет физическим лицам покупать и продавать ценные бумаги и валюту на фондовых рынках. Поскольку участниками торгов на биржах могут быть только брокеры и дилеры, обычным гражданам требуется заключить с такими посредниками договор, благодаря которому брокер будет проводить сделки от лица инвестора. Брокерский счет нужен, чтобы проводить через него деньги на покупку ценных бумаг. Подробнее

Начинающему инвестору —

(Виктор Балабанов, Дмитрий Орлов, Strategy Store, Москва, 2013-2014)

Практически каждый из нас в жизни хотя бы раз был инвестором, т.е. тем человеком, который вкладывает свои деньги в какое-то предприятие (в широком смысле этого слова) с целью получения дополнительного дохода.

Это может быть депозит в банке под определенные проценты или даже лотерея, по которой ожидается выигрыш. Вариантов множество, и если появляются свободные средства, то нас начинает мучить мысль о том, как бы сделать так, чтобы они не просто лежали в кубышке, а, как принято говорить, «работали», принося прибыль.

Развитие интернет-технологий позволило многим попробовать себя на поприще торговли на биржевых рынках или на Форекс. Однако трейдинг требует, во-первых, наличия специальных знаний, обладания определенными навыками и умениями, а, во-вторых, предполагает, что человек значительную часть своего времени посвятит этому занятию. Фактически, это означает, что вам нужно сменить свою нынешнюю работу и посвятить себя торговле акциями, валютами или какими-то товарными активами. И это уже является серьезным препятствием к тому, чтобы каждый из нас выбрал такой способ приумножения своих свободных средств, так как это уже не столько инвестирование, сколько профессиональное занятие трейдингом.

В последние годы появилось множество разнообразных сервисов, которые позволяют каждому, не обладая специальными знаниями о торговле на рынках, использовать знания и умения профессиональных трейдеров, инвестировать свои средства в их торговые системы, чтобы точно так же получать прибыль на свои вложения. Однако, и многие из вас уже с этим сталкивались, кроме очевидных плюсов этих сервисов существуют и минусы в виде периодически возникающих проблем, на которых мы не будем сейчас заострять внимание.

Здесь мы попытаемся изложить наш новый взгляд на инвестирование, а также новые методы и оригинальные подходы, которые во многом упрощают процесс выбора торговых стратегий для инвестора, снижают его риски, позволяют объективно оценивать текущую ситуацию по своему депозиту и управлять им, что, в конечном итоге, дает возможность реально зарабатывать деньги, используя торговые стратегии профессионалов рынка.

Сложные формулы и математические выкладки мы намеренно вынесли за формат книги, пытаясь сделать изложение более доступным для всех. Книга состоит из 5 разделов, каждый из которых описывает один из базовых принципов нашего подхода. Главные результаты разделов выделены в окрашенные боксы, чтобы подчеркнуть их значимость. Не обещаем, однако, что это будет совсем уж легкое чтение, но ведь мы и рассказываем о серьезном и непростом деле — инвестировании. Не смущайтесь, если при первом прочтении что-то окажется сложным для вашего восприятия — понимание придет со временем. Главное — стремиться к тому, чтобы процесс инвестирования стал для вас не игрой в случайную «угадалочку», а осознанным и обоснованным выбором наиболее приемлемых и комфортных стратегий, приносящих реальный доход.

Урок 1. Первый взгляд

Сможете угадать, какие вопросы начинающий инвестор задает в первую очередь, когда собирается вложить свои кровные в ту или иную торговую стратегию? Думаем, что да.

Итак: какова прибыльность системы? Сколько я заработаю за месяц, год? А если я вложу 100 долларов, сколько я получу? А если 1 000?
И все это совершенно неправильно, как это ни прискорбно — это типичная ошибка большинства. Но так уж мы устроены, мы так привыкли мыслить в повседневной жизни. Мы приходим устраиваться на работу и спрашиваем: какую мне дадите зарплату? Мы кладем деньги в банк на депозит и задаем вопрос: а сколько процентов мне начислят через полгода? Мы берем кредит и интересуемся его размером, а вот штрафные санкции часто даже не удосуживаем своим вниманием. Так устроен человек — он мыслит в позитивном направлении, ожидая лучшего и не принимая во внимание возможных негативных последствий. Мысль четко следует оптимистичному правилу: все будет хорошо, а плохое случается с другими, но не со мной. И главная беда состоит в том, что, если все же происходят какие-либо потери, мы расстраиваемся, нервничаем, теряем контроль над собой, так как заранее не были готовы даже к самому минимальному негативному сценарию. Убытки кажутся катастрофой, даже если они не столь велики, т.к. мы изначально о них не думали и не принимали во внимание такой возможный исход.

Итак, с чего же начать? Прежде всего, с осознания того, что инвестиции в рынок Форекс — это не гарантированный банковский вклад. Здесь можно получить существенно большие прибыли. Однако все мы понимаем, что «бесплатный сыр бывает только в мышеловке», и за эту доходность приходится платить. Чем же? Рисками. Рисками возможных потерь. Если мы принимаем это, то можем сделать следующий шаг: задать тот самый первый и главный вопрос инвестора.

Первый вопрос: какие убытки я готов терпеть ради получения прибыли в результате моих инвестиций? Какой суммой я могу рискнуть, чтобы потом мне не было мучительно больно, если вдруг реализуется негативный сценарий?

Т.е. с самого начала не нужно обращаться к трейдерам, не нужно смотреть рейтинги и стэйтменты торговых операций — нужно заглянуть внутрь самого себя. Допустим, у вас есть 100 долларов. Какую сумму потерь вы готовы принять при неблагоприятном исходе? 20? 50? 80? А если есть 1 000 долларов? Ответ будет такой же? А если в результате торговли ваш счет вырастет от 1 000 до 5 000 долларов, то какие возможные потери после этого не выведут вас из равновесия? Вопросы очень важные, несмотря на их простоту. Вспомним известный диалог менеджера с владельцем компании:
— Если я заработаю для тебя 100 долларов, то выплатишь мне бонус 30 долларов?
— Конечно!
— А если 1 000 долларов? Получу ли я свои 300?
— О чем разговор!
— Ну а если я принесу тебе миллион долларов? Все будет так же?
— ?????
Постарайтесь максимально четко оценить свое принятие рисков — это будет первым вашим шагом к успешным инвестициям. Ну а после этого, зададим себе же второй вопрос.

Второй вопрос: ради какой прибыли я готов рискнуть той или иной суммой?

Опять же, например, у вас есть 100 долларов. Какой суммой вы готовы рисковать, чтобы удвоить свой капитал? А какой, чтобы учетверить? Т.е. определите для себя, какое соотношение максимально возможного убытка к ожидаемой прибыли устроит вас. Ответ может быть совсем неоднозначным. Например, вы готовы рисковать 80 долларами из 100, если ожидаемая прибыль составляет, скажем, 500 долларов. Однако, вложив в какую-то стратегию 1 000 долларов, вы уже не согласны потерять 800 при неблагоприятном исходе ради возможных 5 000. В этом случае ваш выбор может быть совершенно иным: максимальные потери в размере 300 долларов при ожидаемом доходе в 2 000, например.
Таким образом, еще не глядя на предлагаемые стратегии, определите свое собственное отношение к риску и ожидаемой прибыли, и только после этого приступайте к поиску и выбору объекта ваших инвестиций.
Ну, вот и пришел черед закончить копание в своих страхах и перейти к рассмотрению реально предлагаемых стратегий. Вы определились, какая сумма потерь не вызовет у вас дискомфорта, — теперь нужно найти те стратегии, которые удовлетворят вашему желанию. Какой же параметр определяет максимально возможные потери, исходя из данных в рейтингах? Это так называемая «просадка».

Максимальная просадка: максимальный убыток, который был зафиксирован на представленных исторических данных торговой стратегии.

На рисунке показан график доходности некоторой стратегии при стартовом капитале в размере 2 000 долларов.

Самые большие просадки наблюдались с момента начала торговли до точки А, затем от точки В до точки С и от точки D до точки Е. Размер просадки рассчитывается просто: нужно из значения в точке максимума вычесть минимальное значение, а затем полученный результат разделить на максимальное значение.

В нашем случае оказывается, что максимальная просадка была от начала торговли до точки А и составила (2 000 – 736) / 2 000=63.2%. Это означает, что если бы вы инвестировали в эту стратегию в самом начале 2 000 долларов, то вам пришлось бы пережить просадку своего депозита на 63.2% или, что то же самое, ваши средства уменьшились бы до 736 долларов, прежде чем вы достигли бы конечной прибыли в 1 545 долларов (сумма на счете равнялась бы 2 000 + 1 545), что составило бы 78.25% от начальных вложений.

Прибыль заметная, однако, насколько комфортно для вас она была бы получена? Согласны ли вы сначала потерять больше половины своих средств, чтобы, в конце концов, заработать эту сумму? Выбор, конечно, за вами. И именно таким образом, задавая себе подобные вопросы, нужно делать первые шаги, выбирая подходящий объект для инвестирования.

Урок 2. Размер риска

Размер риска

Итак, вы уже понимаете, что в результате нескольких сделок на счете может возникать просадка. Т.е. торговая система состоит из последовательности сделок, каждая из которых может быть или прибыльной, или убыточной. В каждой из них может быть выиграно или проиграно большее или меньшее количество денег.

От чего зависит величина прибыли в отдельной сделке? Естественно, в первую очередь, от мастерства трейдера, который выбирает моменты входа в рынок и выхода из него. Как инвестор, вы не можете никак повлиять на это и целиком и полностью доверяетесь его профессионализму. Однако, благодаря нашему подходу, у вас все же есть рычаг воздействия на доходность сделки. Вы не можете изменить ее исход, т.е. сделать убыточную сделку прибыльной, но вы можете повлиять на размер прибыли в ней, определяя сумму денег, которая будет задействована в торговле. Другими словами — вы как инвестор можете задать ставку на каждую сделку.

Чтобы показать, как это происходит, и как это можно делать, давайте сначала сыграем в «орлянку». Пусть мы сделали 20 бросков монеты, из которых 10 привели к выигрышу, а 10 — к проигрышу. Начальный капитал составляет 100 долларов. В случае выигрыша выплачивается сумма вдвое больше ставки, а при проигрыше мы платим ставку. Назовем риском процент от баланса, который используется в игре в каждой сделке. Т.е., если мы говорим, что риск равен 5%, это означает, что ставка в игре составляет 5% от имеющейся у нас суммы (если у нас 100, то при риске 5% ставка составит 5).

Посчитаем, какую прибыль мы получим в указанной серии, если будем использовать разные риски. Результаты представим в виде графика, где по вертикали отложим полученный доход в процентах, а по горизонтали — риск.

Оказывается, что, если рисковать 25% от имеющейся суммы, то получится максимальный доход, равный 225%, т.е. в нашем случае, имея 100 долларов в начале, мы будем иметь после указанной серии 325.

Важно отметить, что доходность изменяется не пропорционально риску, т.е. если мы будем рисковать 30% или 20%, то заработаем меньше. Если же риск составит 50%, то мы не заработаем ничего — останемся «при своих». Если риск будет больше 50%, то будем терять деньги.

Совершенно аналогичным образом вы можете управлять капиталом в выбранной торговой стратегии. Т.е. устанавливать риск на одну сделку или, другими словами, указывать, какой процент ваших средств максимально может быть потерян при самом неблагоприятном исходе сделки.
Рассмотрим торговую стратегию, представленную на рисунке (так она выглядит в условных единицах до того, как мы применим к ней метод управления капиталом — т.е. зададим, сколько денег нужно инвестировать в каждой сделке), и посмотрим, как будет меняться доходность при ее использовании для разных значений риска.

На рисунке слева показана доходность, которую можно получить по данной стратегии при различных рисках. Максимум — 390% — получается, если ставка в каждой сделке будет составлять 31% от баланса нашего счета. Однако кроме рисков по сделке очень важно знать, насколько будет проседать наш счет в процессе торговли, т.е. какие максимальные убытки ожидают нас после серии неудач. Мы также можем рассчитать эти значения и построить график, показывающий взаимосвязь дохода и максимальной просадки при каждом выбранном значении риска (правый рисунок). Легко увидеть, что при максимальной доходности нас ожидают потери около 80% от баланса. Насколько это приемлемо, решает, конечно, каждый самостоятельно, но, с нашей точки зрения, такой выбор уровня риска является чересчур агрессивным. А вы раньше уже определили комфортное соотношение доходности и риска для себя. Например, если выбрать риск в размере 8%, то получим доходность 100% при просадке 30%, или риск 5% с ожидаемой доходностью 60% и просадкой 20%.

Задайте риск на сделку в виде процента от вашего баланса счета, определяя таким образом ожидаемые доходность и максимально возможные убытки для выбранной торговой стратегии.

Тем самым у вас есть возможность управлять как потерями в каждой отдельно взятой сделке, так и соотношением доходности к максимальной просадке. Наш подход подразумевает, таким образом, не слепое стремление к получению космических прибылей с неограниченными рисками, а разумный выбор параметров управления капиталом для комфортного извлечения прибыли с приемлемыми рисками.

Урок 3. Средняя доходность

Средняя доходность

Мы сделали еще один шаг, но остались весьма важные вопросы: как измерить привлекательность стратегии, в каких единицах? Казалось бы, достаточно просто, ответы уже сформулированы выше. К выбранной стратегии применяем метод управления капиталом, т.е. задаем риск на сделку, и рассчитываем доходность. Например, для какой-то стратегии при риске в 4% получим доходность 120% с максимальной просадкой 45%, и риске 6% — доходность 170% с просадкой 60%.

Достаточно ли этого вам как инвестору? Думаем, что нет. Ведь получены значения за весь период исторических данных, т.е. эти цифры показывают, сколько было бы заработано денег с момента самой первой сделки до сегодняшнего дня. А вас интересует, какая же доходность получится за определенный период, например, за месяц или год. Более того, если есть две разные стратегии, которые работали на разных интервалах времени (т.е. данные по одной представлены за год, а по другой за 6 месяцев), то и сравнить их по этим показателям затруднительно. Вывод лежит на поверхности – требуется мера доходности стратегий, которая бы дала ответ на эти вопросы.

Весьма очевидно использовать в качестве показателя доходности стратегии некий средний параметр, например, доходность за неделю. Почему именно за неделю? В принципе, можно, конечно, взять любой временной интервал. Однако нам представляется, что на рынке Форекс именно неделя наиболее удобна для отображения результатов. С одной стороны, торговля на Форекс естественным образом разбивается на недели: есть пять торговых дней, за которыми следует перерыв на выходные. С другой стороны, недельный показатель доходности достаточно динамичен, т.е. весьма чувствителен к изменениям результатов торговли.

Как рассчитать этот показатель? Так как у нас торговые результаты рассчитываются при условии реинвестирования (заработанные средства не выводятся со счета, а используются в последующих сделках), то нельзя использовать простое арифметическое среднее, т.е., например, если за 4 недели заработано 8% прибыли, то нельзя посчитать среднюю недельную доходность путем простого деления 8 на 4. Здесь ситуация аналогична ситуации в банке, когда начисления на депозит производятся по формуле сложных процентов. Рассмотрим пример того, как это происходит.

Пусть имеется стратегия, которая приносит 5% прибыли в неделю.
Через неделю вы заработаете первые 5%, и ваш счет увеличится в (1 + 0.05) = 1.05 раза.
Проходит вторая неделя. 5% прибыли теперь нужно рассчитывать от текущего значения счета, т.е. от 1.05, и 5% теперь составят 0.05*(1.05) = 0.0525, т.е. счет увеличится в 1.05+0.525 = 1.1025 раза.
После третьей недели получим доход: 0.05*(1.1025) = 0.05513, т.е. счет увеличится в 1.1025+ 0.05513 = 1.15763 раза.

Мы видим, что наша прибыль составила за 3 недели 15.763%, а не 15% , как было бы, если бы мы просто умножили 5% на 3. Мы понимаем, что такое различие связано с реинвестированием, т.е. в каждой последующей неделе мы рассчитываем 5% дохода не от начальной суммы на счете, а от той, которая образовалась за предыдущие периоды.
Пытливый читатель может легко посчитать, что через 10 недель доход составит почти 63%, а через 20 недель — 165%. Это отображает эффект реинвестирования — ваши средства полностью участвуют в торговле и существенно увеличивают доходность стратегии, по сравнению с тем случаем, если бы торговля велась постоянной суммой (тогда бы доход через 20 недель составил всего лишь 100%).
Приведенные выше расчеты можно представить в общем виде простой формулой. Чтобы узнать, во сколько раз увеличится ваш капитал через N недель, нужно возвести в N-ю степень выражение (1 + недельная доходность). Т.е. в примере, приведенном выше, нужно 1.05 возвести в степень, которая равна количеству недель. Если затем из полученного значения вычесть единицу и полученный результат умножить на 100, то получим доходность стратегии за этот период, выраженную в процентах.
Итак, если знать среднюю доходность за неделю, то, используя описанный выше алгоритм, можно получить расчетную доходность стратегии за любой период. С другой стороны, сама по себе средняя доходность может служить мерой сравнения различных стратегий. Несложно понять, как нужно рассчитывать среднюю доходность, если известна общая доходность стратегии и время ее существования. Необходимо просто извлечь корень степени, равной количеству недель жизни стратегии, из выражения (общая доходность + 1), и вычесть из полученного значения единицу. Т.е., если доходность за 20 недель составила 250%, то получим

Таким образом, рассчитанное среднее математики называют геометрическим средним, которое показывает, насколько в среднем за выбранный период увеличивался размер нашего счета.

Мера, которая определяет привлекательность стратегии с точки зрения ее доходности и позволяет сравнивать различные стратегии вне зависимости от их срока жизни — это среднегеометрическая недельная доходность.

Кроме этого, среднегеометрическая доходность, рассчитанная по недельным интервалам, как мы сказали раньше, очень динамично отслеживает результаты торговли. Например, некий трейдер успешно «разогнал» свой счет за 2 месяца и показал общую доходность 50%. Неплохой результат. После этого он или приостановил торговлю, или результаты последующих недель не впечатляют. При том, что общая доходность высока и сохраняется на прежнем уровне, среднегеометрическая недельная доходность резко падает с течением времени, показывая инвестору вероятную несостоятельность этой стратегии в будущем. В самом деле, среднегеометрическая доходность за 8 недель была 5.2%, за 10 недель — 4.1%, за 12 недель — 3.4%.
Таким образом, для выбора стратегии, мы предлагаем использовать среднегеометрическую недельную доходность в совокупности с максимальной просадкой. Эти параметры адекватно определяют соотношение ожидаемых прибылей и возможных потерь, что позволяет вам выбрать их наиболее комфортное и оптимальное соотношение, исходя из своего отношения к риску, ожидаемой доходности и расчета эффективности своих финансовых вложений.
Если вы вспомните школьную математику, то легко сможете ответить еще на один вопрос, глядя на формулу расчета геометрического среднего: через сколько времени я, например, удвою свой счет, если средняя недельная доходность составляет 1.5%, т.е. каждую неделю мой баланс вырастает в 1.015 раза? Ответ прост: нужно разделить логарифм от ожидаемого результата на логарифм средненедельной доходности: ln 2 / ln 1.015= 46.5 недель, т.е. при такой доходности, если она сохранится, удвоение капитала произойдет меньше, чем за год. Точно так же можно оценить и время выхода из текущей просадки. Например, ваш баланс уменьшился с 1 000 до 800 долларов. Чтобы произошло восстановление, нужно, чтобы ваш текущий счет вырос в 1 + (1 000 – 800) / 800 = 1.25 раза. При средненедельной доходности, как в предыдущем примере, получим: ln 1.25  ⁄  ln 1.015 = 15 недель. Конечно, это всего лишь оценки, при условии, что торговля будет происходить с теми же показателями, что и на исторических данных. Однако полученные таким образом значения позволяют лучше понимать, как может происходить изменение вашего баланса в обозримом будущем, и на основе этого принимать более взвешенные решения по своим инвестициям.

Урок 4. Взгляд в будущее

«Все это замечательно, — скажете вы, — но как мне проверить, что анализ исторических данных соответствует текущей торговле? Насколько я могу быть уверен, что в будущем история повторится? Как мне определить, что стратегия продолжает работать, и меня ждет доход, а не потеря капитала»?
Справедливые вопросы, однако, предсказание будущего — весьма неблагодарное занятие. С другой стороны, успехи в прошлом не могут гарантировать таких же результатов в будущем. Однако, анализируя ситуацию в настоящем и сравнивая ее с тем, что было ранее, можно предположить с достаточной достоверностью, насколько правильно продолжает работать торговая стратегия, насколько она соответствует рыночным изменениям, насколько трейдер продолжает следовать разработанному алгоритму.
Конечно, явные сбои видны отчетливо на кривой доходности. В первую очередь — это глубина просадки. Очевидно, что если текущие потери близки к историческим или превышают их, то инвестору нужно хорошо подумать о том, стоит ли ждать восстановления доходности, является ли эта просадка системной, или же надежность торговой системы становится сомнительной.
Введенная нами недельная среднегеометрическая доходность оказывается, кроме меры доходности стратегии, еще и полезным индикатором устойчивости и работоспособности торговой стратегии. Для торговой стратегии можно представить изменение недельной доходности с течением времени, что наилучшим образом ответит на наш вопрос о соответствии текущей динамики историческим данным.
Рассмотрим рисунки, приведенные ниже. На левом показаны графики доходности по трем стратегиям, которые дают рост нашего капитала в 2.6 раза. Какую же выбрать? Какая из стратегий в настоящее время наиболее интересна для инвестирования? Или, если мы уже сделали выбор раньше, то, как текущее состояние соответствует результатам прошедших периодов?

Правый рисунок показывает, как изменяется доходность этих стратегий. Синяя линия говорит о том, что за все время существования стратегии среднегеометрическая доходность изменялась в очень узком диапазоне, что характеризует стратегию, как очень устойчивую, надежную и не вызывающую опасений на данный момент. И, наоборот, желтая кривая показывает постоянное снижение недельной доходности с течением времени. И, хотя общая доходность еще положительна, вполне вероятно, что в дальнейшем эта стратегия не принесет ожидаемых прибылей. Красная кривая показывает, что данная стратегия сравнительно неустойчива, хотя сейчас наблюдается положительная динамика. Вполне возможно, что в будущем она принесет большие прибыли, так как средняя доходность последнее время растет.

Инвесторы часто, увидев график доходности, представленный красной линией на левом рисунке выше, приходят в восторг, т.к. им кажется, что такая стратегия принесет им немалые прибыли. Однако это может оказаться опасной иллюзией. Об этом красноречиво говорит на правом рисунке соответствующая кривая среднегеометрической доходности. Отчетливо видно, что с течением времени мы каждую неделю зарабатываем все меньше денег на свои вложенные средства. Т.е., если вначале средненедельная доходность равнялась 0.2, и на каждый доллар нашего счета мы зарабатывали 20 центов в неделю, то на сегодняшний день заработок составляет всего лишь 1.5 цента. Это типичная стратегия, которая медленно катится под откос, привлекая новых инвесторов своими «отличными» показателями доходности за весь период ее существования.

Синяя кривая показывает доходность стратегии с постоянным значением недельного среднегеометрического. В этом случае наблюдается экспоненциальный рост общей доходности и постоянная, в размере 5%, еженедельная отдача на каждый доллар на счете.

Очевидно, что использование недельной среднегеометрической доходности позволяет правильно оценивать потенциал стратегий с точки зрения ожидаемой прибыли, не попадая в ловушки внешней кажущейся привлекательности стандартной кривой доходности.

Динамика изменения среднегеометрической недельной доходности по времени позволяет оценить работоспособность и эффективность торговой стратегии в каждый момент и оперативно выявить опасные отклонения, которые могут принести потери в ближайшем будущем.

Итак, теперь кроме того, что вы умеете выбрать стратегию, которая соответствует вашим требованиям ее эффективности, задавать оптимальные для вас уровни риска в каждой сделке, вы еще научились определять наиболее устойчивую стратегию и знаете, как отслеживать ее работоспособность в текущих рыночных условиях. Этих знаний, как нам кажется, вполне достаточно для того, чтобы сделать первые шаги в инвестировании. Ну а следующий, совсем короткий раздел, относится уже не столько к процедуре выбора стратегии, сколько к управлению вашей инвестицией. Продолжим.

Урок 5. Период инвестирования

У инвесторов возникает правомерный вопрос: на какой период времени мне инвестировать свои средства? Однозначного ответа, конечно же, нет, все зависит только от вашего желания. В предыдущем разделе вы видели, что при постоянной средненедельной доходности прибыль растет экспоненциальным образом, если все заработанные средства реинвестируются, т.е. не выводятся из торговой стратегии.

Более того, видно, что первое время рост дохода идет очень медленно, и лишь спустя какое-то время динамика становится стремительной. Вспомните, мы посчитали, что если недельная доходность равна 1.5% в неделю, то через 47 недель ваш счет может удвоиться. А что будет через 10 недель? Посчитаем — вы заработаете 16%, а через 20 недель — 35%. Таким образом, если вы будете краткосрочно инвестировать, то и зарабатывать будете существенно меньше, нежели на более длительных периодах. Вероятно, инвестицию нужно сохранять до тех пор, пока стратегия устойчива и работает с прежними показателями. Однако, это лишь математический вывод, а решение, конечно, следует принимать вам самостоятельно.

Есть и другой подход к инвестированию. Некоторые вкладывают средства на очень короткое время, пытаясь «ловить» максимумы и минимумы на кривой доходности стратегии. Такое инвестирование больше похоже на сам трейдинг и, конечно, требует и больше времени для анализа, и большего опыта и умений.

Нам трудно отдать предпочтение какому-то из этих методов. Мы лишь рассказали вам о них. А вы решайте, и в добрый путь. Пусть ваши инвестиции принесут вам гораздо больше радостей, чем огорчений!

 

5 простых правил начинающего инвестора

Если вы ищете, куда вложить свои деньги, чтоб сохранить, то рекомендуем начать свой путь в инвестировании именно с прочтения сданной статьи. Данный свод правил поможет начинающему инвестору не только выгодно вложить свои деньги, но и не потерять их.

Помните — основное правило начинающего инвестора — вложить и не потерять.

Правило 1. Вкладывайте в то, что можете потрогать.

Физические вещи имеют большую ценность в материальном мире, чем электронные или виртуальные. Ну представьте, у вас есть готовая квартира и договор долевого участия в строительстве квартиры. Может они и будут стоить одинаково, но думаю вы предпочтете реальную уже готовую квартиру. Ибо договор долевого участия — это всего лишь бумажка. Не факт, что квартиру постоят, застройщик не обанкротится… Сейчас с появлением Escrow счетов риски долевого строительства стали меньше, но они все равно остались.

Смысл этого правила в том, чтобы вкладывать деньги в вещи которые можно потрогать. Пускай доходность их будет не так высока, но риски будут меньше. Материальные вещи можно легко продать в материальном мире и вернуть свои инвестиции. При определенных обстоятельствах вы сможете получить неплохую прибыль от своих инвестиций
Вот примеры таких вещей.

1. Квартира — уже готовое жилье(не долевка на этапе строительства). Жилье всегда ликвидно, особенно в крупных городах. Вы всегда сможете сдать жилье в арену и получить прибыль.
2. Золото и золотые монеты. Эти вещи можно подержать в руках. Речь идеть именно о покупке золотых слитков и драгоценных монет. Данные инструменты требуют особенного хранения, но риски вложений в них минимальны
3. Свое здоровье. Если здоровье не очень, нет смысла покупать квартиры, машины. Больной и богатый вы никому не будете нужны. Запишитесь в бассейн, съездите на отдых, купите домой тренажер.
4. Любая готовая недвижимость — дом, земельный участок, озеро

Читайте также:  Как создать финансово-кредитный сайт с нуля и заработать

Вкладывайте только в то, что знаете

Вы знаете что такое биткоин, фьючерс, блокчейн, форекс, дериватив? Сможете это объяснить простыми словами любому желающему, знаете как купить дешевле всего? Если да, стоит попробывать инвестировать в данные инструменты. Если вы не имеете профильного образования или опыта работы с данными инструментами, инвестировать в них категорически не рекомендуется. Вы просто потеряете деньги из-за незнания технологий, подводных камней, множества комиссий.

Ну к примеру, представьте себе, что вы купили биткоин, когда он стоил 20 тыс. долларов. А все почему — потому что он рос и друзья купили.
Любые высокотехнологичные инвестиции: криптовалюты, форекс, бинарные опционы, стартапы, сайты, Накопиптельное страхование, инвестиционное страхование жизни требуют углубленного знания темы. Если такого нет, самое простое что можно посоветовать — вклады и доходные карты.

Правило 2. Начните с вкладов, дебетовых карт и валюты

Вклады, валюта и доходные карты — самые популярные инструменты для инвестирования. Они имеют небольшую доходность и минимальные риски потерять деньги.

1. Вклады и деньги на счетах доходных карт в сумме 1.4 млн. защищены государством
2. Ценность валюты обеспечивается самим государством(к примеру США). Она никуда не исчезнет, ну если конечно не исчезнет государство.

Данные инструменты обеспечивают стабильны доход, риски вложений минимальны.  Самое правильное в ближайшие 5 лет было — открыть доходную карту и получать 5-10% на остаток(можно открыть сразу несколько доходных карт.

Недостатки этого способа вложения следующие

1. Низкая доходность 5-10%
2. Комиссии при обмене валюты
3. Возможность блокировки средств на счетах при подозрительных операциях

Правило 3. Не верьте обещаниями на сайтах, верьте только реальным лицензиям

Сейчас на просторах интернета можно увидеть много возможных электронных вариантов вложений.
К ним относятся

1. Форекс, бинарные опционы. Просто заводите деньги, за вас торгуют  и выводите прибыль. 99% процентов участников данных вложений потеряли свои деньги. Если вы все таки решили вложить в данные инструменты свои деньги, ищите проверенного брокера, имеющего лицензию ЦБ РФ и проверяйте его на сайте ЦБ. Вы должны иметь возможность прийти в офис брокера, посмотреть что он реально работает и потрогать лицензию. Если офиса нет, то брокер может оказаться виртуальным. Т.е. в один прекрасный момент он может исчезнуть со всеми вашими деньгами. Вам придется разыскивать деньги самостоятельно, вряд ли полиция сможет помочь, т.к. офисы подобных компаний находятся вне территории РФ где-нибудь на Кипре или в Панаме
2. Вложения в различные криптовалюты — биткоин, эфир, Monero и т.д. Их нельзя потрогать, хранятся они распределенно, покупки и вывод денег с кошельков связаны с комиссиями. Криптовалюты не везде берут. Ценность криптовалют ничем не обеспечивается. Вложение реальных денег в данные инструменты в надежде на то, что курс вырастет очень похож на форекс.  Для простого человека это очень сомнительное занятие
3. Различного рода стартапы, которые предлагают вложиться в ICО. ICO является одним из рискованных вариантов вложений — вы покупаете токены организации в надежде, что их цена вырастет и вы получите прибыль.

Читайте также:  Что делать, если нашел клад?

Правило 4. Деньги должны быть всегда под рукой.

Это золотое правило. Самые быстрые деньги — это деньги на доходной карте. Их можно быстро снять и купить что угодно. Потом идет валюта, которую можно обменять в банке или у менял. Потом уже вклады.

Чтоб снять деньги с вклада, его обычно нужно закрыть(не берем вклады, которые допускают частичное снятие). По возможности, ищите карту, которая предусматривает бесплатное снятие наличных во всех банкоматах, к примеру карту Тинькофф.

Правило 5. Диверсифицируйте риски..

Диверсификация — это разделение ваших вложений на несколько источников. Не держите деньги в одном месте — к примеру в Сбербанке. У каждого фин. инструмента есть свои риски, к примеру деньги могут быть заблокированы. Самый простой вариант диверсификации

1. Часть денег вложите в доллары или евро и держите их при себе или в банке
2. Часть денег вложите в стабильный государственный банк на вклад
3. Откройте доходную карту в рублях с бесплатным снятием и держите часть денег там.
4. Купите 2ю квартиру в своем городе в престижном районе и сдавайте ее. Естественно окупаемость вложения в жилье будет большой, однако риски вложений минимальны.

Распределение денег по разным источникам позволит минимизировать потерю доходности(падает рубль, растет евро — происходит компенсация).  Даже если часть денег окажется заблокированной на некоторое время, другие источники денег будут доступны.

В заключение

За ваши деньги отвечаете вы сами. Не нужно слушать советов других людей, особенно если звонят и предлагают вложить деньги в акции или форекс. Тут действует правило — семь раз подумай, один раз вложи. Ниже приведен список высокорискованных вариантов вложений

1. Форекс, Бинарные опционы
2. ICO
3. Криптовалюты
4. Доверительное управление
5. Стартапы
6. ПИФы
7. МЛМ проекты и финансовые пирамиды
8. Вложения в МФО
9. Вложение в антиквариат, картины, ювелирные изделия

Автор статьи, эксперт по финансам

Привет, я автор этой статьи. Имею высшее образование. Квалифицированный инвестор. Специалист по финансам и кредитам. Более 3-х лет работал в коммерческих банках РФ. Пишу про финансы более 5 лет. Поставьте пожалуйста оценку моей статье, это поможет улучшить ее.

Материалы по теме

Инвестиции в долг: что следует знать начинающему инвестору

Светлана Васина, исполнительный директор и управляющий партнер ФК «Содружество» 

Инвестиции в просроченную дебиторскую задолженность — это относительно новый продукт на инвестиционном рынке. Уровень доходности таких инвестиций достаточно высок и может составлять 20-50% годовых, в зависимости от уровня рисков для конкретного случая. ФК «Содружество» работает на этом рынке уже более 6 лет, поэтому у нас выработалась определенная «база знаний» для сотрудничающих с нами инвесторов.

КАКИЕ БЫВАЮТ ДОЛГИ

Самая высокоуровневая классификация связана с типом должника: физическим или юридическим лицом. «Содружество» работает только с задолженностью юридических лиц: здесь есть достаточное количество инструментов, позволяющих нам взыскивать долги строго в рамках закона, опираясь на сильную юридическую экспертизу.

Далее мы оцениваем правовую «зрелость» долга по двум направлениям: юридическому и экономическому.

Анализируя долг с юридической точки зрения, мы смотрим на следующее:

• Есть ли судебный акт о взыскании и исполнительный лист, истекли ли сроки их оспаривания, есть ли реальные основания для оспаривания.

• Подтвержден ли долг соответствующими документами, все ли документы есть в наличии и могут быть переданы нам.

• Есть ли ясность по поводу суммы как основного долга, так и процентов, пеней, штрафов.

• На каком этапе судебного спора находится долг.

В зависимости от ответов на эти вопросы, долгу присваивается цифровое обозначение от 1 до 6, где 1 – практически идеальный долг, а 6 – долг, который с большой долей вероятности не удастся взыскать.

Экономическая оценка долга зависит от следующих факторов:

• Насколько значим этот долг для должника с учетом его текущего финансового положения.

• Велик ли риск банкротства должника, есть ли у него возможность не платить, приостановив свою деятельность или переведя ее на другое юридическое лицо.

• Есть ли у должника или бенефициара должника источники для покрытия задолженности.

• На какой срок необходимо прогнозировать положение должника имея ввиду срок получения исполнительного листа.

Существует 5 экономических классов долга с буквенными обозначениями от А до E.

Соответственно, каждому долгу, который «Содружество» рассматривает для инвестирования, присваивается буквенно-цифровое обозначение. Класс долга определяет уровень риска при инвестициях в него, а значит, и процент дисконта. Здесь действует прямая зависимость: чем выше уровень риска, тем выше дисконт, который определяет доходность этого проекта для инвесторов. Например, С3 – «Нормальный долг» со средним дисконтом 40% или А2 – «Отличный долг» с планкой дисконта 18%.

Такая классификация долгов позволяет инвесторам сразу же определить интересующие их сделки. Если приоритет инвестора — низкие риски и минимальные сроки инвестирования, ему подойдут проекты А1, А2, В1. Если его фокус — высокая доходность, стоит обратить внимание на долги классов С и D.

Долги более низких категорий мы стараемся не предлагать инвесторам, потому что вероятность дефолта — невозврата вложенных средств — слишком высока. Мы также не рассматриваем долги, запрещенные к обороту законом (требования из ГОЗ, субсидий, заработной платы и т.д.) или договором (прямой запрет в договоре, датированном до 2014 года).

КАК ПРОХОДИТ ПРОЦЕСС ВЗЫСКАНИЯ ДОЛГА

Выбрав соответствующий нашим требованиям долг, мы заключаем с кредитором — держателем этого долга — договор цессии, фиксирующий переуступку долга. Затем мы направляем кредитору уведомление о переуступке долга, что наша компания теперь является его новым кредитором. С момента надлежащего уведомления должника о переуступке долга платеж в пользу первоначального кредитора не считается надлежащим исполнением обязательства.

Далее мы можем действовать в судебном порядке, направив заявление о взыскании с должника суммы долга и получив соответствующее судебное решение и исполнительный лист. Затем исполнительный лист направляется в банк или банки должника либо в Федеральную службу судебных приставов.

Также по долгу проводится в суде процедура процессуального правовпреемства, процессуальной замены кредитора.

Параллельно мы ведем переговоры с должником, стремясь прийти к взаимовыгодному соглашению о выплате долга. В рамках соглашения мы можем договориться о графике выплаты задолженности, удобном и нам, и должнику. Такой вариант для нас более предпочтителен, поскольку позволяет точно определить срок завершения проекта и устраняет потенциальные риски в ходе судебных разбирательств.

В среднем взыскание долга занимает от 4 до 12 месяцев. «Содружество» старается отсеивать долги с более длинными сроками, поскольку это менее эффективно с точки зрения возврата инвестиций, а уровень риска значительно выше, так как надо прогнозировать ситуацию должника на длинный срок вперед.

КАКИЕ РИСКИ НЕОБХОДИМО УЧИТЫВАТЬ

Главный риск — это полное банкротство должника. Обычно в банкротстве наше право требования не обеспечено залогом и часто неконтрольное. Проекты с высокой вероятностью такого исхода событий «Содружество» стремится отсеивать еще на этапе выбора долгов для инвестирования.

Еще один риск — увеличение сроков взыскания долга. Это может быть связано с переносом судебных заседаний или с ухудшением финансовой ситуации должника и невозможностью выполнить условия мирового соглашения. Тем не менее, при достаточной диверсификации инвестиционного портфеля такие задержки могут компенсироваться проектами, сроки взыскания в которых оказались значительно меньше прогнозных. У «Содружества» были кейсы, в которых задолженность была взыскана всего за месяц вместо ожидаемых четырех.

Третий риск — юридическое снижение суммы долга. Когда суд по доводам должника может снизить объем взыскания за счет встречных требований, несогласии с объемом выполненных работ и подобных причины. На этапе юридического анализа юристы-аналитики глубоко исследуют документы, подтверждающие задолженность, чтобы такие риски исключить. Все сомнения обычно не в пользу заключения сделки.

Что нужно знать начинающему инвестору

С каждым годом формат долгосрочных бизнес-инвестиций становится все более популярным. Однако, столкнувшись с ним, у начинающих инвесторов возникает уйма вопросов, порождающих сомнения и опасения, которые страстно подогревают те, кто потерпел неудачу.

Не будем лукавить – ни одна сделка с инвестированием собственных средств, не дает стопроцентной гарантии в том, что она будет успешной. И это факт, который следует принять, но для того, чтобы от него отталкиваться, а не чтобы махнуть рукой и даже не попробовать. Следует понимать, что успешность инвестирования зависит от грамотно разработанной стратегии, в противном случае вероятность неудачи достаточно велика. Итак, что должен знать новичок, чтобы стать успешным инвестором?

Способы инвестирования

Большая ошибка – считать, что вложение денег с целью получения прибыли – это лотерея. Риски есть всегда, но их можно минимизировать, а для этого необходимо выбирать перспективные варианты инвестирования. Углубляться в каждый из них мы не будем – вам, как начинающему инвестору, пока нужно видеть общую картину.

Банковские депозиты

Депозит – самый простой и безопасный метод инвестирования, но не лучший в плане получения высоких доходов. Связано это с нестабильностью курса гривны, поэтому данный способ вложения капитала уместно рассматривать как защиту накопленных средств от инфляции. Что касается процентных ставок на вклады в иностранной валюте, то они слишком малы, чтобы принести ощутимый доход, а для больших сумм существуют более перспективные варианты.

ПИФы

Паевые инвестиционные фонды – это компании, которые занимаются куплей/продажей активов фондового рынка, распределяя средства вкладчиков по различным ценным бумагам. Инвестируя в ПИФы, вы становитесь совладельцем фонда и делегируете управление вашими средствами профессионалам. Паевой инвестиционный фонд – это не банк, так что процентов не ждите. Заработать можно на продаже своего пая управляющей компании, которая по закону обязана его выкупить. Однако разница между покупкой и продаже может как положительной, так и отрицательной – ПИФы не гарантируют получения дохода.

Акции

Акции могут быть отличным источником пассивного дохода, причем достаточно солидного, как, например, IPO. Но проблема в том, что начинающему инвестору очень сложно разобраться, какие ценные бумаги выбрать из огромного количества вариантов, особенно, когда каждая из них так и кричит: «выбери меня!» В этой связи существует риск потери части средств, да и стоимость акций многих компаний достаточно высока, поэтому на старте рекомендуем использовать доверительное управление через профессионалов.

Золото

Инвестирование в драгоценные металлы всегда ассоциируется со стабильностью. Золото можно купить в виде слитков или монет, однако наиболее современные способы – это открытие обезличенного счета в банке или инвестирование в акции золотодобывающих компаний. Однако следует учитывать, что драгметаллы имеют низкую доходность, а «металлические» банковские счета не страхуются государством.

НПФ

Негосударственные пенсионные фонды работают по принципу многоуровневого администрирования и по закону не могут обанкротиться. НПФ предполагают долгосрочное (на срок не менее 10 лет) инвестирование и являются хорошим вариантом накопления денег на старость.

Недвижимость

Особенность этого вида инвестиций – высокий стартовый порог вкладов. Но вне зависимости от того, каким будет метод получения дохода, вложенные средства гарантировано окупятся – чаще всего в долгосрочной перспективе.

Существуют множество других вариантов инвестирования, каждый из которых имеет как плюсы, так и минусы. Например, при вложении денег в стартап можно получить 1000% процентов прибыли, но еще больше шансов остаться ни с чем. Криптовалюта имеет нестабильный курс и зависима от технологий, которые время от времени меняются. Облигации внутреннего займа (ОБВГЗ) требуют больших вложений, а предметы искусства – глубокого понимания рынка.

Теперь, когда вы имеете представление о том, куда можно вложить накопленные средства, можем перейти к главному вопросу – что должен знать начинающий инвестор.

Выбор перспективных направлений

После поверхностного ознакомления со способами инвестирования следует приступить к детальному изучению каждого. Углубляясь в ту или иную тему, необходимо прислушиваться к мнению специалистов, которые можно найти на профильных сайтах и специализированных форумах. Но не доверяйте им безоговорочно, так как, советуя тот или иной инвестиционный инструмент, люди могут преследовать корыстные цели. Каждое направление необходимо рассматривать со всех сторон (преимущества, недостатки, статистика, отзывы тех, кто уже пробовал этим заниматься) и до тех пор, пока вы не сформируете собственное мнение. Но даже в случае положительного результата спешить не нужно. Переходите к следующему инструменту – вдруг он покажется вам более перспективным. И ни в коем случае не инвестируйте в проекты, в которых вы абсолютно не разбираетесь!

Что такое инвестиционный портфель?

Основное правило преуспевающих инвесторов – диверсификация вкладов, а значит и связанных с ними рисков. Это означает, что инвестировать нужно в несколько проектов, чтобы в случае провала одного из них, вы не остались ни с чем. Кроме того, часть финансов необходимо оставлять на проживание и всевозможные непредвиденные ситуации, которые в нашей жизни случаются довольно часто. Распределение вкладов называется инвестиционным портфелем, и, если в нем нет доминирующих активов, он определяется как диверсификационный.

Это главный инструмент любого инвестора, поэтому следует детально изучить все связанные с ним вопросы. Необходимо четко понимать, что такое агрессивный, консервативный и умеренный инвестиционный портфель, в каких случаях применять активное, а в каких пассивное управление инвестициями, как определить доходность и ликвидность ценных бумаг при разработке стратегии управления и формировании инструмента.

О займах и чужом влиянии

Если вы только постигаете премудрости инвестиций, не пользуйтесь чужими деньгами, особенно, если рассматриваете рискованное предприятие. Безусловно, велик соблазн взять кредит и купить акции успешной компании, дождаться их повышения, а потом выгодно продать. Но это только на первый взгляд все просто, в реальности же, чтобы проводить подобные операции, нужно быть опытным профессионалом. В противном случае есть большой риск потерять деньги, которые нужно будет отдавать. А организовывать инвестиционное предприятие под залог единственной жилплощади – так и вовсе последнее дело.

Будьте рассудительны, прагматичны и остерегайтесь чужого влияния – предложения выгодных вложений с высокой прибыльностью следует рассматривать «под микроскопом». Прежде чем дать согласие на подобную сделку необходимо разузнать все нюансы, ведь даже профессионалы с многолетним опытом допускают роковые ошибки, что уж говорить о начинающих инвесторах. Единственное, что в данном случае может быть исключением – рекомендации проверенного брокера.

Создание собственной стратегии

После углубленного изучения способов инвестирования и опыта ведения предприятий успешными инвесторами, следует приступить к разработке собственной стратегии. Прежде чем предпринимать конкретные шаги в этом направлении, необходимо четко представлять, что вы хотите сделать со своим капиталом. Готовы ли пойти на рискованное мероприятие, предпочитаете умеренный риск или просто хотите спасти вклады от инфляции, получая небольшую, но стабильную прибыль.

Определите свой инвестиционный психотип. Существуют осторожные, методичные и спонтанные инвесторы. Осторожные слишком чувствительны к колебаниям стоимости инвестиционного портфеля и часто не могут самостоятельно разработать стратегию. Методичные всегда опираются на факты и не дают волю эмоциям при стратегическом планировании. Спонтанные большинство сделок совершают на основе интуиции и готовы идти на риск (часто неоправданный). Стратегии также бывают нескольких видов, и очень важно найти свою.

Не рассчитывайте озолотится за одну ночь – такие случаи бывают крайне редко и ничего общего со стратегией не имеют. Зато планирование инвестиционного портфеля с учетом выполнимых задач приведет вас к реальным доходам, которые со временем будут расти. Чтобы минимизировать риски не лишней будет помощь грамотного специалиста, который задаст правильное направление для будущих вложений и посоветует актуальные варианты для первых инвестиций. И мы – консультанты портала «Все Pro Гроші» готовы вам ее предоставить. Для записи на бесплатную консультацию пройдите по этой ссылке, а, если возникли вопросы, свяжитесь с нами любым удобным способом.

P.S. Если ваша цель – стать успешным инвестором, необходимо постоянно учиться, каждый день узнавать что-то новое. В этой связи рекомендуем вам прочитать статью об облигациях, которая скоро появится на нашем сайте. Не пропустите!

Понравилась статья? Жмите «Мне нравится»:

Получите доступ Бесплатно к видео курсу сейчас и узнайте:

-Тайные законы денег, которыми пользуются миллионеры;
-Как получать 30-40% годовых с гарантиями как у банка;
-Как сохранить и приумножить деньги в условиях кризиса.

Читайте также

• Е-резидентство: цифровая трансформация нового поколения

  В Украине заработала тестовая система электронного резидентства, которая представляет собой цифровую трансформацию бизнеса в Украине. Это позволит иностранным специалистам оказывать услуги различных сфер деятельности через онлайн-сервис с любой точки мира. Что такое электронное резидентство? Е-резидентство — это лучший…

• Инвестиции в недвижимость

  Получение дохода – основная цель любого вида деятельности. Все больше украинцев инвестируют в недвижимость, желая получать пассивный доход от сдачи жилья в аренду или с целью последующей перепродажи.  Такой способ получения дополнительной прибыли обходит вклады по депозиту,…

Что почитать начинающему инвестору — Блог Райффайзенбанка R-Media

Я считаю, что прежде чем начинать какие-либо капиталовложения, необходимо понимать базовые принципы экономики и основы оценки финансового положения компании. Этому и посвящены первые книги, которые я советую.

Помогут понять базовые принципы экономики

Б. Бернанке, Э. Абель «Макроэкономика» — книга об основных экономических принципах и процессах, экономических циклах. Также она дает понятие о главных факторах, которые влияют на инвестиционные решения: это инфляция, уровень занятости, курсы валют и т. д., рассказывает об их природе и взаимосвязи;

Н. Грегори Мэнкью «Микроэкономика» — в книге рассмотрены такие понятия, как спрос, предложение, взаимодействие производителей и потребителей, влияние власти на рынки, конкуренция и стратегия компании и т. д. Это отличный проводник в мир управления бизнесом и понимания стратегии развития как отдельной компании, так и целых отраслей;

Ю. Бригхэм, М. Эрхардт «Финансовый менеджмент» — энциклопедия по анализу финансовой отчетности компании. Книга содержит сведения, необходимые при выборе акций и облигаций, оценке риска эмитента;

Б. Грэхэм «Анализ финансовой отчетности» — произведение автора бестселлера «Разумный инвестор» (он тоже упоминается ниже в числе рекомендованных). Эта книга может стать альтернативой или дополнением к книге по финансовому менеджменту, так как дает исчерпывающие знания по анализу отчетности компаний.

После получения базовых знаний можно переходить к следующему блоку — книгам о принципах инвестиций и портфельном подходе.

Помогут грамотно выстроить стратегию инвестирования

У. Шарп, Г. Александер, Д. Бейли «Инвестиции» — кладезь знаний о том, как устроены финансовые рынки, что такое портфельная теория, какие основные виды ценных бумаг существуют и как их выбирать;

Б. Грэхем, Д. Додд «Анализ ценных бумаг» — книга, посвященная выбору акций и облигаций, анализу эмитента, оценке перепроданности или перекупленности активов;

Б. Грэхем «Разумный инвестор» — библия инвестора, описывающая основные принципы, которым должен следовать и начинающий, и опытный инвестор, который хочет грамотно формировать свой портфель и грамотно управлять им.

И, конечно, настоятельно советую блок книг о том, почему теория может не сработать: помешать могут и случайности, и человеческий фактор, и кризисы, которые редко можно предсказать.

Дадут понимание, что инвестиции — это не так просто

Н. Талеб «Черный лебедь» — книга о роли случая в бизнесе и инвестировании. Иногда классический анализ бессилен — он не позволяет ни предсказать случайность, ни оценить ее последствия;

Д. Сорос «Новая парадигма финансовых рынков» — книга о том, как поведение инвесторов влияет на рынки. Когда в дело вступает человеческая природа, далеко не все можно объяснить рациональными законами экономики;

Э. Р. Соркин «Слишком большие, чтобы рухнуть» — это сочинение посвящено кризису 2007−2008 годов в США. Вначале регулятору трудно было проанализировать и оценить последствия банкротства Lehman Brothers, однако потом он признал свою ошибку и спас страхового гиганта AIG. Блестящая книга о том, что даже регулятор не всегда знает, как действовать в кризисное время;

П. Кругман «Возвращение Великой депрессии» — книга о периоде, который предшествовал кризису 2007−2008 годов. Она рассказывает о том, что анализировать кризис можно только постфактум, но ни один специалист не в состоянии оценить, когда именно лопнет пузырь.

Особняком в моем списке рекомендаций стоит книга Б. Биггса «Вышел хеджер из тумана». Она открывает инвестору закулисье финансовых рынков и показывает, как можно группировать продукты, если очень хочется заработать на комиссиях. Прочитав ее, инвестор поймет, какой может быть мотивация консультанта, и научится отличать квалифицированного брокера от простого продажника, которому важно только получить свои комиссионные.

TrendFox организовал встречу с журналистами на тему: «Может ли начинающий инвестор инвестировать как профи»

TrendFox организовал встречу с журналистами  на тему инвестиций для начинающих  инвесторов

Сейчас на фондовый рынок приходит немало новых инвесторов, многие из которых ожидают трехзначной доходности на свои инвестиции, поглядывая на то, как быстро растут в цене такие экзотические финансовые инструменты, как биткоин или, к примеру, акции Tesla. Большинство неопытных новичков ждет разочарование. В отличие от них, профессиональные инвесторы пусть и зарабатывают не более 15% годовых, зато стабильно, из года в год, и с минимальными потерями в кризис. Мои советы не станут откровением для опытных инвесторов, они для тех, кто только начинает свой путь и пока не знает, на что стоит рассчитывать. Советы для начинающего инвестора с оглядкой на опыт богатейших людей мира на встрече с журналистами, организованной TrendFox, дал Никита Корниенко, основатель и генеральный директор инвестиционной платформы коммерческой недвижимости SimpleEstate.

Совет 1. Оценивайте риски, а не доходность

Понятно, что, выбирая актив для вложений, любой инвестор пытается в первую очередь заработать. И чем больше, тем лучше. Однако у владельцев больших капиталов на первом месте — оценка рисков потерять вложенные средства. И чем больше капитал, тем в большей степени управляющий им профессионал озабочен поиском безопасной стратегии инвестирования. Поэтому и срабатывает принцип «богатые становятся еще богаче». Риск и доходность — взаимосвязанные вещи, поэтому не бывает инвестиций типа «50% годовых без рисков со 100%-ной гарантией», которыми пестрит интернет.

Мой совет — не гнаться за безумной доходностью, а искать хорошую доходность при приемлемых рисках. В целом начинающим инвесторам лучше ориентироваться в своих стратегиях на профессионалов с большими деньгами, потому что они давным-давно знают, что надо делать.

Совет 2. Не пытайтесь обыграть рынок

Глядя на исторический график биржевых котировок, трудно избавиться от навязчивых мыслей, как бы можно было разбогатеть, вовремя покупая и продавая активы на пиках движения рынка. Смотришь на график уже прошедших торгов — и кажется, что ничего трудного: покупать, когда цена достигла минимума, продавать на максимумах. Именно эта кажущаяся легкость в угадывании будущих трендов и формирует огромную армию спекулянтов, пытающихся с помощью ежедневных манипуляций поймать каждое движение рынка. Конечно, на коротких периодах таким образом можно заработать какие-то деньги. Если повезет. Но в долгосрочной перспективе обыграть рынок не получится. Мне довелось трудиться в ряде инвестиционных фондов и компаний, где работают умнейшие люди со степенями университетов вроде Оксфорда и Гарварда, которые тратят по 100 часов в неделю, пытаясь отыскать самые выгодные инвестиционные стратегии и активы. И даже такие ультрапрофессионалы не всегда способны обогнать рынок. Между тем простая стратегия следования за рынком вдолгую приносит стабильно высокий доход. Так, индекс S&P 500 за последние 5 лет показал более чем 100%-ную доходность, на 10-летнем периоде он вырос в 3,4 раза, на 30-летнем — более чем в 11 раз. И это без учета дивидендов, которые увеличили доход инвестора еще на 1,5–2,0% годовых. Много ли вы знаете трейдеров, способных похвастать такой доходностью в течение длительного времени?

Совет простой: вместо краткосрочных манипуляций и попыток обогнать рынок инвестируйте вдолгую. В долгосрочной перспективе это наиболее выигрышная стратегия.

Совет 3. Не инвестируйте все деньги в один класс активов

В исследовании Knight Frank Wealth Report 2020 мне встретилась любопытная статистика, показывающая, во что вкладываются самые богатые люди мира, имеющие на счету не менее $30 миллионов (UHNWI). В среднем 27% средств они вкладывают в недвижимость, 23% — в акции, 17% — в облигации, остальной капитал распределяют между депозитами, валютой, private equity, инвестициями в драгоценные металлы, предметы искусства и менее 1% инвестируют в различную экзотику типа криптовалют. При этом даже такой консервативный подход позволяет им добиваться двузначной доходности в длительной перспективе. Вывод из этого простой: диверсификация между различными классами активов является одним из ключевых правил управления крупным капиталом.

Совет начинающему инвестору — держать накопления в разных классах активов. Использовать и недвижимость, и акции, и облигации, и прочие инструменты. Различные активы по-разному реагируют на изменения экономики, что позволит сгладить доходность и снизить риск резкой просадки. Если вы вкладываете все свои деньги в фондовый рынок, добавьте в свой портфель недвижимость. Если вы инвестируете только в недвижимость, посмотрите в сторону акций и облигаций.

Совет 4. Диверсификация «в квадрате»

Следуйте правилу «не держать все яйца в одной корзине» и одном классе активов. К примеру, если вы инвестируете в недвижимость, не стоит все деньги вкладывать в один коммерческий объект или квартиру. Ведь нет никаких гарантий, что рыночная ситуация вокруг вашего актива, по всем признакам такого перспективного сегодня, останется в будущем неизменной. Если ваш портфель состоит только из жилой недвижимости, посмотрите в сторону коммерческой (торговые объекты, офисы, склады и т.д.). Тем более что доходность арендной коммерческой недвижимости обычно в 2 раза выше, чем от сдачи в аренду квартир и апартаментов. А с учетом перегретого рынка жилья коммерческая недвижимость выглядит намного более надежным вариантом. При выборе облигаций для инвестирования также не следует думать, что, полагаясь на свой, пока еще не богатый, опыт, вам удастся угадать ту единственную безрисковую и сверхдоходную бумагу. Намного разумнее будет либо собрать портфель из надежных облигаций разных компаний и стран, либо купить ETF или ПИФ с уже диверсифицированным портфелем облигаций. Необходимости диверсификации инвестиций в акции посвящены тома исследований, но чтобы убедиться в справедливости этого тезиса, достаточно взглянуть на портфели самых успешных управляющих в биржевой истории США вроде Berkshire Hathaway Уоррена Баффета.

Совет напрашивается сам собой: даже если у вас небольшой капитал, не пытайтесь идти к богатству, вложив все средства в единственный актив. Если самые богатые люди мира и успешные управляющие исповедуют принцип диверсификации при формировании своих портфелей, почему бы начинающему инвестору не воспользоваться этим опытом?

И самый главный вывод: не думайте, что вы умнее всех на свете и сможете стабильно зарабатывать 30%, 50%, 100% прибыли в год, если самые успешные инвесторы мира с колоссальным опытом и командой умнейших инвестиционных менеджеров добиваются лишь 10–15% годовых в долгосрочной перспективе, а за последние 30 лет фондовый рынок США принес в среднем около 11% годовых.

Десять основных правил для начинающего инвестора

Итак, у вас есть лишние деньги и вы решили их вложить? Хороший выбор! Но прежде чем сделать этот важный шаг, вам следует потратить время на изучение основных правил инвестирования.

Если вы рискуете, делайте это с полной осознанностью

Первое правило. Оцените риск. В настоящее время практически вся инвестиционная деятельность осуществляется через Интернет, включая инвестиции в стартапы и акции. И прежде чем готовить деньги к инвестированию, сопоставьте шансы заработать и риски потерять деньги.Важно понимать: чем выше шанс заработать, тем больше вероятность потерять все. Например, вам предоставили возможность инвестировать в валюту. Сначала выясните: насколько это рискованно? Может лучше подумать об инвестировании в недвижимость или ценные бумаги? Отсюда следует второе правило: пройди обучение.

Любой опытный инвестор всегда скажет: самое главное — это информация — знания. Сначала прочитайте или послушайте лекции о том, что такое инвестирование, например, в акции или драгоценные металлы, как работает торговая система биржи, что такое брокер и так далее.Важно знать, что путь к прибыли — это не слепая удача, а результат четко продуманных действий, и это не игра, а работа, причем очень серьезная работа, которая невозможна без тщательной подготовки.

Третье правило. Вкладывайтесь только в то, что понимаете. Когда кто-то предлагает вам что-то вложить — прежде чем делать что-либо еще, изучите тему. Вы знаете, что такое Forex, фьючерсы, биткойны, акции и стартапы? Если вы знаете и можете описать это — себе или кому-то еще, тогда вперед.Но ни в коем случае нельзя вкладывать деньги в то, о чем вы мало знаете.

Чужие деньги тяжелый груз

Правило четвертое. Никогда не вкладывайте последнюю сумму денег. Для привлечения потенциальных инвесторов создано множество веб-сайтов, на которых они предлагают возможность начать зарабатывать от 50 евро. Да и с этой суммы можно начать, но главное, что это не единственные деньги, которые у вас есть. Конечно, вы должны понимать, что вложив всего 50 евро, вы не заработаете много.Но также важно понимать, что не стоит торопиться: вы читаете в Интернете что-то интересное и перспективное — и сразу решаете вложить деньги в тот или иной проект, чтобы «быстро заработать». Ни в коем случае нельзя закладывать свой единственный дом, чтобы получить крупную сумму денег на инвестиционные цели, или брать крупную ссуду в банке.

Никогда не вкладывайте свой последний ресурс, если у вас нет достаточных сбережений в банке (или, еще лучше, в нескольких банках), равных примерно трехмесячной заработной плате, и это должны быть стабильные регулярные заработки, а не случайные или периодические.Новичку следует понимать: если банк обанкротится, государство вернет какую-то гарантированную сумму, но на биржах, где ведутся торги, в том числе ценными бумагами, гарантий нет, и где легко можно все потерять. Итак, подведем итоги! Копите в первую очередь деньги на жизнь и на непредвиденные расходы. Подготовьте «подушку безопасности», а затем начните инвестировать, начав с суммы, которую вы не против потерять.

Из этого логично следует пятое правило: не вкладывайте чужие средства! Если вы уже опытный инвестор, который знает торговую систему биржи, осведомлен о возможных рисках на рынке недвижимости и вложениях в ценные бумаги, успешно зарабатывает посредством различных видов бизнеса, то, возможно, риск оправдан, если он наступит. к крупным займам «ради будущего».Но только в этом случае. Если вы начинающий инвестор, вам никогда не следует делать инвестиции на чужие деньги для первого шага в этом бизнесе. Любой профессионал скажет вам: в мире инвестирования нужно чувствовать себя свободно, делать смелые шаги, отступать и снова двигаться вперед. Но если вы вложили последние деньги, особенно деньги других людей, психологическая нагрузка будет давить на вас, и это затрудняет работу.

Шестое правило. Если кто-то обещает вам, что ваш доход от инвестирования достигнет 300% в день — не верьте им! Интернет переполнен такими (и даже более соблазнительными) обещаниями.Часто вам звонят: «Хочешь зарабатывать 500% в день с депозита — поможем прямо сейчас»? В последнее время такие обещания стали появляться в связи с биржевой торговлей. Важно понимать, что золотые прииски в торговле на бирже предлагают только шарлатаны. Торговля на бирже, несомненно, хороший бизнес и заслуживает внимания начинающего инвестора, но ответственный брокер предупреждает клиента о рисках. Чудеса, конечно, случаются — и вдруг можно получить исключительно высокие проценты по вкладам, но обычно это не 500%, а ближе, скажем, к 30%.

Никогда не бойтесь, но действуйте осторожно

Правило седьмое. Если вы не хотите терять все, не вкладывайте все свои деньги в одно предприятие. Если вы решили инвестировать в акции, приобретайте ценные бумаги компаний, представляющих разные сферы. Если вам нужно избавиться от акций одной компании, и вы на этом проиграете, то все «минусы» могут быть покрыты ростом стоимости ценных бумаг, выпущенных другими предприятиями.

Восьмое правило. Разработайте стратегию.Считается, что проще всего купить ценные бумаги, а потом продать их по более высокой цене на бирже. Обратите внимание, что перед выходом на биржу вам необходимо будет сформулировать свою стратегию и строго ее придерживаться.

Самостоятельно или, лучше, с помощью человека, более опытного в инвестиционной системе, вы должны выработать определенный стиль на фондовой бирже: какими активами вы собираетесь торговать, как часто вы будете продавать и покупать, какими принцип вы будете принимать определенные решения.Есть много стратегий. Например: имея определенную сумму активов, которую вы готовы инвестировать на определенный период, вы устанавливаете максимальную сумму убытков. Исходя из этого, вы ищете компанию, акции которой вы можете купить. Допустим, активы — это акции машиностроительного завода, срок — один год, размер убытков — 20%. Тогда, если акции этой компании подешевели на 20%, вы сразу продадите активы, даже до конца года.

Опытный брокер всегда посоветует постоянно увеличивать инвестиционный капитал.Другими словами, вы начинаете с небольшой суммы, но постепенно увеличиваете свой инвестиционный капитал, обеспечивая 10% дохода. В результате вы получите более высокий процент от общей суммы депозита.

Правило девятое. Работая в инвестиционной сфере, вы всегда сохраняете хладнокровие. Если действовать импульсивно и поспешно, то можно наделать много ошибок. Вы купили акции — а потом решили торговать (самостоятельно или через брокера) на бирже. Начинающему инвестору работа биржи может показаться хаотичной.И в этом хаосе нужно сохранять хладнокровие. Во-первых, не следует резко реагировать на малейшие движения цены на бирже и незначительные падения. Вы должны действовать решительно, когда цены на акции компании, в которую вы инвестировали, существенно меняются. И даже в этом случае важно сохранять предельное спокойствие. И вы почувствуете себя спокойно, если определите для себя «границу потерь». Скажем, когда активы вдруг подешевели на 20%, нужно продавать акции: на бирже говорят, что таким образом вы «фиксируете убытки».

Здоровье — золото

Правило десятое. Вкладывайтесь в то, к чему можно прикоснуться. Хотя сейчас мир становится все более виртуальным — и даже торговля на фондовой бирже с покупкой и продажей акций осуществляется в Интернете — многие профессионалы с уверенностью скажут вам, что «физические вещи» более ценны в материальном мире, чем те, что были получены в материальном мире. электронный мир.

Многие придерживаются мнения, что, например, настоящий золотой слиток в банковской ячейке более ценен, чем обезличенный металлический счет в банке; и что несколько квартир в разных городах обеспечивают большую финансовую стабильность, чем криптовалюта в виртуальных кошельках.Достаточно крупные инвесторы никогда не ограничиваются вложением только в ценные бумаги на биржах, но также вкладывают в то, что «осязаемо». Прибыль от недвижимости может быть менее высокой по сравнению с акциями, однако риск потери меньше, чем потерять все на бирже.

новичок% 20investor — определение английского языка, грамматика, произношение, синонимы и примеры

Чувствую себя грубым новичком

opensubtitles2

Он будет похож на новичка рядом с нами.

OpenSubtitles2018.v3

Государства-члены могут ограничить срок административного действия, установленный в параграфе 2 водительских удостоверений, выданных начинающим водителям любой категории, чтобы применить к таким водителям особые меры, направленные на повышение безопасности дорожного движения.

не задано

Каждому послушнику, привезенному во дворец , было дано испытание.

Литература

Большинство из пилотов-новичков в первых миссиях будут командовать последующими миссиями.

WikiMatrix

Преодоление сцепления новых или холодных шин — это классическая ошибка новичка при езде .

OpenSubtitles2018.v3

Она не хочет быть новичком , Фелаана.

Литература

Она приказала новичку подождать ее, не подходя слишком близко к воронам.

МИЗАН

OpenSubtitles2018.v3

Тален, который мог бы заслужить больше наказаний, чем любой другой новичок в истории Башни.

Литература

Были приглашены только отец Тафалла и игривый, лысый новичок , сопровождавший его.

Литература

Я заметил некоторую остановку прогресса с тех пор, как я взял на себя роль вашей духовной наставницы, но перспектива получения жизненных обетов может быть трудным временем для новичка , и вы уверены в всех наших молитвах.

OpenSubtitles2018.v3

Разногласия между сестрами никогда не транслировались перед новичками .

Литература

«Такая настройка означает, что из новичка, использующего CORDIS, не так уж сложно превратиться в эксперта», — с гордостью говорит г-н Ниссен.

Кордис

Большинство из новичков , они ее терпеть не могли.

OpenSubtitles2018.v3

Джек был новичком всего три месяца, так что его не просили давать клятвы еще девять месяцев.

Литература

Один из них молодой, новичок , и он явно испачкан — галстук взъерошен, волосы спутаны, это чревато усталостью.

Литература

Вместе с Беном Аффлеком и продюсерами Крисом Муром и Шоном Бейли Дэймон основал продюсерскую компанию LivePlanet, с помощью которой четверо создали номинированный на премию Эмми документальный сериал Project Greenlight, чтобы найти и профинансировать достойные кинопроекты от начинающих кинематографистов .

WikiMatrix

GV: Какой совет вы дали бы начинающему блогеру ?

gv2019

Я понимаю этимологию новичка .

OpenSubtitles2018.v3

У Филимона был грозный вид, когда он ввел Фому и монахов-новичков внутрь.

Литература

Потому что, если бы Белч был экспертом, а не новичком , он бы никогда не попытался врезаться в забор.

Литература

Профессор Ву, я имею в виду, вы всю жизнь изучали эти черепа, а я для сравнения — полный новичок , но я смотрю на этот современный череп здесь, на этот 30-тысячный череп из Чжоукоудяня, и это выглядит очень похожи на меня на другие черепа из Европы в то же время, так что я не думаю…

OpenSubtitles2018.v3

«Он оценит ваше деликатное внимание, и это докажет ему, что вы не новичок в искусстве любви.

Литература

Вы предлагаете наказать меня, как новичка или Принято, но я Айз Седай.

Литература

Начинающий инвестор: что нужно знать для успеха

Для начинающего инвестора успешное инвестирование требует внимания и приверженности.Стратегические инвестиции могут быть полезным способом накопления богатства и достижения реалистичных финансовых целей. Однако они не являются исключительной территорией мега-богатых. И это не надежный способ быстро разбогатеть.

Распространенные ошибки начинающих инвесторов включают выбор денежных вложений с низким потенциалом / низкой доходностью или принятие высокорисковых и необоснованных финансовых решений, ведущих к безвозвратным убыткам. Лучшие финансовые блоги и публикации могут помочь вам в вашем пути. Но чтобы подготовиться к успеху, потребуется еще больше.

Не позволяйте незнакомой терминологии и сложным инвестиционным продуктам отвлекать вас от потенциальных выгод, которые может предложить правильный инвестиционный продукт. Чтобы максимизировать свой потенциал для получения прибыли, вот пять ключевых указателей, которые помогут вам в вашем инвестиционном путешествии:

Как начать инвестировать — полное руководство для новичков по инвестированию денег

1: Оцените общую картину и установите свои цели

Перед Отбросив всю осторожность на ветер, честно оцените свое текущее финансовое положение.Финансовый специалист может помочь вам определить ваш текущий статус и сформулировать ваши будущие финансовые цели. Различные типы инвестиционных инструментов предназначены для разных целей. Получение правильного совета на раннем этапе поможет вам определить наиболее подходящий продукт для достижения ваших целей в области финансовой свободы.

Управляйте всеми своими финансовыми счетами (включая инвестиции!) На одной удобной панели с помощью Personal Capital — БЕСПЛАТНО!

Прочтите мой обзор Personal Capital здесь.

2: Риск

Ваш аппетит к инвестиционному риску должен определяться вашим финансовым положением, вашим личным отношением к риску, временными рамками и потребностью в возврате. Понимание движения валют и товаров может помочь вам определиться с уровнем риска, на который вы хотите пойти. Как новый инвестор, вы должны соблюдать баланс. Распределите свои деньги по нескольким различным типам инвестиций и отслеживайте, как они работают, пока не наберетесь опыта или не выработаете предпочтение для определенного рынка.

3: Текущие обязательства

Текущие Мониторинг вашего портфеля является ключевым моментом. В течение срока ваших инвестиций ваши личные обстоятельства могут измениться, и, безусловно, изменится экономический ландшафт.

Обратите внимание на текущие события мира. Они будут влиять на движение валют, акций, рынков, цен на единицу и процентных ставок. Кроме того, играйте активную роль в потенциале своих денег. Думайте о своих инвестициях как о серии краткосрочных обязательств.Начинающий инвестор должен регулярно проверять свои результаты. Будьте готовы принимать решения о перемещении, обналичивании, покупке или продаже единиц в зависимости от важных рыночных изменений.

4: Прочтите мелкий шрифт

Прошлые результаты не являются ориентиром для будущих результатов. Стоимость вашего фонда может как снизиться, так и повыситься.

Важно обратить внимание на мелкий шрифт. Выполнив шаги 1, 2 и 3, описанные выше, вы определили, сколько денег вы можете позволить себе вложить, выбрали комфортный для вас уровень риска и обязались регулярно проверять эффективность.

Сборы по инвестициям могут представлять собой предварительные комиссии, государственные сборы, ставки распределения, комиссии за переход, сборы за снятие и обналичивание — и сборы взимаются вне зависимости от того, работает ли инвестиция или нет. В сочетании с налогами на рост, влияние сборов может значительно снизить достаточно здоровую прибыль на ваши инвестиции . Убедитесь, что вы понимаете влияние комиссионных, если вы решите обналичить или обменять свой портфель.

5: Новичок должен оставить хрустальный шар экстрасенсам

В то время как рынки работают циклично, практически невозможно предсказать со 100% точностью, как фонд будет работать в данном цикле.Выбор на быстро раздувающемся рынке является заманчивым и в краткосрочной перспективе может принести впечатляющую прибыль, но занавес может упасть так же быстро. Обдуманный подход к инвестированию для начинающего инвестора предполагает распределение рисков и диверсификацию.

Неважно, впервые ли вы окунаетесь в инвестиционный пул или в течение некоторого времени добросовестно инвестируете, — если вы будете помнить об этих ключевых моментах, вы начнете свой инвестиционный путь с уверенностью и оптимизмом.

Биография: Джереми Бибердорф — владелец и основатель популярного инвестиционного блога modestmoney.com. Посетите его сайт, чтобы узнать о последних инвестиционных новостях и советах.

Книжные рекомендации для начинающего инвестора

Привет, я Дилан Поттер, CFP, вице-президент и портфельный менеджер компании Howe & Rusling. Сегодняшние стрит-маркеты предназначены для всех читателей. В то время как списки «лучших» обычно содержат такие книги, как «Умный инвестор» Бена Грэма или «Против богов» Питера Бернштейна, я первым скажу вам, что эти книги могут быть довольно сложными для чтения для тех, кто не умеет читать. т действительно интересуюсь финансами и рынками.Итак, ниже я собрал несколько книг, которые, как мне кажется, предлагают отличную перспективу инвестирования и понимания финансового мира.

Во-первых, я думаю, важно знать, откуда мы. Чтобы мыслить нестандартно, в первую очередь нужно знать, что находится в коробке. Отчасти знание того, что находится в коробке, означает понимание и понимание истории. «Американа» Бху Сринивасана отправляет нас в 400-летний путь капитализма в Америке. От Mayflower и китобойного промысла до Nike и Интернета — это отличная книга, которая поможет заложить основу и создать контекст для мира, в котором мы живем сегодня.

Далее, большая часть инвестирования сводится к основному поведению человека. Психология денег Моргана Хаусела содержит уроки богатства, жадности и счастья. Успешное обращение с деньгами не обязательно зависит от ваших знаний, а от того, как вы себя ведете. А поведению сложно научить даже действительно умных людей. Обычно считается, что управление деньгами, их инвестирование и принятие деловых решений связано с большим количеством математических вычислений, в которых данные и формулы говорят нам, что именно делать. Но в реальном мире люди не принимают финансовых решений на основе таблиц.Они готовят их за обеденным столом или в конференц-зале, где смешиваются личная история, ваш уникальный взгляд на мир, эго, гордость, маркетинг и странные стимулы.

Если у вас есть понимание истории и твердое понимание своего поведения, понимание механики бизнеса, то есть бухгалтерского учета, имеет решающее значение для выявления великих компаний. Используя мир детской лимонадной стойки для обучения основам бухгалтерского учета, The Accounting Game делает сухой предмет приятным и понятным.Эта книга замечательно проведет вас через отчет о прибылях и убытках, балансовый отчет и отчет о движении денежных средств в рамках легко понятной схемы … владения киоском с лимонадом.

Собирая все вместе, мы получаем «Четыре столпа инвестирования» Уильяма Бернстайна. Эта книга содержит четыре столпа: Теорию инвестирования. История инвестирования, психология инвестирования и бизнес инвестирования: это одна из лучших книг об инвестировании, которые я когда-либо читал. Ни в коем случае не первое, что вам следует прочитать, но как только вы овладеете некоторыми основами, это поможет вывести их на очень разумный уровень.Распределение активов и история подъемов и спадов являются здесь ключевыми.

Наконец, я был бы упущен, если бы упустил из виду ту роль, которую случай и удача играют в инвестировании. «Обманутый случайностью» от Нассима «Николас Талиб» рассказывает об удаче, или, точнее, о том, как мы воспринимаем удачу и справляемся с ней в жизни и бизнесе. Расположенная на фоне самого заметного форума, на котором удача ошибочно принимается за умение, мира инвестирования и торговли, эта книга является захватывающим взглядом на один из наименее понятных факторов всей нашей жизни: удачу или случайность.

Что нужно знать начинающему инвестору — Digerso Group

На бирже вы можете заработать миллионы, но также и потерять их. Чтобы начать работать в финансовом мире, вам нужно знать, сколько денег вам нужно, чтобы начать инвестировать, как выбрать брокера и есть ли гарантированный способ разбогатеть, торгуя на фондовом рынке.

Зачем инвестировать и почему мне это выгодно?

Допустим, у вас есть депозит в банке, но вас не устраивают процентные ставки и вы хотите зарабатывать больше, вы должны понимать, что чем больше вероятность выиграть, тем больше вероятность потерять все деньги.Если вы понимаете риски, можете начинать инвестировать.

Самый простой способ для новичка — купить акции и через определенное время продать их по более высокой цене, таким образом заработав деньги. Главное помнить, что выигрыши — это не удача, как в казино, а результат продуманных действий. Это не игра, а работа.

Хочу попробовать. Когда начать?

Современная биржа электронная, торговать можно в Интернете, не вставая с дивана. Но для этого нужен посредник, брокер, то есть компания, имеющая лицензию на торговлю акциями.Прежде чем обратиться к брокеру, необходимо учесть несколько важных моментов.

1. Подсчитайте, сколько вы готовы инвестировать

Теоретически вы можете начать с любой суммы, чем выше вложение, тем выше прибыль.

2. Подумайте, сколько времени вы готовы потратить, и в зависимости от этого решите, готовы ли вы торговать самостоятельно или доверять профессионалу.

3. Выберите свою стратегию и активы

Что такое стратегия?

Стратегия — это набор инвестиционных параметров, которые определяют ваш стиль поведения на фондовом рынке: какими активами вы торгуете, как часто вы продаете, что направляет вас при принятии решений.

Самый простой вариант стратегии: вы выбираете, что делать:

• Товары
• Период, на который вы хотите инвестировать
• Максимальный размер убытков

Допустим, активы — это акции фармацевтической и химической промышленности. компании, срок 1 год, сумма убытков 20%. В этом случае вы сразу продаете активы, если они подешевели на 20%, даже если год еще не прошел.

Если вы выбрали доверительное управление, вы также должны определиться со стратегией.Только в этом случае вы будете выбирать из предложений, которые уже есть на рынке.

4. Найдите компанию-посредника

После того, как вы определились со стратегией, вам будет легче найти брокера (брокера). Самое главное и первостепенное при выборе брокера — доверять деньги можно только тем компаниям, у которых есть лицензия. См. Список лицензированных компаний.
Если вы решите инвестировать самостоятельно, есть следующий путь:

1. Согласиться с брокером;
2. Открыть и пополнить брокерский счет;
3. Установить специальную программу для торговли;
4. Начать куплю-продажу.

Если вы выбрали путь доверительного управления, достаточно будет заключить договор и передать деньги управляющей компании.

Распространенные ошибки: как этого не делать

Вы не можете инвестировать все, что у вас есть неуверенность: сначала отложите деньги на расходы на проживание и непредвиденные расходы. Создайте «буфер»: откройте банковский депозит и только потом переходите к торговле акциями. Вложите сумму, которую вы готовы принять на себя.

Не действуйте бессистемно, проведите обучение: если вы решили торговать на бирже самостоятельно, обязательно пройдите обучение.Большинство брокеров предлагают курсы для начинающих инвесторов. В торговых программах обычно есть демонстрационный режим — вы можете опробовать его, не рискуя потерять деньги.
Не поддавайтесь эмоциям: импульсивные действия могут привести ко многим ошибкам. Начинающему инвестору не стоит резко реагировать на малейшее движение цены на рынке. Но действовать нужно решительно, если цена существенно изменится. Установите лимит убытков, которые вы готовы понести.

Не вкладывайте все свои деньги в одно вложение: лучше покупать акции компаний из разных отраслей.Например, при падении цен на нефть страдает стоимость всех компаний нефтегазового сектора. Если вы покупаете ценные бумаги компаний из разных секторов экономики, например, химической промышленности, машиностроения, телекоммуникаций, это поможет вам снизить риск потери вложенных денег (или, как говорят финансисты, диверсифицировать риски) .

Не верьте обещаниям заработать 500% в день: только шарлатаны могут что-то гарантировать на фондовом рынке. Ответственный брокер должен предупредить вас о рисках.Ситуация на фондовом рынке меняется, и только вы несете ответственность за принимаемые решения.

Думаете об инвестировании? Шпаргалка для начинающего инвестора.

Вернон Пиллэй 26 августа 2021 г.

Поделиться статьей:

ShareTweetShareShareEmailShare

Прошлые результаты не являются гарантией будущих результатов », — стало аксиомой инвестиционной индустрии. Однако слишком часто начинающие инвесторы используют положительную прибыль за один финансовый год как предвестник ожидаемого роста в следующем.Постоянный цикл погони за прошлыми победами непостоянен и не учитывает множество других факторов, влияющих на результаты инвестиций.

Это по словам Хенко Рооса, руководителя отдела исследований в PSG Wealth, который указывает на исследование, которое компания провела, сравнивая эффективность фондов с сектором многоактивных активов с низким уровнем капитала Ассоциации сбережений и инвестиций Южной Африки (ASISA). В исследовании сравниваются результаты деятельности фонда за один год (заканчивающийся в марте 2020 года) с результатами за следующий год (заканчивающийся в марте 2021 года).«Наше исследование показывает, что наиболее прибыльные фонды с 2020 года были недостаточно эффективными в 2021 году, причем верно и обратное.

«Еда на вынос? Победители прошлого года часто становятся проигравшими в этом году ».

Роос говорит, что даже опытные инвесторы часто попадают в ловушку принятия решений, основанных в первую очередь на прошлых результатах, но это несколько недальновидно. «Путем« погони за производительностью »инвесторы покупают на вершине рынка и продают на нижней, что со временем снижает стоимость».

«Погоня за эффективностью» используется для описания случаев, когда инвесторы выбирают наиболее эффективные фонды без учета других определяющих факторов.«Это рискованно, потому что на долгосрочную прибыль негативно влияет переход инвесторов от одного продукта к другому. Инвесторы, которые поступают таким образом, рискуют приобрести чрезмерно раздутые активы. Когда соответствующий класс активов снова становится справедливо оцененным, инвесторы могут понести постоянный и безвозвратный убыток », — поясняет он.

Роос говорит, что прошлые результаты являются лишь одним из факторов, влияющих на то, как фонд будет жить, и не должны служить единственной основой для инвестиционного решения. «Например, необходимо учитывать оборачиваемость портфеля — высокая оборачиваемость может привести к превышению налогов и связанных с ними сборов.Стоимость изменения структуры портфеля также требует изучения. Выбор времени на рынке также имеет ключевое значение, поскольку выбор акций на основе заголовков новостей или текущих событий редко приводит к очень благоприятным результатам в долгосрочной перспективе, поэтому инвесторы должны взвесить свои краткосрочные и долгосрочные цели. Риск — еще один ключевой фактор, который также необходимо учитывать, и хотя некоторые риски можно контролировать, другие — нет.

«Из-за большого количества вариантов инвестирования, доступных инвесторам, это гораздо более многослойный процесс, и необходимо учитывать ряд факторов.Сюда входят, среди прочего, макроэкономические показатели, динамика рынка и такие аспекты, как оценка материнской компании, людей, управляющих фондом, ценообразование портфеля, а также процесс и философия ».

Роос говорит, что, глядя на потенциал инвестиций, важно смотреть на них в контексте портфеля в целом и на то, как поведение различных акций влияет на финансовые перспективы инвестора. «Как отмечается в отчете, диверсификация остается безусловным условием успешных долгосрочных инвестиций.Поэтому мы рекомендуем инвесторам использовать фонды с несколькими активами, которые активно распределяются по широкому спектру классов активов, как на местном, так и на международном уровне ».

Он считает, что ключом к тому, чтобы не стать жертвой чрезмерно упрощенного подхода к инвестициям, является проконсультироваться с опытным финансовым консультантом, который поможет вам составить надежный финансовый план на основе всестороннего анализа, учитывающего все способствующие факторы.

«В PSG Wealth наши команды создают решения, которые не просто диверсифицируются по классам активов и секторов, но также географически и с учетом различных стилей и философий инвестирования.Наши опытные управляющие фондами играют ключевую роль в руководстве инвесторами, помогая им избегать потенциальных ловушек, связанных с принятием решения, слишком сильно зависящего от прошлых результатов.

«Наши решения предназначены для уменьшения просадок при одновременном участии в потенциале роста, чтобы постепенно обеспечивать стабильную альфу. Это создает более плавную поездку для инвестора, который с меньшей вероятностью испытает беспокойство, которое часто является неотъемлемой частью более изменчивого взгляда, что часто приводит к тому, что кто-то хочет оставить свой существующий продукт в обмен на прошлых победителей », — заключает Роос. .

Новичок с небольшим капиталом? Этот ETF — отличное начало

Когда мы переводим календарь на 2021 год, большое количество людей задается вопросом, могут ли они начать инвестировать в долгосрочной перспективе с небольшой суммой сбережений. Ответ положительный.

Новые или молодые инвесторы, которые хотели бы окунуться в мир инвестирования, могли бы подумать о покупке биржевого фонда (ETF), который мог бы быть прокси для фондового рынка. Давайте взглянем.

Время — деньги

Остается только догадываться, что ожидает акции в ближайшие кварталы.Тем не менее, мы считаем, что время на рынке — один из важнейших элементов успешного инвестирования для розничных инвесторов.

Понятия времени и сложных процентов идут рука об руку. Инвестициям нужно время, чтобы расти, и если у них будет достаточно времени, даже скромные сбережения на фондовых рынках могут составить значительные суммы.

Мы хотели бы напомнить читателям о Правиле 72, которое рассчитывает, насколько быстро инвестиции могут удвоиться в стоимости под воздействием начисления сложных процентов. Правило предлагает взять число 72 и разделить его на годовой доход (процент).Ответ на это уравнение дает вам время, за которое инвестиции удвоятся.

Допустим, инвестиция приносит доход 10% в год. Таким образом, 72/10 = 7,2. Чтобы инвестиции удвоились, потребуется около семи лет.

Индекс, как обычно, отслеживает доходность по принципу «покупай и держи». В 2020 году индекс S&P 500, измеряющий динамику акций 500 крупнейших публичных компаний США, вернул более 16%. Мы не знаем, какой будет доходность S&P в 2021 году, индекс может даже снизиться.

Однако, когда мы исследуем доходность S&P за десятилетия, мы видим, что количество положительных лет намного превышает количество отрицательных. Было бы правильно сказать, что годовая доходность с течением времени составляет около 7% -10% для эталона. Те инвесторы, которые также вложили дивиденды, увидели бы, что их капитал увеличился бы быстрее.

Поэтому сегодня мы хотели бы представить ETF, который отслеживает S&P 500, а именно SPDR S&P 500 (NYSE :). ETF, который обычно следует за индексом, представляет собой корзину ценных бумаг — акций, облигаций, товаров, валют или некоторой комбинации этих активов.

Различные направления, предлагаемые ETF, позволяют относительно легко найти фонд, соответствующий инвестиционным целям. SPY может быть подходящим первым фондом для многих новых инвесторов, планирующих вложить небольшой капитал в фондовые рынки.

SPDR S&P 500 ETF

Текущая цена: 368,79 долл. США
52-недельный диапазон: 218,26 долл. США — 378,4 долл. США при вложении 1000 долларов США

Компании, входящие в индекс S&P 500 , составляют около 80% от общей стоимости фондового рынка США.Это индекс, взвешенный по капитализации. Таким образом, крупные фирмы составляют более значительную часть его стоимости и, следовательно, влияют на показатели индекса. С рыночной капитализацией более 2,26 триллиона долларов Apple (NASDAQ 🙂 возглавляет список S&P 500.

Следует отметить, что на улице обычно в почете большие капиталы. Другими словами, даже когда такие акции время от времени испытывают давление, они обычно одними из первых восстанавливаются после рыночных падений.2020 год, возможно, станет подтверждением этой точки зрения.

В рамках диверсифицированного портфеля многие инвесторы хотят иметь некоторое влияние на индекс S&P 500, то есть на прибыльность и рост публичных компаний США. Поэтому они инвестируют в ETF SPDR S&P 500, который имеет самый высокий дневной объем торгов среди ETF. Он также был первым ETF, зарегистрированным в США, когда он начал торговать в январе 1993 года. Активы под управлением составляют около 330 миллиардов долларов.

Apple, Microsoft (NASDAQ :), Amazon (NASDAQ :), Facebook (NASDAQ 🙂 и Tesla (NASDAQ :), которые присоединились к индексу S&P 500 в декабре, являются пятью крупнейшими именами ETF. , что составляет около 22% от состава SPY.

SPY владеет 505 акциями (а не 500), поскольку несколько компаний имеют несколько классов акций. Примеры включают Alphabet (NASDAQ 🙂 (NASDAQ 🙂 и Berkshire Hathaway (NYSE 🙂 (NYSE :).

Как и индекс S&P 500, SPY за последний год принесла прибыль 16%. Многие акции близки к рекордным максимумам. Скользящие коэффициенты P / E и P / B, равные 24,74 и 3,98 соответственно, предполагают, что оценка стоит дороже.

В середине января в США начнется новый сезон отчетности.Финансовые компании, как правило, первыми объявляют квартальные показатели, за ними следуют технологические и другие секторы. Возможно, будет правильным предположить, что повышенная волатильность и даже краткосрочная фиксация прибыли могут ударить по нескольким именам с наибольшим весом в SPY.