Кто такой инвестор: Инвестор — кто это | KtoNaNovenkogo.ru

Содержание

Кто такой инвестор. InvestGo24

Инвестор это отважный человек, совершающий связанные с риском вложения своих денег с целью получения дохода или других схожих благ. Для потенциальных участников инвестиционного процесса интересно разобраться в таких понятиях, как «кто такой инвестор», «кто им может стать», «сколько нужно для этого денег», «как и сколько он зарабатывает».

Кто такой инвестор?

Инвестор это человек, который выделяет капитал с ожиданием финансовой отдачи в будущем. Инвестором может быть физическое или юридическое лицо, которое покупает активы, включая акции, облигации, недвижимость, товары и предметы коллекционирования. Инвестор, который владеет акциями компании, называется акционером. Кроме покупки акций инвестор может вкладывать деньги в капитал для создания нового бизнеса. Как правило, главной задачей инвестора является сведение к минимуму риска при максимизации прибыли. Например, инициатор бизнес-проекта может заниматься продажей профессионального оборудования для предприятий общественного питания, но инвестор может не совсем понимать что и для чего. Поэтому, ему необходимо предоставить все преимущества использования пароконвектоматов на профессиональной кухне.Портфель инвестора обычно включает в себя разнообразные активы, которые балансируются между прибылью и риском каждой инвестиции. Инвестор платит деньги за идеи, проекты или компании с надеждой превратить вложения в многократную финансовую отдачу.

Кто может стать инвестором?

Инвестором может стать каждый. Здесь главное наличие желания, ресурсов для вложения и здравого ума. Разумный вклад, даже небольшой, денежный или материальный, может в итоге принести щедрые плоды. Обычно, инвестором называют людей, которые имеют крупные суммы на своих банковских счетах, иными словами «толстые кошёлки», но, на самом деле, это не совсем правильно. Инвестором может стать даже студент-первокурсник, который дал 10 долларов своему соседу в общежитии для того чтобы тот купил три пачки бумаги для написания новых курсовых работ для сокурсников. С одной стороны это смешно, а с другой стороны – студент-первокурсник, ничего не делая, получит свои 10 долларов обратно да ещё и с прибавкой (процентами). Кроме того, представьте себе его восторг от того, что он причастен к важному делу, и может даже без его участия у соседа ничего б не получилось.

Сколько нужно иметь денег, чтобы быть инвестором?

Все зависит от того, какая желаемая сумма дохода от вложенных средств. Все понимают, что чем больше инвестировать, тем больше можно получить дохода. Параллельно с этим, также, прослеживается ещё одна зависимость: чем более рискованное вложение, тем более прибыльным оно будет в случае не оправдания рисков.

Как зарабатывает инвестор?

Схема зарабатывание достаточно проста. Конечно, она может варьироваться в зависимости от договорённости контрагентов инвестиционного процесса. В основном алгоритм один и тот же: инвестор даёт определённую сумму денег тому, кто будет вести бизнес и договаривается о проценте, который вкладчик будет получать от прибыли бизнеса или от вложенного количества денег. Через некоторое время, когда бизнес начинает процветать, инвестор видит результаты своего причастия к бизнесу и зарабатывает все больше или теряет, если бизнес «в пролёте».

Сколько зарабатывает инвестор?

Заработок инвестора зависит от договорённого процента дохода или, в случае владения акциями, установленного процента от номинальной стоимости ценного документа. Продолжая тему акций, следует напомнить, что прибыль от них называется дивидендами. Они не всегда могут выплачиваться в денежном эквиваленте, в некоторых предусмотренных случаях, выплата проводится иным имуществом (собственными акциями или акциями дочерних предприятий). Обычно, проценты от инвестиций составляют примерно 10-20%, и опять же, все зависит от случая и результата договора всех сторон инвестиционного процесса.

Диана Голяш,

эксперт в области консалтинга

Global Consulting Partners

Найти инвестора на инвестиционном портале.

Следущая статья Предыдущая статья

Кто такой инвестор | Currency.com

Какие бывают инвесторы, чем инвестор отличается от трейдера и какие существуют типы инвестиций. Краткий путеводитель

Содержание

Первые инвесторы появились в середине XIX века с началом индустриальной революции и до конца первой половины XX века инвестиции в основном были вотчиной состоятельных людей и богатых семей. Инвестиционная сфера в том виде, в котором мы ее знаем сегодня, начала формироваться уже после Второй мировой.

Чем занимается инвестор

Словарное определение термина «инвестор» говорит нам о том, что это человек, компания, а иногда даже страна, которые вкладывают во что-то средства с целью получить прибыль.

Сам процесс получения прибыли различается в зависимости от инструмента, с помощью которого сделана инвестиция.

Классификация инвесторов

Инвесторы бывают институциональные и розничные.

Институциональные инвесторы – это организации, которые вкладывают вверенные им деньги от лица своих клиентов (пенсионные фонды, паевые фонды, хедж фонды и так далее).

Розничные инвесторы – непрофессиональные, частные инвесторы, которые инвестируют собственные деньги.

Также инвестор может быть пассивным и активным. Активный инвестор выбирает акции, в которые стоит вложиться и всегда находится в поиске оптимального момента для совершения торговой сделки. Пассивный инвестор, как правило, не хочет держать руку «на пульсе» инвестиционного рынка и вкладывается в индексные фонды.

Различия трейдера и инвестора

Часто бывает, что термины инвестор и трейдер используют как взаимозаменяемые, но на самом деле это разные понятия. Трейдер зарабатывает, совершая большое количество сделок за короткий промежуток времени. Инвестор же вкладывает средства с намерением получить прибыль в течение нескольких лет.

Грубо говоря, трейдер специализируется на короткой позиции при инвестициях, а инвестор – на длинной.

Трейдеры при этом также делятся на тех, кто занимается скальпингом (открывает позиции на несколько секунд) и свинг-трейдингом (открывает позиции на несколько дней или даже недель).

Как зарабатывает инвестор

Инвестор может заработать за счет прироста капитала или роста стоимости активов, а также с помощью так называемого доходного инвестирования, когда прибыль приходит в виде дивидендов.

Прирост капитала происходит в случае, если вы продали свой актив по более выгодной цене, чем купили. Рост стоимости актива может произойти, например, если ваш актив – это золото, и цена на золото по какой-то причине выросла (например, американский доллар упал в цене).

Доходное инвестирование же предполагает, что вы покупаете, скажем, акции какой-либо компании, но зарабатываете не на их продаже, а на получении дивидендов – то есть небольшой части дохода компании, которая распределяется между инвесторами.

Виды инвестиций

Как правило, выделяют четыре вида инвестиций:

Акции – ценные бумаги, которые выпускают компании, чтобы получить деньги на дальнейшее развитие.
Облигации – еще один вид ценной бумаги, которые могут быть не только корпоративными, как в случая с акциями, но и государственными.

Власти разных уровней могут выпускать облигации, чтобы профинансировать свои проекты. По условиям облигации, заемщик выплачивает кредитору в оговоренный срок одолженную сумму, а также фиксированный процент. В большинстве случаев инвестор может продать облигацию другому инвестору или купить ее, не дожидаясь выплаты по ценной бумаге.

Недвижимость – инвестор с целью получения прибыли может приобрести дом, квартиру или участок земли.

Рискованность такого вложения зависит от многих факторов, например, от месторасположения недвижимости, ситуации на рынке жилья и так далее. Если инвестор не хочет рисковать, то он может вложиться в инвестиционный фонд недвижимости – компанию, которая владеет большим количеством недвижимости, и управляя ей, зарабатывая таким образом прибыль для вкладчиков.

Биржевые товары – это товары, которые необходимы производителям, а их цена зависит от спроса на рынке.

К таким товарам относятся нефть, золото, сельскохозяйственная продукция, ценные металлы и так далее. Чтобы вложиться в биржевые товары инвесторы, как правило, покупают фьючерсы или опционы.

Также существуют варианты, которые могут включать в себя несколько типов инвестиций перечисленных выше. Это, например, паевые фонды или биржевые инвестиционные фонды.

Материалы, представленные на этом веб-сайте, предназначены только для информационных целей, не являются инвестиционным исследованием и не должны рассматриваться в качестве инвестиционного совета. Любое мнение, которое может быть представлено на этой странице, является субъективной точкой зрения на объект сообщения автора материала, не является рекомендацией ООО «Карренси Ком Бел» или его партнёров. Мы не делаем никаких заявлений и не даем никаких гарантий относительно точности или полноты информации, представленной на этой странице. Полагаясь на информацию на этой странице, вы признаете, что действуете осознанно и самостоятельно и принимаете соответствующий риск.

4. Инвестор – хозяин Вашего бизнеса. Бизнес-планирование инвестиционных проектов

Узнаем кто такие инвесторы, или Откуда берутся деньги для бизнеса

Современный мир просто немыслим без полноценного товарно-денежного оборота. Само собой разумеется, что любые материальные отношения должны регулироваться определёнными правилами и людьми. Поэтому в этой статье мы подробно узнаем о том, кто такие инвесторы, какова их роль в международных финансовых отношениях и влияние на экономическое развитие различных предприятий.

Определение

Сразу же отметим, что на сегодняшний день всемирная тенденция такова, что ни один перспективный проект не получит должного развития без привлечения к нему определенных финансовых деятелей.

Итак, кто такие инвесторы? Согласно принятой терминологии, это лица (причем как физические, так и юридические), которые вкладывают свои собственные деньги в разнообразные проекты с одной единственной целью – получить максимальную для себя прибыль.

Расширение возможностей

Привлечение инвесторов дает человеку шанс поднять его бизнес на новый, более высокий уровень. Кроме того, чтобы лучше понять, кто такие инвесторы, следует учесть, что выделяемые ими деньги чаще всего используют для расширения, например, производственных мощностей, модернизации технологий и оборудования, обучения персонала, ведения научно-исследовательской деятельности.

Источники инвестиций

Получить деньги сегодня для выполнения запланированных задач можно:

в банковском учреждении;
в венчурном фонде;
у частного инвестора.

Каждый из этих пунктов рассмотрим детально.

В первую очередь отметим, что любой банк – хранилище большого количества денег, но это вовсе не означает, что его владелец будет разбрасываться ими во все стороны. Важно понимать, что банкиры в своих инвестициях максимально стремятся избежать риска. С этой целью они предъявляют своим заемщикам очень жёсткие требования.

Абсолютно все банки выступают в роли инвестора лишь при условии стабильного финансового положения компании, пытающейся взять деньги в долг. Зачастую банковское учреждение требует предоставить залог или же возвращать кредит с начислением определённых процентов. При этом банкиры пристально изучают документацию, и если возникает хоть малейшее сомнение в платежеспособности клиента, то в выдаче денег будет отказано.

Особняком стоят в ряду инвесторов венчурные фонды. Именно их проще всего привлечь к вложению денежных средств в инновационные проекты.

В свою очередь, частные инвестиции возможны лишь тогда, когда конкретный человек видит свою личную заинтересованность в той или иной деятельности и понимает, что благодаря ей вложенные деньги вернутся с прибылью. Собственно говоря, каждый такой инвестор выбирается индивидуально в зависимости от направления бизнеса. Вместе с тем клиент будет обязан предоставить либо бизнес-план, либо же технико-экономические расчеты, на основании которых будет определяться рациональность дальнейшего сотрудничества между потенциальными партнерами. Но в любом случае частные инвестиции получить гораздо проще, нежели договориться с банком или венчурным фондом.

Рынок ценных бумаг

Данный сегмент мирового денежного рынка также насыщен различными действующими лицами. Мы же отметим такого персонажа, как финансовый инвестор. Основной задачей этого физического или юридического лица является заработать как можно больше, используя для этого свой инвестиционный портфель и чётко продуманную собственную стратегию. Ознакомимся с типами данных вкладчиков.

Агрессивный инвестор. Им движет желание достичь максимальной прибыли. Очень часто он вкладывает деньги в новые, абсолютно неизведанные проекты, способные в перспективе принести славу и огромный доход. При этом и риск очень высок.
Консервативный инвестор. Имеет основной своей целью получить прибыль на основе просчитанных инвестиций. Он никогда не гонится за максимумом, но стремится к надежности и безопасности вклада.
Умеренный инвестор. В его инвестиционном портфеле всегда наблюдается баланс между авантюризмом и логикой. Очень часто он приобретает государственные ценные бумаги, акции известнейших и очень стабильных корпораций и компаний.

Разделение прибыли

В любом деле есть свои нюансы. В связи с этим не стоит думать, что деньги, выделяемые на развитие предприятия или же бизнеса, даются просто так. Все компании-инвесторы стремятся лишь к тому, чтобы получать максимально возможные дивиденды. Хотя существуют примеры, когда заемщик в прямом смысле «зажимает» деньги для выплат процентов. Так, на основании списка S&P 500 такие мировые гиганты, как Berkshire Hathaway, Google и Apple не слишком стремятся делиться прибылью со своими вкладчиками, и это при том, что их никак нельзя назвать убыточными. Как утверждают эксперты, если бы данные компании повернулись к своим акционерам лицом и стали платить несколько большие деньги, чем сейчас, то стоимость акций указанных титанов рынка новых технологий значительно увеличилась.

Надеемся, что благодаря этой статье вам стало понятно, кто такие инвесторы и для чего они существуют.

Кто такой инвестор — это …

Инвестор — это физическое или юридическое лицо, которое совершает действия, направленные на вложения собственных средств в инвестиционные проекты.

Деятельность такого лица, как инвестор напрямую связана с понятием риска, так как он не может быть уверен в том обстоятельстве, что он получит прибыль со своих инвестиций.

В современном времени нашего государства существует классификация вкладчиков финансовых средств. Существует квалифицированный инвестор, который имеет право инвестировать свои финансы в инструменты особого типа, которые предназначены для лиц, обладающих квалификацией. Кроме того, существует такое понятие, как институциональный инвестор.

По общему правилу, вкладчиком финансовых средств называется человек, который вкладывает свои финансы в проекты самого прибыльного свойства. При вкладывании финансовых средств не важно, какова сумма инвестиций, главное в этой деятельности то, чтобы инвестор со своего вложения получил прибыль. Если говорить о сущности инвестирования, то почти каждый является и являлся вкладчиком на том или ином этапе своего жизненного пути. Вкладывая деньги в банк под проценты, человек рассчитывает на прибыль в виде процентов по вкладу.

Получая образования и оканчивая всевозможные курсы, человек, по сути, инвестирует свои знания в будущую профессию, стремясь получить престижную, а главное – высокооплачиваемую работу. Надо отметить, что чем больше человек вкладывает денег, тем больше он подвергается риску. Никто не сможет дать инвестору гарантии на 100% успешного развития того или иного проекта, будь то это бизнес или акции, либо иные инвестиционные проекты. Инвестор не застрахован от неудач и поражений, а также от ошибок, то есть он вкладывает свои сбережения на свой страх и риск. Надо отметить, что подавляющее большинство финансовых вложений лиц, которые опытные в своем деле, приносят прибыль. Если вложение не удачное, то, естественно, что данное лицо потеряет свои деньги.

Инвестиционный капитал, который вкладывается лицом, может быть представлен в виде ресурсов финансового назначения, в виде имущества или интеллектуального продукта. На финансовом рынке России в качестве инвесторов основного типа выступают многочисленные инвестиционные компании, а также банки. В законодательстве России, в частности, в законе «О рынке ценных бумаг» дается понятие квалифицированного вкладчика. Таким образом, к лицам, имеющим опыт и квалификацию можно отнести брокеров, дилеров, управляющих, кредитные организации и фонды различного характера, как государственные, так и негосударственные. Дополнительно, к ним же можно отнести и Банк России, акционерные инвестиционные фонды, агентства по страхованию вкладов, страховые фонды.

Для того чтобы стать успешным, необходимо обладать максимумом информации в области экономики и финансов. Человек, который не смыслит в инвестициях и деятельности по инвестированию, не сможет успешно действовать на этом рынке, не станет обеспеченным человеком. Следует отметить, что не все индивиды или юридические лица, стремясь занять эту нишу в экономическом обороте, нашали себя в инвестициях. Многие, неудачно вложив свои собственные или привлеченные средства, не получив прибыли, просто бросают заниматься этим бизнесом.

О ММФБ следующая тема.

<<Что такое ММВБ? Это…		Что такое брокерская компания>>

Инвестор — глоссарий КСК ГРУПП

Инвестором называют лицо или организация (в том числе компанию, государство и т. д.), размещающие капитал, с целью последующего получения прибыли (инвестиции). Если тот или иной проект будет убыточным, то капитал будет утрачен полностью или частично.

Инвестирование — это выгодное вложение денег в кого-либо или что-либо.

Рассмотрим топ-5 самых распространенных ошибок начинающих инвесторов.

Ошибка 1 — доверие «легким деньгам». Никогда инвестору не стоит доверять тем людям, которые предлагают получить большую прибыль в кратчайшие сроки. В таких случаях стоит проанализировать ситуацию очень тщательно, задаваясь определенными вопросами. Откуда я могу получить такие деньги? Почему за такой короткий срок? Каковы риски вложения денег? Чаще всего подобные вложения чреваты полной потерей денег.

Ошибка 2 — вложение «чужих» денег. Начинающим инвесторам ни в коем случае не стоит брать кредит или займы для того, чтобы потом эти деньги во что-либо вложить. На это есть вполне рациональные причины. Ведь взятый кредит придется возвращать, да еще и с процентами. В результате инвестор либо полностью потеряет деньги, и тогда кредит будет висеть на нем тяжелым грузом, либо его выручка в разы уменьшится.

Ошибка 3 — использование эмоций. Переживания и сильные эмоции могут стать опаснейшими врагами для инвестора. Никогда не стоит принимать важные решения, находясь в возбужденном состоянии. Любые действия стоит совершать лишь на трезвую голову, когда все ходы могут быть просчитаны на несколько шагов вперед, когда можно трезво оценить перспективы вложений. В противном случае человек может сильно пожалеть о своих действиях и потерять из-за неправильных решений большие деньги.

Ошибка 4 — вложение всех имеющихся денег в один способ. Это неправильно, и об этом кричат на каждом шагу все сайты и книги, посвященные инвестированию. Однако эта ошибка занимает первое место среди наиболее часто совершаемых. Причина этого, пожалуй, в самоуверенности начинающих инвесторов. Выбор нескольких способов обеспечивает безопасность и надежность. Если один из способов внезапно дал сбой или полностью не оправдал себя, всегда останутся другие, работающие и приносящие прибыль.

Ошибка 5 — вклад последних денежных средств. Это не только очень рискованно (ведь неизвестно, оправдает себя вложение или нет), но и попросту опасно. Человек может не просто потерять все свои деньги, но еще и влезть в крупные долги, из которых потом будет очень сложно выпутываться. И даже если вложение все же даст результаты, то это может произойти очень нескоро.

Инвесторов бывает найти не так уж сложно. Особенно это касается стартапов. Сейчас существует множество проверенных интернет-ресурсов, позволяющих разместить информацию о своем бизнес-проекте. Важно помнить, что сама идея без воплощения не несет в себе никакой финансовой ценности. Для получения инвестиционного капитала необходимо проанализировать несколько составляющих:

актуальность проекта для конкретного региона,
его окупаемость и другие финансовые показатели,
интерес вашего бизнеса для конкретного инвестора,
реальность требуемого объема инвестиций и много другое.

Возврат к списку

Кто такой инвестор? Определение и виды

Инвестор — это физическое лицо, которое вкладывает деньги в такую организацию, как бизнес, с целью получения финансовой прибыли. Основная цель любого инвестора — минимизировать риск и максимизировать доход. Это контрастирует со спекулянтом, который готов инвестировать в рискованный актив в надежде получить более высокую прибыль.

Есть много типов инвесторов. Некоторые инвестируют в стартапы в надежде, что компания будет расти и процветать; их также называют венчурными капиталистами. Кроме того, есть те, кто вкладывает свои деньги в бизнес в обмен на частичное владение компанией. Некоторые также инвестируют в фондовый рынок в обмен на выплату дивидендов.

Что такое инвестирование?

Вложение денег в бизнес или организацию с целью получения прибыли называется инвестированием. В случае малого бизнеса инвестор берет на себя дополнительный риск получить небольшую прибыль или не получить ее, поскольку бизнес может или не может быть успешным. Однако в случае публично торгуемых компаний имеется большой объем доступной информации о финансовом положении компании, которая позволит инвестору принять более взвешенное решение, входить и выходить с рынка по своему усмотрению. В США Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) регулирует инвестиционный риск в публичных компаниях.

Типы инвесторов

1. Частный или индивидуальный инвестор

Частный или индивидуальный инвестор — это тот, кто инвестирует в ценные бумаги и активы самостоятельно, обычно в меньших количествах. Обычно они покупают акции в круглых числах, например 25,50, 75 или 100. Покупаемые ими акции являются частью их портфеля и не представляют собой акции какой-либо организации.

Однако многие индивидуальные инвесторы совершают сделки, основываясь на своих эмоциях. Они позволяют страху и жадности диктовать, какие акции они покупают. Это не самый оптимальный способ торговли, поскольку фондовые рынки невероятно волатильны, и часто бывает трудно предсказать направление, в котором будет двигаться акция.

2. Институциональный инвестор

Институциональный инвестор — это компания или организация, которая вкладывает деньги в покупку ценных бумаг или активов, таких как недвижимость. В отличие от индивидуальных инвесторов, которые покупают акции публично торгуемых компаний на фондовой бирже, институциональные инвесторы покупают акции хедж-фондов, пенсионных фондов, паевых инвестиционных фондов и страховых компаний. Они также вкладывают значительные средства в компании, стоимость которых зачастую достигает миллионов долларов. Институциональный инвестор не является бенефициаром доходов от инвестиций, но компания в целом выступает в качестве бенефициара.

Однако, по данным налоговой и таможенной службы, институциональный инвестор может инвестировать либо от имени других, либо в своем собственном качестве. Если бы они инвестировали со своей учетной записи, то не считались бы институциональным инвестором. В то время как одни люди владеют своими акциями, другие владеют ими через институциональных инвесторов, которые вкладывают свои деньги в другие сберегательные или инвестиционные счета.

Например, часть зарплаты многих людей ежемесячно отчисляется в пенсионный фонд. Пенсионный фонд использует деньги для покупки других финансовых активов с целью получения прибыли. В этом случае пенсионный фонд является институциональным инвестором, поскольку они покупают акции от имени людей, которые вложили свои деньги в фонд.

Поскольку институциональные инвесторы покупают ценные бумаги и финансовые активы в гораздо большем объеме, чем их розничные партнеры, они часто оказывают значительное влияние на финансовые рынки и экономику стран. Они также являются основным источником капитала для компаний, котирующихся на фондовой бирже.

Индивидуальные и институциональные инвесторы

Эти два типа инвесторов различаются по ряду причин, в том числе:

1. Доступ к ресурсам

Институциональные инвесторы — это очень крупные компании, которые могут воспользоваться многочисленными ресурсами, например финансовыми профессионалами, для ежедневного наблюдения за своим портфелем, что позволяет им входить и выходить на рынок в нужное время. Индивидуальные инвесторы должны делать то же самое самостоятельно, используя исследования и имеющиеся данные.

2. Принятие решений

В случае институциональных инвесторов за инвестициями обычно наблюдают разные люди в организации. Например, совет директоров усложняет процесс принятия решений, поскольку люди склонны предлагать разные идеи о том, какие сделки проводить. Как индивидуальный инвестор, вы являетесь своим начальником и единственным лицом, принимающим решения, когда дело доходит до покупки и продажи акций.

3. Определение инвестиционных возможностей

Поскольку институциональные инвесторы имеют доступ к большому количеству ресурсов и капитала, они знакомы с инвестиционными структурами и продуктами, доступными раньше всех. К тому времени, когда инвестиционные возможности доходят от хедж-фонда или фондов прямых инвестиций до уровня отдельного инвестора, остальные могут использовать стратегии вложений из вторых рук, которые уже были реализованы крупными организациями.

Чтобы продолжать учиться и продвигаться по карьерной лестнице, вам будут полезны следующие ресурсы:

Стать инвестором с брокером

Станьте инвестором вместе с проверенны международным фондом Afex Capital. Брокер предлагает конкурентные инвестиционные условия:

Сопровождение от лучших экспертов;
Многофункциональная торговая платформа;
Прозрачность;
Быстрый вывод средств;
Демо счет для новичков.

Начните инвестировать уже сегодня!

Инвестор: значение и определение | Capital.com

Что такое инвестор?

Инвестор — это тот, кто хочет получить больший доход на свои деньги, чем могут дать банковские депозиты. Чтобы добиться этого, они готовы пойти на больший риск в надежде на более крупную возможную выгоду. Мудрые инвесторы никогда не забывают, что они могут потерять все свои деньги.

Откуда вы слышали об инвесторе?

Реклама финансовых услуг ориентирована на «розничных инвесторов», индивидуальных инвесторов, которые покупают и продают ценные бумаги для себя, а не для более крупной организации.«Институциональные инвесторы» — это организации, которые инвестируют от имени своих членов. Пенсионные фонды, хедж-фонды и паевые инвестиционные фонды — вот некоторые примеры таких крупных инвесторов, которые часто фигурируют в отчетах по крупным инфраструктурным проектам.

Что нужно знать об инвесторах.

Инвесторы часто рассматриваются как люди, поддерживающие новое деловое предприятие. Таких инвесторов существует множество, но есть и те, кто покупает государственные облигации или акции давно существующих крупных предприятий. Инвесторы могут быть энтузиастами-любителями, играющими на рынке, или опытными индивидуальными операторами, или хорошо капитализированными инвестиционными фирмами с активами в миллиарды долларов под управлением.

В то время как большинство юрисдикций предоставляют компенсацию обманутым инвесторам, она недоступна для тех, чьи инвестиции просто не сработали. Инвестиции, будь то в относительно безопасные активы, такие как облигации или более спекулятивные предприятия, всегда сопряжены с определенным риском.

Типы инвесторов

Вы услышите о многих типах инвесторов, от инвесторов-ангелов до этичных инвесторов, но они относятся к вещам, в которые они вкладывают средства, а не к их собственным характеристикам. По сути, есть два типа инвесторов: розничные и институциональные.

Частные инвесторы — это физические лица, работающие за свой счет, или трасты, действующие от имени физических лиц. Поскольку им не разрешается быть членами какой-либо фондовой биржи, они должны покупать или продавать через брокеров-дилеров.

Институциональные инвесторы — это крупные организации, инвестирующие от имени своих клиентов, такие как пенсионные фонды, хедж-фонды, паевые инвестиционные фонды или паевые инвестиционные фонды. Активы клиентов могут храниться у брокеров-дилеров, но также могут храниться в банках-кастодианах. Рынок обычно считает хедж-фонды более склонными к риску, чем инвестиционные менеджеры, действующие, скажем, от имени пенсионных фондов.Инвестиционные коллективы, такие как фонды прямых инвестиций, действующие от имени группы лиц, по-прежнему считаются институциональными инвесторами.

Инвестиционная стратегия

Инвестиции можно определить по трем направлениям:

Эквиваленты денежных средств, например фонды денежного рынка
Ссуды, например, государственные казначейства
Собственность, например недвижимость или акции

Какие из этих широких групп Лучше всего подходит каждому инвестору, будет зависеть от его обстоятельств, целей и желаний.Как часто они могут инвестировать и сколько? Как долго они хотят удерживать вложения? Как быстро им нужно будет реализовать свои достижения? Как они относятся к риску? Они опытны или им нужен совет? Какую прибыль они ищут — прирост капитала или доход?

Ниже приведены некоторые общие инвестиционные стратегии.

Купите и держите: , как следует из названия, инвестор покупает акции или фонды с целью удержания их в течение длительного времени в надежде на прирост капитала и / или доход.Идея состоит в том, что удержание в долгосрочной перспективе сгладит периоды нестабильности на рынке. Это также устраняет необходимость для инвестора пытаться покупать по рыночной цене и продавать по рыночной цене.

Ценность против роста: По сути, стоимостное инвестирование — это поиск выгодной сделки. Инвестор считает, что рынок в настоящее время недооценивает акции выбранной компании и что их внутренняя стоимость выше. Инвесторы, стремящиеся к росту, обращают внимание на потенциальную прибыль компании и на то, превзойдет ли она остальную часть сектора.В обоих случаях цель состоит в максимальном увеличении прироста капитала.

Инвестиции в рост дивидендов: некоторые компании, особенно с крупной капитализацией, имеют большой опыт увеличения дивидендных выплат с течением времени, а также имеют тенденцию иметь более стабильные цены на акции. Инвесторы, реинвестирующие свои дивиденды, со временем получат сложную выгоду.

Индексирование: инвестор покупает небольшую долю всех акций в данном индексе, таком как FTSE 100, или, что проще, они могут сделать то же самое через паевой инвестиционный фонд или биржевой фонд (ETF).

Пассивный и активный: покупка и удержание рассматривается как пассивная инвестиционная стратегия, как и инвестирование в индексные фонды, которые будут отслеживать портфель, а не пытаться превзойти его. Преимущество заключается в том, что требуется меньше анализа и меньше сделок, что снижает затраты. Активные трейдеры стараются использовать свои превосходные финансовые навыки, чтобы превзойти контрольные показатели.

Торговля по моментуму: это пример активной стратегии, в которой инвестиции выбираются в соответствии с их недавними прошлыми показателями, обычно это акция, которая сильно движется в одном направлении с большим объемом.Это краткосрочная спекулятивная инвестиционная стратегия. Другие технические и спекулятивные торговые стратегии включают «длинную короткую» и «парную торговлю».

Противоположное: инвестор покупает много акций сильной компании на депрессивном рынке с целью получения прибыли в долгосрочной перспективе. Сильная компания — это компания с прочными основами: например, потенциальная прибыль, финансовая способность противостоять падению рынка и определенное конкурентное преимущество в своем секторе.

Инвестиционная предвзятость

Покупатели часто используют сложные мыслительные процессы, чтобы оправдать покупку новой пары обуви или смартфона.Инвесторы тоже люди, в большинстве случаев они являются жертвами тех же инстинктов. Разница в том, что инвесторы могут потерять многие тысячи фунтов, если примут неправильное решение.

На финансовых рынках выросла целая инвестиционная психология, в которой инвесторы стремятся предупредить себя и избежать нерациональных покупок. Различные ловушки были разделены на два типа: когнитивная предвзятость и эмоциональная предвзятость.

Институт CFA выявил 20 предубеждений, как показано ниже.Организации проводят курсы по теме предвзятости, и здесь слишком много для обсуждения, поэтому ниже мы объясним некоторые из наиболее интересных или менее очевидных.

Когнитивный диссонанс: здесь у инвестора одновременно две противоположные мысли. Лучше всего это проиллюстрировать на примере. Инвестор решает, что справедливая цена для покупки акции X, которая в настоящее время торгуется по 23 фунта стерлингов, составляет 20 фунтов стерлингов. Однако затем рынок испытывает подъем, и цена акций начинает расти до 26 фунтов стерлингов.Рынок противоречит оценке инвесторов, и в конечном итоге они покупают по 27 фунтов стерлингов, чтобы соответствовать тенденции и устранить явно противоречивые оценки. Это не повод покупать акции по такой цене.

Предвзятость подтверждения: человеческая природа ценить мнения, совпадающие с вашим собственным. Так газеты добивались успеха на протяжении десятилетий, и социальные сети работают аналогичным образом. То же самое и с инвесторами, которые находят один исследовательский отчет, который дает подсказку по акциям, которые они смотрели и покупали.А как насчет трех других аналитиков с рекомендацией «продавать»?

Смещение фреймов: здесь инвестор будет принимать разные решения в зависимости от контекста одного и того же предложения. Возвращаясь к аналогии с покупками, мы с большей вероятностью выберем мясо, которое на 80% нежирное, чем мясо с маркировкой с содержанием жира 20%. Точно так же инвесторы с большей вероятностью будут стремиться к риску, когда что-то оформлено в позитивном свете, и избегают риска, когда инвестиция оформлена в негативном свете.

Предвзятость по давности: это когда инвесторы принимают неправильные решения о своих портфелях на основе недавних рыночных показателей или того, как они воспринимают недавние результаты, что приводит к ошибочному результату.Например, они могут рассматривать небольшую часть цикла, которая не соответствует их портфельной стратегии.

Предубеждение против убытков: бумажные убытки гораздо более приемлемы для инвестора, чем реализация уменьшенных денежных средств от акций, которые упали на 30% с момента их покупки. Но рационально неэффективные акции могут достигать своей внутренней стоимости, а реализованная, хотя и меньшая сумма, может быть реинвестирована в более сильные акции.

Предвзятость излишней самоуверенности: это инвестор, который считает, что он обладает большей информацией или более высокими навыками, чем их коллеги.Например, инвестор-любитель, который думает, что знает об акциях вычислительной компании, потому что работает в ИТ. Рынок привлек многих опытных финансовых профессионалов, не говоря уже о мелких инвесторах с ограниченным временем и ресурсами.

Предвзятость статус-кво: инвесторов может успокоить знакомство, и они могут в конечном итоге вернуться в ту же инвестиционную вселенную, которую они исследовали в свое время. Этот подход не может быть катастрофическим, но недостаток уверенности или лень не исследовать новые варианты, вероятно, ограничат прибыль от инвестиций.

Предвзятость в отношении капитала: Здесь инвестор приписывает иррационально высокую ценность тому, что ему принадлежит, и теряет объективный взгляд на то, что рынок готов за это заплатить.

Существует множество других инвестиционных предубеждений, основанных на страхе, жадности или неправильной экстраполяции результатов.

Как преодолеть предвзятость

Игнорировать инвестиционные догадки и импульсы сложно и требует времени и опыта. Хороший способ проверить это — для инвестора установить строгие параметры того, как он хочет торговать, и не отклоняться от этих правил.

Электронная таблица — это удобный способ отслеживать эффективность каждой акции для оценки доходности и соответствующего риска. Инвесторы могут устанавливать верхние и нижние цели либо в абсолютном выражении, либо по отношению к их предпочтительному контрольному индексу, а затем покупать или продавать соответственно.

Узнайте больше об инвесторах.

Thisismoney.co.uk Март 2017 содержит набросок пяти личностей инвестора, основанный на их склонности к риску: Какой вы тип инвестора?

С точки зрения паевых инвестиционных фондов, если инвесторы хотят отойти на второй план, The Balance в октябре 2017 года опубликовал свое руководство «Лучшие инвестиционные стратегии».

инвестор | Wex | Закон США

Инвестор — это физическое или юридическое лицо, которое принимает на себя риск, чтобы получить будущие выгоды. Такие выгоды называются «окупаемостью» инвестиций. Часто термин «инвестор» используется в контексте бизнеса и финансов, где он относится к тому, кто вкладывает капитал в «инвестиции» с ожиданием, что вложения станут более ценными в будущем. Определяющим качеством инвестора является принятие риска; При инвестировании инвестор неизменно сталкивается с возможностью потерять часть или все свои первоначальные вложения.Без риска нет инвестирования. По словам известного инвестора Уоррена Баффета, инвестирование — это «выкладывание денег сейчас, чтобы получить больше денег обратно в будущем». Соответственно, инвестор — это физическое или юридическое лицо, которое «выкладывает» деньги.

Инвесторы в общепринятом понимании могут размещать капитал в различных финансовых инструментах, включая, помимо прочего, собственный капитал в форме акций компании, долговые ценные бумаги в форме корпоративных или государственных облигаций, недвижимость и производные инструменты (e .g., опционы, фьючерсы и форварды). Инвестор, который напрямую распределяет капитал на бизнес — через долговое финансирование или покупая акции, — инвестирует на первичном рынке. Напротив, инвестор, который покупает акции компании на публичной бирже, такой как NASDAQ, является инвестором на вторичном рынке. Акционеры — это инвесторы, владеющие акциями компании; кредиторы — это инвесторы, которые ссужают капитал компании. Эти условия имеют значение, потому что они несут разные юридические права, особенно в контексте банкротства.

В схемах финансового регулирования термин «инвестор» обычно подпадает под две категории: «розничный инвестор» и «институциональный инвестор». Розничные инвесторы — это индивидуальные инвесторы и домашние хозяйства, владеющие относительно небольшими пакетами ценных бумаг. Напротив, институциональные инвесторы — это профессиональные инвесторы, такие как банки, страховые компании, частные инвестиционные фонды, паевые инвестиционные фонды и другие, которые поддерживают большие портфели инвестиций в различные активы.Что касается масштабов, «участие розничных инвесторов на рынке, хотя и снижается по сравнению с участием институтов, в абсолютном выражении растет. Таким образом, физические лица представляют собой важный источник капитала для корпораций США ».

Финансовое регулирование основано на различии между розничными и институциональными инвесторами; розничные инвесторы рассматриваются как уязвимые и бесхитростные игроки, заслуживающие защиты потребителей. Напротив, институциональные инвесторы — это опытные и разумные участники, которые больше всего выигрывают от свободных рынков.Действительно, когда Конгресс принял Закон о ценных бумагах и биржах 1934 года после Великой депрессии, основное внимание уделялось необходимости защиты индивидуальных инвесторов от мошенничества. Философия caveat emptor не была руководящим принципом Конгресса. Действительно, как заявил Верховный суд в деле SEC против Capital Gains Research Bureau, Inc. , «[] основная цель, общая для этих [ценных бумаг и бирж] статутов, заключалась в том, чтобы заменить философию полного раскрытия информации философией предостережения. emptor и, таким образом, достичь высоких стандартов деловой этики в индустрии ценных бумаг.«

Институциональные инвесторы специально признаны Комиссией по ценным бумагам и биржам в правиле 501 Положения D. Это постановление создает подмножество инвесторов, называемых «аккредитованными инвесторами», частично определяемых как «любое физическое лицо, чья индивидуальная чистая стоимость или совместная собственный капитал супруга этого человека превышает 1000000 долларов «или», у которого индивидуальный доход превышал 200000 долларов в каждый из двух последних лет или совместный доход с супругом (-ой) этого человека превышал 300000 долларов в каждый из этих лет и имел разумные ожидания достижения того же уровня доходов в текущем году.«В то время как строгие требования обычно применяются к инвестиционным предложениям для широкой публики, частные инвестиционные предложения аккредитованным инвесторам избегают такого регулирования. SEC оправдывает этот относительный подход« невмешательства », указывая на богатство, опытность и общую финансовую проницательность аккредитованных инвесторов. их розничные партнеры, аккредитованные инвесторы могут «постоять за себя», как постановил Верховный суд в деле SEC против Ralston Purina Co . В Ралстоне корпорация предложила акции своих акций ряду своих «ключевых сотрудников».Тем не менее, он не выполнил регистрационные требования Закона о ценных бумагах 1933 года, раскрывая информацию своим сотрудникам-инвесторам.

Инвесторов можно охарактеризовать как «пассивных» или «активных», в зависимости от стиля владения инвестором. Пассивные инвесторы обычно держат инвестиции в течение длительного времени, не бросая вызов директорам корпораций. Напротив, инвесторы-активисты агрессивны в своих попытках повлиять и повлиять на бизнес-операции, в которые они инвестируют, часто стремясь получить большую прибыль в короткие сроки.Пассивные инвесторы молчат, когда компания делает что-то, с чем они не согласны, тогда как активные инвесторы принимают меры, чтобы повлиять на советы директоров, руководителей и других инвесторов. Иногда эти столкновения носят частный характер; в других случаях они становятся достоянием общественности посредством судебных разбирательств, споров по доверенности и кампаний по связям с общественностью.

Хотя многие инвесторы являются спекулянтами, они не игроки. Азартные игры — это спекуляции, основанные на случайных исходах. Напротив, инвестирование — это спекуляция, основанная на эмпирических измерениях, используемых для расчета инвестиционного риска данного актива.«Инвесторы могут подвергнуть свои деньги риску в отношении данной инвестиции, но они часто делают это, рассчитывая данный риск. Например, инвестор в акции может решить проанализировать финансовую отчетность компании, чтобы оценить, обещает ли она в будущем прибыль и дивиденды. Для инвестора риск зависит от степени. Относительно безопасные инвестиции, такие как казначейские векселя, обеспечивают скромную доходность и низкий риск. Более рискованные инвестиции, такие как проблемные долги, приносят более высокую доходность, но сопряжены с риском потери всех инвестиций инвестора.Задача инвестора — решить, какие инвестиции стоит риска. (Более того, инвестор не является арбитражером, поскольку прибыль арбитражера генерируется без риска и без распределения инвестиционного капитала).

Достижения в области поведенческой психологии улучшили наше понимание того, как думают «инвесторы» (и как правительства должны регулировать). Это исследование опровергает предположение о том, что инвесторы являются рациональными участниками, способными точно оценить риски и выгоды от инвестиций.Эти исследователи утверждают, что ни один человек не может принимать абсолютно рациональные решения; следовательно, ни один инвестор не может в полной мере увеличить индивидуальную полезность на рынке. В 2012 году Комиссия по ценным бумагам и биржам обнаружила, что «американским инвесторам не хватает элементарной финансовой грамотности» и средств защиты от мошенничества с ценными бумагами. В одной статье с обзором законодательства отмечается, что «все больше доказательств демонстрирует, что розничные инвесторы совершают предсказуемые и дорогостоящие ошибки».

Недавняя история подтверждает вывод о том, что инвесторы часто иррациональны.В преддверии Великого финансового кризиса 2008–2009 годов инвесторы покупали дома, которые они не могли себе позволить, с помощью непонятной для них ипотеки. А во время бума доткомов инвесторы делали ставки на компании, в значительной степени основанные на названии компании. Короче говоря, на инвесторов влияют эмоции, предубеждения, эвристика и эффекты рамок, которые часто приводят к неэффективной торговле и неверным инвестиционным решениям. Возможно, Исаак Ньютон лучше всего описывает когнитивные ограничения инвестора, когда он заметил: «Я могу вычислить движение небесных тел, но не безумие людей.«Действительно, Ньютон понес серьезные инвестиционные убытки после пузыря в Южно-Китайском море 1720 года. Даже в этом случае все больше исследований показывают, что инвесторы иррациональны, но вполне предсказуемо; поведение инвесторов, хотя и иррационально, носит систематический характер и его можно смоделировать.

[Последнее обновление в июле 2020 года командой Wex Definitions]

Собственник или инвестор? | Axiom Advisors

Слова знакомы. У вас есть портфель акций, облигаций, паевых инвестиционных фондов и ценных бумаг .Что они имеют в виду? Что именно вам принадлежит? Зачем тебе это? У финансового мира есть свой собственный язык, который часто бывает сложным и даже запутанным. Если вы посмотрите финансовые каналы по телевизору, вы услышите вещи от, казалось бы, умных людей, которые говорят так, как будто они только что заглянули в свой хрустальный шар и увидели будущее. Они используют термины, которые имеют значение для аналитика или биржевого трейдера, но какое они имеют к вам отношение?

Как компания финансового планирования, наша миссия — воплощать концепции и стратегии в программы реальной жизни, которые будут определять ваше будущее.Часто нам нужно упростить сложное и вернуть его на землю, где мы можем использовать обычный язык, который мы все понимаем.

Один из самых серьезных симптомов этой проблемы ежегодно публикуется Dalbar. Dalbar — исследовательская компания, которая отслеживает инвестиции и статистику инвесторов. Из года в год они сообщают, что индивидуальный инвестор отстает от рынка. Это почему? Большинство экспертов сходятся во мнении, что, хотя индивидуальный инвестор может покупать те же предметы, что и профессионал, им трудно сохранить их.Одна из причин, на мой взгляд, — непонимание того, чем они владеют.

Владелец против инвестора

Для большинства людей процесс прост. Вы получаете доход, затем откладываете и вкладываете все, что можете, для накопления капитала. В какой-то момент вы используете этот капитал для получения дохода. Что такое капитал? Капитал определяется как «любая форма богатства, используемая или способная производить больше богатства». Итак, цель состоит в том, чтобы достичь момента времени, когда ваш «капитал» сможет обеспечить достаточно богатства, чтобы заменить ваш доход.

Предполагается, что инвестором является тот, кто покупает и продает вещи. «Покупай дешево и продавай дорого!» это мандат, но, как указывает Далбар, немногим удается овладеть этим навыком. Может ли это быть из-за того, что инвестиции стали настолько абстрактными, что не имеют реального значения для инвестора?

С другой стороны, собственник знает, чем он владеет. При накоплении капитала доступно несколько разновидностей. Вы можете владеть бизнесом. Вы можете ссужать деньги предприятиям, правительствам или людям. Вы можете владеть недвижимостью.Вы можете владеть товарами, такими как золото и серебро или пшеница и кукуруза.

Инвесторы нанимают профессиональных менеджеров для покупки этих вещей, но инвестор владеет ими. Если у вас есть акции на вашем счете движения капитала, вы являетесь владельцем части бизнеса. Цель бизнеса — предоставлять товары и услуги, расти и приносить прибыль акционерам. Если вы ссужаете деньги бизнесу, правительству или физическому лицу, они будут платить вам проценты и в конечном итоге вернут вашу основную сумму. Если вы владеете арендуемой недвижимостью, вы получаете арендную плату от своих арендаторов.

Владелец сосредоточит внимание на стоимости капитала и на том, что он может произвести. Рыночная стоимость любого актива будет меняться каждый день. Это не имеет ничего общего со стоимостью капитала, если вы не продаете в этот день. Иногда это правильно. Иногда это не так. Понимание того, чем вы владеете и как это принесет вам богатство, обеспечив длительный стабильный доход, является ключом к финансовой независимости и душевному спокойствию.

Разумная стратегия организует то, чем вы владеете, так, чтобы приносить вам доход, необходимый для поддержания вашего образа жизни, продолжая при этом расти.Это богатство, производящее больше богатства. Увеличение этого богатства при одновременной защите того, чем вы владеете, от рисков, связанных с этими предприятиями, является целью хорошего управления и хорошего планирования.

Владельцы смотрят на долгосрочную перспективу, потому что они понимают основную ценность того, чем они владеют. Они понимают цель капитала и имеют терпение, чтобы позволить ему работать. Рынки будут колебаться, создавая возможности для хороших менеджеров и увеличивая богатство для терпеливых владельцев.

Все собственники — инвесторы.Не у всех инвесторов есть мышление собственника. Понимание того, что капитал делает для вас и что он может сделать для тех, кто вам небезразличен, изменит вашу точку зрения и придаст вам уверенности в себе, чтобы расслабиться.

Что вам нужно знать, прежде чем привлекать инвестора для своего бизнеса

Когда Тина МакГонагилл хотела расширить свой бизнес по производству контейнеров для пищевых продуктов, она наняла инвестора, с которым познакомилась на торговой выставке.

За 50 000 долларов она передала Тренту Ловенштейну 20% акций Big Fat Lunch. Тем не менее, прежде чем она потратила деньги, эти двое не могли выбрать лучшую стратегию увеличения прибыли.

МакГонагилл хотела заказать больше товаров и надеялась, что Ловенштейн воспользуется своей харизматической индивидуальностью, чтобы продавать товар в розничных магазинах.

«Без запасов у нас нет бизнеса, потому что, в конце концов, когда у вас есть продукт, ваш самый большой приоритет — попасть в розницу», — сказала она «Денежному суду» CNBC.

Больше от Invest in You:
Не делайте критических ошибок при расширении своего бизнеса
Как не допустить, чтобы денежные разногласия разрушили вашу семью
Американцы отстают в накоплении средств на пенсию.Как добиться успеха

Левенштейн, с другой стороны, хотел обратиться к социальным сетям и влиятельным лицам, чтобы увеличить прямые продажи потребителям. Он утверждал, что при более низкой марже прибыль от каждого проданного продукта увеличивается.

Спор показывает важность наличия разумной структуры управления, такой как совет директоров, и понимания прав инвестора в решениях компании, сказал Майкл Голдберг, исполнительный директор Института предпринимательства Вила при Университете Кейс Вестерн Резерв.

«Если вы предприниматель, управляющий малым бизнесом, общение с инвесторами и их вклад может быть действительно трудоемким и контрпродуктивным», — сказал он.

Добавляя инвестора, убедитесь, что четко понимаете, какую долю он будет иметь в вашей компании. В случае с МакГонагиллом и Ловенштейном она уступила только 20%. Это означает, что у Левенштейна не было контрольного пакета акций и он не мог определять, как использовать деньги.

На первом месте — сети

Карлина Тетерис | Момент | Getty Images

Еще до того, как вы будете готовы нанять инвестора для своего малого бизнеса, Голдберг предлагает сначала построить и поддерживать сеть.Если вы взаимодействуете с людьми до того, как у вас появится вопрос, это подготовит почву для того, чтобы вы были готовы.

«Часто ранние инвесторы приходят от друзей и родственников», — сказал он. «Это также люди, которых вы знаете через свою среднюю школу, через университет, бизнес-школу или профессиональные ассоциации».

Кроме того, обратитесь к наставникам, которые дадут вам совет на вашем пути. На самом деле, они могут оказаться более полезными на ранней стадии, чем получение услуг юриста или инвестиционного банкира, отметил Голдберг.

В то время как краудфандинговые платформы, такие как Kickstarter, также могут быть хорошим способом привлечения капитала, бизнес-ангелы и венчурные капиталисты более дороги и, как правило, больше подходят для технологических компаний, чем для предприятий на главной улице, сказал Голдберг.

«Когда вы берете венчурных инвесторов и инвесторов-ангелов, вы ожидаете, что они будут расти очень быстро, и этим инвесторам потребуется вернуть свою обезьяну с более высоким коэффициентом, чем они дали ее вам», — сказал он. «Это может произойти посредством продажи компании или [первичного публичного размещения акций].«

МакГонагилл решила не тратить большую часть денег своего инвестора. В конечном итоге они достигли компромисса благодаря любезности председателя ETF O’Shares Кевина О’Лири, который председательствует в« Денежном суде ».

Он приказал МакГонагиллу дать согласие. Ловенштейн $ 10 000, чтобы доказать, что он может продавать продукт напрямую потребителю с выгодой. Если это сработает, сказал он, компания должна вложить больше денег.

«Розничная торговля придет к вам после того, как вы многократно докажете, что это напрямую к потребителю. , — сказал О’Лири.

TUNE IN: «Денежный суд» CNBC с участием Кевина О’Лири выходит в эфир по средам в 22:00. ET.

ПОДПИСАТЬСЯ: Money 101 — это 8-недельный курс обучения финансовой свободе, который еженедельно доставляется на ваш почтовый ящик.

Раскрытие информации: NBCUniversal и Comcast Ventures являются инвесторами в Acorns .

Что такое аккредитованный инвестор? — Советник Forbes

От редакции. Советник Forbes может получать комиссию за продажи по партнерским ссылкам на этой странице, но это не влияет на мнения или оценки наших редакторов.

Не все могут делать все виды инвестиций. Более экзотические инвестиции, такие как хедж-фонды и стартапы на ранней стадии, освобождены от целого ряда правил и положений, направленных на защиту обычных инвесторов от высокого уровня риска. Однако эти большие риски также могут принести исключительную прибыль.

Аккредитованные инвесторы обладают деньгами или ноу-хау, чтобы справиться со всеми сопутствующими рисками. Но что такое аккредитованный инвестор?

Определение аккредитованного инвестора

Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) определяет аккредитованного инвестора как человека, который соответствует одному из следующих трех требований:

Доход: Имеет годовой доход не менее 200 000 долларов США или 300 000 долларов США в сочетании с доходом супруга и ожиданием сохранения такого же уровня дохода в этом году.
Professional: Является «знающим сотрудником» определенных инвестиционных фондов или имеет действующую лицензию Series 7, 65 или 82.
Собственный капитал: Имеет собственный капитал не менее 1 миллиона долларов, индивидуально или вместе с супругом, но не включая стоимость основного места жительства.

Строгие критерии в отношении чистой стоимости, профессионального опыта и дохода разработаны для защиты инвесторов, у которых может не быть денежных резервов, чтобы выдержать значительные убытки.По мнению Комиссии по ценным бумагам и биржам, менее опытные инвесторы могут обмануть свои головы, тем более что эти предложения могут иметь значительные минимальные вложения.

Это не означает, что каждый стартап или хедж-фонд на ранней стадии будет терять деньги. Скорее, незарегистрированные инвестиции такого рода по своей природе более рискованны, потому что от них требуется раскрывать только основную информацию своим инвесторам.

Какие типы инвестиций могут делать аккредитованные инвесторы?

Аккредитованные инвесторы могут инвестировать в:

Венчурный капитал.
Ангельские инвестиции.
Инвестиционные фонды недвижимости.
Фонды прямых инвестиций.
Хедж-фонды.
Специализированные инвестиционные фонды, например, специализирующиеся на криптовалюте.

Эти организации продают инвесторам ценные бумаги, которые называются частным размещением или размещением в соответствии с Положением D (Reg D). В отличие от Положения D Федеральной резервной системы, которое имеет последствия для сберегательных счетов, положения Регламента D Комиссии по ценным бумагам и биржам освобождают определенные ценные бумаги от требований Комиссии по ценным бумагам и биржам.

Когда компания регистрирует предложение Reg D, требуется предоставить только основную информацию о местонахождении компании, должностных лицах и самом предложении. Любая дополнительная информация, которую может получить инвестор, полностью остается на усмотрение компании, проводящей частное размещение.

Для сравнения: компания, выпускающая публичные акции, должна пройти длительный процесс подачи заявки в SEC и выдержать интенсивную комплексную проверку, чтобы убедиться, что компания вела правдивую информацию и раскрыла всю юридически необходимую информацию.

Как компании подтверждают, что вы являетесь аккредитованным инвестором?

Хотя критерии для получения статуса аккредитованного инвестора жесткие, для аккредитованных инвесторов нет федерального процесса проверки. Вместо этого каждая компания должна проверить статус аккредитованного инвестора потенциальных партнеров, прежде чем разрешать им инвестировать.

Обычно аккредитованные инвестиции запрашивают подтверждение дохода и чистой стоимости, например банковские и инвестиционные отчеты, свидетельства о лицензировании ценных бумаг или занятости, а также налоговые декларации.Имейте в виду, что стоимость вашего основного места жительства не может учитываться при расчете чистой стоимости активов.

Как инвестировать в стартапы?

Попасть на первый этаж новой компании может показаться захватывающим. Кто может забыть слухи о секретаршах Microsoft, которые в итоге стали миллионерами? К сожалению, за исключением опционов на акции сотрудников, большинство людей не могут инвестировать в стартапы до IPO. (Краудфандинг стартапов немного меняет это, о чем мы поговорим ниже.)

Аккредитованные инвесторы, однако, имеют несколько вариантов инвестирования в стартапы.Чаще всего аккредитованные инвесторы достигают этого через фирму венчурного капитала (ВК) или через онлайн-торговую площадку для поиска предложений частного размещения.

В венчурных компаниях аккредитованные инвесторы становятся инвесторами венчурного фонда, а затем фирма инвестирует деньги из фонда в ряд стартапов. В венчурном фонде всегда ограниченная ликвидность, а это означает, что вы, вероятно, не сможете вернуть свои деньги, когда захотите. Аккредитованные инвесторы всегда должны четко представлять себе инвестиционный горизонт венчурного фонда и помнить о связанных с этим рисках.

Интернет-площадки, такие как Yieldstreet, Peerstreet и Cadence, предоставляют аккредитованным инвесторам возможности для инвестирования. Ликвидность на этих платформах разная, и перед выбором любых инвестиций необходимо провести комплексную проверку.

Даже если вы не являетесь аккредитованным инвестором, относительно новые краудфандинговые платформы могут позволить вам инвестировать в стартапы. StartEngine, WeFunder и NextSeed приветствуют инвесторов с любым уровнем дохода для поддержки стартапов в качестве инвесторов в акции. Просто имейте в виду, что эти инвестиции намного более рискованные и менее ликвидные, чем акции публичных компаний.

Как инвестировать в хедж-фонды?

Хедж-фонд — это инструмент инвестирования, в котором менеджеры фондов вкладывают деньги в множество различных инвестиций, чтобы «погоняться за альфой» или получить положительную прибыль. Цель хедж-фонда — обеспечить положительную доходность независимо от рыночных условий.

Инвестирование в хедж-фонд может быть тяжелым испытанием. Вы не можете просто позвонить в хедж-фонд или инвестировать через онлайн-брокера. Обычно вам нужно знать кого-нибудь в фонде, и процесс проверки может потребовать больших усилий.Подобно венчурным инвестициям, у хедж-фонда очень низкая ликвидность, а минимальные инвестиции могут быть очень высокими.

Комиссии за управление хедж-фондами также могут быть значительными. В дополнение к норме расходов управляющие фондами обычно зарабатывают 20% прибыли фонда, что еще больше сокращает прибыль инвестора.

Стоит отметить, что аккредитованные инвесторы также могут инвестировать в фонды, созданные для имитации диверсификации паевых инвестиционных фондов, называемые фондами фондов. Фонды фондов обычно вкладываются в несколько других паевых инвестиционных фондов или хедж-фондов.Комиссии для фондов фондов аналогичны сборам для хедж-фондов, и их эффективность можно отслеживать и сравнивать с помощью индекса фондов Barclays Fund of Funds.

По состоянию на середину сентября 2020 года годовая норма доходности средств фондов в 2020 году составляет 2,79% по сравнению с 7,48% у S&P 500.

Нужно ли мне быть аккредитованным инвестором, чтобы получать хорошую прибыль?

Есть бесчисленные инвестиционные возможности для людей с высоким состоянием. Однако вам не нужно быть аккредитованным инвестором, чтобы получить разумную прибыль от своих инвестиций.

С момента основания индекс S&P 500 приносил в среднем около 10% годовых. На бычьих рынках хедж-фонды изо всех сил стараются превзойти это число, хотя они преуспевают на медвежьих рынках.

Для большинства инвесторов разнообразный выбор ETF и паевых инвестиционных фондов — или даже тщательно подобранная корзина отдельных акций — может помочь получить прибыль, которая поможет вам профинансировать как свою пенсию, так и наследство.

Независимо от вашего состояния, будьте бдительны в отношении инвестиционных возможностей.У вас есть должная осмотрительность, вы знаете, насколько ликвидными будут ваши инвестиции, и задаете сложные вопросы, когда сталкиваетесь с существенными или рискованными инвестициями. Можете ли вы позволить себе потерять эти деньги или дождаться потенциального выздоровления?

Несмотря на то, что все инвестиции сопряжены с риском, аккредитованные инвесторы должны проявлять повышенную бдительность, поскольку предложения, которые открываются для них, имеют меньший контроль и требуют более крупных финансовых обязательств. Если вы хотите изучить варианты, доступные вам как аккредитованному инвестору, обратитесь к финансовому консультанту, чтобы начать разговор.

Начните инвестировать с этими предложениями от наших партнеров
Раскрытие информации для рекламодателей

Объяснение индивидуального инвестора — объяснение индивидуального инвестора

Разговор с Эдвардом Джонсом и Бродриджем

Лицо индивидуального инвестора меняется.

В первой части этого подкаста, состоящего из двух частей, президент и генеральный директор SIFMA Кеннет Бентсен-младший обсуждает с Кеном Селлой из Эдварда Джонса, как финансовые консультации развиваются вместе с меняющимся инвестором и почему они важнее, чем когда-либо. работать с финансовым консультантом.Во второй части Бентсен и Дэн Куэнар из Бродриджа углубляются в результаты беспрецедентного нового исследования розничных инвесторов и делятся некоторыми удивительными выводами.

Выписка

Отредактировано для ясности

Кен Бентсен: Спасибо, что присоединились к нам сегодня для этого выпуска подкаста SIFMA. Я Кен Бентсен, президент и генеральный директор SIFMA.

Сегодня ко мне присоединился Кен Селла, известный лидер в сфере управления капиталом частных клиентов, который в настоящее время возглавляет Группу стратегии работы с клиентами Эдварда Джонса.Нам доставляет удовольствие работать с Кеном по многим вопросам, важным для сообщества по управлению благосостоянием и отдельного инвестора в целом, в его роли председателя нашего Подкомитета по управлению благосостоянием частных клиентов на уровне Совета директоров.

В последнее время мы много говорим о том, кто инвестирует в американские рынки капитала. Оказывается, это широкий круг розничных инвесторов. На рынках капитала США люди индивидуально и коллективно через пенсионные фонды и паевые инвестиционные фонды вкладывают свои сбережения в поисках отдачи.Вкладывая свой капитал в наши рынки. Они инвестируют в компании, которые продвигают инновации. Они также инвестируют в государственную и местную инфраструктуру, такую как дороги, школы и больницы, объединяя свои сбережения, питая экономический рост, создание рабочих мест и свое финансовое будущее.

Я очень рад, что сегодня рядом со мной Кен, чтобы рассказать о том, кто эти инвесторы и как наша отрасль им служит. Так что добро пожаловать, Кен. Давайте погрузимся в сегодняшний подкаст, который объяснил индивидуальный инвестор. Итак, Кен, приступим. Начните с нескольких вопросов.

SIFMA Insights недавно опубликовала отчет «Кто владеет акциями в Америке», в котором был показан широкий круг американцев, которые сегодня инвестируют в акции. Кто они? И находите ли вы такое разнообразие в среднестатистическом клиенте Edward Jones?

Кен Селла: Спасибо, Кен. Приятно быть с вами, и это правильный вопрос для начала. Клиенты Эдварда Джонса владеют акциями в рамках диверсифицированного портфеля. Это действительно то, как мы ведем бизнес. Мы согласовываем эти портфели с их личными целями и с тем, чтобы рисковать каждым человеком.Это подтверждается нашей инвестиционной философией, основанной на качестве, диверсификации и долгосрочной перспективе. Знаешь, Кен, наши клиенты владеют акциями разными способами: паевые инвестиционные фонды, ETF, отдельные ценные бумаги. Демократизация акционерного капитала сегодня в нашей стране действительно идет полным ходом. Доступ к акциям через фонды позволяет инвесторам получить диверсификацию по географическим регионам, секторам и, конечно, внутри компаний и в рамках одной инвестиции. И это действительно важно. Владение отдельными акциями позволяет инвесторам дополнительно адаптировать свой портфель к конкретной ситуации и потребностям, которые они могут иметь как инвестор, включая такие соображения, как дивидендный доход, а также предпочтения относительно того, как они хотят инвестировать в соответствии с ценностями, что действительно важно сегодня.В более широком смысле, владение акциями или акционерным капиталом, если хотите, является важной частью портфеля и инвестиционной стратегии, которая может помочь инвесторам добиться роста, необходимого им для достижения своих долгосрочных целей. Это действительно ключ: рост для достижения своих долгосрочных целей.

Однако правильное отнесение на фиксированный доход также очень важно. Эти инвестиции с фиксированным доходом могут помочь снизить риск в портфеле. В то время как отнесение к собственному капиталу или акциям, если хотите, представляет собой немного более высокий риск и предлагает возможности для потенциального долгосрочного роста и повышения цен.акции также обладают потенциалом для роста дивидендного дохода, что является действительно ключевым моментом, а также для борьбы с последствиями инфляции с течением времени. Мы знаем, что владение акциями действительно хорошо работает в этих областях.

Я действительно думаю, что когда вы задаетесь вопросом, кто они, это именно Америка сегодня инвестирует в акции и в рост, необходимый им для того, чтобы их финансовое будущее отвечало за их собственное финансовое благополучие.

Bentsen: Это действительно проницательно, и последний момент невероятно важен.В прошлом году SIFMA заказала Cerulli Associates исследование отношений между индивидуальными инвесторами, которые в этом опросе были определены как домохозяйства с инвестиционными активами от 100 000 до 1 миллиона долларов, и их финансовыми консультантами. Вы были очень вовлечены в этот процесс. Что мы узнали об инвесторах в этой группе?

Cella: Да, конечно. Как член правления SIFMA, я хочу сказать вам, что мне очень понравилось быть частью SIFMA, и в этом качестве я уделяю неослабное внимание индивидуальному инвестору.Именно это и было целью этого исследования — чтобы по-настоящему понять влияние нашей отрасли и той работы, которую мы делаем каждый день, на отдельных людей.

Мы многому научились благодаря этому исследованию. Мы узнали, что инвесторы контролируют почти 23% инвестиционных активов в США и более 11 триллионов долларов. Я бы сказал, что это инвесторы в указанном вами диапазоне инвестиционных активов от 100 000 до 1 миллиона долларов. Мы также узнали, что 78% этих инвесторов пользуются услугами профессионального советника, что было очень приятно слышать.

Еще одна статистика, которая действительно появилась со страницы, заключается в том, что в целом большинство опрошенных нами людей очень довольны своим советником. Почти 75% порекомендовали бы своего советника и только 1% недовольны. Это было шокирующим.

Согласно опросу, основная услуга, которую они получают, — это пенсионное планирование. Лица, уже вышедшие на пенсию, полагаются на личные вложения почти две трети своего пенсионного дохода. И снова, Кен, я думаю, что это только усиливает работу, которую SIFMA делает, чтобы сделать такой рост и будущее возможным для американцев.

Бентсен: Итак, Кен, что ищут эти инвесторы? Почему они приходят к вам, к Эдварду Джонсу и к вашим конкурентам в сфере частных клиентов, чтобы инвестировать свои сбережения?

Cella: Именно так. Потому что в век информации они могут пойти куда угодно, есть информация, доступная в Интернете, и инвесторы делают это сами, мы слышим об этом все время, верно? Кен, мы обнаруживаем, что когда потребности клиентов постоянно меняются, как они есть, и становятся все более сложными, именно тогда им нужен совет, именно тогда им действительно нужно искать кого-то, у кого есть мнение, которое могло бы им помочь.Часто мы обнаруживаем, что они обращаются к Эдварду Джонсу из-за опыта, которым мы можем поделиться. Они ожидают от нас и нуждаются в том, чтобы поднять планку того, как выглядит хороший финансовый совет.

В этом и в информационную эпоху, в которой мы живем, есть сервисный компонент, когда такие компании, как Amazon, создают среду, в которой последний отличный опыт становится новым минимальным ожиданием для всех нас, когда мы имеем дело с любыми компаниями. Иногда это выглядит как финансовый совет, то есть, я просто скажу, совет о благополучии, потому что, когда мы попадаем в эти более сложные ситуации и действительно начинаем понимать, каковы цели клиента, мы понимаем, что они ищут финансового консультанта. которые могут внести ключевые знания и сочувствие, чтобы удовлетворить потребности клиента в очень индивидуальной манере.Потому что у каждого клиента ситуация индивидуальна.

Клиенты и финансовые консультанты, которые понимают, как они думают о «сейчас» своих целей и потребностей, а также о долгосрочной картине, это действительно то, что мы делаем. Мы обнаруживаем, что оба этих элемента позволяют сбалансировать текущие и долгосрочные потребности, и сложность всего этого является ценностью, которую приносит финансовый консультант.

Бентсен: Вы недавно опубликовали исследование, в котором за девять месяцев выяснилось, что значит хорошо жить на пенсии.Каково новое определение пенсии? А можете ли вы поговорить о четырех столпах? контуры исследования?

Селла: Готова поспорить, Кен. Это было отличное исследование. Мы обнаружили, что пенсия действительно пересматривается. Итак, то, что могло быть представлением о выходе на пенсию, появившемся много десятилетий назад, когда кто-то уйдет в более позднюю жизнь и будет более сдержанным и расслабленным, сидя на крыльце в кресле-качалке, изменилось. Сегодня люди понимают, что пенсия может означать совсем разные вещи.Выход на пенсию — это не время, чтобы успокоиться, а время новых выборов, часто новых свобод. Мы действительно слышим, что люди хотят узнать свое предназначение на пенсии. И мы знаем, что когда люди вступают в эту фазу, возникают проблемы.

Итак, что мы обнаружили в ходе этого исследования, так это то, что в этой новой пенсии есть четыре основных принципа хорошей жизни. Это здоровье, семья, цель и находки. И если подумать о порядке их выполнения, в этом есть смысл, правда? Все мы заботимся о здоровье, наша семья всегда на первом месте.Большинство из нас хотят понять, как наша цель может повлиять на мир. И часто возникает вопрос, как мы используем для этого наши финансы? Каждый из них важен, и к нему нужно относиться по-своему. Но между этими четырьмя столпами очень много общего. В свою очередь, поддержание своего здоровья требует, чтобы вы также заботились о своих финансах и имели цель и значимое, я бы сказал, стремление в своей жизни — принося пользу своему сообществу, обществу в целом тем, как они это делают — это все цели, которые, как мы выясняем, преследуют люди.

Кен, я просто скажу вот что. Сегодня это все более сложные условия, в которых финансовые консультанты помогают своим клиентам ориентироваться и планировать, поскольку они выполняют важную работу с каждым клиентом, чтобы понять свои личные цели.

Бентсен: Я просто думаю, что это интересно. С другой стороны, выход на пенсию может показаться нашим молодым поколениям далеким. Я думаю об этом как о родителе, которому скоро будет 30 лет, а еще 20 с небольшим лет.Они находятся на переднем крае своей карьеры и, вероятно, со временем претерпят множество изменений. Как ваша фирма развивает следующее поколение финансовых консультантов и руководителей для обслуживания этих инвесторов?

Cella: Кен, мы проводим много исследований и в этой сфере, и мы узнаем, что молодые инвесторы очень активно участвуют в цифровых технологиях, и в этом нет большого прозрения. Мы инвестируем в технологии и цифровое ускорение, чтобы удовлетворить потребности и ожидания молодого поколения в этом отношении.

В Edward Jones мы провели исследование опыта работы с цифровыми клиентами, которое показало, что 95% опрошенных инвесторов считают важным, чтобы их финансовые консультанты использовали новейшие технологии — и я просто подчеркну «новейшие» — инструменты при консультировании. Но, несмотря на цифровой сдвиг, вызванный COVID-19, который мы все испытали, более четырех из пяти респондентов или 83% отметили, что они предпочли бы работать с человеческим финансовым консультантом, по сравнению с 17%, которые сказали, что они предпочитаю консультироваться с роботом-консультантом.Итак, мы знаем, что еще есть очень важное место для стольких инвесторов, и даже для молодых инвесторов, которые могут обратиться за профессиональным советом.

Возникающие проблемы, такие как устойчивое инвестирование, также являются ключевым приоритетом для этих инвесторов. Мы можем помочь молодым инвесторам понять доступные варианты и связанные с ними риски, чтобы они могли осуществлять устойчивое инвестирование, основанное на хороших фундаментальных принципах и что очень важно.

Bentsen: Взяв технологическую тему, копнув немного глубже — мы говорили об этом на уровне правления, на уровне подкомитета частных клиентов, на отраслевых конференциях — о том, как финансовые консультации развиваются в более взаимосвязанных и виртуальный мир.Итак, вы просто достигли некоторых из этих точек. Как, по вашему мнению, следующее поколение советников изменит этот ландшафт?

Cella: Конечно, мы наблюдаем повышенный интерес к использованию цифровых технологий и инвестированию. Так что это одна из новых тенденций. Важно отметить, что согласно исследованию «Круглого стола на миллион долларов», почти 90% американцев хотят, чтобы технологии сопровождали их, а не заменяли финансового консультанта. В Edward Jones мы инвестируем 500 миллионов долларов в разработку технологий и цифровых инноваций, которые будут служить руководством для наших клиентов и, что немаловажно, позволят нашим финансовым консультантам предоставить невероятный опыт, потому что мы знаем, что каждый из них наши клиенты хотят.Когда мы это делаем, наши финансовые консультанты работают в соответствии с ожиданиями клиентов, еще до того, как они узнают, что у них есть потребность, или смогут обнаружить эту потребность и превзойти их с точки зрения такого уровня опыта и знаний. удовлетворение. Эти предложения, над которыми мы работаем, приведут к большей гибкости, простоте и опциональности, помогая финансовым консультантам расти, обслуживать и руководить их практиками.

Bentsen: Отступив назад и взглянув на более целостный взгляд, какие философские принципы, по вашему мнению, важно разделять или которые следует учитывать розничным инвесторам при планировании своего финансового будущего?

Cella: Когда дело доходит до инвестирования, мы уделяем особое внимание трем ключевым элементам.Во-первых, это сумма вложенных денег. Это довольно просто. Чем больше вы инвестируете, тем выше ваши шансы на достижение финансовых целей. Таким образом, мы обнаруживаем, что это часто место, где нам нужно провести критический разговор, помогая нашим клиентам понять, что необходимо, и, возможно, потянуться, чтобы сделать эти дополнительные вложения, а не покупать что-то дополнительное. И иногда это трудный выбор.

Вторая идея, вы знаете, и на самом деле то, что мы думаем, как вы знаете, является ключевым элементом номер два, — это выбор времени для рынка.Мы подчеркиваем важность сохранения инвестиций во время взлетов, падений, боковых рынков и всех видов рынков. Когда инвесторы отдыхают на рынках, они теряют возможности. Так что оставаться в курсе — ключ к успеху.

Третий элемент — возврат. Мы не обещаем высокой прибыли в Edward Jones. Мы не об этом. Но мы говорим о типах доходов, которые может потребоваться клиенту для достижения определенной цели, например, досрочного выхода на пенсию. С этим разговором тесно связано понимание важности диверсификации в снижении риска при одновременном обеспечении соответствующих возможностей роста.

Итак, все сводится к этим трем элементам, Кен: количество денег, вложенных в рынок, время, а затем доходность, подходящая для достижения целей.

Bentsen: Итак, ясно, что сообщение должно быть громким и ясным, что люди с любым уровнем дохода должны иметь возможность начать инвестировать, инвестировать в долгосрочной перспективе и подумать о работе с финансовым консультантом. Как мы можем этому способствовать?

Cella: Это помогает понять причины, по которым мы так настоятельно рекомендуем всем, независимо от их текущего финансового положения или инвестиционной картины, работать с финансовым консультантом.

Позвольте мне поделиться некоторыми статистическими данными по этому поводу, которые, на мой взгляд, могут быть действительно полезными. Трое из четырех потребителей в США, которые работают с финансовым консультантом, заявили, что они более уверены в своем финансовом будущем в результате этих отношений. Учтите этот факт: профессиональные финансовые консультации могут добавить от 1,5 до 4% к доходности портфеля в долгосрочной перспективе. Это убедительно. И третья статистика, которой я поделюсь, Кен, заключается в том, что лица, которые получают советы, имеют как минимум на 25% больше активов, чем лица, не получившие совета.Так что, если это не повод для совета, я не знаю, что.

Бентсен: Это действительно убедительная статистика. В заключение, какой ваш самый главный совет для тех, кто задумывается, стоит ли инвестировать свои деньги?

Cella: Готов поспорить, Кен, это довольно просто. Не ждите, начните сегодня. Начните с того, что вам нужно, но важно выработать привычку откладывать деньги как можно скорее. И тогда хороший финансовый консультант может помочь вам сделать эти первые шаги и действительно помочь вам понять все ваши варианты, чтобы, когда вы действительно начнете инвестировать, они будут основаны на ваших личных целях.

Бентсен: Отлично. Что ж, Кен, всегда приятно поговорить с тобой по этим вопросам, и я благодарю тебя за участие в сегодняшнем подкасте.

–

Кен Бентсен : А теперь мы продолжим наш разговор об индивидуальном инвесторе и рассмотрим новое захватывающее исследование об инвесторе из США. Я хотел бы поприветствовать нашего следующего гостя, Дэна Куэнара, президента и генерального менеджера подразделения данных и аналитики Broadridge, команда которого проводит исследование.Дэн, добро пожаловать в подкаст SIFMA.

Дэн Куэнар : Привет, Кен. Для меня большая честь участвовать в серии подкастов SIFMA, и я очень благодарен вам за то, что вы нашли время. Спасибо, что пригласили меня.

Бентсен : Итак, это исследование буквально горячо вне прессы и очень интересная информация. Может быть, для начала, и мы можем двигаться вперед и назад, может быть, просто изложим рамки исследования. Чего вы все в Бродридже пытались достичь? Данные просто невероятные, что там есть.

Цуэнар : Да, спасибо. Мы очень, очень рады этому исследованию. Исследование Бродриджа является довольно новым, и я бы назвал его исследованием, основанным на фактах, и сравнил его с вашим традиционным опросом. И поэтому мы не пошли в торговый центр в субботу днем с какими-то блокнотами, чтобы задавать людям вопросы и надеяться, что они что-то помнят. Что мы сделали, так это проанализировали миллиарды и миллиарды точек данных. Данные, лежащие в основе исследования, представляют около 44 миллионов долларов США.домохозяйств, что составляет почти треть всех домохозяйств США. Итак, в этих домохозяйствах мы видим около 67 миллионов инвесторов. Итак, это инвесторы, которые вкладывают средства в паевые инвестиционные фонды, ETF и акции, и в совокупности у них есть активы на сумму около 7 триллионов долларов. Таким образом, это именно те инвесторы, которые инвестируют через финансовых посредников, имеющих налогооблагаемые счета и IRA.

Да, я думаю, это важно. Что немаловажно, многие исследования, которые вы видите, сосредоточены на широкомасштабном инвестиционном портфеле, включая счета с установленными взносами, такие как 401k, 403bs и тому подобное, что очень важно.Но иногда это теряется в дискуссиях о дискреционных инвестициях или облагаемых налогом инвестиционных счетах, которые существуют. Вы также посмотрели в исследовании, вы посмотрели на разные группы инвесторов. Итак, вы посмотрели на массовый рынок, массовый достаток и высокий собственный капитал. А потом вы посмотрели на разные тенденции поколений. Так что, может быть, углубимся в это.

Да, поэтому у нас была возможность сегментировать данные множеством разных способов. И мы очень довольны некоторыми из полученных результатов.И, в частности, когда вы отступаете, есть несколько вещей, о которых нужно подумать, когда вы смотрите на результаты. Всегда происходят две вещи, и они связаны, но не связаны напрямую. И вот что делает рынок. Итак, за данными рынок идет вверх, а рынок падает. А еще есть то, что делают инвестор и советник в ожидании или в ответ на рынок. Так что всегда имеют место два эффекта. И поэтому вы можете увидеть рост активов. Это потому, что на рынок пришло больше денег, или потому, что рынок рос? Итак, это вещи, которые мы отодвинули на задний план и как бы попытались поместить все, что мы делали, в контекст рынка в целом.

Мы рассмотрели несколько моментов: как активы менялись с течением времени, и рассматриваемый нами период времени включал данные за 2017, 18, 19 и затем до середины 20-го. Мы будем дополнять наш набор данных новым исследованием, которое выйдет примерно в середине года с оставшейся частью набора данных за 2020 год. Поэтому нам было интересно посмотреть, как меняются активы домашних хозяйств, а также нам было интересно узнать, как кризис COVID повлиял на инвестиции. Итак, если вы посмотрите на временной период с 17 по 20 год, мы увидим, что средние активы домохозяйств выросли примерно с 56 000 до 59 000 долларов.И не все сегменты поколений одинаково адаптировались к кризису COVID. Итак, если вы посмотрите на поколения Boomer и Silent, в частности, они не были на уровне или выше своих уровней до COVID, в то время как поколение X и поколение миллениалов все еще не вернулись к своим уровням до COVID к середине 2020 года. Так что это некоторые вещи, которые мы действительно хотим наблюдать в будущем.

Бентсен : К чему это можно отнести?

Cwenar : Вы знаете, это могло быть, и опять же, мы действительно надеемся углубиться в это, и я думаю, что есть пара вещей, которые придут в голову, и мы будем их рассматривать.Во-первых, молодые люди, как правило, более агрессивно распределяют портфели, и поэтому у них, возможно, был портфель, который, возможно, больше изменился в ответ на падение рынка в начале прошлого года. Кроме того, люди могут нуждаться в активах для реальной жизни, если их рабочие места будут сокращены. И поэтому в дополнение к простому инвестированию происходит множество фоновых эффектов.

Бентсен : Какие идеи мы можем извлечь из различных сегментов поколений помимо этого?

Cwenar : Мы всегда искали моменты «ага», и пара, которая особенно выделялась, была растущая важность миллениалов.За период времени, который мы изучали, миллениалы увеличились не только с точки зрения количества инвесторов, но и с точки зрения фактической доли активов, которые они инвестируют. В частности, мы увидели, что доля активов увеличилась вдвое, хотя и невелика, с примерно 2% от общего объема изученных нами активов до примерно 4%. Это линия тренда, на которую нужно обращать внимание. Мы также были заинтересованы в очень резком увеличении использования акций среди миллениалов. Например, если вы посмотрите только на период с 2019 по середину 2020 года, мы увидим, что акции стали значительной частью портфелей миллениалов.Они выросли примерно с 23% до 31%. Мы также увидели рост капитала в сегменте Gen X. И поэтому акции, безусловно, становятся все более популярными.

Бентсен : Я подумал, что это было очень интересно. Другая вещь, на которую вы указываете, — это изучение линий тренда по разным классам владения активами или различий, в частности, анализ того, что происходит с массовым рынком, и тенденций роста на массовых богатых рынках.

Cwenar : Да, массовый рынок — это то, что, я думаю, является возможностью для консультантов и брокерских платформ.И я думаю, что это был еще один момент «ага» для нас — это растущее влияние массового рынка, мы могли бы назвать это демократизацией инвестирования. Мы видели рост массового рынка как с точки зрения количества инвесторов, так и с точки зрения активов, определяемых массовым рынком.

Так что же такое массовый рынок? Массовый рынок был самым низким уровнем активов, на который мы смотрели. Думайте о массовом рынке как об инвесторе с менее чем 100 000 долларов в своем портфеле, которым можно управлять через посредника. В то время как массовые состоятельные люди составляли от 100000 долларов до примерно миллиона, а высокий собственный капитал составлял миллион и более.Когда мы смотрим на растущее число участников, попадающих в эту категорию, нам было особенно интересно отметить, что на рынок приходят новые люди, в частности, создаются новые учетные записи, но основная часть этого роста — это новые люди, приходящие на рынок. рынок в качестве инвесторов, что очень обнадеживает. Когда вы углубляетесь в массовый рынок, нам было интересно понять, кто такой массовый рынок.

Мы изучили географию массового рынка и обнаружили, что большая часть крупнейшего географического региона массового рынка — это Юг.Если объединить Юг со Средним Западом, более 50% массового рынка расположено в этих двух регионах. Также интересно отметить, что это, как правило, молодые люди — более 50% — когда вы объединяете миллениалы с поколением X, более 50% массового рынка попадают в эти две возрастные группы.

Бентсен : Это было интересно — после публикации этого исследования на этой неделе были опубликованы первоначальные данные переписи населения 2020 года. Безусловно, я должен сказать, что Юг значительно вырос по сравнению с другими юрисдикциями или регионами.Есть ли здесь корреляция или нет, это интересно подумать.

Другая вещь, которая мне показалась интересной, — это поиск инвестиционных каналов, которые вы нашли, как с точки зрения массового рынка, так и с точки зрения массового благополучия. Кроме того, с точки зрения поколения использование брокеров-дилеров для поиска своего советника не является частью проводной сети. Но, в частности, по сравнению с онлайн, определенно приличная доля, но, возможно, это своего рода ломка стереотипа о том, что миллениалы работают только в Интернете — данные вообще этого не показывают.

Cwenar : Да, и я думаю, что еще одним моментом «ага» для нас было то, что по заголовкам на рынке можно очень легко поверить в то, что молодые люди все делают в Интернете. Они, безусловно, могут быть очень опытными пользователями технологий, но было интересно отметить, что канал брокерско-дилерский канал был очень важным местом. Так что молодые люди действительно работают с консультантами. Они также, как правило, имеют учетные записи на своих самостоятельных платформах. Вы должны помнить, что у многих из этих людей есть несколько способов управления своими деньгами.Важно помнить, что советник по-прежнему играет очень важную роль в управлении деньгами молодых людей, и со временем у них будет больше денег.

Бентсен : Вы упомянули тенденции на рынке акций, которые мне показались очень интересными. Вы также указали на сдвиг в классе акций с класса А на институциональные акции, а затем снова — возможно, что-то, может быть, не так, как «ага», — но на рост ETF. Как бы вы оценили линии тренда, которые вы там увидели?

Cwenar : Я думаю, что есть несколько интересных историй, которые вытекают из этого, а именно, что огромное внимание уделяется стоимости.И вы видите это с использованием институциональных классов акций, и вы видите это с тенденцией к более широкому использованию продуктов ETF. Здесь есть о чем подумать. Я думаю, что фидуциарный стандарт жив и здоров. Если вы вернетесь назад, возможно, даже на дюжину лет назад, вы увидите, что это, вероятно, в основном домохозяйства с высоким уровнем собственного капитала, которые использовали преимущества более низкой стоимости инвестирования через классы институциональных долей, и мы увидели рост институциональных классов долей при каждом уровне благосостояния. уровень, что замечательно видеть, что люди могут пользоваться менее дорогими классами совместного использования.В то же время наблюдается явное стремление к более широкому использованию торгуемых на бирже продуктов, поскольку у ETF есть некоторая налоговая эффективность, у ETF есть некоторые преимущества в стоимости, у ETF есть преимущество в скорости, вы можете покупать и продавать их как акции. Итак, это линии тренда, которые мы отслеживаем в течение некоторого времени, и я думаю, что вы увидите дальнейшее использование таких продуктов.

Бентсен : Вы немного коснулись этого, возвращаясь к миллениалам, представляющим быстрорастущий сегмент, ваши данные показывают, очевидно, реальность дуги времени.Миллениалы подходят к довольно приличному клипу, поскольку поколение Silent движется вперед. Что вы интерпретируете на основе данных? Это передача богатства из поколения в поколение?

Cwenar : Да, я думаю, мы начинаем видеть, когда вы смотрите на некоторые демографические данные и сдвиги, я думаю, вы начинаете видеть в данных некоторую передачу богатства из поколения в поколение. Мы внимательно рассмотрим это, когда мы очень скоро обновим здесь наше исследование, и будем отслеживать это с течением времени. Мы видим, что только с точки зрения количества инвесторов по сегментам, мы видим активы по сегментам, мы видим, что как высокая чистая стоимость, так и молчаливое поколение, по-видимому, больше склоняются к активам, направленным на более молодое население.Это будет что-то интересное, что нужно отслеживать. Мы говорим об этом десятилетиями, я думаю, мы начинаем видеть, как это происходит, и поэтому людям очень важно знать об этом.

Бентсен : Чего еще нам следует ожидать от команды Broadridge в связи с этим исследованием и рынком розничных инвестиций?

Cwenar : Думаю, вы уже упомянули об этом, новые данные переписи отсутствуют. И поэтому мы будем применять некоторые из них в качестве базового анализа и учитывать это, мы очень рады, что будем смотреть на вторую половину 20-го года.К середине года вы увидите здесь несколько вещей. У нас будет не только полный набор 2020 года, который даст нам довольно актуальное сравнение из года в год, чтобы продолжить наши тенденции с ’17, ’18, ’19, ’20, но мы собираемся сравнивать временной интервал от первой половины 20-го до второй половины 20-го. Когда вы думаете о некоторых из основных заголовков, о COVID в первой половине, у нас были выборы во второй половине, и поэтому будет действительно интересно посмотреть, что произошло на более подробном и детальном уровне.И это довольно интересно. Мы собираемся продолжить изучение использования инструментов, мы наблюдаем довольно длительную тенденцию в долгосрочной перспективе и уделяем особое внимание стоимости. И я думаю, вы увидите очень продолжающуюся линию тренда роста ETF, я думаю, вы увидите еще некоторый рост капитала. Итак, это все, что мы будем исследовать более подробно. И вы снова упомянули о передаче богатства из поколения в поколение.

Бентсен : Отлично. А полный опрос, о котором мы говорили сегодня, теперь доступен на сайте Broadridge?

Cwenar : Верно, вы можете найти это несколькими разными способами.Вы можете найти наш пресс-релиз, который только что был объявлен об опросе, есть ссылка для загрузки опроса, вы также можете перейти на www.broadridge.com/us-investor-insights, и вы сразу получите исследование. Так что есть несколько способов добраться до него. Но, пожалуйста, взгляните и оставьте нам свой отзыв.

Бентсен : Отлично. Дэн, большое спасибо за то, что провели с нами немного времени. Мы с нетерпением ждем следующей работы, которая будет опубликована, и, возможно, мы сможем снова собраться вместе и обсудить это.

Cwenar : Мы будем рады. Я думаю, что впереди нас ждут некоторые интересные, захватывающие вещи. Спасибо, что нашли время сегодня.

Бентсен : Отлично, спасибо. Чтобы узнать больше о SIFMA и обо всем, что мы делаем для изучения отдельных инвесторов, посетите sifma.org.

–

Кеннет Бентсен-младший — президент и главный исполнительный директор SIFMA, рупора национальной индустрии ценных бумаг. Он также является главным исполнительным директором Глобальной ассоциации финансовых рынков (GFMA).

Кен Селла возглавляет Группу клиентских стратегий Эдварда Джонса, в которую входят маркетинг, продукты, исследования и торговля, а также решения. Он входит в состав Исполнительного комитета Эдварда Джонса и Совета директоров SIFMA.

Дэн Куэнар — партнер-основатель Broadridge’s Access Data, ведущего поставщика решений для управления корпоративными данными и отчетности для индустрии финансовых услуг.

Изучены индивидуальные инвесторы

SIFMA Insights
Кому принадлежат акции в Америке
Учиться
Бродридж: взгляд на американского инвестора
Исследовать
SIFMA – Cerulli Associates: Использование финансовых консультантов отдельными инвесторами
По заказу SIFMA, исследование «Использование финансовых консультантов индивидуальными инвесторами», проведенное Cerulli Associates, исследует отношения между индивидуальными инвесторами, определяемыми как домохозяйства с инвестиционными активами от 100 000 до 1 000 000 долларов США, и их финансовыми консультантами.
Пенсильвания + стена
Рост приливов: рынки капитала США позволяют семьям инвестировать в Америку и откладывать деньги для обеспечения финансово безопасного будущего
На рынках капитала США люди — индивидуально или коллективно через пенсионные и паевые инвестиционные фонды — вкладывают свои сбережения в поисках прибыли. Вкладывая свой капитал в работу на наших рынках, они инвестируют в компании, которые продвигают инновации. Они также инвестируют в государственную и местную инфраструктуру, такую как дороги, школы и больницы.В совокупности их сбережения способствуют экономическому росту и созданию рабочих мест. И, как обсуждалось в недавнем отчете SIFMA Insights «Кто владеет акциями в Америке», сегодня акциями владеет огромное количество американцев.

Инвестор — Что такое инвестор?

Инвестор — это физическое или юридическое лицо, которое размещает капитал для будущих финансовых доходов.

Хотите начать новый бизнес? Ознакомьтесь с нашим руководством, чтобы получить финансовую поддержку от банка или инвестора.

Инвестор предоставляет капитал в форме денег или активов, чтобы помочь начать или развивать бизнес.Их вложения рассчитаны на то, что в будущем они получат прибыль в виде денег или активов.

Инвесторы полагаются на окупаемость инвестиций (ROI), чтобы определить, насколько успешными или прибыльными будут определенные инвестиции. Это измеряется тем, сколько бизнес будет зарабатывать в зависимости от вложенной суммы. Когда вы делаете вложение, всегда есть риск потерять свои деньги.

5 типов инвесторов для малого бизнеса

Если вы начинаете бизнес и ищете инвесторов, вы можете пойти несколькими путями.В зависимости от вашего бизнеса вы можете выбрать один из следующих типов инвесторов, каждый из которых имеет разное качество и степень участия в вашей компании.

Банки

Банки могут предоставлять бизнес-ссуды малому бизнесу и стартапам. Если вы ищете ссуду в банке, вам, как правило, необходимо предоставить подтверждение дохода или залога для утверждения заявки. Поэтому банковские ссуды обычно используются, если ваш бизнес уже создан и приносит прибыль.

Одноранговые кредиторы

Этот тип инвестора может быть отдельным лицом или группой, предлагающим финансирование малому бизнесу. Есть определенные компании, которые специализируются на одноранговом кредитовании. Вам необходимо подать заявку в одну из этих компаний, и после одобрения кредиторы могут решить, хотят ли они оказать поддержку вашей компании.

Бизнес-ангелы

Бизнес-ангел-инвестор, также известный как частный инвестор или посевной инвестор, — это физическое лицо, которое имеет высокий собственный капитал и оказывает финансовую поддержку малому бизнесу.Бизнес-ангелами могут быть все желающие инвестировать в ваш бизнес, будь то друзья и семья, или представители общественности, которых вы нашли в Интернете или на мероприятии.

Частные инвесторы

Личные инвесторы — это обычно друзья и члены семьи, которые инвестируют в ваш бизнес, как правило, на ранних стадиях. Этот тип инвестиций, как правило, представляет собой небольшую сумму, чтобы помочь начать бизнес, чтобы подать заявку на другие ссуды и возможности.

Венчурные капиталисты (ВК)

Венчурные капиталисты — это фирмы, которые предоставляют значительные финансовые вложения в компанию, которая, по их мнению, имеет потенциал для значительного роста.Эти инвесторы обычно оказывают поддержку только после доказательства того, что бизнес уже создан и приносит прибыль.

В чем разница между инвестором и акционером?

Основное различие между ними состоит в том, что акционер покупает акции (права собственности) в компании, при этом инвестор может предоставить компании различные активы или капитал.

Акционером может быть любое физическое или юридическое лицо, инвестирующее в бизнес, предоставляющий акции. Акционеры обычно владеют компанией, но не несут особой ответственности за повседневную деятельность компании.

С другой стороны, инвестор — это человек или компания, которые вкладывают в компанию что-либо ценное в обмен на потенциальную финансовую выгоду.

Инвестор может быть акционером, но может также ссужать капитал для бизнеса, но не в форме акций.

В чем разница между инвестором и трейдером?

Основное различие между инвестором и трейдером состоит в том, что инвесторы склонны направлять капитал для получения долгосрочной выгоды, в то время как трейдеры стремятся получить краткосрочную прибыль, покупая и продавая инвестиции по более быстрому курсу.

Кто такой инвестор: Инвестор — кто это | KtoNaNovenkogo.ru

Кто такой инвестор. InvestGo24

Кто такой инвестор?

Кто может стать инвестором?

Сколько нужно иметь денег, чтобы быть инвестором?

Как зарабатывает инвестор?

Сколько зарабатывает инвестор?

Кто такой инвестор | Currency.com

Содержание

Чем занимается инвестор

Классификация инвесторов

Различия трейдера и инвестора

Как зарабатывает инвестор

Виды инвестиций

4. Инвестор – хозяин Вашего бизнеса. Бизнес-планирование инвестиционных проектов

Читайте также

Хороший инвестор – заботливый инвестор

Сам себе хозяин

«Сам себе хозяин»

Жизнь вашего бизнеса как она есть

7. Вы как часть вашего бизнеса

1.8. Где и как найти золотую жилу для вашего бизнеса?

4.7. Основные шаги при поиске денег для вашего бизнеса

Будущее вашего бизнеса определяется смыслом вашего наследия

Что это значит для вас и вашего бизнеса?

Часть X. ДНК вашего бизнеса

Хозяин и руководитель

ГЛАВА 8. КАК СДЕЛАТЬ СЛУЖАЩИХ КОМПАНИИ НЕОТЪЕМЛЕМЫМ ЭЛЕМЕНТОМ ВАШЕГО РЕКЛАМНОГО ОБРАЩЕНИЯ И ВАШЕГО ПРОДУКТА

Базовая идея вашего бизнеса

3. Получать прибыль от бизнеса, работающего в сфере услуг, или включить услуги в практику вашего бизнеса

Глава 4 Три кита для опоры вашего бизнеса

Узнаем кто такие инвесторы, или Откуда берутся деньги для бизнеса

Определение

Расширение возможностей

Источники инвестиций

Рынок ценных бумаг

Разделение прибыли

Кто такой инвестор — это …

Инвестор — глоссарий КСК ГРУПП

Кто такой инвестор? Определение и виды

Что такое инвестирование?

Типы инвесторов

Индивидуальные и институциональные инвесторы

Стать инвестором с брокером

Инвестор: значение и определение | Capital.com

Что такое инвестор?

Откуда вы слышали об инвесторе?

Что нужно знать об инвесторах.

Типы инвесторов

Инвестиционная стратегия

Ниже приведены некоторые общие инвестиционные стратегии.

Инвестиционная предвзятость

Как преодолеть предвзятость

Узнайте больше об инвесторах.

инвестор | Wex | Закон США

Собственник или инвестор? | Axiom Advisors

Владелец против инвестора

Что вам нужно знать, прежде чем привлекать инвестора для своего бизнеса

На первом месте — сети

Что такое аккредитованный инвестор? — Советник Forbes

Определение аккредитованного инвестора

Какие типы инвестиций могут делать аккредитованные инвесторы?

Как компании подтверждают, что вы являетесь аккредитованным инвестором?

Как инвестировать в стартапы?

Как инвестировать в хедж-фонды?

Нужно ли мне быть аккредитованным инвестором, чтобы получать хорошую прибыль?

Объяснение индивидуального инвестора — объяснение индивидуального инвестора

Выписка

Изучены индивидуальные инвесторы

Кому принадлежат акции в Америке

Бродридж: взгляд на американского инвестора

SIFMA – Cerulli Associates: Использование финансовых консультантов отдельными инвесторами

Рост приливов: рынки капитала США позволяют семьям инвестировать в Америку и откладывать деньги для обеспечения финансово безопасного будущего

Инвестор — Что такое инвестор?

5 типов инвесторов для малого бизнеса

Банки

Одноранговые кредиторы

Бизнес-ангелы

Частные инвесторы

Венчурные капиталисты (ВК)