Кредит как расход у инвестора

Поскольку заемные средства предоставляются, как правило, на платной основе, инвестор вынужден нести определенные затраты. Рассмотрим особенности налогового и бухгалтерского учета затрат на оплату процентов.

В соответствии с пунктом 2 статьи 4 Федерального закона от 25.02.1999 № 39-ФЗ «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» инвестором признается физическое или юридическое лицо, осуществляющее капитальные вложения с использованием собственных и (или) привлеченных средств. Инвесторами могут быть физические и юридические лица, создаваемые на основе договора о совместной деятельности и не имеющие статуса юридического лица, объединения юридических лиц, государственные органы, органы местного самоуправления, а также иностранные субъекты предпринимательской деятельности. При этом законодательство допускает совмещение субъектом инвестиционной деятельности функций инвестора и заказчика.

Отношения инвестора с третьими лицами по поводу предоставления заемных денежных средств регулируются главой 42 «Заем и кредит» Гражданского кодекса Российской Федерации (далее – ГК РФ). Напомним, что с 01.06.2018 часть положений ГК РФ о займе и кредите изменена Федеральным законом от 26.07.2017 № 212-ФЗ «О внесении изменений в части первую и вторую Гражданского кодекса Российской Федерации и отдельные законодательные акты Российской Федерации».

По договору займа одна сторона передает или обязуется передать в собственность другой стороне (заемщику) деньги, вещи, определенные родовыми признаками, или ценные бумаги, а заемщик обязуется возвратить заимодавцу такую же сумму денег (сумму займа) или равное количество полученных им вещей того же рода и качества либо таких же ценных бумаг (статья 807 ГК РФ). В свою очередь, предметом кредитного договора могут являться только денежные средства, а кредитором в отношениях – банк или иная кредитная организация (статья 819 ГК РФ).

Гражданское законодательство допускает заключение договоров кредита и займа в иностранной валюте. Если предметом договора займа выступает иностранная валюта, то отношения между инвестором и заимодавцем регулируются Федеральным законом от 10.12.2003 № 173-ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле» (далее – Закон № 173-ФЗ). Так, в соответствии со статьей 9 Закона № 173-ФЗ валютные операции между организациями – резидентами Российской Федерации запрещены, между тем это ограничение не распространяется на отношения, в которых одной стороной является российская организация (инвестор), а другой – уполномоченный банк.

Напомним, что согласно подпункту 8 пункта 1 статьи 1 Закона № 173-ФЗ уполномоченный банк – это кредитная организация, созданная в соответствии с законодательством Российской Федерации и имеющая право на основании лицензий Центрального банка Российской Федерации осуществлять банковские операции со средствами в иностранной валюте.

Стандарты не для всех

По общему правилу бухгалтерский учет ведется посредством двойной записи на счетах бухгалтерского учета, систематизированный перечень которых образует план счетов бухгалтерского учета, утверждаемый федеральным стандартом бухгалтерского учета (далее – ФСБУ), что следует из норм Федерального закона от 06. 12.2011 № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете» (далее – Закон № 402-ФЗ).

Федеральные стандарты представляют собой вид нормативных документов в области бухгалтерского учета, обязательных к применению, которые в настоящий момент для организаций, не входящих в государственный сектор, еще не утверждены.

Между тем на сегодняшний день Минфином России утверждена часть ФСБУ для организаций государственного сектора. Для остальных организаций (отличных от финансовых) в соответствии с Программой разработки ФСБУ на 2019–2021 годы, утвержденной приказом Минфина России от 05.06.2019 № 83н, подготовлена лишь часть проектов ФСБУ, с текстами которых можно ознакомиться в интернете.

В то же время, руководствуясь пунктом 1 статьи 30 Закона № 402-ФЗ, вплоть до утверждения федеральных и отраслевых стандартов, предусмотренных Законом № 402-ФЗ, при ведении бухгалтерского учета организации применяют действующие правила бухгалтерского учета и составления отчетности, утвержденные Минфином России и Центральным банком Российской Федерации до вступления в силу Закона № 402-ФЗ, а именно до 01.

01.2013.

Более того, с 19.07.2017 пунктом 1.1 статьи 30 Закона № 402-ФЗ уточнен статус «старых» правил бухгалтерского учета, утвержденных Минфином России до вступления в силу Закона № 402-ФЗ. Действующие на территории России положения по бухгалтерскому учету (ПБУ), утвержденные Минфином России в период с 01.10.1998 по 01.01.2013, признаны для целей Закона № 402-ФЗ федеральными стандартами бухгалтерского учета. Полный перечень действующих ПБУ, приравненных к ФСБУ, приведен в информационном сообщении Минфина России от 26.07.2017 № ИС-учет-8 «Новое в бухгалтерском законодательстве: факты и комментарии».

И хотя в данном перечне нет ссылки на План счетов бухгалтерского учета, утвержденный приказом Минфина России от 31.10.2000 № 94н «Об утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по его применению» (далее – План счетов), именно в соответствии с ним пока большинство коммерческих фирм ведет бухгалтерский учет.

Проценты на хорошем счету

Для целей бухгалтерского учета затраты инвестора по возведению объекта, если строительство осуществляется силами самого инвестора, учитываются на счете 08 «Вложения во внеоборотные активы», субсчет 08-3 «Строительство объектов основных средств». Если же строительство объекта осуществляет другое лицо, то вкладываемые инвестором в строительство денежные средства подлежат учету в составе расчетов на счете 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами».

Учет заемных средств, привлекаемых инвестором для осуществления строительства, осуществляется в соответствии с Положением по бухгалтерскому учету «Учет расходов по займам и кредитам» (ПБУ 15/2008), утвержденным приказом Минфина России от 06.10.2008 № 107н (далее – ПБУ 15/2008), применяемым в части, не противоречащей Закону № 402-ФЗ.

В учете инвестора заемные средства отражаются в составе кредиторской задолженности в зависимости от срока предоставления денежных средств:

на счете 66 «Расчеты по краткосрочным кредитам и займам» – если договор займа или кредита заключен на срок менее года;

на счете 67 «Расчеты по долгосрочным кредитам и займам» – если договор заключен на более длительный срок.

Расходами по обслуживанию заемных средств признаются проценты, причитающиеся к оплате заимодавцу, а также дополнительные расходы по займам, которые складываются из сумм, уплачиваемых за информационные и консультационные услуги, экспертизу договора займа (кредита), а также иных расходов, непосредственно связанных с получением займов (кредитов) (пункт 3 ПБУ 15/2008).

Расходы по займам признаются в бухгалтерском учете в том отчетном периоде, к которому они относятся (пункт 6 ПБУ 15/2008). По общему правилу расходы по займам и кредитам признаются прочими расходами, за исключением той их части, которая подлежит включению в стоимость инвестиционного актива.

Упрощенка

Организации, обладающие в силу Закона № 402-ФЗ правом применения упрощенных способов ведения бухгалтерского учета, включая упрощенную бухгалтерскую (финансовую) отчетность, вправе признавать все расходы по займам прочими расходами, на что указывает пункт 7 ПБУ 15/2008, а также пункт 13 информации Минфина России № ПЗ-3/2015 «Об упрощенной системе бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности».

Состав субъектов экономической деятельности, которым предоставлено право применения упрощенных способов бухгалтерского учета, определен пунктом 4 статьи 6 Закона № 402-ФЗ.

Под инвестиционным активом понимается объект имущества, подготовка которого к предполагаемому использованию требует длительного времени и существенных расходов на приобретение, сооружение и (или) изготовление (пункт 7 ПБУ 15/2008).

К инвестиционным активам относятся объекты незавершенного производства и незавершенного строительства, которые впоследствии будут приняты к бухгалтерскому учету заемщиком и (или) заказчиком (инвестором, покупателем) в качестве основных средств (включая земельные участки), нематериальных активов или иных внеоборотных активов.

Следует помнить, что в стоимость инвестиционного актива включаются только проценты по кредитам и займам, дополнительные же расходы по привлечению денежных средств учитываются в общем порядке в составе прочих расходов.

Проценты по кредитам и займам включаются у заемщика в состав прочих расходов или в стоимость инвестиционного актива равномерно, как правило, независимо от условий предоставления кредита.

Если из договора вытекает, что включение процентов в стоимость инвестиционного актива или в состав прочих расходов существенно не отличается от равномерного включения, то проценты включаются в состав прочих расходов или в стоимость инвестиционного актива исходя из условий предоставления кредита или займа.

При этом в силу пункта 9 ПБУ 15/2008 проценты включаются в стоимость инвестиционного актива при наличии следующих условий:

· расходы по приобретению, сооружению и (или) изготовлению инвестиционного актива подлежат признанию в бухгалтерском учете;

· расходы по займам, связанные с приобретением, сооружением и (или) изготовлением инвестиционного актива, подлежат признанию в бухгалтерском учете;

· начаты работы по приобретению, сооружению и (или) изготовлению инвестиционного актива.

Инвестор вправе уменьшить расходы по уплате процентов на величину доходов, полученных от временного использования средств займов и кредитов в качестве долгосрочных и (или) краткосрочных финансовых вложений (пункт 10 ПБУ 15/2008).

Если сооружение инвестиционного актива приостанавливается на срок более 3 месяцев, то проценты по кредитам и займам перестают включаться в стоимость инвестиционного актива с первого числа месяца, следующего за месяцем приостановления (пункт 11 ПБУ 15/2008). В этот период проценты, причитающиеся к оплате заимодавцу (кредитору), включаются в состав прочих расходов организации. При возобновлении строительства проценты снова включаются в первоначальную стоимость объекта с первого числа месяца, следующего за месяцем возобновления.

Следует иметь в виду, что не всякое приостановление строительства служит основанием для прекращения включения процентов в первоначальную стоимость актива. Не считается периодом приостановки сооружения инвестиционного актива срок, в течение которого производится дополнительное согласование технических и (или) организационных вопросов, возникших в процессе сооружения актива.

Если получение кредита или займа носит целевой характер, не связанный со строительством объекта, и часть этих ресурсов была направлена на строительство данного объекта, то проценты за пользование заемными средствами будут учитываться в стоимости объекта пропорционально доле указанных средств в общем объеме привлеченного финансирования.

Кредиты в расход

Для целей налогового учета проценты по кредитам и займам признаются внереализационными расходами на основании подпункта 2 пункта 1 статьи 265 Налогового кодекса Российской Федерации (далее – НК РФ).

При этом расходом признаются проценты по долговым обязательствам любого вида вне зависимости от характера предоставленного кредита или займа (текущего и (или) инвестиционного), на что указано в письме Минфина России от 26.03.2018 № 03-03-06/1/18847.

Признание расходов в виде процентов по долговым обязательствам осуществляется налогоплательщиком, определяющим доходы (расходы) по методу начисления, ежемесячно независимо от срока их уплаты, предусмотренного договором, по которому срок его действия приходится более чем на один отчетный (налоговый) период. Налогоплательщик в аналитическом учете на основании справок ответственного лица, которому поручено ведение учета расходов по долговым обязательствам, обязан отразить в составе расходов сумму процентов, определяемую в порядке, установленном пунктом 8 статьи 272 НК РФ (пункт 4 статьи 328 НК РФ).

Из подпункта 2 пункта 1 статьи 265 НК РФ также следует, что такие расходы налогоплательщик обязан учитывать с учетом особенностей статьи 269 НК РФ, которая, как известно, устанавливает особенности учета процентов по долговым обязательствам в целях налогообложения. Согласно пункту 1 названной статьи в общем случае по долговым обязательствам любого вида доходом (расходом) признаются проценты, исчисленные исходя из фактической ставки.

Иными словами, по общему правилу проценты, начисленные инвестором за пользование «чужими» деньгами, не нормируются, а включаются в состав расходов в полной сумме, исчисленной исходя из фактической ставки кредитования.

Но из общего правила имеется исключение – это ситуация, когда долговое обязательство возникает в результате сделок, признаваемых в соответствии с НК РФ контролируемыми сделками. В этом случае расходом инвестора будет являться процент, исчисленный из фактической ставки с учетом положений раздела V.1 НК РФ.

То есть, прежде чем учесть расходы в виде процента по долговому обязательству, возникшему в результате контролируемой сделки, инвестору придется вначале определить, соответствует ли применяемая по заемному финансированию ставка процента рыночной ставке, сделав это при помощи методов, установленных статьей 105. 7 НК РФ.

В то же время можно обойтись и без правил трансфертного ценообразования, установленных разделом V.1 НК РФ. Руководствуясь пунктом 1.1. статьи 269 НК РФ, инвестор должен сравнить фактическую ставку кредитования с ее предельным значением, определяемым в соответствии с пунктом 1.2 статьи 269 НК РФ. Так, если по рублевому долговому обязательству инвестора фактическая ставка кредитования составляет менее 125% ключевой ставки Центрального банка Российской Федерации, то расходом он сможет признать всю сумму процентов по займу или кредиту. В противном случае придется нормировать проценты в соответствии с разделом V.1 НК РФ.

Если инвестор получал заем или кредит в иностранной валюте, то рекомендуем обратить внимание на письмо Минфина России от 04.04.2016 № 03-03-06/1/18891, где дан ответ на вопрос об учете курсовых разниц по сверхнормативным процентам по займам и кредитам, полученным в иностранной валюте. Из разъяснений чиновников, содержащихся в письме, следует, что сверхнормативные курсовые разницы учитываются при расчете налога на прибыль в полном объеме.

В то же время еще совсем недавно по этому вопросу Минфин России занимал прямо противоположную позицию, о чем позволяет судить письмо от 26.03.2015 № 03-03-06/1/16701.

При применении метода начисления расходы в виде процентов признаются инвестором на конец каждого месяца соответствующего отчетного (налогового) периода независимо от даты (сроков) их выплат, предусмотренных договором, и на дату возврата заемных средств, что вытекает из пункта 8 статьи 272 НК РФ и пункта 4 статьи 328 НК РФ.

Бухучет не поспевает за налогами

Проценты за пользование кредитами и займами не увеличивают первоначальную стоимость строящегося объекта в налоговом учете у инвестора, на что указывают положения статьи 257 НК РФ, устанавливающей порядок определения стоимости амортизируемого имущества. На то, что проценты по кредитам и займам не увеличивают первоначальной стоимости основных средств, указывают и письма Минфина России от 10.03.2015 № 03-03-10/12339, от 11.06. 2013 № 03-03-06/1/21757, от 26.04.2013 № 03-03-06/1/14650 и другие. Согласны с таким подходом и налоговые органы в письме ФНС России от 23.03.2015 № ГД-4-3/4568@ «О направлении разъяснений по вопросу учета в целях налогообложения прибыли организаций сумм процентов по долговым обязательствам».

Это означает, что при начислении процентов, которые в налоговом учете учитываются сразу, а в бухгалтерском учете будут учтены только через механизм амортизации, в учете инвестора будут возникать разницы между данными бухгалтерского и налогового учета. Вследствие этого при обслуживании заемного финансирования в учете инвестора будут возникать налогооблагаемые временные разницы (НВР) и соответствующие им отложенные налоговые обязательства (ОНО). Погашаться указанные НВР и ОНО будут по мере начисления амортизации в бухгалтерском учете, на что указывают пункты 12, 15, 18 Положения по бухгалтерскому учету «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций» ПБУ 18/02, утвержденного приказом Минфина России от 19. 11.2002 № 114н.

Стоит обратить внимание, что наряду с позицией законодателя, которая заключается в том, что расходы по кредитам и займам не следует учитывать в стоимости основного средства, существуют иные точки зрения, согласно которым налогоплательщик может включить данный вид расходов в первоначальную стоимость основных средств.

Так, по мнению некоторых специалистов, до момента ввода основного средства в эксплуатацию расходы по кредитам и займам, привлеченным для его сооружения, включаются в первоначальную стоимость. Однако данная позиция не находит отражения в письмах финансового ведомства и контролирующих органов.

Другие считают, что решение о включении в первоначальную стоимость основных средств процентов по кредитам и займам должен принимать сам налогоплательщик. Такая позиция объясняется нормами пункта 4 статьи 252 НК РФ, который гласит, что если некоторые затраты с равными основаниями могут быть отнесены одновременно к нескольким группам расходов, налогоплательщик вправе самостоятельно определить, к какой именно группе он отнесет такие затраты.

Кредит от частного инвестора от 5,9% годовых, взять частный кредит у инвестора под расписку

Я ознакомлен со следующими положениями и согласен на их применение:

Настоящим даю свое согласие ООО «Бинкор» (юр. адрес: г. Москва, ул. Таганская, д. 3) на обработку в соответствии с Федеральным законом № 152-ФЗ от 27.07.2006 «О персональных данных» любой информации, относящейся ко мне, полученной как от меня, так и от третьих лиц, как с использованием средств автоматизации, так и без использования таких средств, то есть на совершение следующих действий: Сбор, систематизацию, накопление, хранение, уточнение (обновление, изменение), использование, блокирование, обезличивание, уничтожение, а так же право на распространение (передачу и трансграничную передачу) третьим лицам моих персональных данных, в том числе, но не исключительно: фамилии, имени, отчества, данных и реквизитов документа (-тов), удостоверяющих личность, сведений о гражданстве, дате и месте рождения, адресе регистрации, фактическом адресе, семейном, социальном, имущественном положении (в том числе данных об имуществе), образовании, профессии, доходах и расходах. Настоящим выражаю свое согласие на то, что ООО «Бинкор» вправе поручить обработку относящейся ко мне информации, указанной в настоящем пункте, компаниям-партнерам их наименования размещены на сайте www.binkor.ru, в связи с чем компании вправе осуществлять в отношении такой информации действия и обрабатывать такую информацию способами, предусмотренными в настоящем пункте.

Настоящее согласие дается мной:
Для осуществления проверки предоставленных мной информации и сведений; Для целей продвижения на рынке (в том числе путем осуществления прямых контактов со мной с помощью средств связи, включая почтовые отправления, телефонную связь, электронные средства связи, в том числе SMS-сообщения, факсимильную связь и другие средства связи) продуктов (услуг) ООО «Бинкор», совместных продуктов компаний-партнеров и третьих лиц, продуктов (товаров, работ, услуг) третьих лиц.

Согласие, данное в настоящем пункте, предоставляется на срок моей жизни. Исполнение мной своих обязательств по Договорам, либо прекращение Договоров, заключенных между мною ООО «Бинкор» как на дату подписания настоящего Согласия, так и в будущем, не прекращают действие настоящего согласия. Обработка и хранение персональных данных будет осуществляться в течение всего срока действия настоящего согласия. Настоящее согласие может быть отозвано мною посредством направления в ООО «Бинкор» письменного уведомления, полученного ООО «Бинкор».

Просим обратить внимание

Наша компания ни при каких условиях не берет денежные средства до оказания услуги. Никогда!

Например: у вас попросили перевести средства, чтобы узнать кредитную историю. Любые виды взимания денег до выполнения услуги от лица компании «Бинкор» — это мошенники. Если вы столкнулись с данной проблемой или уже стали жертвой мошенников просим связаться с нами Спасибо!

что это, как взять без залога

Финансовая помощь требуется многим. И не только финансовые организации, такие как банки или МФО, готовы ее предоставить. Некоторые граждане, не имеющие отношение к указанным фирмам, также готовы предоставить средства для решения проблем. Но стоит ли связываться с подобными кредиторами и оформлять займ у частного лица.

Причины популярности

Получение кредитов в официальных банках по договору — непростая процедура. Финансовая компания обычно предъявляет массу требований к гражданам, которыми оформляется заявка на выдачу средств. И далеко не все способны соответствовать образу “идеального заемщика”. Денежные же проблемы никуда не уходят. Где взять средства на их решение.Именно из-за необходимости предоставлять большое количество документов и подтверждать платежеспособность граждане ищут возможность получить деньги без банка. Некоторые физические лица предпочитают пользоваться помощью частных кредиторов. Преимуществ у подобных сделок несколько:

1. Взять займ под расписку у частного лица можно даже с плохой историей, формирующейся при просрочке кредитных выплат банкам.
2. Деятельность частных инвесторов предполагает, что оформляются срочные кредиты. Средства поступают на карту в день обращения, либо выдаются наличными лично сразу же, в момент составления расписки.
3. Гражданам выдаются ссуды без отказа при отсутствии поручителей.
4. Требуется минимальный пакет документации. От заемщика ждут, что он предоставит только паспорт.
5. Процедура погашения обсуждается при личной встрече кредитора и получателя ссуды, то есть существует возможность повлиять на составление графика погашения кредита, а также на размер платежей.
6. Проверка платежеспособности заявителя не проверяется, либо проводится на минимальном уровне бесплатно.
7. Срок погашения устанавливается сторонами: можно оформить кредит на год или любой другой период.
8. Выдача средств производится без предоплаты.

При наличии огромного количества положительных черт, можно столкнуться и с отрицательными:

1. Оформить кредит зачастую можно только под залог: под недвижимость или автомобиль. Особенно это правило касается больших сумм. Маленький заем выдается без залога.
2. Если долговые обязательства регулируются исключительно распиской, то согласно 807 статье документ составляется в единственном экземпляре и передается займодателю. Безопасно ли подобное мероприятие и не будет ли изменена бумага — вопрос практически без ответа.
3. На рынке частных займов распространено мошенничество. Реальный ли инвестор, с которым заключен договор, и будет ли он выполнять договоренности ответить сложно.
4. Займы выдаются под процент. И в отличие от банков и МФО, ставку которых ограничивает государства, инвестор вправе выставить любую переплату. Калькулятор расчетов также не предусмотрен — условия сделки оговариваются непосредственно перед ее оформлением.

Но несмотря на опасность, помощь частных лиц иногда становится единственным возможным вариантом решения финансовых проблем. И прибегают к подобным кредитам россияне все чаще, так как подобные займы — реальный способ получить необходимые средства срочно.

Частные инвесторы: кто может стать

Деятельность подобных кредиторов на законодательном уровне практически не регулируется, в чем Россия невыгодно отличается от некоторых западных стран. Общие правила для подобных сделок устанавливает 1 часть 42 главы ГК РФ. Однако далеко не все стороны освещены в нормативном акте.Понятие “частный инвестор” в указанной части ГК РФ не встретишь. Поэтом и юридического определения для подобных лиц не предусмотрено. Исходя из житейской практики, в области частных инвестиций работают граждане, обладающие некоторыми свободными денежными средствами. Большинство из них начинали карьеру в качестве банковских работников или сотрудников МФО.Лицензирования или иного подтверждения соответствия деятельности от подобных займодателей не требуется. Поэтому единственное, на что могут опираться клиенты — отзывы других граждан, воспользовавшихся услугами конкретного инвестора. Однако рекомендации могут быть фальшивыми, чего нельзя не учитывать при подборе кредитора.  

Поиск надежного кредитора

Прежде чем взять ссуду у гражданина, нужно рассмотреть несколько вариантов и выбрать наиболее приемлемый. Площадка, где выставляются подобные услуги по “одалживанию” денег, представлена не в единственном числе. Объявления можно найти через:

• сайты
• газеты
• иные платформы

Наиболее надежным ресурсом для поиска считается база, где содержатся проверенные кредиторы. Ее составляют специальные оценочные агентства. Большее доверие у граждан также вызывает Ассоциация частных инвесторов, оформленная в качестве юридического лица. Помимо выдачи займов подобная структура также обычно занимается инвестированием различных стартапов и бизнес-проектов.

Условия выдачи денег

Вопрос “как найти инвестора” решен. Приступаем к следующей фазе — оформлению сделки. Первое, что нужно сделать — узнать условия предоставления средств. Рассматривать стоит следующие показатели:

1. Необходимость залога. Большие по размеру ссуды подразумевают наличие обеспечения. Причем стоимость квартиры или другого имущества должна превышать величину займа.
2. Процентная ставка. Если местом оформления является Москва, стоит рассчитывать на 35-40% годовых. А для займов без обеспечения переплата может достигать 60% в год. В регионах показатель может снижаться.
3. Срок выдачи. Выдать долгосрочный займ готовы не все инвесторы, дающие деньги гражданам.

Условия рассматриваются в каждом случае индивидуально и зависят от многих факторов, из которых не следует исключать и впечатление займодателя от клиента. Поэтому если нужен кредит на определенных условиях, заранее сообщайте пожелания предполагаемому инвестору.

Оформление документации

Чтобы получить кредит, заемщик должен не только подать запрос инвестору, но и предоставить определенный перечень документации. Если сумма небольшая, оформить ссуду можно по паспорту. При выдаче серьезных кредитов с обеспечением, долгосрочных ссуд с залогом займодатель может потребовать документы на закладываемое имущество. В качестве подтверждения права собственности выступают:

• договор купли-продажи квартиры или авто
• свидетельство о наследовании
• дарственная

Причем неважно, какое имущество выступает в качестве залога. Единственное условие — стоимость недвижимости или автомобиля должна превышать размер кредита.В качестве подтверждения получения средств выступает расписка, заполненная клиентом. Договор оформляется в соответствии с правилами, обозначенными в статье 807 ГК РФ, и должен содержать:

• информацию о сторонах сделки
• размер предоставляемой клиенту суммы
• срок и график погашения займа
• величину процентной ставки
• возможность начисления пени или неустойки в случае неуплаты и порядок ее погашения

Чтобы обрести уверенность в честности сделки, лучше оформлять договор через нотариуса. Мошенничество на рынке кредитования — не редкость, следует соблюдать особую осторожность. Реальная финансовая помощь без обмана возможна только при официальном оформлении займа.

Консультация юриста по оформлению кредита

Можно ли получить кредит у частного кредитора можно уточнить у нас на сайте. Напишите нам в форме ниже и получите бесплатную консультацию.

Клиенты Банка Хоум Кредит получили возможность инвестировать в паевые фонды «БКС Мир инвестиций»

Банк Хоум Кредит в рамках партнерства с финансовым холдингом «БКС Мир инвестиций» запустил продажи двух открытых паевых инвестиционных фондов: «БКС Основа» и «БКС Империя». Оба фонда предполагают инвестиции в рублях, квалификация не требуется. ПИФы доступны как в офисах, так и в мобильном приложении банка.

Портфель фонда «БКС Основа» широко диверсифицирован и состоит из облигаций надежных российских эмитентов. В фонде «БКС Империя» динамически сочетаются два класса активов: качественные российские облигации и американские акции. В результате инвестор получает сбалансированный портфель, при этом избавляется от необходимости следить за рыночной ситуацией – за него это делают профессиональные управляющие. 

«В последние годы на фондовом рынке наблюдается взрывной приток частных инвесторов. При этом не каждый из наших клиентов обладает необходимыми навыками и знаниями для выбора подходящего инструмента с точки зрения соотношения риска и доходности. В связи с этим мы считаем правильным расширять линейку инвестиционных продуктов в сторону коллективных инвестиций, когда средствами клиентов управляют профессионалы рынка, предлагая интересные паевые инвестиционные фонды или стратегии доверительного управления с высокой диверсификацией по списку отдельных облигаций или акций. Для нас это важный шаг на пути к усилению продуктового предложения с учетом фокуса на ограничение рисков начинающих розничных инвесторов», – комментирует Булат Зогдоев, директор департамента финансовых рынков Банка Хоум Кредит.

«В прошлом году холдинг «БКС Мир инвестиций» и Банк Хоум Кредит получили награду в рамках Национальной банковской премии за стратегическое партнерство по продаже инвестиционных продуктов. Теперь мы расширяем наше партнерство в направлении коллективных инвестиций. Паевые фонды БКС регулярно занимают ведущие позиции в рейтингах по доходности. Этот продукт является одним из самых надежных и безопасных благодаря жесткому регуляторному контролю, не требует от инвестора специальных знаний – средствами управляют профессионалы. Дополнительным плюсом фондов являются налоговые льготы», – отмечает Эдвард Голосов, заместитель президента – председателя правления по инвестиционному и страховому бизнесу «БКС Мир инвестиций». 

Оригинал пресс-релиза

взять кредит в банке или найти инвестора для открытия бизнеса до 300 тыс рублей?

Добрый вечер, для успешного подписания кредитного договора с банком кредитором у Вас как минимум 2 пути.
1) Подавать заявки в любой банк и надеяться на положительный ответ банка, стоит учесть, чем больше в колличестве заявок вы подаете тем стабильней банки будут отказывать в одобрении кредита.
2) Путь он немного замороченный покажется для Вас, но спешу заверить, данный процесс более правильный. Для понимания одобрит банк Вашу заявку на кредит или нет, необходимо провести небольшой для себя андерайтинг по своим кредитным историям. Часто люди пользуются сервисами покупая выгрузку под названием «КР» Кредитный рейтинг оплачивая примерно 300р получают средний бал своей кредитной истории, где число 0 означает, что вы в течении 2 лет не интересовались кредитами и не оставляли заявки на кредит в банки, в среднем цифра 350-550 «Ужасно» означает, что ваши кредитные договора закрыты и списаны на взыскание в ФССП. А вот, что выше от 600 до числа 850, Вам доступна почти вся кредитная линейка банков. Но спешу огорчить, что данные сервисы не совсем помогают. Далее опишу почему и плавно перейду к ответу на Ваш вопрос. Большинство Сервисов по выгрузки «КР» не совсем точный дадут ответ на Ваш вопрос, доступен ли вам кредит. На это минимум опишу 2 причины.
1- Отчет формируется, считывая данные не с Вашей кредитной истории а из рейтинга Вашей «КИ» тем самым вы получите не точный кредитный ретинг, следовательно полученная информация будет для Вас бесполезена и последующие действия будут неправильными.
2- Большинство сервисов в интернете выгружают «КР» рейтинг из НБКИ «Национальной Бюро Кредитных Историй» передают и получают информацию почти все банки в РФ и МФО, данное бюро самое крупное но оно не одно, опишу только крупняк. Второе по хранению данных заемщиков «Эквифакс» бюро основал банк «Хоум Кредит» и бюро успешно наступает на пятки НБКИ. Дополнительно еще есть КБРС- Русский Стандарт с известным рейтингом 1000ым его люди выгружают у себя в личном кабинете на сайте Гос Услуг, и ОКБ- Сбербанк последний самый растущий по приросту субъектов кредитных историй. Информация о субъекте в каждом из Бюро может отличаться
В виде разных банков и в обьемах данных. Банки в процессе рассмотрения заявки на кредит чаще смотрят в консалидированные кредитные отчетв и видят все исторические данный по субьетам кредитной историй. Поэтому для успешного приобретения кредита с целью открыть свой проект, необходимо посмотреть на свою финансовую репутацию глазами банка. Когда вы увидите свои отчеты посмотрите свои счета, увидите отметки, дополнительно посиотрите причины прошлых отказов в кредите, узнаете какой размер суммы кредита Вам доступен, поймете на какую % ставку расчитывать. Для этого Вам надо понять в каких из бюро ваши данные успели попасть и хранятся, в этом Вам поможет справка «ЦККИ» Ценральный Каталог Кредитных Историй. Далее обращайтесь в каждое бюро согластно отчета ЦККИ для получения Кредитной истории, раз в год она доступна бесплатно.
Резюмируем: Ваша финансовая репутация один из Важных инструментов достижения поставленных перед собой целий в инвестициях, в себя в бизнес поэтому важно знать и управлять своей финансовой репутацией, если это делать грамотно то качество жизни будет расти. удачи в получении кредита.

В какие платформы онлайн-займов инвестировать?

«Если слепой ведет слепого, то оба упадут в яму».

Из Библии Мф. 15:14; 23:16

Стремительный взлет электронных платформ кредитования привлек к ним большой интерес со стороны инвесторов и предпринимателей. LendingClub и OnDeck уже стали публичными компаниями, а их конкуренты, такие как FundingCircle, SoFi, Prosper, Ratesetter, Zopa, Avant и Kabbage, продолжают развиваться, активно наращивая портфели займов.

Многих привлекает идея скопировать успешные решения, перенеся их из США и Великобритании в другие страны, или взять существующую бизнес-модель и сделать похожую, но «чуть другую» или «лучше» и за счет этой небольшой разницы построить компанию.

Многие задаются вопросом – каковы шансы на успех у таких игроков и стоит ли в них инвестировать? Рассмотрим этот вопрос детально по аспектам создания онлайн платформы.

Где взять кредиторов

Даже если платформа выдает свои собственные деньги, выступая в качестве кредитора (balance sheet lender), для успешного роста ей потребуется привлечь внешнее долговое финансирование как оборотный капитал. Однако чем дальше, тем сложнее становится это сделать.

Если еще год назад на рынке было большое количество фондов, готовых предоставить как акционерные, так и заемные средства почти любой платформе с хорошей командой и разумной идеей, то сегодня рынок полностью изменился.

Даже такие крупные игроки, как Prosper, Marlette Funding, Avant и LoanDepot (специализация – ипотечное кредитование) сейчас испытывают проблемы с привлечением кредиторов и даже вынуждены сокращать расходы на маркетинг. Они просто не могут профинансировать все поступающие им заявки на кредиты.

Это связано, с одной стороны, с некоторым спадом ажиотажа вокруг онлайн кредитования, а с другой – с возросшими аппетитами инвесторов в отношении доходности.

Так, во время последней секьюритизации займов Prosper инвесторы потребовали существенно более высокой доходности – на 5 процентных пунктов выше, чем год назад. Для полноты картины необходимо отметить, что такой прирост доходности был отмечен лишь по младшим траншам секьюритизации и рост ставок доходности по старшим траншам был существенно меньше.

Однако это наглядно иллюстрирует смещение интереса инвесторов и необходимость отрасли альтернативного кредитования конкурировать с другими классами высокодоходных активов. Например, в марте в США отметили рекордный спрос на «мусорные» облигации: более $11,5 млрд только за вторую половину февраля – первую половину марта.

К сожалению, из-за новизны отрасли альтернативного кредитования не все игроки видят разницу между «мусорными» облигациями и кредитами, выдаваемыми Prosper, которые имеют среднее значение FICO более 700.

Последние – это займы, выдаваемые prime-заемщикам. Это подразумевает принципиально более низкий риск по сравнению с «мусорными» облигациями. Так, One Main Financial отмечает повешенный интерес инвесторов к выдаваемым ими займам, а ведь это займы наименее обеспеченным слоям населения! 

История финансовых рынков всегда циклична. Ближе к концу каждого из кредитных циклов многие управляющие активами в погоне за доходностью смещаются все правее и правее по оси риска, и это именно то, что мы видим сейчас.

Те, кто делают это, могут в данный момент выглядеть гениями, обеспечивающими высокую доходность для своих портфелей. Однако через 2-3 года мы увидим существенные просадки. При этом займы, которые выдаются игроками альтернативного кредитования прайм-заемщикам, скорее всего, будут прибыльными даже в моменты кризиса.

Таким образом, с точки зрения привлечения кредиторов новому игроку придется не только бороться с существующими крупными платформами, уже сделавшими себе имя, но и противопоставлять себя другим высокорисковым инструментам. И сейчас эта конкуренция за капитал кредиторов сильна, как никогда.

Нам не страшны конкуренты

Не придает оптимизма инвесторам в новые платформы онлайн-кредитования и конкурентная борьба в отрасли.

Наряду с рядом очень сильных и хорошо капитализированных игроков именно сейчас на рынок выходит очень большое количество новых платформ, которые начинали создаваться еще несколько лет назад.

Каждая из этих платформ будет стараться привлечь как венчурное финансирование, так и кредиторов и заемщиков. Это создает дополнительное давление на тех кто только начинает бизнес.

Источник: Robert Wardrop et al. Breaking New Ground

Как получить заемщиков

Несмотря на трудности с привлечением кредиторов, конкуренция за заемщиков не прекращается. Такие бизнесы, как CreditKarma, получают значительную прибыль, продавая платформам заявки на кредиты. Среди платформ выигрывает в конечном итоге тот, у кого лучше скоринговая модель и больше бюджет на маркетинг.

Я сильно сомневаюсь в том, что компании второй волны смогут похвастаться существенно лучшими скоринговыми моделями – лидеры рынка работали над ними уже почти 10 лет. Побороть же лидеров грубой силой – маркетинговым бюджетом – также будет непросто: у LendingClub более $700 млн на счетах, у Prosper – более 150 млн, а SoFi менее года назад привлек $1 млрд венчурных инвестиций.

Я регулярно общаюсь с большим количеством новых платформ онлайн-кредитования – и все чаще слышу тезис о том, что большие игроки упускают некоторые ниши из виду. И, сфокусировавшись именно на этих нишах, можно построить стабильный и прибыльный бизнес.

Однако не стоит обманывать себя – у такого подхода есть серьезная проблема. Наиболее перспективные ниши (большие, маржинальные, с низкой конкуренцией со стороны банков/государства, низким кредитным риском) уже поделены между существующими игроками. Это потребительское и ипотечное кредитование, кредитование малого бизнеса, студенческие займы, факторинг.

Разумеется, можно попытаться «обжить» новую, более узкую нишу. Но получится ли ее определить и «огородить» достаточно хорошо, чтобы создать себе по-настоящему сильное конкурентное преимущество? Даже в случае успеха едва ли она будет достаточно большой для создания многомиллиардной компании.

При этом ее вполне может хватить для создания средних размеров семейного бизнеса – неплохая идея, но это уже не венчурная история. Кстати, вот отличная статья Frank Rotman в подтверждение вышеизложенного.

Мы пойдем на другие рынки

Но что, если конкурентов пока еще нет? Есть же не только американский и английский рынки – в других регионах альтернативное кредитование еще не так сильно развито.

Сама по себе идея переносить работающую бизнес-модель в другую страну хороша, но и тут не без подводных камней. Кредитная отрасль очень сильно различается между странами, особенно если сравнивать, например, США с континентальной Европой.

Американцы в значительной мере живут в кредит. По результатам опроса Bankrate.com, более 60% американцев не смогут из собственных средств покрыть непредвиденные расходы на 1000 долларов.

Кредитный бизнес, очень успешно развивающийся на таком благоприятном рынке, может столкнуться с рядом непредвиденных сложностей при переезде в страну с другой культурой потребления и другим отношением к сбережениям и кредитам. Это ровно то, что мы видим, к примеру, в Германии.

График ниже показывает уровень сбережений в разных странах. Из него очевидно, почему альтернативное кредитование в Европе развивается существенно медленнее.

Норма сбережения домохозяйств (% от располагаемого дохода), 2000 – 2014. Источник: ОЭСР

Другой немаловажный фактор, который необходимо принимать во внимание – различия в регулировании отрасли.

Европа намного более жестко подходит к регулированию процентных ставок, чем США. Некоторые успешные бизнес модели в США могут оказаться абсолютно нежизнеспособными в Европе.

Индустрия альтернативного кредитования развивается с такой скоростью не только потому, что имеет меньшие затраты на выдачу одного кредита в силу переноса процессов из офлайна в онлайн, но и потому, что играет на тонкостях регулирования. Совмещая высокое кредитное качество с одной стороны (за счет того что ряду заемщиков недоступен дешевый кредит в силу исключительно несовершенства регуляторной системы) и относительно высокую процентную ставку с другой стороны, альтернативное кредитование является очень интересным классом активов для инвестора.

В момент, когда процентная ставка перестает быть достаточно высокой или большинству людей в экономике не составляет труда получить кредит в банке (например, в Германии ) – альтернативное кредитование перестает развиваться высокими темпами.

Момент упущен

Каждую пару недель я получаю хотя бы один запрос на инвестиции от вновь созданных платформ кредитования. Новых платформ онлайн-кредитования появляется столько, что им приходится обзванивать венчурные фонды «вхолодную», пытаясь получить хоть какое-то финансирование.

Для инвесторов это знак того, что инвестировать в новых игроков в этой отрасли не нужно – все новые игроки столкнутся с описанными выше проблемами. В то время как кредитование – это бизнес, требующий значительного капитала – чтобы одолжить доллар, надо этот доллар у кого-то привлечь.

Это очень простая, но важная истина – если привлечь инвестиции следующих раундов сложно, тот ли это бизнес, в который вы хотите инвестировать?

При этом индустрия альтернативного кредитования по-прежнему полна возможностей заработать – ниже лишь некоторые из них:

1. Новым игрокам будет очень сложно добиться успеха. Это плохие новости для новых игроков, но хорошие для лидеров рынка. Такие компании, как LendingClub, Prosper, FundingCircle будут выдавать больше и больше кредитов. Используя свой бренд, репутацию, качественный скоринг и сильную базу инвесторов, они смогут решить проблемы, стоящие перед отраслью, и выйти из сложившейся ситуации еще более сильными. Вполне вероятны консолидации – в этом случае ведущие игроки скорее всего будут приобретать более маленьких по выгодным для себя оценкам.
2. Конкуренция за кредиторов неизбежно приводит к росту процентных ставок. Это отличные новости для тех кто планирует инвестировать в займы. Крупнейшие платформы надежны, прибыльны, ставки уже повышены – отличный момент для вложения своих средств в кредиты. Ожидаемая доходность составляет от 7,5% до 12% годовых в долларах США. История и стресс-тесты показывают, что, даже в случае рецессии в США, эти инвестиции вряд ли окажутся убыточными. Лично я не знаю другого класса активов, на котором можно заработать схожую доходность с тем же уровнем риска.
3. Для тех, кто все же хочет проинвестировать в игроков рынка альтернативного кредитования на ранней стадии, можно порекомендовать внимательнее посмотреть на компании, обслуживающие индустрию альтернативного кредитования. Во время «золотой лихорадки» продавать джинсы старателям выгоднее, чем копать золото. Таких компаний довольно много. Как пример можно привести Orchard, DV01, Monja, PeerIQ и Blackmoon – все они предоставляют разные решения, каждое из которых по-своему интересно.

 

---

Материалы по теме:

Почему биткоин не сможет конкурировать с обычной валютой

12 самых интересных финтех-стартапов прямиком из Лондона

VentureClub и Альфа-Банк запустили совместный конкурс для стартапов

В России займутся регулированием краудинвестинга и P2P-кредитования

Кредиты сейчас меняются так же, как автомобили в начале 20 века

Мировой рынок P2P-кредитования вырос за три года в 10 раз

Фото на обложке: Unsplash

Что лучше для вашего бизнеса?

Никто не хочет быть в долгу, но иногда это хорошая идея. Верно. Заем денег вместо поиска дополнительного инвестиционного капитала для финансирования операций и роста может быть более полезным для вашего бизнеса.

Давайте рассмотрим варианты инвестора и кредита, чтобы выяснить, что лучше для вашего бизнеса.

Что такое бизнес-кредиты?

Кредит — это когда вы занимаете деньги у внешнего источника или у частного лица и соглашаетесь вернуть их по определенному графику с процентами.

Плюсы:

• Кредитный долг является гибким, и условия могут быть установлены в соответствии с вашими конкретными потребностями.

• Ссуды не разбавляют долю собственника в бизнесе, а кредиторы не претендуют на прибыль от бизнеса.

• Этот вид долга не окажет длительного влияния на вашу компанию после того, как вы погасите кредит.

• Проценты по кредитам не облагаются налогом.

Минусы:

• Ссуды представляют собой фиксированные обязательства, которые должны быть погашены независимо от финансового положения бизнеса.

• Ссуды повышают точку безубыточности бизнеса, поэтому вам потребуется больше продаж, чтобы достичь прибыльности.

• Кредитные соглашения могут налагать ограничения на определенные виды коммерческой деятельности и требовать, чтобы некоторые активы предприятия были заложены в качестве залога.

• Если кредит имеет личную гарантию, владелец может понести личные убытки в случае неуплаты кредита.

Что такое инвестиционный капитал?

Когда вы привлекаете инвестиционный капитал со стороны, вы отказываетесь от частичного владения бизнесом и доли будущей прибыли.

Плюсы:

• Вы не обязаны выплачивать дивиденды инвесторам.

• Если бизнес потерпит неудачу, вам не нужно возвращать деньги инвесторам.

• Вы можете получить информацию от инвесторов, которые имеют опыт и связи в отрасли.

Минусы:

• Владелец бизнеса должен отказаться от части капитала в бизнесе.

• Собственный капитал стоит больше, чем кредит, потому что инвесторы берут на себя больший риск.

• Бизнес-инвестор может захотеть иметь больший контроль над решениями по управлению бизнесом.

Выбор инвестора против кредитного финансирования

Выбирая между инвестиционным капиталом или бизнес-кредитами, вы можете рассмотреть, как каждый из них повлияет на ваш долг и собственный капитал. Как отмечает Forbes, ключевые различия между заемным и собственным капиталом заключаются в правах собственности, контроле и затратах.

Владельцы бизнеса, как правило, начинают свой собственный бизнес, потому что хотят независимости и контроля.Они хотят владеть всем этим и наслаждаться наградой за свою тяжелую работу и усилия. Зачем делиться прибылью со сторонним бизнес-инвестором, если вы проделали всю тяжелую работу?

Кредиторы, вероятно, не хотят участвовать в каждом решении о найме или обсуждении маркетинговой стратегии; их главный приоритет должен быть погашен. Вы можете тратить больше времени на управление своим бизнесом, вместо того чтобы пытаться успокоить неизбежные вопросы инвесторов. Кредиторы не будут говорить вам, как вести свой бизнес.

Долг позволяет владельцам сохранять большую часть контроля, в то время как собственный капитал отнимает часть контроля.

Проценты по долгу обычно обходятся дешевле, чем требуемая рентабельность собственного капитала. Инвесторы часто требуют более высокой доходности своих денег, потому что у них нет гарантий, что они вернут свои деньги. Кредиторы, с другой стороны, часто имеют фиксированные планы погашения и меньший риск, поскольку ссуды обычно подкреплены залогом.

Долг — лучшая ставка?

Кредиторы

предлагают различные виды кредитов для удовлетворения любых потребностей в денежных потоках, с которыми сталкиваются владельцы малого бизнеса.Например, вы можете получить кредиты на краткосрочный оборотный капитал для финансирования сезонного увеличения. А с другой стороны, можно получить долгосрочные кредиты на покупку оборудования для увеличения производства. Имея хорошо продуманный план и точные прогнозы денежных потоков, вы сможете финансировать рост и расширение своего бизнеса, никогда не отказываясь от права собственности.

После того, как ссуда выполнила свою задачу и была выплачена, ваша ответственность перед кредитором закончилась. У кредитора нет дальнейших претензий или участия в вашем бизнесе.Когда у вас есть инвесторы, они будут иметь частичную собственность и право голоса в вашем бизнесе.

При правильном управлении долг может помочь вам сохранить контроль и не отказываться от права собственности, что направит вас на правильный путь к здоровому и прибыльному бизнесу.

Loan Investor Определение: 373 Samples

Loan Investor  означает любое лицо (включая Агентство), имеющее бенефициарный интерес в любом ипотечном кредите, выданном, приобретенном или обслуживаемом Корпорацией или любой из ее Дочерних компаний, или ценной бумаге, обеспеченной или представляющей интерес в любом таком ипотечном кредите; и (C) «Страховщик» означает лицо, которое страхует или гарантирует в интересах залогодержателя весь или часть риска убытков в случае неисполнения заемщиком своих обязательств по любому из ипотечных кредитов, выданных, приобретенных или обслуживаемых Корпорацией или любой из ее Дочерние компании, в том числе Федеральное жилищное управление, Министерство по делам ветеранов США, Служба сельского жилищного строительства США. S. Министерство сельского хозяйства и любой частный ипотечный страховщик, а также страховщики рисков, правового титула или иного страхования в отношении таких ипотечных кредитов или связанного с ними обеспечения (qq), за исключением случаев, раскрытых в Приложении 3.1 (qq), с даты финансовой отчетности , (i) не было никаких событий, происшествий или событий, которые имели или могли бы иметь, по отдельности или в совокупности, Существенные неблагоприятные последствия, (ii) Корпорация не брала на себя никаких существенных обязательств (условных или иное), за исключением (A) торговой кредиторской задолженности, начисленных расходов и других обязательств, понесенных в ходе обычной деятельности в соответствии с прошлой практикой, и (B) обязательств, не требующих отражения в финансовой отчетности Корпорации в соответствии с GAAP, (iii) Корпорация существенно не изменила свой метод бухгалтерского учета или способ ведения бухгалтерских книг и записей, (iv) Корпорация не объявляла и не производила дивиденды или выплаты передача денежных средств или другого имущества своим акционерам или покупка, выкуп или заключение любых соглашений о покупке или выкупе любых акций своего капитала (кроме случаев выкупа акций, выпущенных для сотрудников Корпорации), (v) Корпорация не выпускала каких-либо долевых ценных бумаг для какого-либо должностного лица, директора или аффилированного лица, за исключением Обыкновенных акций класса А, выпущенных в соответствии с существующими опционами на акции Корпорации или планами покупки акций, или договоренностями исполнительного директора и директора, перечисленными в Приложении 3. 1(qq)(v) и (vi) не было каких-либо существенных изменений или дополнений или отказа Корпорации от каких-либо существенных прав в соответствии с любым существенным договором, в соответствии с которым Корпорация или любая из ее Дочерних компаний связаны или подчиняются . За исключением транзакций, предусмотренных настоящим Соглашением, не произошло ни одного события, обязательства или развития или…

Кредитные фонды с кредитным плечом | Investor.gov

Инвесторы, которые владеют или рассматривают возможность покупки фонда, который инвестирует в заемные средства, должны понимать уникальные кредитные риски и риски ликвидности фонда.

Что такое кредиты с использованием заемных средств?

Вообще говоря, «кредит с кредитным плечом» — это вид кредита, предоставляемого заемщикам, которые уже имеют высокий уровень долга и/или низкий кредитный рейтинг. Кредиторы считают, что ссуды с кредитным плечом имеют риск выше среднего, что заемщик не сможет погасить ссуду (также известный как риск дефолта). Эти кредиты обычно платят более высокие процентные ставки кредиторам из-за более высокого уровня риска.

Как фонды инвестируют в кредиты с использованием заемных средств?

Инвестиционные фонды (такие как взаимные фонды и биржевые фонды) могут иметь в своих портфелях кредиты с использованием заемных средств в зависимости от их инвестиционной стратегии.Некоторые фонды могут делать небольшие инвестиции в кредиты с использованием заемных средств как часть диверсифицированного портфеля, в то время как другие фонды могут вкладывать значительные средства в эти кредиты. Управляющие портфелем фонда могут быть заинтересованы в покупке этих кредитов, потому что их более высокие процентные ставки могут означать более высокую прибыль для инвесторов в фонде. Кредиты с кредитным плечом также обычно выплачиваются с переменной процентной ставкой. Это означает, что если рыночные процентные ставки повысятся, процентная ставка по кредиту также увеличится. Это может помочь защитить фонд от убытков в случае повышения процентных ставок.

Как я узнаю, инвестирует ли мой фонд кредиты с использованием заемных средств?

Фонды описывают, как они инвестируют, в разделе стратегии своих проспектов и часто описывают свои инвестиции на своем веб-сайте, в информационных бюллетенях и в отчетах акционеров. Фонды, которые инвестируют в кредиты с использованием заемных средств, иногда включают в свои названия такие термины, как «высокий доход», «плавающая ставка» и «старший кредит».

Каковы риски инвестирования в фонды, инвестирующие в кредиты с использованием заемных средств?

Как и любые инвестиции, кредиты с использованием заемных средств требуют компромисса между вознаграждением и риском.Они могут привести к тому, что фонд (и вы) потеряете деньги. Риски включают:

• Дефолт по кредиту: заемщики кредитов с кредитным плечом могут выйти из бизнеса или оказаться не в состоянии платить по своим долгам. Этот риск может возрасти, если процентные ставки вырастут или экономика снизится. В то время как ссуды с использованием заемных средств могут быть обеспечены залогом, стоимость этого обеспечения может быть недостаточной для выплаты кредитору, если заемщик не в состоянии погасить ссуду.
• Ликвидность: ссуды с кредитным плечом не могут быть так легко куплены или проданы, как публично торгуемые ценные бумаги.Кроме того, кредиты с кредитным плечом обычно имеют длительный период погашения, а это означает, что фонду может потребоваться много времени, чтобы получить свои деньги после продажи своих инвестиций. Это может стать проблемой для фонда, если он концентрирует свои инвестиции на кредитах с использованием заемных средств и должен быстро продать много инвестиций, что, в свою очередь, может повлиять на стоимость ваших инвестиций.
• Меньшая защита: иногда кредиты с кредитным плечом являются «облегченными», что означает, что они обычно имеют меньше ограничений, защищающих кредитора, чем традиционные кредиты.Это может привести к тому, что фонд понесет большие убытки, если заемщик не сможет погасить кредит.
• LIBOR: проценты по многим кредитам с кредитным плечом привязаны к базовой ставке, известной как LIBOR. Ожидается, что LIBOR будет прекращен после 2021 года. По кредитам, которые будут действовать после 2021 года, неясно, какие процентные ставки могут выплачиваться. Эта неопределенность может повлиять на стоимость и ликвидность этих кредитов.

Прежде чем инвестировать

Вы должны внимательно прочитать всю доступную информацию о фонде, включая его проспект и самый последний отчет для акционеров, прежде чем покупать акции фонда.

Также могут помочь следующие вопросы:

• Какие конкретные риски и выгоды связаны с этим фондом?
• Сколько фонд инвестирует в заемные кредиты?
• Насколько инвестиционная стратегия фонда соответствует моим инвестиционным целям?
• Каковы сборы фонда по сравнению с другими аналогичными фондами?

 

Дополнительная информация

Оценка вашей толерантности к риску

Распределение активов

Взаимные фонды и ETF – руководство для инвесторов

 

Кредиты на аренду недвижимости для инвесторов

Почему наша кредитная программа Rental360 является лучшей в стране

Дополнительно

Кредитная программа Visio Lending Rental360 специально разработана для инвесторов, стремящихся увеличить свой портфель сдаваемой в аренду недвижимости на одну семью (1–4 квартиры). У нас самый большой опыт работы в отрасли, и у нас есть индивидуальные настройки, необходимые инвесторам для их инвестиционных стратегий. Инвесторы Rental360 могут выбрать:

 

• •  Структура тарифов: Выбор из 5/1 ARM, 7/1 ARM или 30-летнего фиксированного срока. 5/1 ARM и 7/1 ARM идеально подходят для временной аренды, а 30-летний фиксированный вариант — более постоянный вариант финансирования.

  • Плата за выдачу кредита: Наша стандартная комиссия за выдачу кредита составляет 1%, однако заемщики могут заплатить больше или меньше баллов, чтобы либо выкупить свою ставку, либо заплатить меньше наличными авансом.

• • Штраф за досрочное погашение: Штраф за досрочное погашение — это пункт договора, в котором говорится, что заемщик уплачивает кредитору дополнительную комиссию, если заемщик досрочно погашает кредит. Наш стандартный штраф за досрочное погашение — это 5-летняя структура, но если заемщик хочет погасить кредит раньше, он может выбрать одну из наших 3-летних структур.

 

Прямой кредитор

В то время как большинство кредиторов перепродают чужой кредитный продукт, Visio Lending является одним из очень немногих прямых кредиторов для инвесторов в аренду.Устранив посредников (да, мужчин!), вы получите лучший кредитный продукт и более удобный процесс заимствования.

 

Кредитор, основанный на движении денежных средств

Вместо того, чтобы смотреть на личный доход наших инвесторов, Visio рассматривает ежемесячный денежный поток, генерируемый собственностью, по сравнению с долгом. Мы делаем это с помощью показателя, называемого коэффициентом покрытия долга (DSCR). DSCR рассчитывается путем деления месячной арендной платы на ежемесячную основную сумму, проценты, налоги, страховые взносы и членские взносы (PITIA).DSCR, равный 1, указывает на то, что инвестор безубыточен, а все, что выше 1,2, считается надежным. Многие инвесторы, которые владеют несколькими заложенными арендными объектами, имеют слишком большой «долг», чтобы претендовать на традиционное финансирование, поэтому использование DSCR вместо DTI позволяет им получать больше арендной платы.

 

 

Вам нужен инвестор? Или просто кредит?

Когда владельцам малого бизнеса нужен капитал для своей компании, они отправляются на поиски «денег». К сожалению, они должны сначала решить, какое денежное вливание лучше всего подходит для бизнеса.Когда дело доходит до открытия или расширения бизнеса, источник этих денежных средств влияет на то, как компания будет работать и расти в будущем.

Два вида капитала

Проще говоря, компания может получить два вида капитала.

Ссуда ​​наличными: Ссуда ​​наличными – это обязательство вернуть деньги по определенной процентной ставке в течение определенного периода времени. Одним из преимуществ является то, что источник, предоставляющий кредит, не имеет права голоса в управлении бизнесом. Другой заключается в том, что он не имеет права на прибыль вашего бизнеса и не несет ответственности за его убытки.

Недостатком является то, что если бизнес не в состоянии погасить кредит, владелец может нести личную ответственность за его погашение в зависимости от его условий. Если бизнес не в состоянии погасить кредит, владелец бизнеса может потерять контроль над компанией в пользу кредитора.

Денежные инвестиции : Денежные инвестиции — это покупка доли в бизнесе (т. е. акций) у покупателя. Как правило, для документального оформления продажи требуются дополнительные расходы на бухгалтеров и юристов.От владельца также может потребоваться преобразовать свою компанию в корпорацию C, чтобы защитить инвестора от ответственности. Преимущество в том, что если деньги потеряны, владелец не обязан их возвращать.

Недостатком является то, что инвестор обычно вносит свой вклад в управление бизнесом и получает долю его прибыли. Принимая инвесторов, владелец бизнеса также нанял партнера в своей компании, которому они обязаны сообщать о результатах.

Как решить, какая форма вливания капитала подходит для вашей компании

Получить кредит, когда :

• Деньги нужны на короткий или определенный период. Этот срок обычно составляет менее двух лет, и деньги могут быть возвращены вовремя. Должен быть достаточный денежный поток для выплаты процентов и основного долга или доступного платежа в конце срока. Ваша способность погасить кредит может быть определена с помощью финансового моделирования денежных потоков, которое обычно доступно на основе информации в вашей системе бухгалтерского учета.
• Деньги нужны для покупки оборудования, сезонного инвентаря или других предметов, имеющих рыночную стоимость. Таким образом, кредит может быть специально обеспечен этими активами и, следовательно, может быть доступен по более низкой процентной ставке.
• Деньги можно получить от членов семьи или друзей. В результате кредит может быть погашен в согласованное время, и ваш кредитор не будет участвовать в управлении компанией.
• В следующем году необходимо менее 250 000 долларов. В зависимости от размера бизнеса это должно быть менее 10% от общих годовых потребностей компании в капитале.

Получить инвестора, когда:

• Деньги нужны на длительный или неопределенный период времени. Этот тип инвестиций иногда называют постоянным капиталом.Период денежных вложений обычно составляет три года или более, в зависимости от отрасли и размера компании.
• Деньги необходимы для фундаментального масштабирования бизнеса до более крупных размеров. В этом случае компания доказала свою прибыльность, и требуемая сумма денег, необходимая для ее полного раскрытия, поддается количественному измерению. Достижение этой суммы может включать в себя найм профессиональной управленческой команды, дополнительных продавцов или открытие дополнительных точек продаж.
• Малый бизнес нуждается в дополнительной управленческой помощи или контактах, которые могут получить доступ к ресурсам, недоступным в настоящее время.В этом случае инвесторов называют «умными деньгами». Другими словами, их ценность для бизнеса выходит за рамки вливания капитала. Как правило, они помогают в поиске новых клиентов или цепочек поставок для бизнеса.
• Компания не может финансово претендовать на получение кредита. Важно помнить, что банки будут взимать низкую ставку только по кредитам, которые не считаются «высокорисковыми». Они не инвесторы, чьи доходы основаны на успехе компании. Если компания находится на ранней стадии, не имеет положительного денежного потока или у владельца нет активов, чтобы лично гарантировать кредит, то инвестор может быть единственным путем вперед.
• Собственник не хочет лично гарантировать кредит. Это действие требуется во многих случаях, особенно когда деньги обеспечены банком или другим коммерческим кредитором.

Если вам нужен кредит или инвестор, будьте внимательны к деталям. Если вам нужен кредит, убедитесь, что вы используете его с пользой. Если вам нужен инвестор в акционерный капитал, вот все документы, необходимые для заключения сделки.

Программа управляемого сокредитования (MCPP)

Программа управляемого совместного кредитования — это новаторская синдицированная платформа IFC, которая создает диверсифицированные портфели кредитов частному сектору с формирующимся рынком, позволяя инвесторам увеличить доступ — или получить первый доступ — к этому классу активов.

Платформа MCPP использует возможности IFC по предоставлению кредитов и глубокое знание рынка, чтобы найти возможности для сторонних инвесторов по совместному кредитованию вместе с IFC на коммерческих условиях. MCPP дает IFC возможность предоставлять более крупные пакеты финансирования, чем мы могли бы предоставить за свой счет, и увеличивает объем финансирования, доступного для достижения целей в области развития.

По состоянию на 2018 год MCPP привлекла 7 миллиардов долларов от восьми глобальных инвесторов.

 

Как работает MCPP?

MCPP формирует кредитный портфель для инвестора, отражающий портфель, который IFC создает для своего собственного счета, подобно индексному фонду.Инвесторы MCPP и IFC подписывают предварительные административные соглашения, определяющие состав портфеля на основе согласованного права. Инвесторы закладывают капитал авансом, а затем, когда IFC определяет приемлемые сделки, риски инвесторов распределяются вместе с собственными активами IFC в соответствии с условиями соглашения.

В зависимости от типа инвестора программа может предложить различные структуры:

• IFC может создать специальный трастовый фонд для хранения средств инвесторов. IFC подписывает кредитные соглашения с заемщиками от своего собственного имени и в качестве «исполнителя» от имени инвестора(ов) трастового фонда.
• Инвесторы могут создать инвестиционный механизм и заключить договор с IFC для инициирования сделок. МФК кредитует за свой счет; инвесторы участвуют через B Loans.
• Нефинансируемые структуры могут использоваться для предоставления IFC кредитного страхования или гарантий рисков. IFC предоставляет ссуды за свой счет, частично с кредитным покрытием страховщиков.

Оценка проекта, утверждение, принятие обязательств и надзор делегированы IFC. Знания IFC о местных клиентах и ​​рыночных условиях в сочетании с ее возможностями инициировать проекты и подтвержденным опытом работы помогают решать проблемы инвесторов, связанные с поиском жизнеспособных инвестиционных возможностей в развивающихся странах. Тот факт, что IFC удерживает долю каждой инвестиции за свой счет, обеспечивает соответствие ее решений интересам инвесторов. Вместе эти аспекты структуры MCPP способствовали ее успеху.

Узнайте больше о том, как MCPP мобилизует финансирование для развития, нажав здесь.

 

Партнеры MCPP

Народный банк Китая через SAFE, свою Государственную валютную администрацию, стал первым партнером MCPP в 2013 году.SAFE является давним партнером IFC, и НБК обязался выделить 3 миллиарда долларов в рамках платформы MCPP на шестилетний период.

За последние пять лет IFC приняла в MCPP еще несколько партнеров:

• Allianz Global Investors (2016)
• АХА (2018)
• Инвестиции Истспринг (2017)
• Денежно-кредитное управление Гонконга (2017)
• Специализированные рынки свободы (2017)
• Мюнхен Ре (2017)
• Свисс Ре (2018)

Целевые фонды MCPP

MCPP предоставляет инвесторам платформу для участия в диверсифицированном глобальном портфеле проектов развивающихся рынков в различных секторах. Все инвестиции имеют коммерческую структуру и предназначены для удовлетворения потребностей развития.

SAFE и Денежно-кредитное управление Гонконга участвуют в MCPP через структуру трастового фонда IFC, которая предоставляет суверенным инвесторам эффективный способ сделать одно крупное размещение капитала, а затем делегировать полномочия IFC для создания с течением времени диверсифицированного пула кредитов. от их имени. И SAFE, и HKMA инвестируют вместе с IFC в кредиты первой очереди для поддержки экономического развития во всех секторах экономики, включая инфраструктуру, финансовые учреждения и реальную экономику.

Инфраструктура MCPP

MCPP значительно расширяет масштабы привлечения долга IFC от институциональных инвесторов. Из общей суммы, привлеченной на сегодняшний день для MCPP, 2 миллиарда долларов были направлены исключительно на инвестиции в инфраструктуру развивающихся рынков через инфраструктуру MCPP.

Высвобождение потоков капитала из новых источников, в частности от институциональных инвесторов, стало приоритетной задачей IFC для восполнения резкого дефицита финансирования инфраструктуры развивающихся рынков. Инфраструктура MCPP предлагает одно решение, позволяющее направить больше средств в инфраструктуру развивающихся рынков, одновременно демонстрируя путь другим инвесторам.

Узнайте больше о том, как работает инфраструктура MCPP, нажав здесь.

 

MCPP Финансовые учреждения

Кредитная мобилизация — это инновационное решение IFC по страхованию кредитов, позволяющее расширить пул долгосрочного финансирования, доступного для компаний из развивающихся стран. Это позволяет этим компаниям взять то, что во многих случаях является их первым страховым риском на этих рынках и контрагентах.

Первым успешным применением инициативы по мобилизации кредитов через MCPP является механизм MCPP для финансовых учреждений, который начал свою деятельность в 2017 году.Финансовые учреждения MCPP заключают партнерские отношения с двумя страховыми компаниями, Liberty Specialty Markets и Munich Re, чтобы привлечь необеспеченный кредитный риск на сумму 1 миллиард долларов США, который поддержит 2 миллиарда долларов США приоритетных кредитов IFC банкам развивающихся стран.

Узнайте больше о том, как работают кредитная мобилизация и MCPP FIG, нажав здесь.

 

4 способа взять кредит для инвестирования | Акции

Заимствование для покупки инвестиций может быть эффективным способом увеличения вашей потенциальной прибыли.Это называется использованием кредитного плеча. Пока ваши инвестиции растут со скоростью, превышающей стоимость займа, вы можете зарабатывать деньги. Но получение долга сопряжено с большим риском, чем оплата инвестиций сразу наличными.

1. Взять кредит или кредитную линию

Возможно, вы сможете получить ссуду или кредитную линию в своем финансовом учреждении. Процентная ставка будет зависеть от:

• сколько вы одолжите
• какой кредит вы получаете, и вносите ли вы залог или нет
• срок кредита
• ваш кредитный рейтинг.

2. Займ под залог собственного дома

Вы можете рефинансировать свою ипотеку или взять новую ипотеку. Есть надежда, что инвестиции не только покроют кредит и связанные с ним расходы по займам, но и принесут дополнительный доход. Недостатком является то, что вы можете подвергнуть риску свой капитал и, возможно, свой дом.

3. Купить с маржей

Когда вы покупаете на марже, вы занимаете деньги у своей инвестиционной фирмы, чтобы оплатить часть ваших инвестиций. Маржинальное инвестирование очень рискованно — вы можете потерять больше денег, чем вложили изначально.

4. Короткая продажа акций

Когда вы продаете акции без покрытия, вы берете их взаймы у своей инвестиционной фирмы, потому что думаете, что цена акции упадет. Но если цена акций вырастет, вы можете потерять больше денег, чем изначально инвестировали.

Предупреждение

Независимо от того, приносят ли ваши инвестиции прибыль или нет, вы все равно должны выплатить кредит плюс проценты. Если вы полагаетесь исключительно на возврат инвестиций для покрытия затрат по займам, а ваши инвестиции падают в цене, вы можете в конечном итоге не выплатить кредит. Если вы выставите свой дом или другие инвестиции в качестве залога по кредиту, вы также можете их потерять.

3 вещи, которые следует учитывать

1. Процентные ставки – Каковы текущие ставки? Чем выше ставка, тем больше будет стоить вам кредит.
2. Уровень вашего долга – Есть ли у вас другие долги с высокими процентами? Например, если вы уже платите высокие проценты по долгам по кредитным картам, вашим приоритетом, скорее всего, будет как можно быстрее погасить этот долг, а не брать в долг больше.Узнайте больше об управлении долгом
3. Выплата кредита – Можете ли вы позволить себе своевременно выплачивать кредит и погашать кредит быстро? Если вы не можете погасить кредит в течение разумного периода времени, вероятно, нет смысла увеличивать общую долговую нагрузку.

8 вопросов, которые нужно задать себе

1. Вам комфортно влезать в долги за инвестиции, стоимость которых может колебаться?
2. Можете ли вы позволить себе потерять залог, который вы вложили в кредит? Любой актив, используемый в качестве залога, включая ваш дом, может быть взят кредитором для погашения кредита.
3. Как вы будете платить за кредит, если ваши инвестиции упадут в цене? Есть ли у вас стабильная заработная плата, денежный резерв или другие источники дохода?
4. Каковы условия погашения кредита и процентов?
5. Существуют ли какие-либо другие сборы, связанные с кредитом?
6. Соответствуют ли инвестиции, которые вы покупаете на заемные средства, вашим целям и терпимости к риску?
7. Сколько вам придется платить в виде комиссий и сборов?
8. Каковы налоговые последствия? В зависимости от того, во что вы инвестируете, вы можете вычесть проценты по деньгам, которые вы занимаете для инвестирования.

Подумываете о том, чтобы взять кредит для взноса в RRSP?

Вы получите налоговый вычет за свой взнос, но убедитесь, что вы можете позволить себе платежи по кредиту. Проценты, которые вы платите за деньги, которые вы занимаете для инвестирования в RRSP, не подлежат вычету. Это может суммировать и компенсировать первоначальную выгоду от внесения вклада.

Добавить комментарий Отменить ответ

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Комментарий *

Имя *

Email *

Сайт