Инвестиции пример: Реальные и финансовые инвестиции — что это такое

Инвестиции

Содержание

Инвесторы и инвестиции: Примеры для начинающих инвесторов по инвестированию

Купить себе хорошие вещи в современных условиях всё сложнее. И дело даже не в том, что магазинов с действительно качественными вещами мало. Нет, их предостаточно. Однако, нужно уметь искать подходящий магазин. А это не всегда удается сделать, ведь даже в терминологии форматов торговых центров разобраться может не каждый. Дискаунтеры, парки, аутлеты и прочие мифические существа заводят многих в тупик. А уж если мы говорим о провинциальных жителях, то они в лучшем случае распознают бутик и отличат магазин бренда от традиционного в глубинке секонд-хенда. Сегодня мы расскажем о том, как устроена продажа одежды в Соединенных Штатах и странах Западной Европы. А заодно разберемся с тем, какие бывают аутлеты и поведаем о том, что это вообще такое.

Введение

Изначально даже в крупных городах шили одежду двумя способами:

  1. Самостоятельно.
  2. С привлечением сторонних специалистов.

Сторонними специалистами мы называем портных, работающих в крупных швейных мастерских. Однако переход на фабричные стандарты привел к тому, что количество одежды с каждым годом все время увеличивается. Ведь новинки выпускают очень часто и в больших количествах.

А раз задан такой темпы, то предложение зачастую превышает спрос. А значит, в отдельных магазинах неизбежно будут «оседать» остатки товара, который не продается. И если в торговой сети остатки товара сохраняются в условном объёме, то у производителей это могут быть огромные запасы одежды. Проблему товарного остатка и решают аутлеты.

Краткая история развития аутлетов

Всё началось с середины 30-х в Соединенных Штатах Америки. Именно тогда М. Андерсон откроет первый в мире аутлет. Интересно и то, что уже тогда Андерсону удалось соединить:

  1. Фабрику одежды (преимущественно мужской).
  2. Точку продаж.

Уже после Второй Мировой войны в США начнут активно развиваться торговые центры. Именно в таком формате аутлеты и останутся до наших дней. Сейчас аутлет это лишь 1 из форматов типичного ТЦ, где продаются только те вещи, на которые возможно предоставлять скидки.

Интересно и то, что стоимость товаров в аутлетах во-многом обеспечена тем, что удается экономить на помещениях, где размещаются подобные точки продаж. Ну и традиционно, аутлеты получили наибольшую популярность в странах ЕС (западных) и Америке.

Именно в 50-х в США начали активно строить торговые центры. И размещались они преимущественно возле крупных городов. Так как количество ввозимой продукции постоянно увеличивалось, начала возникать потребность в отдельных местах, где вещи продавались бы только со скидкой.

Кстати, аутлеты (как массовое явление) начали развиваться только в период 80-90-х. Именно тогда в США началась настоящая волна. После этого «взрыва» Канада примет эстафетную палочку, а уже только к 2004-2008 это начнется в Европе. У России, как вы знаете, свой собственный путь, поэтому первый аутлет на просторах нашей страны открылся только 8 лет назад.

Первый в мире аутлет

Компания Anderson-Little создаст первый аутлет уже в середине 30-х. Первая точка стала классическим «магазином от фабрики». Изначально такой формат использовался очень ограниченно. Продавалась в основном та продукция, которая попадала:

  1. В выбраковку.
  2. В лист «ненужных» вещей.

А основной целевой аудиторией таких точек были сами сотрудники производства. Нечто подобное было и в СССР, правда не в том формате.

В итоге, на тот момент Андерсон придумал беспрецедентную схему, по которой модные вещи (мужские) стали внезапно доступны массовому потребителю.

Кстати, если бы кто-то создал пантеон самых известных и гениальных ритейлеров, то Андерсон со своим первым аутлетом обязательно бы его возглавил. Никто и не мог представить, что спустя всего пол-века в США начнется настоящая эпоха аутлетов. Где со скидками до 60-70 процентов предлагаются вещи известных брендов. И одними только вещами дело не ограничилось. Ведь продавали даже косметику и товары для дома.

Общая классификация

Условно, все аутлеты делятся на несколько больших групп:

  1. Multi-brand.
  2. Mono-brand.
  3. Factory.
  4. Mall.

С мультибрендом все надеемся понятно. Там продаются вещи разных производителей и вероятность обнаружения там крайне интересных вещей очень высока.

Монобрендовый аутлет упирается в одного производителя. Ничего другого там найти не удастся. Кстати, первый аутлет был именно таким, ведь Андерсон владел одним производством, а не целой сетью разных производителей. Кстати, обычно в таких магазинах предлагаются коллекции прошлых сезонов, которые не удалось реализовать до конца.

Аутлеты с пометкой «factory» появились первыми, так как продавались через них залежи склада производства или просто остатки от партий. Их появление обусловлено особенностями производства, создающими переизбыток определенных вещей. Иными словами, если произвели условную партию в 1000 вещей определенного фасона и формата, а нужно было всего 900, то остается излишек. Как раз для его реализации и используется фабричный аутлет. Правда в современности таких точек продаж единицы.

Аутлеты с пометкой mall обычно являются самостоятельными. Тогда как классические точки продаж обычно размещаются в крупных торговых центрах.

Более того, есть и еще одна категория таких магазинов. Называется это зоной или деревней. Именно в таких местах размещаются десятки аутлетов от разных производителей и брендов. Чаще всего это называется village.

Размещать аутлет-деревни в городской зоне не принято. По крайней мере в странах Евросоюза. Потому что обычно такие зоны могут измеряться десятками гектар по площади. Поэтому предпочтение отдается загородным локациям. Кстати, в этих зонах люди могут проводить целые дни. Потому что там, помимо традиционных магазинов и торговых точек еще могут размещаться:

  1. Площадки для игр.
  2. Заведения общественного питания.
  3. Различные фудкорты.
  4. Спа-центры и т.п.

Впрочем, развлечения и отдых это не основная задача аутлет-деревень. Туда предпочитают ехать в первую очередь за скидками на одежду. Кстати, размер скидок устанавливается конкретной точкой продаж. И с ассортиментом обычно проблем не возникает.

Средняя вилка скидок обычно представлена следующим списком:

  1. Номинал 20-30 процентов.
  2. Средняя величина 40-50 процентов.
  3. Самые крупные скидки до 60-70 процентов.

К вопросу о том, где найти дешевые качественные вещи в Москве. Это Белая дача. Находится эта «деревня» на Новорязанском шоссе в Котельниках. Попасть туда можно через 2 станции метро:

  1. Жулебино.
  2. Котельники.

Обращаем ваше внимание на то, что судя по отзывам с ТрипЭдвайзера в 2020 году в этом месте что-то кардинальным образом поменялось. Посетители говорят о том, что магазины не предоставляют нормальных скидок, кое-где отсутствуют примерочные. В отдельных заведениях продавцы возмущаются по поводу того, что посетитель меряет, но не покупает. Иными словами, классические традиции отечественного сервиса в худшем их проявлении. Поэтому мы рекомендуем искать адреса лучших дисконт центров и аутлетов собственноручно. После чего проверяйте отзывы. Потому что на практике, самые лучшие магазины для распродажи в прошлом, могут оказаться самыми худшими в настоящем.

Говоря о том, что покупают в аутлетах, мы подразумеваем исключительно одежду. Впрочем, брать всю одежду подряд в аутлетах наверное тоже не стоит. Обратите внимание на следующий список вещей:

  1. Футболки и джинсы.
  2. Сумки.
  3. Обувь.
  4. Верхняя одежда.

Вот именно это и покупают в аутлетах чаще всего. Кстати, если вы намерены получить еще больше скидок, то обращайте внимание на сезонность покупок. Опять-таки, выбирая между сезонными распродажами и аутлетами, ориентироваться стоит на собственные задачи. В частности, аутлеты нужны для:

  1. Приобретения крупных комплектов одежды.
  2. Создания полноценного образа (рабочего или выходного дня).
  3. Тотального обновления гардероба.

Охотиться за конкретными вещами определенного бренда в аутлетах проблематично. Потому что они ориентированы на излишки и распродажи ненужного. А это означает, что выборка вещей выставленных в аутлете всегда несете случайный характер. И за какой-то конкретной и очень востребованной вещью вы по аутлетам можете бегать до скончания века. И далеко не факт, что вам удастся «поймать» определенную вещь.

Преимущество аутлетов перед классическими распродажами в магазинах еще и в том, что точки продаж собираются в крупных зонах. Соответственно, вы можете найти одежду одного бренда, а обувь другого, не тратя время на разъезды через весь город.

Краткий обзор лучших аутлетов в других странах

Начнем с Испании. Там находится La Roca Village. Это крупная аутлет-зона, включающая в себя крупные бренды. Номинальная стоимость одной вещи начинается здесь с 10 евро. Что даже для Москвы зачастую слишком дешево. Добраться до этого места вы можете:

  1. На такси.
  2. На автобусе.

Автобус который вам нужен называется Shop Express. Он проходит по центру г. Барселона. Более того, вы можете приобрести сразу пакетную услугу, по которой во всех точках зоны вы получаете 10-процентную скидку. Еще здесь есть сервис, позволяющий оставлять покупки в магазине. Т.е. вы сначала набираете вещи в разных магазинах, а только потом их забираете.

Что до США, то там тоже есть большое количество аутлетов. Один из самых крупных находится в Сиэтле. Но учитывая происходящие события, мы лучше обойдем его стороной. Так как не совсем понятно, обойдут ли массовые беспорядки это место. Лучше рассмотрим Chicago Premium. Это целая сеть аутлетов. Там вы можете:

  1. Найти вещи со скидками до 60%.
  2. Оставить детей на специализированной площадке.
  3. Взять напрокат коляску.

Если вы окажетесь в Швейцарии и захотите заняться шоппингом, то мы порекомендуем вам маршрут до города Мендризио. В этом населенном пункте есть необычная аутлет-зона с собственным казино. Особенности этого 3-этажного центра в следующем:

  1. Есть итальянские бренды (из-за близости границы с Италией).
  2. Есть казино.
  3. Больше 150 разнообразных магазинов.

Называется этот аутлет Foxtown Factory. Кстати, в большом количестве аутлетов расположенных в других государствах, есть даже собственные приложения для смартфонов. Обязательно найдите и установите такое перед поездкой. Там размещается масса полезной информации:

  1. Цены.
  2. Инфраструктура.
  3. Тарифы и премиум-программы.
  4. Время работы и внутренние правила.

Иными словами, вы можете узнать через такое приложение наиболее полную информацию о текущей ситуации с аутлетами на территории обозначенной зоны. Учтите, такие приложения есть не у всех.

Что такое дисконт-центр?

С понятием аутлета в России знакомы далеко не все. А вот о том, где находятся дисконт центры с большими скидками знают многие. В дисконт-центрах обычно продают:

  1. Те партии товара, которые не удалось реализовать.
  2. Остатки со складов.

В таких заведениях обычно реализуется вообще все что-угодно. Вплоть до бытовой техники и цифровой электроники. Все это называется веским термином «сток». Сток попадает в центры несколькими способами:

  1. Остатки у оптовых сетей.
  2. Перепроизводство (на уровне фабрики).
  3. Остатки и излишки в торговых сетях.

Если оценивать текущую ситуацию, то дисконт-центры это фирменные магазины с соответствующей припиской. На момент размещения публикации такие торговые точки есть у крупных производителей вроде:

  1. Найк.
  2. Рибок.
  3. Адидас и т.п.

Это то, что касается монобрендовых центров. Обычно такие точки продаж размещаются в местах официального представительства бренда. Т.е. если есть дисконт центр Адидас, то наверняка неподалеку найдется и обычный фирменный магазин.

Если мы говорим о мультибрендовых точках продаж, то тут нужно вести себя предельно осторожно. Потому очень часто в таких магазинах наблюдаются завалы продукции без обозначенных торговых марок. А еще чаще эти безымянные вещи маркируются в подвалах. Любая безымянная продукция производится в Китае, и по качеству очень сильно уступает реальным вещам из аутлетов.

Появились такие точки продаж в России после кризиса 1998. Именно тогда появились масштабные завалы товара, который не удалось распродать вовремя. Пострадали в тот момент:

  1. Оптовики.
  2. Розничные точки среднего ценового сегмента.
  3. Производители (как иностранные, так и отечественные).

Именно в том время банкам пришлось конфисковать огромное количество вещей. А вот деньги возвращать никто не торопился, потому что их не было. И для реализации такого объёма конфискованного, начали создавать первые дисконт-центры.

К вопросу о том, чем отличается дисконт-центр от аутлета. Если говорить о системных различиях, то их нет. Условно, дисконт-центр является альтернативой привычным европейским аутлетам. Но это в теории, а на практике разница бывает существенной. Более того, даже наши российские аутлеты порой оказываются хуже зарубежных:

  1. По сервису.
  2. По качеству.
  3. По ценам.

Да, вам не показалось. Порой, вещи из какого-нибудь итальянского аутлета могут оказаться дешевле, чем из московского. Это при большой разнице заработных плат и доходов (в пользу Италии). Но вот что есть.

Как работают магазины с дисконтом?

Если в аутлетах брак обычно не встречается, то в наших отечественных «аналогах» его предостаточно, Обычно в осенний период везут летние и весенние коллекции. Ну и наоборот. Обычно в ассортименте таких магазинов есть всё, что:

  1. Попало в остатки.
  2. Устарело.

Еще сюда везут разного рода бракованную одежду. Обычно скидка в 30 процентов гарантируется только в случае, если:

  1. Расползлись швы.
  2. Есть загрязнения.

Расчёт на то, что последующий приобретатель разберется с этим браком. А вот в случае, если вещь порвалась где-нибудь в широком месте (плечи) или молния сломалась, то скидку могут и увеличить. А еще в дисконт-магазинах России продаются остатки со складов. Но не только они. Обычно это дикий ассортимент, который включает в себя:

  1. Специализированный сток (производство ориентированное на низкий ранг магазинов).
  2. Вещи потерявшие свою актуальность (не попали в первоначальный магазин).
  3. Перепроизводство отдельных коллекций.
  4. Бракованные на производстве вещи.
  5. Испорченные покупателями вещи в брендовых магазинах.

Если в аутлетах распродажа от официальных брендов это основной источник поставок вещей, то в России акцент делают все-таки на бракованных вещах. Потому что у нас не принято так раскидываться целыми и качественными вещами, которые просто вышли из моды. Обычно у нас такие вещи предпочитают перепродавать отдельно. А в качестве стока используется в основном производственный брак и те вещи, которые были испорчены в фирменных магазинах.

Не забывайте о том, что в магазинах с дисконтом могут накручивать цену. Поэтому прежде чем хватать понравившуюся вещицу, проверьте ее стоимость в официальной продаже. Зачастую дискаунтеры начинают наглеть и устанавливают скидку в 10-15% максимум даже за серьезный брак. Увы, бизнес в России ведется совсем не так, как в Европе. У нас в этом плане все намного хуже.

Заключение

Если вы предпочитаете качество, то обращайте внимание на моно-брендовые дисконт-центры. Даже наши отечественные традиции ведения бизнеса обычно компенсируются стандартами сети. А вот если вы собираетесь в центр с большим количеством брендов, вести себя надо аккуратнее. А еще лучше, как следует изучите отзывы о магазине. И обращайте внимание не на позитивные (их накрутить могут), а на негативные. Потому что в негативных отзывах чаще всего всплывают реальные клиенты, пострадавшие от рук продавцов.

Важно! По всем вопросам, если не знаете, что делать и куда обращаться:

Звоните 8-800-777-32-16.

Бесплатная горячая юридическая линия.

Что такое инвестиции простыми словами

Что такое инвестиции простыми словами

Что такое инвестиции простыми словами

Объяснить, что такое инвестиции простыми словами достаточно просто. Это вложения денег, которые со временем должны только приумножиться. В момент инвестирования человек отдает деньги, что можно назвать затратами, хотя это не совсем точное сравнение. Но когда эти средства со временем не просто окупаются, но и приносят прибыль, то это и является настоящей инвестицией.Что такое инвестиции простыми словами: примеры из жизни

Что такое инвестиции простыми словами: примеры из жизни

Инвестиции — это своего рода и затраты, так как деньги необходимо вложить, а, значит, и распрощаться с ними на некоторое время. В повседневной жизни есть множество примеров инвестиций. Следует их отличать от обычных повседневных трат.

Пример 1. Можно потратить деньги на покупку модного не ювелирного украшения. В момент покупки оно имеет наибольшую цену и пользуется высоким спросом. Через год это украшение будет иметь уже более низкую стоимость, так как мода не него уже прошла, а само оно не относится к ювелирным изделиям. Через пару лет оно и вовсе не будет пользоваться спросом и максимально обесценится. В него были инвестированы деньги, но они попросту «улетучились». Такие затраты были лишними и даже не относятся к инвестициям. Последние должны в будущем приносить прибыль.

Что такое инвестиции простыми словами: покупка украшений

Что такое инвестиции простыми словами: покупка украшений

Что такое инвестиции простыми словами: покупка украшений

Интересно знать! А что если просто хранить свои сбережения дома им никуда их не инвестировать? Если их откладывать «про запас», в банку, то на них будут действовать инфляционные процессы. Инфляция каждый год попросту обесценивает все деньги, но больше всего те, которые просто отложены, а не задействованы. Поэтому деньги нужно инвестировать в перспективные направления, проекты.

Пример 2. Инвестиция в просто модное не драгоценное украшение изначально является провальной. Оно уже через год будет иметь в разы меньшую стоимость. Гораздо лучше было бы вкладывать деньги в покупку антикварных украшений, цена на которые только увеличивается. Через десяток лет такие изделия можно будет продать за гораздо большие деньги, которые смогут окупить и уровень инфляции. Поэтому инвестирование можно назвать и стратегическим ходом, благодаря которому можно хотя бы сохранить или в разы приумножить свои деньги.

Что такое инвестиции простыми словами: покупка антиквариата

Что такое инвестиции простыми словами: покупка антиквариата

Но с выбором антикварного ювелирного украшения не все так просто. Нужно тщательно выбирать то изделие, в которое будут инвестированы деньги. Нужно подобрать эффективный объект — ювелирное украшение, которое является драгоценным и настоящим антиквариатом. Только тогда стоимость на него будет ежегодно расти, в отличие от просто модного современного украшения. После покупки следует контролировать свои вложения. Если за старинным ювелирным изделием не следить, то оно может со временем испортиться. Возможно, потребуется его реставрация или другие работы по восстановлению прежнего вида.

Что такое инвестиции простыми словами: покупка украшений

Интересно знать! Еще один важный момент — это ограничение всех возможных рисков. Антикварное украшение требует правильного ухода, содержания. Иногда на состояние таких изделия влияет даже температура, влажность воздуха. Если все это не предусмотреть, то оно может испортиться, потерять свой прежний вид и высокую стоимость. Чтобы предусмотреть все эти риски и защитить свои инвестиции, следует правильно хранить украшение.

Из всего этого следует, что процесс инвестирования требует таких действий:

  1. Выбор правильно объекта для вложений.
  2. Контроль инвестиций.
  3. Ограничение рисков.

Есть долгосрочные инвестиции, сроки вложения в которых превышают три года. Если этот период составляет от года до трех лет, то речь идет о среднесрочных инвестициях. Также выделяют и краткосрочные вложения со сроками до одного года. Целью инвестирования является получение прибыли. Иногда она вовсе не интересует вкладчиков, так как они заинтересованы во владении долей предприятия, контроле части пакета акций и т.д. Если речь идет об антикварном ювелирном украшении, то оно приобретается с целью продажи или же просто пополнения своей коллекции. Что такое инвестиции простыми словами — можно объяснить и на повседневных примерах, ведь средства вкладываются во многие вещи и направления:

  1. Образование. Со временем приобретенные знания пригодятся в работе, собственном деле и будут тем самым приносить деньги.
  2. Покупка рассады. После посадки она превратится в урожай, который можно использовать для себя или продажи.
  3. Приобретение драгоценностей, стоимость которых только возрастает.

Это повседневные примеры, но есть и капиталовложения, качающиеся бизнеса, отдельных фондов.

Разбираем суть термина

Понять суть инвестиций можно и благодаря называнию этого термина на латинском — «investio». В переводе оно означает глагол «одевать». К примеру, можно вложить деньги в предприятие, то есть полностью его «одеть», если средства будут направлены на покупку оборудования, ремонт и т.д. Вложения также могут быть не только финансовыми, но и материальными/нематериальными. Но не стоит путать инвестирование в предприятие с получением ежемесячной прибыли от этого. Вложения могут окупиться и начать приносить прибыль через несколько лет.

Что такое инвестиции простыми словами: терминология

Что такое инвестиции простыми словами: терминология

До этого времени инвестор может и вовсе не вмешиваться в дела предприятия, а просто просматривать финансовые отчеты. Деньги вливаются по-разному: один раз, ежемесячно, в заранее оговоренные сроки, по мере необходимости.

Инвестиции — это не затраты

Если кто-то думает, что инвестирование — это просто затраты, то это крайне ошибочное мнение. К затратам можно отнести просто покупку необходимых вещей, недвижимости, продуктов, техники и т.д. При этом никто не задумывается о том, как все это может в будущем принести прибыль. Все эти вещи просто нужны прямо сейчас, поэтому и требуют затрат.

Уильям Шарп дает точное определение инвестированию, говоря о том, что нужно расстаться со своими деньгами сейчас, чтобы в будущем они принесли еще большую сумму денег. Это происходит спланировано и обоснованно и, как правило, проводятся расчеты, создается план и инвестиционный портфель. При этом должны соблюдаться такие условия:

  1. Сохранность основного вложенного капитала.
  2. Получение прибыли.
Что такое инвестиции простыми словами: получение прибыли не сразу

Что такое инвестиции простыми словами: получение прибыли не сразу

Также под термином «инвестиции» понимают и то, что вложенные деньги должны работать и приносить прибыль. Что такое инвестиции простыми словами — можно рассмотреть и на примере бизнеса. Если отталкиваться от капиталовложений в бизнес, то нельзя сказать о том, что деньги сами по себе начнут работать. Прибыль приносят не они, а все те люди, которые работают, взаимодействуют и приносят результат. Инвестор принимает участие сразу в нескольких процессах:

  1. Вкладывает деньги.
  2. Получает прибыль.
  3. Частично/полностью участвует в управлении объектом инвестирования или нет.

Как правило, вкладчики напрямую взаимодействуют с владельцем бизнеса, могут владеть акциями предприятия, участвовать или же не вовлекаться в процесс управлении. Но есть и отдельные инвестиционные фонды, в которые просто нужно вносить деньги. Они приносят прибыль, но сами вкладчики могут и не знать, откуда именно.

Фонды и что такое инвестиции простыми словами

Фонды и что такое инвестиции простыми словами

Выбором объекта инвестирования занимаются владельцы фонда. Они выступают и посредниками в цепочке между участниками фонда и владельцами бизнеса. В таких фондах есть более высокая вероятность получить обратно не просто свой потраченный капитал, но и прибыль. Это связано с тем, что фонд имеет большой инвестиционный портфель.

[youtube https://www.youtube.com/watch?v=geh677dfmT8]

Вступайте в нашу группу вКонтакте

Краткосрочные инвестиции — лучшие варианты краткосрочных инвестиций, примеры, риски

21.08.2020

1032

Автор: Игорь Смирнов

Фото: pixabay.com

Интерес к краткосрочным инвестициям есть всегда. Потому что людей и компаний, которые имеют временно свободные средства гораздо больше, чем тех, кто готов инвестировать надолго. Вариантов краткосрочных инвестиций множество, они очень различаются между собой, и выделить какие общие черты, кроме срока вложения, трудно. Но общие тенденции все-таки есть.

Последние новости:

Что считать краткосрочными инвестициями?

В богатых странах с устойчивой экономикой и твердой валютой, краткосрочными называют инвестиции на срок до 5 лет. В странах с частыми кризисами и нестабильной валютой краткосрочными называют инвестиции на 1-2 года. Потому может быть правильней считать краткосрочными инвестициями вложения на срок до 2-3 лет.

Все краткосрочные инвестиции можно разделить на категории по многим признакам: по типу инвестора, по величине вложения, по готовности к риску, по активности управления вложенными средствами.

Кто занимается краткосрочными инвестициями?

Вложения на короткий срок делает масса профессиональных инвесторов, частные лица и компании, занимающиеся другими видами бизнеса. Каждый инвестор имеет собственные цели, предпочтения и возможности:

  • частные инвесторы-непрофессионалы обычно вкладывают собственные сбережения, чтоб получить дополнительный пассивный доход;
  • профессиональные инвесторы приобретают за собственные или доверенные им средства ценные бумаги, обязательства, активно перепродают их и зарабатывают на этом;
  • производственные компании инвестируют временно свободные деньги ради дополнительного дохода.

Так в 2018 году компания Microsoft имела 135 млрд. долл. в краткосрочных инвестициях, а Apple – 254 млрд. долл. В обоих случаях деньги были вложены в государственные ценные бумаги, корпоративные облигации, депозиты и депозитные сертификаты.

Чем отличаются краткосрочные инвестиции?

Кроме малого срока вложения в какой-то актив, такие инвестиции имеют еще одно принципиальное отличие.

Объекты краткосрочных инвестиций это всегда высоколиквидные активы. То, что можно легко и быстро купить и продать.

Объектом краткосрочных инвестиций могут быть только массовые продукты с унифицированными свойствами.

Текущую цену активов для краткосрочных инвестиций можно точно определить в деньгах.

Хороший пример краткосрочной инвестиции – покупка постоянно торгуемых на рынке облигаций. А вот приобретение загородной недвижимости почти наверняка не будет выгодной краткосрочной инвестицией. Такой актив иногда долго продается и покупается, трудно прогнозировать будущую цену на него.

Другое дело – акции, облигации или валюты, тут можно с точностью назвать текущую цену любой единицы продукта.

Фото: pixabay.com

Как зарабатывают на краткосрочных инвестициях?

Есть разные варианты краткосрочных инвестиций, но всего два способа заработка на них.

  • Самый простой и часто встречающийся вариант – покупка актива по одной цене и продажа по другой. Чем ниже цена покупки актива и выше цена продажи, тем выгодней вложение.
  • Другой способ заработка на краткосрочном вложении – текущий доход от него. Однако текущий доход обещают далеко не все инвестиционные активы.

Разные варианты вложений мы подробно назовем чуть дальше, а пока скажем, что для заработка на купле-продаже годятся почти все активы, кроме банковских депозитов, а текущий доход обещают только акции, облигации и вложения в разные предприятия.

Инвестиции с текущим доходом от активов обычно делают на весь срок вложения средств. Правильно будет назвать их пассивными инвестициями.

Активным инвестированием становится неоднократная перепродажа, спекуляции. Это гораздо труднее, но иногда многократно прибыльнее, чем дивиденды, купоны или пассивное ожидание роста цены.

Сколько можно заработать на краткосрочных инвестициях?

Здесь определенности нет. Потому что большинство вариантов краткосрочного (и долгосрочного) инвестирования не имеет ограничений по доходу. К примеру:

  • государственные облигации США в прошлые годы приносили порядка 1,5-2,2%;
  • дивиденды по акциям – порядка 6%;
  • вложения в самые прибыльные индексные фонды (ETF) в 2019 году принесли 20-30%.

Однако все это неполные данные. Были депозиты и акции с фактически отрицательной доходностью, а вложения в акции и фонды приносили убыток.

Примеры краткосрочных инвестиций

Перечислить все варианты краткосрочных инвестиций невозможно, в эту категорию можно включить неопределенно много вариантов заработка от вложений на 1, 2 или 5 лет. Назовем здесь только лучшие с точки зрения доступности и надежности варианты.

✔ Certificates of Deposit (CDs) Депозитные сертификаты, в год – 0,5-3% и более

Этот продукт сочетает в себе достоинства банковского депозита и облигации. Клиент передает деньги банку и обязуется не снимать их до определенного срока. Банк выдает взамен сертификат на право получения определенной суммы в определенное время.

Сертификат можно перепродавать как другие ценные бумаги, например – облигации.

Следующее достоинство депозитного сертификата – он застрахован в FDIC (Federal Deposit Insurance Corporation) Федеральной корпорации по страхованию вкладов, на сумму до 250 тыс. долл.

Срок депозитного сертификата чаще всего 3-5 лет, но может быть и меньше, начиная от 1 месяца. Досрочный возврат допускается, но за это назначается штраф.

✔ Money market account (MMA), Счета денежного рынка, около 2%

Еще один производный продукт от классических банковских депозитов. Отличается ставками выше, чем по обычным депозитам в банках и сберегательных организациях. Так Sallie Mae Bank из Солт-Лейк-Сити, Юта, США, в октябре 2019 года начислял по таким счетам 1,85%. На фоне депозитов с нулевой и даже отрицательной ставкой, выгода очевидна.

Второе важное отличие – малые суммы на такие счета не принимают. В некоторых банках требуют не менее 2 500 долл.

Часто ограничивают количество переводов с таких счетов, к примеру – не более 6 транзакций в месяц.

Money Market Accounts также застрахованы в Federal Deposit Insurance Corporation на сумму до 250 тыс. долл.

✔ Treasury Securities, Ценные бумаги казначейства США, 0,5%-2,5%

Это весьма надежные обязательства, государственный кредит Соединенных Штатов. Существует много разных видов таких бумаг, с разной доходностью и сроками погашения. Ставка может быть фиксированной или плавающей. В отличие от других облигаций, риск неплатежа здесь практически отсутствует. Такие бумаги покупают либо напрямую, либо через фонды, в частности – через биржевые индексные фонды, ETF.

✔ Bond Funds, Фонды облигаций, 2,5-3%

Облигации надежный инструмент получения дохода, но в краткосрочном периоде они не всегда удобны из-за далеких сроков погашения. Выходом становятся фонды облигаций, они аккумулируют прибыль от разных бумаг с разным сроком погашения, доходностью и текущей ценой. Клиенты таких фондов получают текущую прибыль от совокупности вложений.

✔ Municipal Bonds, Муниципальные облигации до 4% и более

Кроме центральных органов государства, облигации выпускают территориальные органы власти. Интерес инвесторов к ним ниже, надежность тоже оценивается как более низкая. Потому их предлагают с большей процентной ставкой. Но это все-таки государственные бумаги, риск неплатежа по ним весьма мал.

✔ Peer-to-Peer Lending (P2P), Равноправное кредитование, обычно до 5%

Peer-to-Peer – это способ прямого кредитования, когда инвесторы передают деньги непосредственно заемщикам. В этом их отличие от банков и других кредитных учреждений, где деньги клиентов принимаются на депозиты, а потом выдаются в качестве кредитов другим клиентам, но под существенно больший процент.

В случае P2P кредитования, также существует специальный посредник, но он только организует сделку между сторонами и взимает за это комиссию.

Инвестиции Peer-to-Peer не защищены подобно депозитам, их возврат не гарантирован какой-то третьей стороной. Этот риск ложится на инвестора, но меньшие траты на посредника позволяют инвестору заметно больше зарабатывать. В среднем – 4% и выше.

✔ Online Savings Accounts, Сберегательные счета онлайн 1-2%

Эти счета отличаются от привычных банковских депозитов тем, что их открывают через интернет. Банки, обслуживающие такие счета, могут совсем не иметь офисов, но работать через интернет.

Ставки по онлайн-счетам обычно выше, чем по традиционным депозитам. На сегодняшний день – от 1% до 2%, чаще около 1,3%. Эти депозиты также защищены FDIC на сумму до 250 тыс. долл. Online Savings Accounts можно связывать с другими банковскими продуктами, в частности – с картами, со счетов можно производить платежи и переводы.

✔ Exchange-traded funds (ETF), Биржевые индексные фонды

Индексные фонды, в отличие от многих других инвестиционных фондов, годятся не только для долгосрочного инвестирования, но и для вложений на короткий срок, благодаря высокой ликвидности их бумаг. Такую возможность дает способ организации ETF и его взаимодействие с внешней средой.

Индексный фонд приобретает какие-то прибыльные активы,чаще всего ценные бумаги, и составляет собственный инвестиционный портфель. Затем фонд продает собственные акции. Цена этих акций меняется параллельно индексу (т.е. средней цене) активов фонда. Торговля акциями индексных фондов организована так, что их можно постоянно покупать и продавать по рыночным ценам. Эти занимаются специалисты-маркетмейкеры.

Доходность прибыльных ETF в 2018-19 годах доходила до 20%-30%. Были фонды-рекордсмены, заработавшие для клиентов 45%-65% и выше. Но прибыль одних лет часто сменяется убытками при падении рынка.

Плюсы и минусы краткосрочных инвестиций

Краткосрочные инвестиции слишком разнообразны, потому выделить какие-то общие достоинства и недостатки трудно.

Чаще всего краткосрочные инвестиции менее прибыльны. Хотя бы потому, что прибыль обычно пропорциональна длительности вложения. Это особенно заметно при реинвестировании инвестиционных доходов, когда заработанные за период деньги добавляются к основному вложению.

Видов краткосрочных инвестиций меньше, чем долгосрочных. Некоторые варианты инвестирования в краткосрочном периоде не работают или невыгодны. Нет смысла инвестировать на короткий срок в недвижимость, в долгосрочные облигации, в акции со стабильным курсом. Обычно не выгодно покупать на короткое время драгоценные металлы и валюты, исключение – периоды кризисов и высокой волатильности.

Краткосрочные инвестиции могут высоко- или низко-рисковыми. Однако риски также пропорциональны периоду вложения, потому краткосрочные инвестиции оказываются более надежными.

Главное достоинство краткосрочных инвестиций – возможность сравнительно быстро получить и вывести прибыль.

Если вы заметили ошибку в тексте новости, пожалуйста, выделите её и нажмите Ctrl+Enter

виды и источники, куда инвестировать, с чего начать

Здравствуйте! Сегодня поговорим про инвестиции. Всех нас с детства приучили к тому, что для того, чтобы зарабатывать деньги, нужно постоянно ходить на работу, отдавать ей свои физические и умственные силы. К сожалению, именно эта модель поведения является самой распространенной, типовой среди людей.

Но у человеческой трудоспособности тоже существует предел. К тому же, зачем человеку деньги, если у него просто нет времени на то, чтобы их потратить? Он же постоянно на работе. Вот именно в этом случае, когда деньги есть, а потратить их некуда, или когда нужно их преумножить, на помощь приходят инвестиции.

Что такое инвестиции

Инвестиции – это вложение денежных средств в различные финансовые инструменты с целью получения прибыли.

Давайте разберем на примерах, что такое инвестиции, какова суть инвестиций:

Пример 1: Допустим, вы купили курицу-несушку, а потом её продаете по примерно той же цене и получаете за неё деньги. Инвестиции это? Еще нет.

Пример 2: Если вы подождали некоторое время, пока цена на курицу возрастет, и продали её уже по новой, более высокой цене, получили прибыль, то это уже в некотором роде инвестиции.

Пример 3: Вы подождали, пока курица снесет яйца, и начинаете продавать уже не курицу, а сами яйца. Продаете их, продаете, и в какой-то момент доход, полученный от продажи яиц, начинает превышать те расходы, которые вы понесли для покупки курицы. Вы начинаете получать прибыль: курица несет яйца, вы их продаете, получаете денежку. Курица снова несет яйца, вы их продаете, снова получаете прибыль. Это уже инвестиции в чистом виде.

Пример 4: Вы купили курицу, она снесла вам яйца, вы их продали, снова купили курицу. Уже 2 курицы несут вам яйца, которые вы можете продавать и получать деньги. А можете приобретать все больше и больше куриц, они будут нести больше яиц, и вырученных денег ва

что это простым языком, виды, плюсы и минусы

Здравствуйте, уважаемый читатель!

Тема статьи сегодня — что такое инвестиции: базовые понятия, плюсы и минусы для обычного частного инвестора, разновидности. Инвестором может быть любой. И это огромный плюс инвестирования. Поэтому рассмотрю первые шаги, которые необходимо сделать начинающему инвестору.

Что такое инвестиции простыми словами

Инвестор — физическое лицо или компания, которые вкладывают свободные денежные средства в различные активы с целью получения прибыли. Объектом инвестирования могут быть ценные бумаги, недвижимость, материальные активы — драгоценные металлы, валюта.

Инвестор надеется получить доход от инвестиций. Обладатель активов получает средства на развитие бизнеса. Инвестиции могут быть размещены на постоянной основе — в таком случае инвестор получает доход от распределения прибыли или иным путем. Или временно под инвестиционный план, при выполнении которого инвестор выход из инвестиционного проекта, забирая деньги.

Это самые простые схемы при инвестициях. В реальной инвестиционной экономике проекты сложнее.

Для чего они нужны

Инвестор вкладывает деньги с целью получения прибыли на вложенные средства.

Эффективный путь получения инвестиций — фондовый рынок. Акционерная компания размещает свои акции на фондовой бирже, становится т.н. публичной компанией. Происходит процесс Initial Public Offering (IPO) — первичного публичного размещения. Эмитент получает инвестиции через продажу инвесторам своих акций.

Новые акционеры приобретают ценные бумаги, подтверждающие право на получение дивидендов (если они есть) и «обладание» кусочком компаний. По факту они становятся совладельцем бизнеса.

В зависимости от того, как идут дела компании, цена акций изменяется на биржевой площадке в большую или меньшую сторону. Покупая акции, инвестор надеется получить доход от роста стоимости ценных бумаг. Дополнительно к дивидендным выплатам.

Преимущества и недостатки инвестирования

Плюсы и минусы инвестиций для инвестора довольно просты.

Преимущества:

  1. Инвестор размещает свободные деньги с целью получения дохода. Он может быть выражен в разных формах — регулярные выплаты от инвестиционного проекта, разовый доход или смешанная схема. Пример — покупка дивидендных акций с последующей их продажей через несколько лет. Доход от дивидендов и роста стоимости цены ценных бумаг (если акции выросли).
  2. Распространенная ситуация, когда инвестиции для инвестора — это пассивный доход. Он не прикладывает особых усилий для управления инвестициями. Основную работу делает владелец активов и рыночные механизмы.
  3. Выбор степени риска при инвестировании. От консервативной стратегии, когда доход меньше, но и степень риска минимальна. Или агрессивный подход — надежда на высокие проценты по вложениям с высокими рисками.

Минус один, и он основной. Инвестирование — это бизнес. Как в любом бизнесе, могут быть потери. Частично или полностью.


Классификация и виды инвестиций

Сколько есть активов, что способны принести доход, столько есть разновидностей инвестиций, которые можно определять очень долго. Ниже указаны основные варианты. Для дотошного детализирования углубляться в дебри классификаций можно бесконечно. Воспользуюсь таблицей, приведенной на ресурсе investorig.ru.

В зависимости от объекта инвестирования

  1. Финансовое инвестирование — фондовый активы (акции, облигации), лизинг, кредитование.
  2. Реальные — вложения в коммерческую и жилую недвижимость, реальный товар — драгоценные металлы, изделия из них, вино, живопись, средства производства.
  3. Спекулятивные. Спекуляции с целью получения быстрой прибыли на фондовом и товарном рынках, парах валют, производных инструментах (фьючерсы, опционы).

По сроку инвестирования

Варианты:

  1. Краткосрочные — дни, несколько недель, до 1 года.
  2. Среднесрочные — 3–5 лет.
  3. Долгосрочные — >5лет.

Стандартный срок инвестиций в различные активы — от 3-х лет.

В зависимости от формы собственности

Государственные, частные, партнерство на смешанной основе.

Пример в последнем случае — распространенная форма акционерного общества, в котором контрольный пакет принадлежит государству, мажоритарные пакеты — частному бизнесу плюс акции в свободном обращении на бирже.

По такой схеме работает Сбербанк РФ. 50%+1 акция за государством в лице ЦБ, остальное за институциональными инвесторами и миноритарными акционерами, акции обращаются на Московской бирже.

По уровню риска

Во-первых, консервативная стратегия инвестирования. Цель — сохранение имеющихся средств в составе инвестиционного портфеля с получением минимального дохода на уровне банковской ставки по депозиту или выше.

Инструменты вложений:

  1. ОФЗ (облигации федерального займа). Удобны по срокам инвестирования. Возврат средств инвестора с купонным доходом гарантируется государством. ОФЗ-ИН индексируется на величину инфляции. Значение купонного дохода постоянное 2,5%, доходность пропорционально меняется от инфляции. В обращении 2 выпуска.
  2. Еврооблигации Минфина РФ. Номинированы в долларах США. Для частного инвестора плюсом инвестирования в такие бумаги является отсутствие НДФЛ при получении прибыли от курсовой разницы. Обратите внимание на выпуск RUS-28 c высокой ликвидностью торгов на Московской бирже. Погашение в 2028 году.
  3. Акции голубых фишек. В индекс голубых фишек Московской биржи входят акции 15 компаний.

График изменения индекса за 10 лет (2009—2019 гг.).

  1. Структурные продукты с полной или частичной защитой от потерь. Предлагаются брокерами для клиентов. Программы работают у Открытия, БКС, IT Invest и др.

Витрина структурных продуктов БКС.

  1. Инвестиции в валютную корзину. Защита от резкого ослабления национальной валюты. Можно использовать как инструмент хеджирования параллельно другим вложениям.

Во-вторых, агрессивные инвестиции. С целью получения более высокого дохода на меньшем промежутке времени в сравнении с консервативными инвестициями. Основной объект вложений — фондовый рынок, товарные активы, валюта. Пример — Фонд Акций ВТБ Управление активами. Активы — голубые фишки + второй эшелон.

График изменения пая за 3 года.

По цели инвестирования

  1. Инвестиции в основные фонды коммерческой компании с целью повышения производительности, выпуска нового вида продукции, расширения продуктовой линейки. Могут осуществляться как самой компанией за счет внутренних резервов, так и внешними инвесторами на коммерческой основе. Это может быть предложение ценных бумаг организации (облигации, акции) на открытом рынке или внебиржевой сделкой, кредитование, лизинг. Организация — предмет инвестиций — по

Прямые инвестиции — что это? Объясню простыми словами

Приветствую любознательного читателя!

Во многих учебниках прямые инвестиции совпадают с термином «капитальные вложения». Но разница существенна. Для инвестора это следующая ступень финансового могущества, новые возможности и признание лучших. Я расскажу сегодня о мире для избранных.

Что такое прямые инвестиции

Прямые инвестиции – вложение средств в материальные активы (производство, добычу полезных ископаемых, инновации).


При этом:
  • подразумевается самостоятельный выбор объекта;
  • денежный источник – собственные и заемные средства;
  • получение доли в уставном капитале не менее 10 %.

Прямое инвестирование подразумевает возможность влиять на развитие компании (а то и целой отрасли). Это главное отличие – масштаб вложенных финансов таков, что одним махом покупается часть корпорации.

Кто такой прямой инвестор

Понятно, что инвестировать такую сумму может только крупное предприятие, корпорация, холдинг. Прямой инвестор – это юридическое лицо, пусть даже государственной формы собственности.

Пример инвестиций

Примеры нашумевших прямых инвестиций:

  1. Приобретение корпорации Mittal Steel во главе с индийским магнатом Лакшми Миттелом сталелитейного завода «Криворожсталь» (93,2 % пакета акций).
  2. Покупка ЗАО «Русский хром» в России Kermas Group, британской компанией, нацеленной на мировой контроль хрома (совместно с итальянской Luigi Stoppani Spa).
  3. Украинская финансово-промышленная группа «Приват» пытается взять под свое крыло ферросплавы. Контролирует 6 предприятий в Восточной Европе.

Развитие в России

После развала СССР в 90-е годы популярным было инвестирование в некапиталоемкие отрасли с быстрой отдачей вложенных средств (торговля, питание от McDonald’s до минипекарен).

В период активной «прихватизации» нашлись желающие приобрести перспективные компании дешево. Через некоторое время отечественные магнаты стали реинвестировать прибыль в горно-добывающую отрасль, нефтегазодобычу, производство металла и сплавов.

Основные иностранные инвесторы зашли на рынок России из Германии, Кипра (ребята наши, но регистрация в офшоре), Китая, США, Тайваня.

Виды

Классификация разделяет вложения по длительности и условиям возникновения.

По условиям возникновения

Инвестор часто находится в одной стране, а инвестирует в предприятия другой. Тогда происходит экспорт капитала. Инвестиции считают исходящими. Когда для объекта деньги иностранные, инвестиции входящие.

По сроку действия

По сроку действия вложения ничем не отличаются от других:

  1. Краткосрочные: несколько месяцев – 2 года.
  2. Среднесрочные: 2–5 лет.
  3. Долгосрочные: свыше 5 лет.

Чем отличаются от портфельных инвестиций

Посмотрим разницу прямых и портфельных вложений в международном движении капитала.

Прямые инвестицииПортфельные инвестиции
Вложение в объект, производящий материальные ценностиВложение в ценные бумаги
Обеспечивают контроль над объектом инвестицийНе дают право реального контроля
Участники: частный предпринимательский капитал (с возможной долей государственного влияния)Участники: государства и частный капитал

Преимущества и недостатки

Среди преимуществ прямых вложений для инвесторов:

  • контроль рынка;
  • возможность получить максимальную прибыль;
  • сокращение уровня налогов;
  • технологическое лидерство;
  • доступ к сырьевой базе;
  • сокращение транспортных издержек;
  • экономия на кадрах: высококвалифицированные работники часто получают неадекватную оплату;
  • расширение компании.

Недостатки прямых инвестиций для инвестора – риск смены политического курса, революция – и как следствие, потеря всего имущества.


Для государства:
  • утрата контроля над отдельными отраслями;
  • недополучение налогов;
  • загрязнение окружающей среды.

Доходность и риски

Доходность показывает чистую прибыль от вложенных средств. Показатель зависит от отрасли, состояния объекта инвестиций. Совсем неплохо, когда вложенные средства окупятся за 5 лет (доходность 20 %).

Основные риски для прямых инвестиций – политика (законодательство, налоги) и форс-мажор.

Как и куда выгодно вкладываться сегодня

Для любого предприятия и любой отрасли есть своя точка безубыточности. Я не советую:

  • покупать коровник, если нет никаких знаний о животноводстве;
  • цех по производству/сборке чего-либо и т.п. – если нет профильных знаний.

Прямые инвестиции предполагают непосредственное управление. Но если так хочется «порулить», смотрите объекты в десятке отраслей экономики интересующей страны.

Не нужно думать, что прямые вложения – только миллионы. Например, в Турции одна из главных отраслей – туристический бизнес. Доступны для инвестиций отели, прогулочные яхты. А если оглянуться – то и мраморный/песчаный карьер, кожгалантерейная фабрика.

Как привлечь прямые вложения

Чтобы получить прямые инвестиции, должна быть юридическая компания (не индивидуальный предприниматель). Инвестора нужно заинтересовать – для этого готовится инвестиционный план, рассказывающий о покорении космических вершин в ближайшую пятилетку.

Следующий шаг – поиск фирм-посредников. Это могут быть инвестиционные фонды, риелторские конторы (специализация – коммерческая недвижимость), банки, фондовые биржи с аукционной площадкой и др.

Заключение

В настоящее время происходит перераспределение международного капитала в конкретные объекты инвестиции с уходом от ценных бумаг. Магнаты выбирают отрасль, стремясь стать в ней монополистами.

А государство в соответствии с международными договорами обеспечивает «право входа», позволяет использовать трансфертные цены (цены для внутрикорпоративной торговли).

Таков он – мир акул бизнеса: рост, слияние, лавирование, риск быть съеденным. Мир больших денег, где на первое место выходит алчность и непомерные амбиции. Хотите быть таким или пойдете своим путем – выбор за вами.

На сегодня все. Хотите стать успешным – подписывайтесь на статьи, ставьте лайк. Обязательно будут новые статьи о финансах. Удачи!

Как создать инвестиционный план

Прежде чем вкладывать деньги в ценные бумаги или иные активы, подготовьте для себя инвестиционный план или стратегию — документ, где вы подробно напишете, зачем и как вы инвестируете. Когда есть план, вкладывать деньги легче: понятно, как действовать в разных ситуациях, и меньше риск совершить ошибку.

Единого шаблона такого документа нет: инвесторы оформляют его по-разному. Зато есть список важных элементов, которые точно должны в нем быть, — о них и расскажем.

Инвестиционная цель

Напишите, какую сумму хотите накопить с помощью инвестиций и на что ее потратите. Еще надо указать горизонт инвестирования, то есть срок, на который вы вкладываете деньги

Сколько нужно денег, чтобы не работать

Имеющиеся ресурсы

Укажите, какой капитал уже есть и в каком виде: наличные, вклады, акции и др. Еще запишите, как часто и на какие суммы планируете пополнять свой портфель

Пожелания по риску и доходности

Посчитайте, какая доходность вам нужна, чтобы прийти к цели в нужное время. А еще — на какой риск вы согласны и можете идти ради такой доходности. От этих данных зависит, в какие активы стоит инвестировать

Как измерить риск инвестиций

Распределение активов

Это пропорции акций, облигаций и других видов активов в портфеле. Пример: акции — 40%, облигации — 60%. Доли активов сильно повлияют на результат — уделите их подбору побольше внимания

Как выбрать доли активов в портфеле

Конкретные инструменты

Перечислите биржевые фонды, отдельные акции и облигации и т. п. в портфеле. Например, если облигации составляют 60% портфеля, то по 20% портфеля может быть в фондах FXRB и FXRU и по 10% — в ОФЗ 26211 и 26207

Как выбирать биржевые фонды

Мониторинг и ребалансировка

Укажите, как часто будете проверять состояние своего портфеля и с чем будете сравнивать результат. Также напишите, как будете восстанавливать пропорции активов в портфеле, если они изменятся

Как и зачем ребалансировать портфель

Другие данные

Что можно добавить: какие инструменты точно не станете применять и почему, как часто будете совершать сделки, как будете оптимизировать налоги, в каких случаях можете изменить свою стратегию и тактику

Как инвестору законно снизить налоги

Инвестиции — это не сложно

Если чувствуете себя не очень уверенно, залетайте на наш бесплатный курс: поможем разобраться в видах активов и понять, как собрать оптимальный портфель. Этот курс — минимальная база знаний о том, как инвестировать системно и красиво

Начать учиться

Все упомянутые ценные бумаги — пример, а не инвестиционная рекомендация

Несколько примеров инвестиционных портфелей

  2. Личные финансы
  3. Инвестирование
  4. Облигации
  5. Несколько примеров инвестиционных портфелей

Рассел Уайлд

Все следующие примеры инвестиционных портфелей основаны на реальных, живых клиентах, имеющих облигации. портфели. Все имена и большая часть идентифицирующей информации были изменены, чтобы защитить личности этих хороших людей. Возможно, вы увидите некоторое сходство между их ситуациями и вашей.

Жан и Раймон, 61 и 63 года, финансово достаточно комфортно

Поженились в 1982 году, Жан и Раймон воспитали троих детей; третий только заканчивает колледж. Джин и Раймонд — учителя государственных школ, и оба выйдут на пенсию (он через два года, она через четыре) со здоровой традиционной пенсией. Вместе эти пенсии в сочетании с социальным обеспечением должны покрывать расходы на жизнь Джин и Раймонда до конца их жизни.

Пара также, вероятно, получит дополнительный доход от частных репетиторов.Матери Джин 90 лет. Когда мама умирает, Джин, единственный ребенок, ожидает получить наследство в размере не менее 1,5 миллиона долларов. Деньги мамы почти полностью вкладываются в облигации и компакт-диски. Итак, что должны сделать Джин и Раймонд с 710 000 долларов, которые они вложили в свои объединенные пенсионные планы 403 (b)?

Жан и Реймонд сидят в кресле-кошке. Даже если бы они вложили все 710 000 долларов в акции, и даже если бы мы увидели худший обвал фондового рынка в истории, Джин и Раймон, вероятно, все равно были бы в порядке.

Супружеской паре, конечно, не нужно рисковать вкладывать деньги в акции, потому что им не нужно видеть, как растет их портфель, чтобы достичь своих финансовых целей. Но, учитывая их пенсии, действительно ли так рискованно инвестировать в акции? Нет. Если Джин и Рэймонд желают оставить большое наследство (своим детям, внукам или благотворительной организации), возможно, лучше всего подойдет портфель, состоящий преимущественно из акций.

Поскольку в долгосрочной перспективе акции, как правило, намного более прибыльны, чем фиксированный доход, более высокий процент акций, вероятно, принесет больше благосостояния будущим поколениям.

Игнорируя на данный момент множество возможных усложняющих факторов из приведенного выше простого сценария, они должны чувствовать себя комфортно с агрессивным портфелем: возможно, две трети капитала (акции и тому подобное) и одна треть — фиксированного дохода (облигации и тому подобное). Эта разбивка показана ниже.

Это не то, что большинство людей считают подходящим для «стареющей» пары, но в этом есть смысл, при условии, что Джин и Раймонд полностью согласны и обещают не обналичивать акции (как это делают многие инвесторы) в первую очередь. время, когда рынок падает.

Кей, 59 лет, надеется только на простую пенсию

Кей, дважды разведенная, зарабатывает очень скромную зарплату в качестве медицинского техника. При последнем разводе она показала неплохие результаты. Благодаря щедрому начальному расчету наличными, а также получению хорошей прибыли от продажи своего последнего дома, Кей имеет портфель в 875 000 долларов. Кей не ненавидит свою работу, но и она не без ума от нее; она бы предпочла проводить свои дни, работая волонтером для бездомных животных.

После тщательного анализа она пришла к выводу, что она сможет жить без зарплаты вполне комфортно, если ей позволят извлекать 45 000 долларов в год из сбережений.Дети у нее выросли и самодостаточны.

Пример

Кея показывает, почему простые формулы (например, ваш возраст = ваше правильное распределение облигаций ) не работают. Кей примерно того же возраста, что и Джин в предыдущем примере. И Кей, как и Джин, финансово благополучно. Но для Кей было бы большой ошибкой пойти на такой же риск со своими деньгами.

В отличие от Джин, у Кей нет супруга. В отличие от Джин, Кей не имеет пенсии. В отличие от Джин, Кей не ожидает большого наследства.В отличие от Джин и Раймонда, Кей не может позволить себе потерять значительную часть своего гнездового яйца. Она зависит от этого яйца, чтобы оставаться на плаву экономически.

При нынешнем уровне сбережений и довольно скромных темпах роста своего портфеля Кей сможет спокойно выйти на пенсию в течение четырех-пяти лет. В случае Кей она может больше потерять, чем получить, если сильно рискнет на рынке. С другой стороны, если все пойдет так, как она планирует, Кей может провести 30 или более лет на пенсии.

Таким образом, портфель с фиксированным доходом, который может поглотить инфляция, не будет работать. В случае Кея хорошей рекомендацией был бы портфель, в некоторой степени зависящий от толерантности Кея к риску, состоящий из 50–55 процентов акций и 45–50 процентов облигаций, как показано.

Хуан, 29 лет, только начинаю

Три года после окончания бизнес-школы со степенью MBA, Хуан, холост и счастлив в своей городской квартире, зарабатывает внушительную и постоянно растущую зарплату. Но поскольку он был занят выплатой ссуд, он только начал копить свои сбережения.Текущий баланс Juan’s 401 (k) составляет 3700 долларов.

Хуан — еще один пример того, почему простые формулы не работают! — вероятно, следует адаптировать свое портфолио, чтобы оно выглядело как у Джин и Раймонд, несмотря на очевидную разницу в возрасте и достатке. Хуану еще много лет до выхода на пенсию, и он не видит никаких серьезных расходов на горизонте. Подающий надежды Хуан 401 (k) должен сидеть и расти очень долго — по крайней мере, три десятилетия.

История говорит нам, что портфель, состоящий в основном из акций, вероятно, обеспечит превосходный рост.Конечно, история — это история, и мы не знаем, что нас ждет в будущем. Так что было бы неплохо разместить в портфеле Хуана облигации от 20 до 25 процентов.

Однако, прежде чем переводить какие-либо деньги в акции или облигации, Хуан хотел бы отложить расходы на жизнь на сумму от трех до шести месяцев в чрезвычайный кассовый фонд, помимо своего 401 (k), на случай, если он потеряет работу, имеют серьезные проблемы со здоровьем или подвержены другому непредвиденному кризису.

Мириам, 53, отключение

Никогда не замужем, не имея детей, Мириам хочет уйти на пенсию с работы внештатным компьютерным консультантом, будучи еще достаточно молодой, чтобы осуществить свои мечты о путешествии по миру.Ее вложения в размере 75 000 долларов растут очень быстрыми темпами, поскольку в настоящее время она получает полные 20 процентов своих доходов после уплаты налогов — около 20 000 долларов в год. Но она знает, что ей предстоит долгий путь.

Мириам права; ей предстоит долгий путь. Чтобы осуществить свою мечту о кругосветном путешествии, Мириам нужно значительно больше, чем яйцо в 75 000 долларов. В этом случае вопрос размещения облигаций стоит непросто. Мириам нужен существенный рост, но она также не может рисковать тем, что у нее есть.Случаи, подобные случаю Мириам, требуют тонкого баланса.

Скорее всего, ей следует выбрать стартовый портфель, состоящий в основном из акций и примерно 25-30 процентов облигаций (см. Рис. 12-6), но по мере приближения Мириам к своей финансовой цели в ближайшие годы она может увеличить этот процент облигаций и взять более оборонительная, консервативная позиция.

Об авторе книги

Russell Wild, MBA, является автором или соавтором многих научно-популярных книг, включая «Биржевые фонды для чайников», «Индексные инвестиции для чайников», и «Один год организованной финансовой жизни» .Он является сертифицированным NAPFA финансовым консультантом, зарегистрированным Комиссией по ценным бумагам Пенсильвании.

.

Пример инвестиций | Введение в науку управления (10-е издание)

[Страница 119 (продолжение)]

Кэтлин Аллен, индивидуальный инвестор, имеет 70 000 долларов, которые можно разделить между несколькими инвестициями. Альтернативными инвестициями являются муниципальные облигации с годовой доходностью 8,5%, депозитные сертификаты с доходностью 5%, казначейские векселя с доходностью 6,5% и фонд роста акций с годовой доходностью 13%. Все инвестиции оцениваются через 1 год. Однако каждая инвестиционная альтернатива предполагает различный риск для инвестора; Таким образом, желательно диверсифицировать.Кэтлин хочет знать, сколько вложить в каждую альтернативу, чтобы получить максимальную прибыль.

Следующие руководящие принципы были установлены для диверсификации инвестиций и уменьшения риска, воспринимаемого инвестором:

  1. Не более 20% от общего объема инвестиций должно приходиться на муниципальные облигации.

  2. Сумма, вложенная в депозитные сертификаты, не должна превышать сумму, вложенную в три других варианта.

  3. Не менее 30% инвестиций должно быть в казначейских векселях и депозитных сертификатах.

  4. В целях безопасности следует инвестировать больше в CD и казначейские векселя, чем в муниципальные облигации и фонд роста акций, в соотношении по крайней мере 1,2 к 1.

Кэтлин хочет инвестировать все 70 000 долларов.

Переменные решения

Четыре переменные решения представляют денежную сумму, инвестированную в каждую альтернативу инвестирования:

x 1 = сумма ($), инвестированная в муниципальные облигации

x 2 = сумма ($), вложенная в депозитные сертификаты

x 3 = сумма ($), вложенная в казначейские векселя

x 4 = сумма ($), вложенная в фонд акций роста

Целевая функция

Цель инвестора — максимизировать общий доход от инвестиции в четыре альтернативы.Общая прибыль — это сумма индивидуальных доходов от каждой альтернативы. Таким образом, целевая функция выражается как

[Страница 120]

максимизировать Z = 0,085 доллара США x 1 + 0,05 x 2 + 0,065 x 3 + 0,130 x 4

где

Z

=

общий доход от всех инвестиций

0.085 x 1

=

доход от инвестиций в муниципальные облигации

0,05 x 2

=

доход от инвестиций в депозитные сертификаты

0,065 x 3

=

доход от инвестиций в казначейские векселя

0.130 x 4

=

доход от инвестиций в фонд акций роста


Приложение для управления наукой: эволюция диетической проблемы

Когда Джордж Данциг разработал Симплексный метод решения моделей линейного программирования, он проиллюстрировал новую технику, используя «проблему диеты», разработанную в 1945 году Джорджем Стиглером. Проблема заключалась в том, чтобы определить меню продуктов, которые удовлетворяли бы потребности в питании с минимальными затратами.Проблема диеты эволюционировала с годами и продолжает оставаться популярным приложением линейного программирования, поскольку программы институционального питания в больницах, военных объектах, домах престарелых, школах, тюрьмах, приютах и ​​ресторанах получили распространение. Планирование меню представляет собой серьезную проблему с более чем 30 ограничениями в питании и тысячами переменных, а также с пищевыми предпочтениями потребителей. Рекомендуемые дневные нормы включают минимальный уровень 29 питательных веществ, в то время как различные группы здоровья рекомендуют максимальные дневные уровни жира, холестерина и натрия.Сегодня доступны пакеты программного обеспечения для планирования меню, включая компьютерное планирование меню (CAMP), часть библиотеки программ, предоставленных IBM.

CAMP получил множество заявлений о применении по всему миру, включая разработку 90-дневного планового цикла меню в государственной больнице и запланированных меню для школ, которые обеспечивают более низкое содержание жира и удовлетворяют потребности в питании по более низкой цене. В целом, модели планирования питания, основанные на математическом программировании, были созданы для снижения затрат на питание примерно на 10% при соблюдении установленных правительством стандартов питания.Другие традиционные методы планирования меню обычно не достигают такого уровня успеха.

Источник: Л. М. Ланкастер, «Эволюция модели питания в управлении продовольственными системами», Интерфейсы 22, вып. 5 (сентябрь-октябрь 1992 г.): 5968.


Ограничения модели

В этой задаче ограничения являются руководящими принципами, установленными для диверсификации общих инвестиций. Каждое правило отдельно преобразуется в математическое ограничение.

Первое правило гласит, что не более 20% общих инвестиций должно приходиться на муниципальные облигации. Общая сумма инвестиций составляет 70 000 долларов США; 20% от 70 000 долларов — это 14 000 долларов. Таким образом, это ограничение составляет

x 1 $ 14 000

Второе руководство указывает, что сумма, инвестируемая в депозитные сертификаты, не должна превышать сумму, инвестируемую в другие три альтернативы. Поскольку вложение в депозитные сертификаты составляет x 2 , а сумма, инвестируемая в другие альтернативы, составляет x 1 + x 3 + x 4 , ограничение составляет

[Страница 121]

x 2 x 1 + x 3 + x 4

Это ограничение не соответствует тому, что мы упоминали в главе 3 как стандартную форму для компьютерного решения.В стандартной форме все переменные будут находиться в левой части неравенства (), а все числовые значения будут в правой части. Этот тип ограничения можно использовать в Excel, как показано здесь; однако для решения с QM для Windows все ограничения должны быть в стандартной форме. Мы продолжим и преобразуем это и другие ограничения в этой модели в стандартную форму, но когда мы решим эту модель с помощью Excel, мы объясним, как ограничения модели могут использоваться в их исходной (нестандартной) форме.Чтобы преобразовать это ограничение в стандартную форму, необходимо вычесть x 1 + x 3 + x 4 с обеих сторон знака, чтобы преобразовать это ограничение в надлежащую форму:

x 2 x 1 x 3 x 4

Стандартная форма требует, чтобы все переменные находились слева от неравенства, а числовые значения — справа.

Третья директива определяет, что не менее 30% инвестиций должно быть в казначейских векселях и депозитных сертификатах.Поскольку 30% от 70000 долларов США составляют 21000 долларов США, а сумма, инвестированная в депозитные сертификаты и казначейские векселя, представлена ​​как x 2 + x 3 , ограничение составляет

x 2 + x 3 21000 долларов США

Четвертый В руководстве говорится, что отношение суммы, инвестированной в депозитные сертификаты и казначейские векселя, к сумме, инвестированной в муниципальные облигации и фонд роста акций, должно быть не менее 1,2 к 1:

[(x 2 + x 3 ) / (x 1 + x 4 )] 1.2

Это ограничение отсутствует в стандартной форме линейного программирования из-за дробного отношения переменных решения, (x 2 + x 3 ) / (x 1 + x 4 ). Он преобразуется следующим образом:

Стандартная форма требует исключения дробных отношений между переменными.

Наконец, инвестор хочет вложить все 70 000 долларов в четыре альтернативы. Таким образом, сумма всех инвестиций в четыре альтернативы должна составлять 70000 долларов:

x 1 + x 2 + x 3 + x 4 = 70 000 долларов

Краткое описание модели

Полная модель линейного программирования для этой проблемы можно резюмировать как

Компьютерное решение с Excel

Решение электронной таблицы Excel для примера инвестиций показано на Приложении 4.7, а его окно Решателя показано на Рисунке 4.8. Электронная таблица устроена так же, как таблица для нашего примера ассортимента продукции на Приложении 4.1. Переменные решения расположены в ячейках B13: B16. Общий доход (Z) вычисляется в ячейке B17, а формула для Z отображается в строке формул в верхней части таблицы. Формулы ограничений для руководящих принципов инвестирования встроены в ячейки с H6 по h20. Например, первая формула рекомендаций в ячейке H6 имеет вид = D6 * B13, а вторая формула рекомендаций в ячейке H7 — = D7 * B13 + E7 * B14 + F7 * B15 + G7 * B16.(Обратите внимание, что, вероятно, было бы проще просто ввести формулы рекомендаций непосредственно в ячейки с H6 по h20, а не создавать массив коэффициентов ограничения в D6: G10; однако в демонстрационных целях мы хотели показать все значения параметров.)

[Страница 122]
Приложение 4.7.

Приложение 4.8.

Как упоминалось ранее, нет необходимости преобразовывать исходные ограничения модели в стандартную форму для решения этой модели с помощью Excel.Например, ограничение для депозитных сертификатов, x 2 x 1 + x 3 + x 4 , можно ввести в электронную таблицу в строке 7 на Рисунке 4.7 следующим образом. Значение 1, коэффициент для x 2 , можно ввести в ячейку E7, = E7 * B14 можно ввести в ячейку J7, а оставшуюся часть ограничения справа от неравенства можно ввести как = B13. + B15 + B16 в ячейке H7. В окне Solver это ограничение вводится как было изначально, H7 <= J7.Четвертое ограничение руководства может быть введено в его исходной форме аналогичным образом.

[Страница 123]
Анализ решения

Решение:

x 3 = 38 181,82 доллара, вложенные в казначейские облигации

x 4 = 31 818,18 доллара, инвестированные в фонд роста акций

Z = 6 818,18 долларов

Отчет о чувствительности Решение этой проблемы для нашей таблицы Excel показано на рисунке 4.9.

Приложение 4.9.

Обратите внимание, что двойное значение (теневая цена) для ограничения 5 (т.е. сумма инвестиций должна равняться 70 000 долларов США) составляет 0,095. Это означает, что на каждый дополнительный доллар, вложенный Кэтлин Аллен (более 70 000 долларов США), в соответствии с существующими инвестиционными принципами, которые она установила, она могла рассчитывать на прибыль в размере 9,5%. Диапазоны чувствительности показывают, что нет верхнего предела суммы, которую она могла бы инвестировать и при этом получать эту прибыль.

Интересный вариант задачи — не указывать, что вся доступная сумма (в данном случае 70 000 долларов) должна быть инвестирована.Это изменяет ограничения для первого и третьего руководящих принципов, а также ограничение, которое требует инвестирования всех 70 000 долларов.

Напомним, что первое правило гласит, что «не более 20% общих инвестиций должно приходиться на муниципальные облигации». Общая сумма инвестиций больше не равна точно 70 000 долларов, а составляет сумму всех четырех инвестиций, x 1 + x 2 + x 3 + x 4 . Ограничение, показывающее, что сумма, инвестированная в муниципальные облигации, x 1 , в процентах (или соотношении) от этой суммы не может превышать 20%, записывается как

Перепишите это ограничение в форме, более соответствующей решению линейного программирования. (чтобы устранить дробную связь между переменными) приводит к

x 1 0.2 (x 1 + x 2 + x 3 + x 4 )

[Страница 124]

и

0,8 x 1 0,2 x 2 0,2 x 3 0,2 x 4

Приложение для управления наукой: модель линейного программирования для оптимального выбора портфеля в Prudential Securities, Inc

На вторичном ипотечном рынке государственные учреждения покупают ипотечные ссуды у первоначальных ипотечных кредиторов и объединяют их для создания ипотечных кредитов обеспеченные ценные бумаги (MBS).Эти ценные бумаги торгуются на рынках капитала вместе с другими ценными бумагами с фиксированным доходом, такими как казначейские и корпоративные облигации. Общий размер этого рынка MBS превышает 1 триллион долларов. Есть несколько типов MBS. Рынок MBS поддерживается сетью дилеров, в том числе Prudential Securities, Inc. Эта фирма и другие подобные компании подписывают и выпускают новые рыночные ценные бумаги. Этот рынок несколько более сложен, чем стандартные инвестиции в облигации, такие как казначейские или корпоративные ценные бумаги, потому что основная сумма ипотечного кредита возвращается постепенно в течение срока действия ценной бумаги, а не единовременно в конце.Кроме того, денежные потоки колеблются из-за права домовладельца на досрочное погашение ипотеки. Чтобы справиться с этими сложностями, Prudential Securities разработала и внедрила ряд научных моделей управления, чтобы снизить инвестиционный риск и правильно оценить ценные бумаги для своих инвесторов. Одна из таких моделей использует линейное программирование для разработки оптимального портфеля ценных бумаг, отвечающего различным критериям инвесторов в условиях различных процентных ставок. Модель линейного программирования определяет сумму, которую нужно инвестировать в различные MBS для достижения целей клиента по производительности портфеля.Ограничения могут включать максимальный и минимальный процент (от общего портфеля инвестиций), который может быть инвестирован в одну или несколько ценных бумаг, срок действия ценных бумаг, сумму, которую необходимо инвестировать, и количество различных доступных ценных бумаг. Эта модель линейного программирования и другие научные модели управления используются в Prudential Securities сотни раз в день трейдерами, продавцами и клиентами. Модели позволяют фирме успешно участвовать на ипотечном рынке.Объем вторичной торговли Prudential MBS обычно превышает 5 миллиардов долларов в неделю.

Источник: Й. Бен-Доу, Л. Хайр и В. Пика, «Модели оценки ипотечных кредитов в компании Prudential Securities», Интерфейсы 22, вып. 1 (январь-февраль 1992 г.): 5571.

Ограничение для третьего руководства, которое предусматривает, что не менее 30% от общих инвестиций (x 1 + x 2 + x 3 + x 4 ) должен быть в казначейских векселях и компакт-дисках (x 2 + x 3 ), формулируется аналогично

и

-0.3 x 1 + 0,7 x 2 + 0,7 x 3 0,3 x 4

Поскольку не нужно инвестировать все 70000 долларов США, последнее ограничение становится

x 1 + x 2 + x 3 + x 4 70,000

Полная модель линейного программирования представлена ​​как

[Страница 125]

Решение для этой измененной модели точно такое же, как решение для нашей исходной модели, в которой нужно вложить все 70 000 долларов.Это логично, потому что от инвестирования можно получить только положительную отдачу, и, таким образом, у инвестора не останется денег, не вложенных. Однако, если в результате некоторых инвестиций могут быть понесены убытки, то было бы неплохо построить модель так, чтобы не нужно было инвестировать всю сумму.

.

Что такое инвестиции: определение, значение, виды, примеры

    • БЕСПЛАТНАЯ ЗАПИСЬ КЛАСС
    • КОНКУРСНЫЕ ЭКЗАМЕНА
      • BNAT
      • Классы
        • Класс 1-3
        • Класс 4-5
        • Класс 6-10
        • Класс 110003 CBSE
          • Книги NCERT
            • Книги NCERT для класса 5
            • Книги NCERT, класс 6
            • Книги NCERT для класса 7
            • Книги NCERT для класса 8
            • Книги NCERT для класса 9
            • Книги NCERT для класса 10
            • NCERT Книги для класса 11
            • NCERT Книги для класса 12
          • NCERT Exemplar
            • NCERT Exemplar Class 8
            • NCERT Exemplar Class 9
            • NCERT Exemplar Class 10
            • NCERT Exemplar Class 11
              • 9plar
            • RS Aggarwal
              • RS Aggarwal Решения класса 12
              • RS Aggarwal Class 11 Solutions
              • RS Aggarwal Решения класса 10
              • Решения RS Aggarwal класса 9
              • Решения RS Aggarwal класса 8
              • Решения RS Aggarwal класса 7
              • Решения RS Aggarwal класса 6
            • RD Sharma
              • RD Sharma Class 6 Решения
              • RD Sharma Class 7 Решения
              • Решения RD Sharma класса 8
              • Решения RD Sharma класса 9
              • Решения RD Sharma класса 10
              • Решения RD Sharma класса 11
              • Решения RD Sharma Class 12
            • PHYSICS
              • Механика
              • Оптика
              • Термодинамика
              • Электромагнетизм
            • ХИМИЯ
              • Органическая химия
              • Неорганическая химия
              • Периодическая таблица
            • MATHS
              • Статистика
              • 9000 Pro Числа
              • Числа
              • Числа
              • Число чисел Тр Игонометрические функции
              • Взаимосвязи и функции
              • Последовательности и серии
              • Таблицы умножения
              • Детерминанты и матрицы
              • Прибыль и убытки
              • Полиномиальные уравнения
              • Деление фракций
            • Microology
                0003000
            • FORMULAS
              • Математические формулы
              • Алгебраные формулы
              • Тригонометрические формулы
              • Геометрические формулы
            • КАЛЬКУЛЯТОРЫ
              • Математические калькуляторы
                • 0003000
              • 000 CALCULATORS
              • 000
              • 000 Калькуляторы по химии Образцы документов для класса 6
              • Образцы документов CBSE для класса 7
              • Образцы документов CBSE для класса 8
              • Образцы документов CBSE для класса 9
              • Образцы документов CBSE для класса 10
              • Образцы документов CBSE для класса 1 1
              • Образцы документов CBSE для класса 12
            • Вопросники предыдущего года CBSE
              • Вопросники предыдущего года CBSE, класс 10
              • Вопросники предыдущего года CBSE, класс 12
            • HC Verma Solutions
              • HC Verma Solutions Класс 11 Физика
              • Решения HC Verma Физика класса 12
            • Решения Лакмира Сингха
              • Решения Лакмира Сингха класса 9
              • Решения Лахмира Сингха класса 10
              • Решения Лакмира Сингха класса 8
              • 9000 Класс
            9000BSE 9000 Примечания3 2 6 Примечания CBSE
          • Примечания CBSE класса 7
            • Примечания
          • Примечания CBSE класса 8
          • Примечания CBSE класса 9
          • Примечания CBSE класса 10
          • Примечания CBSE класса 11
          • Примечания 12 CBSE
        • Примечания к редакции 9000 CBSE 9000 Примечания к редакции класса 9
        • CBSE Примечания к редакции класса 10
        • CBSE Примечания к редакции класса 11
        • Примечания к редакции класса 12 CBSE
      • Дополнительные вопросы CBSE
        • Дополнительные вопросы по математике класса 8 CBSE
        • Дополнительные вопросы по науке 8 класса CBSE
        • Дополнительные вопросы по математике класса 9 CBSE
        • Дополнительные вопросы по математике класса 9 CBSE Вопросы
        • CBSE Class 10 Дополнительные вопросы по математике
        • CBSE Class 10 Science Extra questions
      • CBSE Class
        • Class 3
        • Class 4
        • Class 5
        • Class 6
        • Class 7
        • Class 8 Класс 9
        • Класс 10
        • Класс 11
        • Класс 12
      • Учебные решения
    • Решения NCERT
      • Решения NCERT для класса 11
        • Решения NCERT для класса 11 по физике
        • Решения NCERT для класса 11 Химия
        • Решения NCERT для биологии класса 11
        • Решение NCERT s Для класса 11 по математике
        • NCERT Solutions Class 11 Accountancy
        • NCERT Solutions Class 11 Business Studies
        • NCERT Solutions Class 11 Economics
        • NCERT Solutions Class 11 Statistics
        • NCERT Solutions Class 11 Commerce
      • NCERT Solutions for Class 12
        • Решения NCERT для физики класса 12
        • Решения NCERT для химии класса 12
        • Решения NCERT для биологии класса 12
        • Решения NCERT для математики класса 12
        • Решения NCERT, класс 12, бухгалтерский учет
        • Решения NCERT, класс 12, бизнес-исследования
        • NCERT Solutions Class 12 Economics
        • NCERT Solutions Class 12 Accountancy Part 1
        • NCERT Solutions Class 12 Accountancy Part 2
        • NCERT Solutions Class 12 Micro-Economics
        • NCERT Solutions Class 12 Commerce
        • NCERT Solutions Class 12 Macro-Economics
      • NCERT Solut Ионы Для класса 4
        • Решения NCERT для математики класса 4
        • Решения NCERT для класса 4 EVS
      • Решения NCERT для класса 5
        • Решения NCERT для математики класса 5
        • Решения NCERT для класса 5 EVS
      • Решения NCERT для класса 6
        • Решения NCERT для математики класса 6
        • Решения NCERT для науки класса 6
        • Решения NCERT для класса 6 по социальным наукам
        • Решения NCERT для класса 6 Английский язык
      • Решения NCERT для класса 7
        • Решения NCERT для математики класса 7
        • Решения NCERT для науки класса 7
        • Решения NCERT для социальных наук класса 7
        • Решения NCERT для класса 7 Английский язык
      • Решения NCERT для класса 8
        • Решения NCERT для математики класса 8
        • Решения NCERT для науки 8 класса
        • Решения NCERT для социальных наук 8 класса ce
        • Решения NCERT для класса 8 Английский
      • Решения NCERT для класса 9
        • Решения NCERT для класса 9 по социальным наукам
      • Решения NCERT для математики класса 9
        • Решения NCERT для математики класса 9 Глава 1
        • Решения NCERT для математики класса 9, глава 2
          • Решения NCERT
        • для математики класса 9, глава 3
        • Решения NCERT для математики класса 9, глава 4
        • Решения NCERT для математики класса 9, глава 5
          • Решения NCERT
        • для математики класса 9, глава 6
        • Решения NCERT для математики класса 9 Глава 7
          • Решения NCERT
        • для математики класса 9 Глава 8
        • Решения NCERT для математики класса 9 Глава 9
        • Решения NCERT для математики класса 9 Глава 10
          • Решения NCERT
        • для математики класса 9 Глава 11
          • Решения
        • NCERT для математики класса 9 Глава 12
          • Решения NCERT
        • для математики класса 9 Глава 13
        • NCER Решения T для математики класса 9 Глава 14
        • Решения NCERT для математики класса 9 Глава 15
      • Решения NCERT для науки класса 9
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 1
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 2
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 3
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 4
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 5
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 6
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 7
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 8
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 9
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 10
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 12
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 11
        • Решения NCERT для науки класса 9 Глава 13
          • Решения NCERT
        • для науки класса 9 Глава 14
        • Решения NCERT для класса 9 по науке Глава 15
      • Решения NCERT для класса 10
        • Решения NCERT для класса 10 по социальным наукам
      • Решения NCERT для математики класса 10
        • Решения NCERT для математики класса 10 Глава 1
        • Решения NCERT для математики класса 10, глава 2
        • Решения NCERT для математики класса 10, глава 3
        • Решения NCERT для математики класса 10, глава 4
        • Решения NCERT для математики класса 10, глава 5
          • Решения NCERT для математики класса 10, глава 6
        • Решения NCERT для математики класса 10 Глава 7
        • Решения NCERT для математики класса 10 Глава 8
        • Решения NCERT для математики класса 10 Глава 9
        • Решения NCERT для математики класса 10 Глава 10
        • Решения NCERT для математики класса 10 Глава 11
        • Решения NCERT для математики класса 10 Глава 12
        • NCER
.

«Инвестиционные» проблемы со словом: Примеры

«Инвестиционный» Проблемы со словами: Примеры (стр. 2 из 2)

Если вы настроите свои инвестиции проблемы со словами, чтобы все было помечено и хорошо организовано, они должны все получается довольно легко.Просто не торопитесь и делайте все по порядку мода. Я сделал настройку (но не полные решения) для нескольких еще примеры:

  • Инвестиция в размере 3000 долларов США осуществляется по годовой простой процентной ставке 5%. Сколько дополнительных денег необходимо вложить под годовой простой процент ставка 9%, чтобы общая годовая процентная ставка составляла 7,5% от общей суммы инвестиций?
I-п. r т
первая (3000) (0.05) = 150 3 000 0,05 1
дополнительный 0,09 х х 0,09 1
всего (3000 + x ) (0.075) 3 000 + x 0,075 1

    Сначала заполняю P , r , и т столбцов с заданными значениями.

    Тогда Умножаю по рядам (справа налево), чтобы заполните графу I .

    Тогда сложите столбец I , чтобы получить уравнение 150 + 0,09 x = (3,000 + x ) (0,075).

    Кому найти решение, я бы решил для значения x .

  • А всего инвестировано 6000 $ на два простых процентных счета. Годовая простая процентная ставка на один счет — 9%; по второму счету годовая простая процентная ставка составляет 6%.Сколько нужно инвестировать в каждую учетную запись, чтобы заработать на обоих счетах такая же сумма годовых?
I-п. г т
9% счет 0,09 х x 0.09 1
6% счет (6000 — х ) (0,06) 6 000 — х 0,06 1
всего — 6 000 — —

    дюйм эта проблема, мне вообще не нужна «итоговая» строка.

    Первая Заливаю Р , р , и t столбцов, и умножьте влево, чтобы заполнить столбец I .

    От в столбце процентов я получаю уравнение 0,09 x = (6000 долл. США — x ) (0,06), потому что доходность должна быть одинаковой.

    Тогда Я бы решил значение x , и выполните обратное решение, чтобы найти значение, вложенное в счет 6%.

(Это в настройке упражнения использовалась конструкция «сколько осталось», упоминалось ранее.)

  • Ан инвестор вложил определенную сумму в высокодоходный паевой инвестиционный фонд который возвращает простой процент в размере 9% годовых темп. Второй депозит, на 2500 долларов больше, чем Во-первых, он был размещен в депозитном сертификате, который возвращает простую процентную ставку 5% годовых.Общая сумма процентов по обеим инвестициям на один год было 475 долларов. Сколько денег было внесено в паевой инвестиционный фонд?

    • сумма, вложенная в CD, определяется с точки зрения вложенной суммы в паевой инвестиционный фонд, поэтому я оставлю « x » быть суммой, инвестированной в паевой инвестиционный фонд.

Я п. р т
взаимное фонд 0.09 х x 0,09 1
сертификат. депозита ( x + 2,500) (0,05) x + 2 500 долл. США 0,05 1
всего 475 2 x + 2500 долларов США — —

    дюйм эта проблема, мне на самом деле не нужна «сумма» для «ставки» или столбцы «время».

    Первая Заливаю Р , р , и t столбцов, умножение влево для заполнения столбца I .

    Тогда Я добавлю столбец I , чтобы получить уравнение 0,09 x + ( x + 2,500) (0,05) = 475.

    Тогда Я бы решил получить значение x .Авторские права © Элизабет Стапель 1999-2011 Все права защищены.

  • В управляющий паевым инвестиционным фондом разместил 30% имеющихся денежных средств фонда на 6% счетах простых процентов, 25% в 8% корпоративных облигациях, а остальная часть — в фонде денежного рынка, который приносит 7.5% годовые простые проценты. Общий годовой процент от инвестиций было 35 875 долларов США . Какая была общая сумма инвестиций?

    • Для эта проблема, я позволю « x » обозначают общую вложенную сумму.

Я п. р т
6% счет (0.30 x ) (0,06) = 0,018 х 0,30 х 0,06 1
8% облигации (0,25 x ) (0,08) = 0,02 х 0,25 х 0,08 1
7.5% фонд (0,45 x ) (0,075) = 0,03375 х 0,45 х 0,075 1
всего $ 35 875 x — —

    После того, как 30% и 25% были учтены на счетах 6% и 8%, тогда будет 100% — 30% — 25% = 45% осталось на третий счет.Я могу использовать эту информацию для заполнения «главный» столбец.

    Тогда Я заполню столбцы «ставка» и «время» и умножьте влево, чтобы заполнить столбец «проценты».

    От столбец процентов, я получаю уравнение 0,018 x + 0,02 x + 0,03375 x = 35,875.

    Тогда Я бы решил получить значение x .

<< Предыдущий Наверх | 1 | 2 | Возвращение в индекс

Цитируйте эту статью как:

Стапель, Елизавета. «Инвестиционные» проблемы со словом: примеры ». Purplemath . Доступна с
https: // www.purplemath.com/modules/investmt2.htm . Доступ [Дата] [Месяц] 2016 г.

.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *